1 Oportunidades de Inversión en México: Caso Automotriz Marzo 24, 2006

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Oportunidades de Inversión en México: Caso Automotriz

Marzo 24, 2006

2

México ha hecho su tarea….

•Acceso preferencial a los principales mercados del mundo: 43 socios comerciales

•Disciplina fiscal y una política monetaria responsable

•Disciplina en el gasto público.

3

Israel

APRI

TLC

Korea

Japan

Australia

El Salvador

Costa Rica

Panama

Nicaragua

Honduras

Guatemala

Canada

United States

Chile

Argentina

Bolivia

VenezuelaColombia

Uruguay

Cuba

Portugal

Netherlands

Switzerland

Austria

Spain FranceItaly Greece

Germany

Belgium

Luxembourg

Finland

Denmark

Ireland

United Kingdom

SwedenNorway

Iceland

LiechtensteinCzech Republic

Cyprus, Czech Republic, Estonia, Hungary, Latvia, Lithuany, Malta,

Polland, Slovak Republic, Slovenia

4

Indicadores EconómicosIndicadores Económicos

5

0.0

5.0

10.0

15.0

20.0

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006**

InflaciónCrecimiento anual

Indicadores económicos

8.9

4.55.6

4.05.2

3.3

2000 2001 2002 2003 2004 2005

Riesgo País EMBI

Tasa de interésCETES 28 días

Exchange RatePesos per dollar

10.2

11.3 11.210.6 10.5

2002 2003 2004 2005 2006***

Fuente: BANXICO.** Enero 19

7.89%

*** Febrero 3

95156

245318

366371

607578

190

1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 Feb.27,06

Tipo de cambiopesos/dólar

6

13.10113.086

12.19112.22612.164

12.546

12.017

11.311

12.509

0.1

4.6

2.6

-0.3

0.5

-3.1

4.4

6.2

11.0

11.5

12.0

12.5

13.0

13.5

1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 Ene06-4.0

-2.0

0.0

2.0

4.0

6.0

8.0

Trabajadores Crecimiento anual

529,348

576,599

2000 2005

Creación de empleos 2005 vs 2000

Nuevos empleos

*Fuente: IMSS

Indicadores Económicos

∆%8.9

Trabajadores permanentesregistrados en el IMSS* 1998-2006

Millones de trabajadoresy crecimiento anual

7

Expotaciones totalesVolúmen y crecimiento anual

Miles de millonesde dólares

158.8

79.5

96.0110.4

117.5

136.4

166.1 161.0164.8

188.0

213.7

13.714.1

2.31.4

-4.4

21.8

16.0

6.4

15.0

20.7

30.6

60

80

100

120

140

160

180

200

220

1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005

-10

-5

0

5

10

15

20

25

30

35

Miles de millones de dólares Crecimiento anual

∆%

15.6

19.4

Dic.04 Dic.05

Exportaciones totales2004 vs 2005

Miles de millones de dólares

∆%24.8

USD $

Indicadores Económicos

Exportaciones

no petroleras

∆% 05-04

Manufactura 10.6

Extractivas 29.6

Agricultura 7.8

Fuente: BANXICO.

8

Industria Automotriz MexicanaIndustria Automotriz Mexicana

9

Tres principales clusters:

•Norte•Centro•Bajío

COAHUILA

D.F.QRO.

HERMOSILLOFORD(PC)

SALTILLOCHRYSLER(ENGINES & UV)

AGS.

NISSAN(PC & ENGINES)

GTO.

G.M.(UV)

SANTIAGOM.BENZ (PC & UV)

SILAO

AGS.

V.W.(PC & ENGINES)

PUEBLA

HONDA (PC)GUADALAJARA

SONORA CHIHUAHUA

G. PALACIO LINAMAR(ENGINES)

MOR.

NISSAN(PC & UV)

CIVAC

BAJA CALIFORNIA NORTE

BAJA CALIFORNIA SUR

SINALOA

DURANGO

NAYARIT

ZACATECAS

S.L.P.

TAMPS.

VERACRUZ

COLIMA MICHOACAN

GUERRERO

OAXACACHIAPAS

TABASCO

CAMPECHE

YUCATAN

QUINT

ANA

ROO

HIDALGO

TLAX.MEX.

PUEBLA

NUEVOLEON

RAMOSARIZPE G.M.

(PC & UV)

TOLUCAG.M. (ENGINES)

TOLUCACHRYSLER (PC & UV)

TOLUCABMW (PC)

CUAUTITLAN FORD(PC & UV)

CHIHUAHUA

TOLUCABMW (P

GARCIA

TULTITLANMASA (TRUCKS)TOLUCAVOLVO (TRUCKS)

KENWORTH (TRUCKS) MEXICALI

S.L.P.SCANIA

(TRUCKS)

NAVISTAR (TRUCKS)

JALISCO

TIJUANATOYOTA

PICK-Ups & BEDS

Localización AutomotrizLocalización Automotriz

10

375

195211

252278

324

386 391 381 391

429

8.5

19.1

10.4

16.5

19.4

-2.8

4.2

-2.5

2.6

9.7

180

210

240

270

300

330

360

390

420

450

'95 '96 '97 '98 '99 '00 '01 '02 '03 '04 '05

-5

0

5

10

15

20

25

Trabajadores Crecimiento anual

Trabajadores permanentes registrados en el IMSS* 1995-2005

Miles de trabajadores y crecimiento anual

TCPA = Tasa de crecimiento promedio anual. * Fuente: IMSS.** Secretaría de Economía con información de BANXICO

Industria1994-2005

TCPA

Manufactura 3.3

Automotriz 4.2

Oferta de mano de obraaltamente calificada

Indice de Productivdad

Industria Automotriz en México

11

1,591

1,865

1,3431,132

1,096978978854

667643482

325226

919

17.218.518.7

43.7

48.2

33.5

3.7

27.9

7.66.4

0.0

12.1

3.3

0

200

400

600

800

1,000

1,200

1,400

1,600

1,800

2,000

95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06e 07e 08e

0

10

20

30

40

50

60

Vehículos Crecimiento anual

Ventas domésticas 1995-2007 Miles de

unidades y crecimiento Anual

e) EstimadoFuente: Secretaría de Economía con información de la AMIA.

Industria automotriz en México

12

Inversión Extranjera Directa

Automotriz y autopartes 2000-2005

Millones de dólares

Total USD $10,312

1,609 1,405 1,220 1,093

2,3352,650

2000 2001 2002 2003 2004 2005e

e. Estimado.Fuente: Secretaría de Economía

Industria Automotriz en México

13

Desempeño de la Industria AutomotrizDesempeño de la Industria Automotriz

14

TCPA = Tasa de Crecimiento Promedio Anual.Fuente: Secretaría de Economía con información de AMIA.

1.0

1.5

2.0

2.5

3.0

3.5

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010

Producción total de vehículos 2000-2010

Millones de unidades

Proyecciones

3 m +

2.960

2.462

2.072

1.725

Panorama 2006 2007 2008 2009 2010

Producción actual 1.725 1.872 2.012 2.160 2,290

Producción potencial

0 .200 .450 .800 1.200

Total 1.725 2.072 2.462 2.960 3.490

1.607

∆%16.9

TCPA

La política de desarrolllo ofrece incentivos al sector automotriz

Producción Actual

Proyectos Potenciales

1.889 1.818 1.7741.541 1.507

Desempeño de la Industria Automotriz

15

1.0

1.5

2.0

2.5

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010

2.443

2.072

1.724

1.450

1.208

Exportación de vehículos 2000-2010

Millones de unidades

∆%15.8

TCPA

Panorama 2006 2007 2008 2009 2010

Exportaciones actuales 1.208 1.310 1.408 1.512 1.603

Exportaciones potenciales

0 .140 .315 .560 .840

Total 1.208 1.450 1.724 2.072 2.443

1.186

Proyecciones

1.434 1.4041.326

1.170 1.095


Proyectosactuales

Proyectospotenciales



16

16

20

24

28

32

36

40

44

48

52

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010

Producción de Auto Partes 2000-2010 Miles de millones de

dólares

Proyecciones

51.3

44.4

38.1

32.5

27.4

Panorama 2006 2007 2008 2009 2010

Producción actual 27.4 29.4 31.2 32.4 33.7

Producción Potencial 0 3.1 7.0 12.0 17.6

Total 27.4 32.5 38.1 44.4 51.3

23.7

∆%16.7

TCPA

21.5 20.5 20.4 19.522.4


Proyectos Actuales

Proyectos Potenciales



17

Nuevas Inversiones en los dos últimos añosNuevas Inversiones en los dos últimos años

18

Company ProjectInvestment

(Millions dollar)*

New Jobs

Sonora Plant 1,600 6,800

Bora modelGolf model Heavy trucks assembly

1805

165

1,70050

1,190

Tacoma pick-up and Box productions for these pick-ups 144 800

Production of "QR“ engine, "KH" engine assembly "CVT" manufacturing.

1,000 1,100

Pick Up Mega Cab Production 250 n.a

Sub Total 3,344 11,640

New Investment Projects in the last two years

Recent Capital Investments in the Automotive and Auto Parts Industry

Source: Ministry of Economy * Note: Include Suppliers

19

Company ProjectInvestment

(Millions dollar)*

New Jobs

New world-class vehicle 450 2,500

American Axle & Manufacturing Silao Facility extension 400 1,200

Jatco expansion for transmissions production 300 700

Kenworth expansion and modernization of Mexicali Assembly Plant 70 600

Aassembly plant, it is expected to more than double the current production of pickups.

37 n.a.

Others 384 n.a.

Sub Total 1,641 5,000

Total 4,985 16,640

New Investment Projects in the last two years

Source: Ministry of Economy

Recent Capital Investments in the Automotive and Auto Parts Industry

20

Incentives for Investing in MexicoIncentives for Investing in Mexico

• Improvied competitiveness, technology development, suppliers development programs, expansion and infraestructure of the Automotive and Auto Parts Industry in Mexico.

21

Programa de desarrollo de proveedores11

Laboratarios de diseño e innovación22

Centros de desarrollo de cadena de proveeduría33

Fondo de desarrollo tecnólógico

44 Incubadoras de base tecnologica

55

Joint Ventures con PyMES extranjeras66

Proveedores PyMES

Instrumentos de apoyo

Fuente: Secretaría de Economía

22

Programas de apoyo R&D:• Créditos fiscales para desarrollo tecnológico.• Fondo de Ciencia y Tecnología • AVANCE

Incentivos directos para proyectos estratégicos:• Secretaría de Economía.

Incentivos fiscales: • Deducción inmediata de la inversión.• Reducción a l ISR de Maquiladoras (Decreto presidencial)

Entrenamiento laboral:• Sistema de entrenamiento laboral (SICAT).

Incentivos estatales y municipales:• Infraestructura.• Reservas territoriales.• Creditos fiscales sobre los impuestos al activo y a la nómina.• Programas de entrenamiento.

Incentivos a la inversión

Fuente: Secretaría de Economía.

23

Unidad de Promoción de InversionesSecretaría de Economía

Verónica Orendain [email protected]

(52-55) 57 29 91 66

Documents

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