Empresa de Telecomunicaciones de Bogotá S.A. E.S.P

Presentación de resultados 2T 2018Miércoles 15 de Agosto de 2018.

11:00 a.m. (UTC-05:00) Bogotá, Lima, Quito

www.etb.com/corporativo/inversionistas

Jorge Castellanos R.CEO

Diana Barón Q.CFO

Marcela BobadillaVp. Experiencia al

cliente y transformación

Freddy SolanoVp. Comercial masivo

Participantes por ETB

Agenda

1. Desempeño comercial

2. Servicio

3. Resultados financieros

4. Preguntas y respuestas

Ventas

Eficiencia

Servicio

Pilares estratégicos ETB

Enfoque estratégico ETB

Diversificación del ingreso

Tecnología Junio 2015 Junio 2017 Junio 2018Junio 2016

50% 47%Cobre

Fibra Óptica

25% 25%27%Corporativos

Ingresos operacionales (miles de millones) $ 707 $ 682$ 703

(miles de millones de pesos)

19%16%11%

Móviles 9%9%8%

54%

33%

3%

3%

61%

$ 680

Desempeño comercial1

Crecimiento 1T-2T 2018(1)

miles de clientes

69

118130

+3%

+5%

Ventas: clientes masivo

193

276

217

Fibra

TV

Móviles pospago

Dic 2015 Dic 2016 Dic 2017

108

202291

Jun 2018

198

423

377

+2%

Móviles prepago

(1) Crecimiento respecto al primer trimestre de 2018

+2%

Mar 2018

135

244

329

351

239

349

312

131

30,8% 30,6% 29,3% 29,1%

4T15 4T16 4T17 1T18

Part. de mercado (%)

Total – Bogotá.

Fuente: Fuente MinTIC, 2018. cifras en miles

Banda ancha ETB

585

627 628 635

4T15 4T16 4T17 1T18

Usuarios (miles)

19,0%

32,7%

46,8% 49,6%

4T15 4T16 4T17 1T18

Porcentaje usuarios fibra (%)

4,5%

7,8%8,4% 8,1%

4T15 4T16 4T17 1T18

Part. De mercado (%)

Total – Bogotá. 100% Fibra

Televisión ETB

56

105

121 117

4T15 4T16 4T17 1T18

Usuarios (miles)

192 267 217 239

1,7%2,2%

1,7% 1,9%

0,0%

1,0%

2,0%

3,0%

4,0%

4T15 4T16 4T17 1T18

0

100

200

300

400

500

600Telefonía móvil Pospago

Telefonía móvil ETB

198 423 377 349

0,4%

0,9%0,8% 0,7%

-0,5%

0,5%

1,5%

4T15 4T16 4T17 1T18

0

200

400

600

Usuarios Part. mercado

Telefonía móvil Prepago

252 427 388 413

0,9% 0,9%

1,3%

1,6%

0,0%

0,5%

1,0%

1,5%

2,0%

4T15 4T16 4T17 1T18

0

100

200

300

400

500

600Usuarios datos

Fuente: Fuente MinTIC, 2018. cifras en miles

Total– Bogotá.

Línea básica ETB

1268 11911089 1056

4T15 4T16 4T17 1T18

Usuarios (miles)

16,1%26,1%

36,8% 38,0%

4T15 4T16 4T17 1T18

Porcentaje usuarios fibra (%)

54,0% 51,4% 47,9% 46,7%

4T15 4T16 4T17 1T18

Part. de mercado (%)

Servicio2

Servicio 2018: incrementar el valor de ETB y disminuir bajas mejorando la experiencia de los clientes

1. Llamadas

3. Ratio rellamada

17%

Solicitudes FacturaIVR (Miles)

Email (Miles)

SMS (Miles)

Fijo Móvil

Abr - Jun 20172`4

72

4. Autogestión

Diciembre Junio

6,56,7

4,0

6,0

8,0 ISC

Enero 17 Dic 17

Abr - jun 20182`0

Acumulado llamadas recibidas 2T 2018 vs. 2017 – Cifras en millones NSU - Nivel de Satisfacción Usuario - indicador nuevo 2018 CRC (escala 1-5)ISC - índice de satisfacción cliente medición Innmark (escala 0 – 10)

Enero 17 Junio 18

482,1

1,91,6

2016 2017 2018

2. NSU / ISC (Canales de atención Hogares y Móviles)

Promedio Ratio Año

Ratio rellamada = Llamadas contestadas / clientes únicos

3,94,2

NSU

Enero 18 Junio 18

Clientes que solicitan factura por canales

En-jun2018

1,6

2017

1,9

2016

2,1

Ranking 2T 2018

NPS: Net Promoter Score

Fuente: Deloitte, Opinat y Revista DineroJunio 2018

Velocidad Internet Fijo

Fuente: OOKLA Speed Test Q1-Q2 2018

ETB único de

los lideres en

el Top3

75

72

69

64

62

62

59

53

51

38

Electrodom.

Tecnología

Cuid. Per

Farma.

Aerolíneas

Serv. Públi

Med. Prep

Seguros

Bancos

Telcos.

Resultados Financieros3

Diversificación del ingreso

Tecnología Junio 2015 Junio 2017 Junio 2018Junio 2016

50% 47%Cobre

Fibra Óptica

25% 25%27%Corporativos

Ingresos operacionales (miles de millones) $ 707 $ 682$ 703

(miles de millones de pesos)

19%16%11%

Móviles 9%9%8%

54%

33%

3%

3%

61%

$ 680

403425

530

121 123

2015 2016 2017 1T 2018 2T 2018

EBITDA trimestral Margen de EBITDA sobre ingresos trimestrales (%) Crecimiento anual del EBITDA trimestral y-o-y (%)

36%28% 29% 35%

(en miles de millones de pesos)

25% -8%-27% 5%

EBITDA

33%

-7%

Ingresos Totales 1,460 1,459 1,459 341 370 29 +9% 360 370 10 +3%

Costos y Gastos Totales (1,057) (1,034) (928) (220) (247) (27) +12% (228) (247) (19) +8%

EBITDA 403 425 530 121 123 2 +2% 132 123 (9) (7%)

Margen EBITDA 28% 29% 36% 35% 33% 37% 33%

Depreciaciones, Amortizaciones y Provisiones (655) (640) (711) (164) 16 180 n.m. (172) 16 188 n.m.

UTILIDAD OPERACIONES RECURRENTES (252) (216) (180) (44) 138 182 n.m. (40) 138 178 n.m.

Neto Financiero y Otros (25) (62) (57) (21) (7) 14 (67%) (17) (7) 10 (60%)

UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS (277) (277) (237) (64) 131 196 n.m. (57) 131 188 n.m.

Provision Imp. Renta y CREE 209 51 87 0 (47) (47) n.m. 0 (47) (47) n.m.

RESULTADO DEL EJERCICIO (69) (226) (150) (64) 84 148 n.m. (57) 84 141 n.m.

Otro resultado integral 32 (28) 20 0 0 0 n.m. (0) 0 0 n.m.

RESULTADO INTEGRAL EJERCICIO (37) (255) (130) (64) 84 148 n.m. (57) 84 141 n.m.

Variación

anual (%)Concepto 2T 20182T 2017FY 2015 FY 2016 FY 2017 2T 20181T 2018

Variación

trimestral

(%)

Variación

trimestral

Variación

anual

(en miles de millones de pesos)

Estado de resultados ETB

836

439

330

45 66

2015 2016 2017 1T 2018 2T 2018

Capex % sobre Ingresos Operacionales trimestrales

EVOLUCIÓN DEL CAPEX TRIMESTRAL

57%

30%

(en miles de millones de pesos)

23%

Evolución del Capex

14%19%

499477

414

-5

-106

-433

-14

200132

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2S 2018

(en miles de millones de pesos)

Flujo de caja operativo calculado como Ebitda-CapexLa cifra de 2018 recoge el acumulado para los seis primeros meses del año

Evolución del Flujo de Caja Operativo

Preguntas y respuestas4

Gracias,

inversionistas@etb.com.cowww.etb.com/corporativo/inversionistas

01 8000 120077

Camilo Forero SandovalHead of Investor Relations

camilo.foreros@etb.com.co

Disclosure

Esta presentación contiene cálculos relacionados con los resultados financieros de la sociedad. Éstos incluyenestimaciones, aproximaciones o expectativas actuales de la compañía relacionadas con el futuro financiero ysus resultados operacionales. En consecuencia, se advierte que dicha información en ningún caso puede serinterpretada como garantía del desempeño de la Sociedad y ésta podrá modificarla con posterioridad y encualquier momento. Los resultados reales pueden fluctuar en relación con las estimaciones realizadas enesta presentación. En tal sentido, la sociedad no asume responsabilidad alguna por la información aquícontenida, ni se obliga a efectuar revisión, actualización, modificación o complementación alguna a lasproyecciones establecidas en esta presentación, con base en hechos ocurridos con posterioridad a supublicación. La información divulgada en esta presentación tiene un carácter estrictamente informativo eilustrativo, y no podrá ser suministrada a terceras personas, ni reproducida, copiada, distribuida, transferida,utilizada o comercializada sin la autorización previa y por escrito de la Sociedad.