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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.En base a las políticas presupuestarias que se proponen
a continuación y a los cuadros temáticos que prosiguen, sepide estructurar los diferentes PRESUPUESTOSESPECÍFICOS y los correspondientes PRESUPUESTOSINTEGRALES de la empresa LA LADRILLERA S.A.
Al finalizar el trabajo, los diferentes temarios de lateoría deben quedar enmarcados en los capítulos:Presentación de la Empresa, Políticas de Mercadeo yVentas, Políticas de Producción, Políticas AdministrativoFinancieras, Costos y Gastos, Inversión y Financiamiento,Estados Financieros Proforma y RecomendacionesEstratégicas, a fin de obtener un documento compuesto dedos grandes partes. La primera relacionada con laspolíticas, llamada también Teoría y, la segunda, con loscuadros presupuestarios en forma secuencial.
1. RAZÓN SOCIAL
La Ladrillera S.A.
2. LOCALIZACIÓN
La compañía se encuentra ubicada en la ciudad deQuito, en la Av. Panamericana norte Km. 7, junto a lasoficinas se tiene arrendado un galpón de 540 metroscuadrados, donde funciona única y exclusivamente laplanta de producción.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.3. CONFORMACIÓN JURÍDICA
Sociedad Anónima constituida mediante escriturapública ante el Dr. Luis Portugallo, Notario Décimo Tercerode la ciudad de Quito, el 24 de julio de 1986.
4. CAPITAL SOCIAL
Asciende a 11.400,00 UM dividido en 11.400 accionesordinarias de 1 UM cada una distribuidas de la siguienteforma:
5. OBJETO SOCIAL DE LA EMPRESA
Producir y comercializar ladrillos de alta calidad parasatisfacer el mercado de la construcción de la provincia dePichincha.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.6. CARACTERÍSTICAS TECNOLÓGICAS DEL PRODUCTO
La compañía fabrica tres tipos de ladrillos: ordinario,recocho, y poroso.
El ladrillo ordinario se utiliza para acabados deconstrucción, por tener menos peso y ser más vistoso. Elladrillo recocho sirve para el levantamiento de paredes porser más cocido y más pesado, mientras que el poroso esutilizado para hornos, chimeneas y parrillas, porque suporosidad permite absorber más calor que los otros dosladrillos. El ladrillo poroso es de uso suntuario.
A continuación se presenta un cuadro resumen de lasprincipales características tecnológicas de cada producto:
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.7. ESTRUCTURA ORGÁNICA DE LA EMPRESA
La alta dirección de la empresa, se encuentraestructurada por la Junta General de Accionistas, elDirectorio y la Presidencia.
La Junta General de Accionistas tiene el apoyo deAuditoría Externa.
La Presidencia cuenta con una unidad de coordinaciónllamada Gerencia General la que su vez se asiste en las áreas deasesoría y control denominadas Auditoría Interna yDepartamento Legal y, se apoya operativamente en la Secretaría.
La Gerencia General mantiene las Gerencias de:Producción, Ventas y Administrativa – Financiera y, formaparte del Comité Presupuestario.
El área de Producción cuenta con una Jefe de Producciónque mantiene las secciones de Mezclado, Triturado,Moldeado, Secado, Cocción y Bodega. El área de Ventas laconforma los Vendedores. El Departamento Administrativocuenta con las áreas de Contabilidad y Tesorería.
A continuación se presenta una breve descripción de laalta dirección, unidades de asesoría y gerencias:
Junta General de Accionistas: Es la máxima autoridad dela compañía. Se encarga de dictar las políticas y establecerlas metas por las cuales se encaminará la compañía.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.Directorio: Es el organismo de representación de la
Junta General de Accionistas y cuenta con el poder detomar decisiones que demanda la gestión de la empresa.
Presidencia: Es actúa a nombre del Directorio comorepresentante legal de la empresa. Se encarga de velar porlos negocios, obligaciones y derechos de la empresa, através de una adecuada administración, dirección ycontrol del funcionamiento de la compañía, conforme a lascondiciones acordadas en su nombramiento.
Gerencia General: Es responsable en formacomplementaria a las responsabilidades de la Presidencia.Se encarga de velar por todas las funciones de mercado yventas de la empresa, así como de las operaciones diarias.También es el encargado de liderar y coordinar lasfunciones de la planificación estratégica.
Comité Presupuestario: Está conformado por la altagerencia. Su rol fundamental es integrar todas lasnecesidades y fuentes de recursos en el presupuesto generalanual, a fin de mantener un control financiero efectivo ymonitorear el cumplimiento de los presupuestos.
Auditoría Interna: Es la unidad independiente yobjetiva, de aseguramiento y consulta, concebida paraagregar valor y mejora las operaciones. Se encargada dediagnosticar y evaluar las operaciones de la compañía, yemitir sugerencias a los procedimientos utilizados.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.Departamento Legal: Es la unidad encargada de atender
los asuntos legales que surjan respecto a las actividades dela empresa, a sus normas internas y a su relación con otrasentidades. Se encargado de asesorar a la empresa sobretodos los aspectos legales y estatutarios además de solventarcualquier necesidad o problema en el marco jurídico.
Gerencia de Producción: Es la encargada de dirigir,organizar y controlar el departamento de producción. Seencarga de gestionar los materiales y los trabajadores y esresponsable de elaborar y ejecutar los programas deproducción, de acuerdo a las necesidades de mercado.
Gerencia de Ventas: Es la encargada de dirigir,organizar, y controlar el departamento de ventas. Seencarga de la promoción y comercialización de losproductos elaborados, así como de preparar planes ypresupuestos de ventas.
Gerencia Administrativa – Financiera: Es la encargada deplanear, ejecutar y dirigir la gestión administrativa yoperativa de la empresa. Se encarga del controladministrativo y disciplinario del personal y es responsablede coordinar toda la gestión financiera de la empresa.
Auditoría Externa: Es realizada por una firma auditorainternacional independiente. Su objetivo principal esrealizar un examen crítico, sistemático y detallado delsistema de información de la empresa para lo cual emite undictamen sobre la razonabilidad de los estados financieros
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.preparados por la compañía. Los principales usuarios deesta información son: los accionistas, la presidencia, lagerencia, los organismos gubernamentales y privadosrelacionados con la empresa y el público en general.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.8. MERCADO
Según el cuadro que prosigue, la provincia dePichincha tiene una demanda real de ladrillos que superalos 11 millones, según estudios realizados por empresasconstructoras.
La demanda de ladrillos ha aumentado en un promediodel 3,8 por ciento en los últimos 8 años.
La industria de ladrillos se desenvuelve en un mercadode alta competencia, debido a la presencia del bloque dehormigón, que se utiliza en gran porcentaje por su tamañoy menor costo.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.En este tipo de mercado el vendedor debe aceptar el
precio de venta de la competencia, de otra forma corre elriesgo de desaparecer.
Los precios unitarios de venta de acuerdo al tipo deladrillo y a la empresa que los comercializa, son lossiguientes:
9. DETERMINACIÓN DEL PRECIO DE VENTA
En función de la estructura competitiva de la industriay de acuerdo a los costos, gastos y márgenes previstos, seha estimado para cada talla los siguientes precios de venta:
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.
El margen de utilidad previsto tanto para el añohistórico como para el proyectado es del 15 por ciento.
10. ESTIMACIÓN DEL VOLUMEN DE VENTAS
En el año histórico se vendieron 1.894.000 ladrillos, delos cuales 1.32.800 corresponden a ordinario por un valorde 202.799,15 UM, 473.500 a recocho por 77.239,74 UM y,94.700 fueron de poroso por un valor de 13.970,52 UM.
Para el año proyectado las ventas totales alcanzaronlos 2.126.000 ladrillos, de los cuales 1.488.200 correspondena ordinario, 531.500 a recocho y 106.300 a poroso;valorados en 244.821,11, 93.033,68 y 16.892,10 UMrespectivamente.
Esta variación en volúmenes significa un incrementode ventas de 232.000 unidades.
Las ventas de ladrillos ordinarios cubren el 70 porciento del total, recocho el 25 y ladrillo poroso el 5restante.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.11. SISTEMA DE VENTAS
Las ventas se realizan al contado. El 80 por cientocorresponde a ventas al mayoreo y el 20 restante son alpor menor.
Las ventas se consolidan en el primer semestre con el45 por ciento y en el segundo con el 55 restante.
12. CANALES DE DISTRIBUCIÓN
Los productos se comercializan al mayoreodirectamente en la planta por cuanto es allí dondecompran los constructores, mientras que al por menor laentrega se hace a domicilio, a través de las órdenes depedido formuladas por el agente vendedor o comprador,asumiendo el flete el consumidor.
La empresa opera sólo en la provincia de Pichincha.
13. CAMPAÑA DE PROMOCIÓN Y PUBLICIDAD
La publicidad se hace a través de las revistas de laconstrucción, guía telefónica y radio. Para cumplir conesta finalidad la empresa devenga 0,015 UM por unidadvendida en el año histórico y 0,020 en el proyectado.
La radio consume el 20 por ciento, las revistas el 70 y aguía telefónica se destina el 10 restante.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.14. COMISIONES
En el año histórico, la empresa reconoce una comisiónde 0,011 UM a la fuerza de ventas sobre las ventas aminoristas para cada uno de los tipos de ladrilloscomercializados. Para el año proyectado este valorascenderá a 0,012.
15. LOGÍSTICA Y DISTRIBUCIÓN
Para que los productos elaborados se encuentren adisposición del consumidor, la política de la empresa esque los fletes y acarreos, en los dos sistemas de venta, seanasumidos por el comprador.
16. DETERMINACIÓN DE LA CAPACIDAD DE PRODUCCIÓN
La capacidad instalada de la planta en 250 díaslaborables a razón de 8 horas diarias, según cada máquinaes como sigue:
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.
Trituradora – Prensa de vacío tipo PD1.- Tiene unacapacidad teórica de producir 3.000 ladrillos macizos, de22x11x6 cm. por hora o 6 millones anuales.
Batidora ICAM tipo A75.- Tiene una capacidad teóricade mezcla de materia prima para producir 2.000 ladrillospor hora o 4 millones anuales.
Horno ICAM.- Tiene una capacidad teórica de 2.000ladrillos cada 12 horas. La empresa cuenta con dos hornospara la producción de 2 millones anuales.
En el año histórico la capacidad efectiva, que está dadapor los hornos, estuvo en el 94,70 por ciento y en elproyectado en 106,30. Para cubrir el excedente en elproyectado se trabajará 15,75 días extras de 24 horas.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.Al finalizar cada semestre se dedican 5 días para el
mantenimiento y chequeo de la maquinaria y equipo.
17. PROCESOS DE PRODUCCIÓN
Triturado: La arcilla ingresa a la maquinaria detriturado para obtener una materia prima homogenizada,la cual sale por una boquilla al área de mezclado.
Mezclado o batido: A la arcilla se le añade agua ymateriales desengrasantes hasta que la mezcla adquiera laforma de una masa fácilmente moldeable.
Moldeado: La mezcla homogeneizada es colocada enmoldes rectangulares a determinada presión, luego seprocede a retirarlos de los moldes para que entren alproceso de secado.
Secado: El secado puede hacer al ambiente o porcocción. El tiempo mínimo para secado es de 12 horas paracualquier tipo de ladrillo.
Apilado: Se colocan los ladrillos en columnas antes deser ingresados en los hornos.
Cocción: Los bloques apilados en los hornos sonsometidos a altísimas temperaturas para ser convertidosen ladrillos. El tiempo de cocción depende del tipo deladrillo que se está elaborando. El poroso se hornea en 15horas, el recocho en 13 horas y el ordinario en 12 horas.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.Para cubrir el nivel de producción del año histórico se
requirieron de 11.743 horas para ambos hornos, mientrasque para el año proyectado se necesitaran 6,591 horas porhorno, como se detalla en el cuadro Nº 13.1.
18. PRESUPUESTO DE PRODUCCIÓN
Dadas las características de la maquinaria con quecuenta la empresa, la producción sigue un proceso linealdurante todo el año, por tanto, todo lo que produce sevende; por lo cual no se tiene inventarios iniciales nifinales.
En el año histórico la compañía produjo un volumen de1.894.000 unidades y para el año proyectado espera llegar a2.126.000, con lo cual se espera crecer en producción un12,25 por ciento, frente al año histórico.
De los valores indicados 1.325.800 correspondieron aladrillos ordinarios, 473.500 a recocho y 94.700 a porososen el histórico y, para el proyectado se llegará a 1.488.200,531.500 y 106.300 para ordinario, recocho y poroso,respectivamente.
La producción está valorada en 118.264,37 y 144.662,53UM para cada año referenciado.
El costo de producción por producto es como sigue:
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.
La valoración del inventario se la hace mediante elmétodo promedio ponderado.
19. ESTÁNDARES DE MATERIA PRIMA POR UNIDADDE PRODUCTO
Para producir un tipo de ladrillo en términosgenerales, se requiere de materias primas directas comotierra negra o arcilla, agua y desengrasantes e indirectascomo diésel.
Para la fabricación de ladrillos ordinarios, de cadametro cúbico de tierra negra o arcilla se obtiene 347ladrillos. De un metro cúbico de agua se produce 250ladrillos. Con un galón de desengrasante se produce 120unidades. Complementariamente la trituradora utiliza 4galones de diésel por hora y obtiene 3.000 ladrillos. Lamezcladora utiliza 4 galones de diésel por hora y consigue2.000 ladrillos. El horno 1 utiliza 48 galones de diésel cada12 horas y obtiene 2.000 ladrillos. El horno 2 utiliza 48galones de diésel cada 12 horas y obtiene 2.000 ladrillos.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.Para la fabricación de ladrillos recochos, de cada metro
cúbico de tierra negra o arcilla se obtiene 243 ladrillos, unmetro cúbico de agua es necesario para producir 175ladrillos, con un galón de desengrasante se produce 84unidades. Complementariamente la trituradora utiliza 4galones de diésel por hora y obtiene 3.000 ladrillos. Lamezcladora utiliza 4 galones de diésel por hora y consigue2.000 ladrillos. El horno 1 utiliza 48 galones de diésel cada13 horas y obtiene 2.000 ladrillos. El horno 2 utiliza 48galones de diésel cada 13 horas y obtiene 2.000 ladrillos.
Para la fabricación de ladrillos porosos, de cada metrocúbico de tierra negra o arcilla se obtiene 451 ladrillos, unmetro cúbico de agua es necesario para producir 325ladrillos, con un galón de desengrasante se produce 156unidades. Complementariamente la trituradora utiliza 4galones de diésel por hora y obtiene 3.000 ladrillos. Lamezcladora utiliza 4 galones de diésel por hora y consigue2.000 ladrillos. El horno 1 utiliza 48 galones de diésel cada15 horas y obtiene 2.000 ladrillos. El horno 2 utiliza 48galones de diésel cada 15 horas y obtiene 2.000 ladrillos.
20. PRESUPUESTO DE MATERIA PRIMA
Al iniciar el año histórico, la empresa mantenía uninventario total y por producto, estructurado de lasiguiente forma:
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.
La tierra negra o arcilla y el agua no mantieneninventarios iniciales ni finales, ya que son utilizadosconforme se presentan las necesidades de producción.
Las salidas totales de materia prima en el año históricosumaron:
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.
La empresa tiene una política el mantener saldosfinales equivalentes al 10 por ciento de los requerimientosde producción.
El método de valoración del inventario se hace a travésdel sistema promedio ponderado, para lo cual se utiliza lasiguiente fórmula:
21. POLÍTICAS DE COMPRAS Y PAGOS
La arcilla se compra al inicio de cada trimestre pormetros cúbicos a “Domino S.A.”, siendo la forma de pago alcontado. El precio histórico del metro cúbico era de 2,65UM, mientras que para el año proyectado será de 2,67 UM.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.El agua cuenta con su propio medidor y se paga por la
diferencia de consumos mensuales al contado en la fechadescrita en la cartilla. El precio del año histórico fue de0,11 UM el metro cúbico mientras que para el proyectadose espera que sea de 0,18 UM.
Los desengrasantes se adquieren al inicio de cadatrimestre, en el año histórico su precio fue de 1,45 UM,mientras que en el proyectado será de 1,50 el galón. Setiene negociado un plazo de 30 días para el pago.
El diésel se adquiere cada dos meses en las estacionescentrales de distribución de combustibles a un precio de0,50 UM en el año histórico y de 0,60 en el proyectado. Nosconceden un plazo de 30 días para el pago.
22. TASA SALARIAL
En el año histórico el área de producción mantuvo enplanta a 7 asalariados. Para el proyectado se esperadisponer de 8, de los cuales 7 personas estarán en mano deobra directa y uno en indirecta. En el año histórico elobrero A trabaja los procesos: triturado, mezclado,moldeado y decorado; el B los de apilado y horno 1; y el Cen el horno 2.
Para los cálculos de horas no aprovechables, para elaño histórico como para el proyectado, se ha consideradoen promedio, un 3,93 por ciento del total de horas.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.El personal trabaja en jornadas de 8 horas diarias
durante 250 días al año. El proceso de horneado deladrillos es continuo porque cada parada demora 12 horas.
En el histórico la tasa salarial promedio fue de 2,30 UMpor hora y para el proyectado pasará a ser de 2,32.
23. ESTÁNDARES DE CARGA FABRIL
El valor de la carga fabril se encuentra determinadapor una parte, por el funcionamiento de las horas máquinay por otra, por los estándares que consume cada máquinaen lo que se refiere a lubricantes, mantenimiento,reparaciones y luz y fuerza.
LUBRICANTES:
La trituradora y la mezcladora cada 50 horas detrabajo necesitan de 0,50 galones de aceite a un costode 1,80 UM el galón en el histórico, y 2,30 en elproyectado.
Los hornos cada 100 horas de trabajo requieren deun galón de aceite a un costo histórico de 1,80 UM y2,30 en el proyectado.
MANTENIMIENTO:
La trituradora y la mezcladora, cada 50 horas detrabajo, utilizan 1 hora de mantenimiento a un costo de
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.2,00 UM la hora en el histórico y 2,5 en el proyectado.
Los hornos cada 100 horas de trabajo requieren de 1hora de mantenimiento a un costo de 2,00 UM la horaen el histórico y 2,50 en el proyectado.
Se estima que por cada 1.000 horas/máquina detrabajo se destinan 5 horas/ hombre a reparación a uncosto histórico de 2,00 UM y proyectado de 2,5 por cadahora.
Se estima que cada hora de trabajo equivale a 1kilovatio/hora de luz y fuerza a un costo histórico de0,50 UM y proyectado de 0,75 cada kilovatio/hora.
El arriendo en el histórico reconoció 580,00 UMmensuales, y para el proyectado será de 690,00.
Los seguros representan el 1 por ciento del valor de lamaquinaria y los equipos de producción.
La depreciación mensual que sale de la inversión fijapor unidad administrativa.
La depreciación al igual que los demás costos y gastosfijos se distribuyen por producto, el 70 por ciento a ladrilloordinario, el 25 a recocho y el 5 restante a poroso y,semestralmente en partes iguales.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.24. DISTRIBUTIVO DE SUELDOS
Debido al incremento que va a experimentar laproducción, para el año proyectado se planea añadir, parael área de fabricación, un obrero, con la mismaremuneración prevista para este tipo de cargo. El resto depersonal mantiene las mismas condiciones del histórico.
Para mejorar la productividad de los trabajadores se hadecidido aumentar a todo el personal los sueldos y salariosen un 5 por ciento. En el año histórico estos valoresascendieron a 54.360,00 UM y para el proyectado se esperallegar a 59.598,00.
Para la determinación del costo, tanto de la mano deobra directa como indirecta y por producto, esta sedistribuye 70 por ciento a ladrillo ordinario, 25 a recocho yel 5 restante a poroso.
25. BENEFICIOS SOCIALES
Los beneficios sociales reconoce la empresa a sustrabajadores son: el décimo tercer sueldo equivalente a unsalario. Décimo cuarto igual a 122 UM y los beneficiosextra a 32 mensuales.
Además se considera como parte de esta estructura elfondo de reserva, equivalente a un sueldo mensual y elaporte patronal correspondiente al 12,15 por ciento delsueldo.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.El décimo tercer sueldo se cancela en diciembre de
cada año, el décimo cuarto hasta el 15 de septiembre.Todos los meses se pagan los beneficios extra, el aportepatronal y el fondo de reserva, a este último tienenderecho los trabajadores de antigüedad mayor a un año.
Los beneficios sociales en el año histórico ascendierona 21.736,74 UM y en el proyectado a 23.542,16.
26. HONORARIOS
La empresa reconoce honorarios profesionales anualesal auditor externo, al auditor interno, al abogado y algerente de ventas, por valores de 100,00 UM mensuales acada uno, en el año histórico, mientras que en elproyectado será de 150,00 UM al mes.
Para la determinación del costo por producto, esta sedistribuye 70 por ciento a ladrillo ordinario, 25 a recocho yel 5 restante a poroso.
Los detalles de estos cálculos los encontramos en loscuadros de los presupuestos de gastos de administración.
27. LIQUIDACIÓN DE UTILIDADES E IMPUESTO A LARENTA
La participación de utilidades a trabajadores se distribuiráen el mes de marzo de cada año. El saldo por pagar del añoanterior en el ejercicio histórico es 4.209,38 UM.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.El impuesto a la renta causado es del 25 por ciento y se
cancelará hasta el 31 de marzo del año siguiente al que segeneró la utilidad. El saldo por pagar del año anterior en elejercicio histórico es de 5.963,29 UM.
Las utilidades por decisión de los accionistas no sondistribuidas en cada período se acumulan para mantener elpoder de gestión.
La compañía presenta como utilidades retenidas deejercicios anteriores, al inicio del año histórico, la cantidadde 282,09 UM.
Al inicio del año histórico, la compañía presenta unsaldo acumulado por concepto de reserva legal de 921,50UM y, por reserva facultativa 455,90 la misma que semantendrá estable en el transcurso de la proyección.
28. SERVICIO DE LA DEUDA
El 31 de diciembre anterior al año histórico, la empresacontrató con el Produbanco un préstamo por 26.500,00 UM conlas siguientes características: seis años plazo, tasa de interésanual del 8 por ciento y pagos semestrales. En el histórico sólose pagaron intereses por incluir el plazo un año de gracia.
29. CUANTIFICACIÓN DEL PUNTO DE EQUILIBRIO
En el año histórico, el punto de equilibrio por mezclade productos se consigue en 905.238; 323.299 y 64.660
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.ladrillos para ordinarios, recocho y porosos, valoradas en138.468,53; 52.738,26 y 9.538,88 UM respectivamente.
Para el año proyectado el equilibrio se obtiene en989.563 ladrillos ordinarios, 353.415 recochos y paraporosos en 70.683 ladrillos, valorados en 162.791,27,61.861,78 y 11.232,23 UM respectivamente.
30. ÍNDICES FINANCIEROS RELEVANTES
En los años histórico y proyectado, los índices financierosmás relevantes se comportaron de la siguiente manera:
30.1. LIQUIDEZ A CORTO PLAZO
Índice corriente: aumentará en 1,3659 UM, al pasareste rubro de 3,2964 a 4,6624 UM, lo que indica, quehabrá un mayor número de unidades monetariaspromedio para cumplir con sus pasivos corrientes,dentro del ciclo de operación de la empresa.
Índice de liquidez inmediata: crecerá también alpasar de 2,9775 a 4,4798 UM, con lo cual la empresatiene capacidad de generar tesorería inmediata en1,5024 UM adicionales.
30.2. CAPITAL DE TRABAJO
Total: aumentará en 37.234,56 UM, al pasar el activocorriente total de 52.699,50 a 89.934,07 UM, con lo cual
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.la empresa dispondrá de mayores recursos para laoperación del negocio y menos dependencia para elendeudamiento externo.
Neto: aumentará también en 33.931,96 UM parallevar a cabo las actividades del negocio, al variar estede 36.712,74 a 70.644,70 UM.
30.3. ENDEUDAMIENTO
Endeudamiento: disminuirá la participación de losacreedores en 0,1574 UM, al variar este de 0,5163 a 0,3590UM, debido al comportamiento del pasivo corriente.
30.4. PRODUCTIVIDAD
Productividad: se deteriorará el producto promediodel trabajo en 2,4107 unidades por hora hombre, alvariar este de 135,2857 a 132,8750.
30.5. RENTABILIDAD
Sobre ventas: se mantendrá la prosperidad de laempresa en 0,0861 UM al no variar el rendimiento delas ventas en los dos años presupuestados.
Sobre activos: disminuirá la rentabilidad de los activosen 0,0420 UM al variar estos de 0,3075 a 0,2655 UM.
Sobre capital: aumentará la rentabilidad para los
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.socios en 0,5389 UM al cambiar sus valores de 2,6086 a3,1475 UM, con lo cual las inversiones de los accionistascomunes resultaran relativamente más atrayente.
30.6. VALORACIÓN DE LA INVERSIÓN
Índice de Dupont: disminuirá la rentabilidad delnegocio, en el periodo de análisis, en 0,2217 UM alcambiar sus valores de 0,6358 a 0,4141 UM, lo quesignifica que la utilidad sobre ventas, la rotación deactivos y el apalancamiento financiero no se hancomportado adecuadamente.
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.31. PRESUPUESTO DE COSTOS DE PRODUCCIÓN
31.1. LADRILLO ORDINARIO
Los costos totales históricos de producciónascendieron a 80.228,73 UM, mientras que para elproyectado serán de 98.287,31 UM, con lo cual el costopromedio por unidad pasa del 0,061 a 0,066 UM.
31.2. LADRILLO RECOCHO
Los costos totales históricos de producciónascendieron a 32.742,87 UM, mientras que para elproyectado serán de 39.860,54 UM, con lo cual el costopromedio por unidad pasa del 0,069 a 0,075 UM.
31.3. LADRILLO POROSO
Los costos totales históricos de producciónascendieron a 5.292,76 UM, mientras que para elproyectado serán de 6.514,67 UM con cual el costopromedio por unidad pasa del 0,056 a 0,061 UM.
31.4. COSTO TOTAL CONSOLIDADO
Para el año histórico, los costos totalesconsolidados de producción sumaron 118.264,37 UM, ypara el proyectado serán de 144.662,53 UM.
Los costos fijos se distribuyen por producto, el 70 por
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.ciento a ladrillo ordinario, el 25 a recocho y el 5 restante aporoso, en base a la participación de ventas.
32. GASTOS DE VENTAS
La empresa por concepto de luz y fuerza, teléfono ysuministros y materiales, tanto para el año histórico comopara el proyectado, gasta 0,005; 0,004 y 0,002 UM porladrillo vendido.
Los seguros representan el 1,5 por ciento sobre losactivos fijos del área.
32.1. LADRILLO ORDINARIO
En el histórico los gastos totales de ventaascendieron a 41.853,03 UM y para el proyectado seránde 54.742,84, con lo cual el gasto promedio pasa de0,0316 a 0,0368 UM.
32.2. LADRILLO RECOCHO
En el histórico los gastos totales de ventaascendieron a 14.947,51 UM y para el proyectado seránde 19.551,01 UM, con lo cual el gasto promedio pasa de0,0316 a 0,0368 UM.
32.3. LADRILLO POROSO
En el histórico los gastos totales de venta
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Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.ascendieron a 2.989,50 UM y para el proyectado seránde 3.910,20 UM, con lo cual el gasto promedio pasa de0,0316 a 0,0368 UM.
32.4. GASTO TOTAL CONSOLIDADO
Para el año histórico, los gastos totales de ventaconsolidados sumaron 59.790,04 UM y para elproyectado serán de 78.204,05.
Los costos fijos se distribuyen por producto, el 70 porciento a ladrillo ordinario, el 25 a recocho y el 5 restante aporoso, en base a la participación de ventas.
33. GASTOS ADMINISTRATIVOS
La empresa por concepto de luz y fuerza, teléfono ysuministros y materiales, tanto para el histórico como parael proyectado gasta 0,006; 0,005 y 0,003 UM por unidadvendida.
Los seguros representan el 2 por ciento sobre losactivos fijos del área.
33.1. LADRILLO ORDINARIO
En el año histórico, los gastos totalesadministrativos ascendieron a 48.813,52 UM y para elproyectado serán de 53.645,59, con lo cual el gastopromedio pasa de 0,03682 a 0,03605 UM.
33
Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.33.2. LADRILLO RECOCHO
En el año histórico, los gastos totalesadministrativos ascendieron a 17.433,40 UM y para elproyectado serán de 19.159,14 UM, con lo cual el gastopromedio pasa de 0,03682 a 0,03605 UM.
33.3. LADRILLO POROSO
En el año histórico, los gastos totalesadministrativos ascendieron a 3.486,68 UM y para elproyectado serán de 3.831,83 UM, con lo cual el gastopromedio pasa de 0,03682 a 0,03605 UM.
33.4. GASTO TOTAL CONSOLIDADO
Para el año histórico, los gastos totalesadministrativos consolidados sumaron 69.733,60 UM ypara el proyectado serán de 76.636,56.
Los costos fijos se distribuyen por producto, el 70 porciento a ladrillo ordinario, el 25 a recocho y el 5 restante aporoso, en base a la participación de ventas.
34. INVERSIÓN FIJA E INTANGIBLE
Para el año proyectado no habrá adquisicióninversiones fijas e intangibles adicionales, por tanto suvalor seguirá siendo de 43.120,00 UM.
34
Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.La depreciación acumulada, al iniciar el año histórico,
ascendió a 9.024,00 UM y al proyectado llegará a 18.048,00.
La depreciación anual equivale a 4.512,00 UMdistribuida de la siguiente manera:
Al igual que años anteriores la compañía seguirádepreciando sus bienes conforme a los porcentajes establecidospor la ley. Este cálculo no comprende valores residuales.
La depreciación se distribuye en partes iguales paracada semestre y, por producto el 70 por ciento a ladrilloordinario, el 25 a recocho y el 5 restante a poroso.
35. CAPITAL DE TRABAJO REQUERIDO
La política de la empresa es mantener, en efectivo, elequivalente de un mes de gastos fijos y variables que debencancelarse a través del ejercicio presupuestario.
Para los intereses bancarios y la cuota de capital seaprovisionará la totalidad de lo generado en el período.
35
Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.Para la materia prima se requiere que el inventario final
fleje el equivalente al 10 por ciento de las salidas a producción.
Para el año histórico, el efectivo caja banco requerido,para ladrillo ordinario, recocho y poroso fue de 11.724,56;4.187,34 y 837,47 UM respectivamente; mientras que en elaño proyectado será de 13.612,31; 4.861,54 y 972,31 UM enel primer semestre y, para el segundo de 15.694,36;5.605,13 y 1.121,03 UM para los productos referenciados.
Bajo estas condiciones, el capital de trabajo total varióde 15.139,31; 5.653,64 y 1.055,92 UM en el año histórico, a15.512,01; 5.668,25 y 1.095,93 UM en el primer semestreproyectado y a 18.059,40; 6.607,32 y 1.274,98 UM en elsegundo semestre para ladrillos ordinarios, recochos yporosos respectivamente.
36. INVERSIÓN TOTAL Y FINANCIAMIENTO
La inversión total y el financiamiento históricos hacenequilibrio en 95.819,50 UM y para el proyectado en 133.054,07.
37. PRESUPUESTO DE CAJA
Entre los años histórico y proyectado los ingresos delpresupuesto de caja resultaron ser crecientes, al pasar estosvalores de 294.009,42 a 354.746,89 UM lo que significa unincremento del 20,66 por ciento adicional. Los egresos por suparte también reflejan igual comportamiento al variar estosde 256.808,18 UM a 315.934,01 lo que significa crecer al 23,02.
36
Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.Al comparar los ingresos contra los egresos se
encuentra, en los dos años, la existencia de un superávit.
El saldo inicial de caja histórico ascendió a 10.398,76 UM.
La política sobre los excedentes de caja es que estosrecursos se destinarán a inversiones temporales, a fin de cubrirlas necesidades de operación cuando estas sean requeridas.
El saldo final de caja para el año proyectado será de22.420,51 UM.
38. ESTADO DE RESULTADOS INTEGRAL PROFORMA
En el año histórico, la empresa obtuvo una utilidadneta repartible, después de impuestos, de 25.303,19 UM ypara el proyectado se espera que estas sean de 30.530,40.
La participación a trabajadores y el pago del impuesto ala renta, representan en el año histórico, 6.615,21 y9.371,55 UM y en el proyectado, 7.981,80 y 11.307,56.
La reserva legal, que representa el 10 por ciento de lautilidad después de impuestos, la misma que fue de2.811,47 UM en el año histórico, mientras que en el añoproyectado será de 1.413,60 y 1.978,67 UM para el primeroy segundo semestre respectivamente.
37
Prácticas Presupuestarias Empresa La Ladrillera S.A.39. ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA PROFORMA
En el año histórico, los activos totales alcanzaron los82.283,50 UM, mientras que para el año proyectado será de115.006,07.
Los pasivos del año histórico ascendieron a 42.486,76UM, mientras que para el proyectado alcanzarán los41.286,65.
En el año histórico el patrimonio total fue del orden de39.796,74 UM mientras que para el proyectado será de73.719,41.
