Embed Size (px)
Citation preview
- 1 -
ESCUELA POLITEacuteCNICA DEL EJERCITOSEDE LATACUNGA
FACULTAD DE CIENCIAS ADMINISTRATIVAS
ldquoPROYECTO DE FACTIBILIDAD PARA UNA MICROEMPRESA
PRODUCTORA DE QUESO FRESCO ARTESANAL UBICADA EN
LA PARROQUIA ANTONIO JOSEacute HOLGUIN CANTOacuteN SALCEDOPROVINCIA DE COTOPAXIrdquo
PROYECTO PREVIO LA OBTENCIOacuteN DEL TITULO DE INGENIEROCOMERCIAL
AUTOR CECILIA CARMITA NARANJO JEREZ
Latacunga abril del 2002
- 2 -
INTRODUCCION
El queso es uno de los derivados laacutecteos maacutes sabrosos y variados y con una
gran tradicioacuten en todas las culturas
Seguacuten datos existentes en el antildeo 3000 ac en alguacuten lugar de Oriente Medio
este exquisito alimento se produjo por primera vez
En el libro Alimentacioacuten y Nutricioacuten Victoria Alcaacutezar Laacutezaro podemos encontrar
una leyenda que sentildeala que el queso fue descubierto por un mercader aacuterabe que
mientras realizaba un largo viaje por el desierto puso leche en el estoacutemago de un
cordero cuando fue a consumirla vio que estaba coagulada y fermentada debido
al cuajo del estoacutemago del cordero y a la alta temperatura del desierto
Hay otros autores que sentildealan que el queso ya se conociacutea en la prehistoria
extremo que no se ha podido comprobar Tambieacuten en la Biblia hay varias
referencias sobre este alimento Durante la eacutepoca del Imperio Romano se
extendioacute su fabricacioacuten a todos los territorios conquistados Los primeros
monasterios empezaron a producir diferentes variedades de queso durante la
Edad Media con unas recetas que hoy auacuten se conservan Pero la produccioacuten a
gran escala de este derivado laacutecteo no llegoacute hasta que se produjo la revolucioacuten
industrial y el desarrollo de las ciudades
Actualmente el queso es uno de los productos laacutecteos que maacutes se consumen en
todo el mundo asiacute como el que mayor cantidad de variedades tiene En Espantildea
el Ministerio de Agricultura Pesca y Alimentacioacuten tiene registradas maacutes de 80
variedades y 11 denominaciones de origen y en Estados Unidos la Secretariacutea de
Agricultura ha clasificado maacutes de 400 variedades y 800 tipos de queso En
Francia uno de los paiacuteses con mayor tradicioacuten y gusto por el queso se producen
365 variedades diferentes y se estima que cada franceacutes consume al antildeo unos 20
kilos de queso frente a los 15 que consume cada italiano
- 3 -
El queso al ser un producto procedente de la leche en su contenido se destacan
las proteiacutenas de alto valor bioloacutegico el calcio el foacutesforo y algunas vitaminas
especialmente la vitamina A
Por lo tanto contiene elementos principales que son necesarios para el
crecimiento y desarrollo humano por lo que es muy recomendable su consumo
para nintildeos y mujeres embarazadas Ademaacutes es un alimento con un alto valor
energeacutetico Por todo ello el consumo diario recomendado es de 25 gramos1
Tipos de queso
Las combinaciones posibles de las modalidades de coagulacioacuten desuerado y
maduracioacuten y la diferente procedencia de la leche explican la enorme variedad
de tipos de queso existentes El queso puede ser de leche de oveja vaca cabra
de mezcla de leche de oveja y vaca o de oveja y cabra Seraacute seco si tiene menos
del 10 por ciento de materia grasa semigraso si contiene como poco un 20 por
ciento graso en caso de que la materia grasa sea del 40 por ciento como poco
extragraso si tiene maacutes del 45 por ciento y doble graso si la materia grasa alcanza
el 60 por ciento
Quesos frescos
Son quesos blandos casi siempre muy blancos sin corteza ni mohos visibles
son generalmente suaves con un alto grado de humedad y casi siempre bajos en
grasas Se utilizan para cocinar y son ideales rallados o desmenuzados perfectos
para acompantildear los antojitos Ejemplos ranchero de canasta doble crema
requesoacuten ricota feta panela o de Oaxaca
_______________
1 www geocities com
- 4 -
Quesos de corteza blanda y blanca
Su alto contenido de humedad atrae y favorece el desarrollo del moho Penicillium
blanco que se observa en todos los camembert y brie del mundo
Caracteriacutesticas el brie es el ejemplo tiacutepico de esta clase de quesos De textura
untuosa y cremosa su sabor es una mezcla de mantequilla y de hongos
Ejemplos camembert brie o bonchester
Queso pasta dura
Estos quesos se caracterizan por la consistencia de su pasta y por el intenso
sabor fuerte y aromaacutetico que se intensifica con su maduracioacuten a temperatura y
humedad controladas
Quesos semiblandos
Son quesos con menos humedad tienen un sabor maacutes intenso Aunque algunos
son excelentes para cocinar se comen con maacutes frecuencia como postre con fruta
o como parte de la charola de quesos Ejemplos edam raclette jack desmond
fontina
Quesos duros
Son siempre de color amarillento faacuteciles de rallar e ideales para derretir y
gratinar Son de sabor fuerte aunque su intensidad variacutea de un tipo a otro Se
deben guardar en el refrigerador envueltos en papel de aluminio o plaacutestico
autoadherible dejando una pequentildea abertura para que respire la corteza
Ejemplos cheddar manchego Chihuahua asadero gruyegravere2
_______________
2 wwwterracocinachef
- 5 -
PRODUCCIOacuteN LECHERA DEL ECUADOR
Considerando que la principal materia prima para la elaboracioacuten de quesos en
nuestro paiacutes es la leche de ganado vacuno creo necesario analizar la
produccioacuten lechera nacional
Tradicionalmente la produccioacuten lechera en el Ecuador se ha concentrado en la
regioacuten interandina donde se ubican los mayores hatos de ganado El 75 de
la produccioacuten nacional de leche se la realiza en la Sierra aproximadamente un
19 en la Costa y un 6 en el Oriente y Regioacuten Insular
El uso y destino de la produccioacuten lechera en el paiacutes tiene un comportamiento
regular Seguacuten estimaciones del Ministerio de Agricultura y Ganaderiacutea un 32
de la produccioacuten bruta se destina a consumo de terneros (autoconsumo) y un
2 aproximadamente son mermas Este comportamiento resulta explicable ya
que las importaciones de sustituto de leche para terneros registradas
oficialmente constituyen un 3 por mil de la produccioacuten interna de leche
La disponibilidad de leche cruda para consumo humano e industrial representa
alrededor del 76 de la produccioacuten bruta
La leche fluida disponible se destina en un 25 para elaboracioacuten industrial
(19 leche pasteurizada y 6 para elaborados laacutecteos) 74 entre consumo y
utilizacioacuten de leche cruda (49 en consumo humano directo y 25 para
industrias caseras de quesos frescos) y aproximadamente un 1 se comercia
con Colombia en la frontera
El rendimiento promedio nacional se estima entre 4 y 6 litros por vaca lo que
estaacute considerado como bajo sin embargo se conoce que en las provincias de
Pichincha y Cotopaxi se estima 14 litros diarios durante 2 ordentildeos asiacute como
mediante la introduccioacuten de razas el mejoramiento de pastos y el manejo
teacutecnico del ganado hay ejemplares que bordean los 25 litros diarios
- 6 -
Niveles Tecnoloacutegicos En Finca
La produccioacuten ganadera en el Ecuador histoacutericamente dado el modelo de
desarrollo adoptado para la agricultura ha sido baacutesicamente de caraacutecter
extensivo es decir que el incremento de la produccioacuten se ha basado en la
incorporacioacuten de maacutes unidades de factor principalmente pastizales y nuacutemero
de cabezas maacutes no en un mejoramiento de los rendimientos por unidad de
factor lo cual se evidencia en los bajos rendimientos tanto en produccioacuten de
leche como en carne
En base a un estudio realizado por el Proyecto Para la Reorientacioacuten del
Sector Agropecuario (PRSA) para determinar los paraacutemetros zooteacutecnicos del
Ecuador en base al estudio de una muestra representativa compuesta por las
provincias de Cantildear Guayas Manabiacute y Pichincha se pudo observar que del
total de Unidades de Produccioacuten Bovina investigadas el 3 utilizaban
sistemas productivos tecnificados un 10 estaban semitecnificados y un 87
estaban muy poco tecnificados
Unidades De Produccioacuten Bovina (Upb) Seguacuten Nivel Tecnoloacutegico(En Porcentaje) 3
NIVELTECNOLOacuteGICO
TOTAL CANtildeAR GUAYAS MANABIacute PICHINCHA
TOTAL 100 122 202 439 237
TECNIFICADO 32 03 09 04 18
SEMITECNIFICADO 10 02 15 6 24
POCO TECNIFICADO 868 117 178 375 195
___________
3wwwsicagovec
- 7 -
ANTECEDENTES
El lugar en donde se desarrolla el proyecto se localiza en la parroquia de Antonio
Joseacute Holguiacuten Esta parroquia posee un aacuterea de aproximadamente 846 Km
cuadrados de los cuales en una superficie del 30 se hallan construidas las
viviendas un 66 corresponde a cultivos de alfalfa maiacutez y la mayor parte a
pastizales con los que se alimenta al ganado un 2 estaacute dedicado a aacutereas
recreativas e instalaciones estatales y comunitarias
Este sector es altamente agropecuario pues el 95 de sus pobladores se
dedican a la crianza de ganado vacuno productor de leche cada familia posee
como promedio 5 cabezas de ganado de las cuales 3 son vacas que
generalmente rinden de 12 a 22 litros en su primera fase de produccioacuten la
misma que va decreciendo de 8 a 4 litros en periacuteodo de concepcioacuten contando
con un promedio de 8 litros diarios por vaca Al conocer que existen 500
familias la poblacioacuten vacuna productora de leche es de 1500 cabezas con una
produccioacuten diaria de 12000 litros de leche aproximadamente de los cuales se
descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria siendo entonces 11000 litros que se destinan para la venta y actualmente
son recolectados por pequentildeos comerciantes para entregar una parte a
empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el Ranchito Parmalat y otra
parte vender por litros en la ciudad de Ambato principalmente en consideracioacuten
a lo anteriormente expuesto propongo la creacioacuten de una microempresa
productora de queso fresco en el sector para generar rentabilidad econoacutemica y
crear fuentes de trabajo que beneficien a sus habitantes
La promotora de este proyecto es la autora del mismo quien se desempentildearaacute
como gerente propietaria la cual dispone del espacio fiacutesico para la construccioacuten
de las instalaciones y recursos econoacutemicos necesarios para el desarrollo de eacuteste
Ademaacutes desea aprovechar la experiencia que su familia tiene en la elaboracioacuten de
quesos por maacutes de cuarenta antildeos mejorar las teacutecnicas empleadas y ofrecer un
mejor producto y a menor costo
- 8 -
I- CAPITULO
11- ESTUDIO DE MERCADO
111- MACRO Y MICROAMBIENTE
Son las fuerzas externas e internas controlables e incontrolables que rodean a la
microempresa ejerciendo una presioacuten en su desarrollo
1111- MACRO AMBIENTE
Son factores externos muchas veces incontrolables que influyen en el
desenvolvimiento de la empresa en un momento determinado
Los principales seriacutean
a) PRODUCTO INTERNO BRUTO
Siendo el PIB un indicador baacutesico en el desempentildeo de la economiacutea nacional que
representa el valor de los bienes y servicios de uso final producido en un periacuteodo
determinado de 1990 a 2000 el promedio de crecimiento en teacuterminos reales
(1975=100) se ubicoacute en 18 con base preferencial a sus exportaciones
tradicionales La participacioacuten del sector agropecuario en general jugoacute un rol
fundamental en la economiacutea y su participacioacuten promedia se situoacute en 175 en
teacuterminos reales a un ritmo de crecimiento promedio del 4 ubicaacutendose entre los
principales sectores que contribuyen al PIB
El crecimiento del PIB indica que la produccioacuten nacional en un periodo
determinado a crecido podriacutea ser por varios factores que a la vez estabilizan la
economiacutea del paiacutes lo cual da seguridad para invertir
- 9 -
b) SALARIOS Y POBLACIOacuteN
De acuerdo a la informacioacuten proporcionada por el Ministerio de trabajo y recursos
Humanos y publicada por el Banco Central el salario miacutenimo vital maacutes las
remuneraciones complementarias (Deacutecimos costo de vida y Bonificaciones) entre
1994 y 1999 ha tenido un promedio mensual de 132 doacutelares correspondiendo el
18 al salario miacutenimo vital y 82 a remuneraciones complementarias
El incremento en los ingresos de la poblacioacuten es muy importante pues su poder
adquisitivo se incrementa y en consecuencia tambieacuten las ventas de las pequentildeas
y grandes empresas mejorando sus ingresos lo cual trae beneficios como el
incremento de la produccioacuten en las empresas y por consiguiente se crean plazas
de empleo
Referente a la poblacioacuten que es determinada por el Instituto Nacional de
Estadiacutesticas y Censos (INEC) el uacuteltimo Censo de poblacioacuten fue en 1990 y a partir
de este antildeo hasta el antildeo 2000 el INEC ha efectuado una proyeccioacuten parte de la
cual se describe en los cuadros estadiacutesticos La poblacioacuten total en 1990 fue de
1026 millones de habitantes el antildeo 2000 fue 1264 millones de habitantes El
presente antildeo (2001) la poblacioacuten superoacute los 12 80 millones de habitantes se
estima un crecimiento promedio anual de la poblacioacuten de 2
c) TASAS DE INTEREacuteS
Desde hace varios antildeos las tasas de intereacutes domeacutesticas se han mantenido
sumamente altas asiacute entre 1994 y 1999 las tasas activas a maacutes de 365 diacuteas
reflejaron un promedio de alrededor del 52 y las pasivas alrededor del 42
Las poliacuteticas que se establecieron en el antildeo 2000 consideraron una disminucioacuten
de las mismas hasta que estas se ubiquen alrededor de las tasas internacionales
Con lo cual incrementaraacute la productividad y se estimularaacute la inversioacuten por los
plazos de preacutestamos nuevos y renegociacioacuten de antiguos que podriacutean ser cada
vez mayores dependiendo de la disponibilidad de depoacutesitos la estabilidad y la
recuperacioacuten parcial de cartera
- 10 -
Por otro lado los niveles de las tasas pasivas se han reducido considerablemente
dejando de ser atractivas para los ahorristas quienes legiacutetimamente aspiran a
conseguir mejores retornos de sus capitales invirtiendo en empresas productivas
como la que se propone
d) INDICADORES EXTERNOS DEL PAIS
middot LA BALANZA COMERCIAL
Como la diferencia de exportaciones e importaciones caracterizada esta por ser
positiva entre 1990 y 2000 debido a la produccioacuten de petroacuteleo que ocupa el 36
del total de exportaciones con excepcioacuten de 1998 donde aparecioacute una balanza
negativa especialmente por la reduccioacuten del precio de barril de petroacuteleo como
tambieacuten por el fenoacutemeno del nintildeo que soportoacute el paiacutes durante ese antildeo en el 2001
se considera una balanza positiva en vista que los precios del barril del petroacuteleo
estaraacuten sobre los 20 doacutelares americanos ademaacutes que el paiacutes entrariacutea a una
estabilidad macroeconoacutemica
En la economiacutea Ecuatoriana el sector primario viene generando recursos
importantes asiacute en el periacuteodo 1990 y 2000 las exportaciones primarias sin
petroacuteleo crudo y derivados participaron con el 49 comparado con las
exportaciones totales El banano ha significado un motor importante de recursos
en razoacuten que antildeo tras antildeo viene aumentando sus ventas y en el periacuteodo sentildealado
aportoacute con el 21 del total de exportaciones 1997 y 1998 fueron los antildeos maacutes
dinaacutemicos en la produccioacuten del banano donde participaron con el 25 Como
segundo grupo en el periacuteodo sentildealado estaacute el camaroacuten con una aportacioacuten del
15 y en 1998 alcanzoacute el 21 Para el antildeo 2001 no se considera variaciones
significativas en la participacioacuten de estos productos
Las importaciones del sector agriacutecola en el periacuteodo 1990 y 2000 manifiesta un
crecimiento sobre el 100 sin embargo comparado con importaciones
efectuadas por los demaacutes sectores observamos que son relativamente pequentildeas
- 11 -
Este sector contempla durante el periacuteodo un promedio de 6 de participacioacuten en
el total de importaciones FOB realizadas por el paiacutes
Una balanza comercial positiva ( exportaciones mayores a las importaciones)
significa el ingreso de divisas al paiacutes lo cual es importantes en el proceso de
dolarizacioacuten
middot LA RESERVA MONETARIA
En el periacuteodo indicado de 1990 a 2000 muestra un constante crecimiento
pasando de 603 a 1180 millones de doacutelares En 1997 el paiacutes alcanzoacute las reservas
maacutes altas de su historia las mismas que fueron de 2093 millones de doacutelares Para
el antildeo 2001 estas reservas se estima que estariacutean alrededor de los mil millones
de doacutelares
middot LA DEUDA EXTERNA
En el periacuteodo 1990 - 2001 el Ecuador ha experimentado un crecimiento de su
deuda en un porcentaje del 10 llegando alrededor de los 13458 millones de
doacutelares a diciembre de 2000 la deuda a la vez representa el 92
aproximadamente de la produccioacuten nacional bruta del paiacutes como promedio de
este periodo
e) ANAacuteLISIS ECONOMICO DEL ECUADOR 2001
El proceso de dolarizacioacuten que se encuentra implementando el Ecuador no
significa solamente la adopcioacuten de una unidad monetaria nueva sino un nuevo
modelo de desarrollo econoacutemico
A traveacutes de este modelo se ha roto el ciacuterculo vicioso de inflacioacuten y devaluacioacuten
que ha colocado a los ecuatorianos dentro de los pueblos maacutes pobres de
Ameacuterica Latina Los gobiernos han acudido a estos mecanismos artificiales ldquopara
- 12 -
salvarrdquo la economiacutea del paiacutes infringiendo a los ecuatorianos el impuesto maacutes alto
e injusto que es la inflacioacuten y devaluacioacuten y que sobre todo arremete a los
estratos maacutes pobres de la poblacioacuten
El solo hecho de estabilizar la moneda y parar la inflacioacuten significa un paso
adelante porque obliga a los gobiernos a mantener una estricta poliacutetica de
austeridad y un pulcro manejo del presupuesto del estado y de las finanzas
puacuteblicas
El modelo implica una visioacuten de largo plazo es decir una estrategia cuya
ejecucioacuten no dependa de los fugaces mandatos presidenciales sino que se
convierta en una estrategia de estado
Sin embargo el camino de retorno a la estabilidad todaviacutea es complejo porque se
requiere resolver en forma simultaacutenea y paralela varias cuestiones de capital
importancia
Uno de los temas maacutes impactantes es el elevado endeudamiento que soporta el
paiacutes posiblemente el maacutes alto endeudamiento per caacutepita de Ameacuterica Latina y tal
vez del mundo
La privatizacioacuten de las empresas estatales del sector de infraestructura servicios
y en parte del petroacuteleo pudiera constituir una foacutermula para rebajar en forma
radical ese alto endeudamiento
Si se logra negociar con empresas transnacionales la venta de las acciones del
sector eleacutectrico telefoniacutea y comunicaciones se podriacutea invertir ese monto en la
compra de buena parte de la deuda externa disminuyendo en tremendo impacto
del servicio de la deuda que alcanza cerca del 50 del presupuesto nacional y
por este camino podriacutea reducirse a niveles manejables por ejemplo del orden
entre 15 y 20 con lo cual ese remanente del 30 presupuestario se podriacutea
dedicar a los programas sociales largamente postergados por la crisis
- 13 -
El otro capitulo requiere una raacutepida implementacioacuten es el relativo a la reactivacioacuten
del sector productivo y la buacutesqueda del incremento y diversificacioacuten de nuevas
exportaciones
La dolarizacioacuten y el nuevo modelo de desarrollo buscaraacuten la creacioacuten de un clima
favorable para las inversiones permitiendo el retorno de los capitales ecuatorianos
y las inversiones de empresas extranjeras
El Ecuador dentro de su geografiacutea ofrece todos los micro climas del mundo y por
consiguiente la capacidad de una produccioacuten agriacutecola muy diversificada la misma
que exportariacutea a los mercados internacionales
En general en el paiacutes se ha demostrado que los empresarios ecuatorianos poseen
iniciativa liderazgo y capacidad cuando se lo proponen En efecto el Ecuador es
el mayor productor de banano en el mundo por volumen y calidad uno de los
mayores productores de camarones y uno de los productores de flores de mayor
calidad
Existen muchas aacutereas en donde el paiacutes podriacutea especializarse productivamente en
forma competitiva para abastecer mercados externos Asiacute mismo no se debe dejar
de mencionar al turismo como uno de los filones que representa un soacutelido paso
adelante para la economiacutea del paiacutes
El Ecuador ofrece unas condiciones excepcionales para el eco-turismo por su
riqueza en la biodiversidad de manera que con una campantildea promocional aacutegil y
bien dirigida se captariacutea el intereacutes del turismo de nuestros vecinos Colombia
Peruacute y la Comunidad Interesados no solo en los atractivos turiacutesticos sino
tambieacuten en la antropologiacutea arqueologiacutea y el estudio de los ecosistemas asiacute como
de los parques nacionales entre otras alternativas
Este panorama alentador deberiacutea estimular un ambiente de concertacioacuten entre los
ecuatorianos el estado el gobierno los empresarios los indiacutegenas los poliacuteticos
- 14 -
el movimiento femenino las organizaciones religiosas y demaacutes estamentos de la
sociedad civil ecuatoriana como el ingrediente vital para alcanzar la prosperidad
1112- MICROAMBIENTE
Son factores internos o cercanos a la empresa los mismos que son controlables
por eacutesta
Los principales seriacutean
11121- CARACTERIacuteSTICAS DEL MERCADO
middot DEMANDA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que los consumidores
desean adquirir en un momento en funcioacuten del tiempo y el precio el mismo que es
inversamente proporcional a la cantidad demanda
middot OFERTA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que el productor pone
en el mercado en funcioacuten del tiempo y el precio el cual es directamente
proporcional a la cantidad ofertada oferta
middot MERCADO
Es un lugar donde oferentes y demandantes se reuacutenen para hacer una
transaccioacuten
A la industria laacutectea se le puede ubicar en la estructura de mercado de
Competencia Monopoliacutestica pues existen muchos vendedores pequentildeos cada
uno de los cuales abastece un producto que de alguna forma se distingue de los
otros en el mercado pero que producen la misma satisfaccioacuten
- 15 -
El tamantildeo pequentildeo de la empresa en relacioacuten con el mercado total suele dar
lugar a costos promedio que son maacutes elevados que el miacutenimo
Con frecuencia estas firmas buscan expandir su participacioacuten en el mercado
mediante gastos en publicidad y para diferenciacioacuten de su producto
11122- COMPETENCIA
Se considera competencia a todas las empresas y microempresas nacionales que
producen queso fresco del mismo tipo artesanal o teacutecnicamente asiacute como
tambieacuten a empresas internacionales puesto que el Ecuador importa de paiacuteses
como Colombia Estados Unidos Nueva Zelanda Italia Australia Suiza
Argentina Holanda (paiacuteses bajos)
middot PRINCIPALES EMPRESAS LAacuteCTEAS NACIONALES4
EMPRESA UBICACIOacuteN PRODUCCIOacuteN(LITROSDIA)
Carchi Tulcaacuten 20000
La estancia San Gabriel 38000
Floralp Ibarra 18000
Nestleacute Cayambe 190000
Hertob Cayambe 40000
Gonzaacutelez Cayambe 30000
Pasteurizadora Quito Quito 104000
Leansa Sangolquiacute 23000
Parmalat Lasso 34000
La Avelina Lasso 36000
Indulac Lasso 60000
Lactodam Latacunga 30000
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 2 -
INTRODUCCION
El queso es uno de los derivados laacutecteos maacutes sabrosos y variados y con una
gran tradicioacuten en todas las culturas
Seguacuten datos existentes en el antildeo 3000 ac en alguacuten lugar de Oriente Medio
este exquisito alimento se produjo por primera vez
En el libro Alimentacioacuten y Nutricioacuten Victoria Alcaacutezar Laacutezaro podemos encontrar
una leyenda que sentildeala que el queso fue descubierto por un mercader aacuterabe que
mientras realizaba un largo viaje por el desierto puso leche en el estoacutemago de un
cordero cuando fue a consumirla vio que estaba coagulada y fermentada debido
al cuajo del estoacutemago del cordero y a la alta temperatura del desierto
Hay otros autores que sentildealan que el queso ya se conociacutea en la prehistoria
extremo que no se ha podido comprobar Tambieacuten en la Biblia hay varias
referencias sobre este alimento Durante la eacutepoca del Imperio Romano se
extendioacute su fabricacioacuten a todos los territorios conquistados Los primeros
monasterios empezaron a producir diferentes variedades de queso durante la
Edad Media con unas recetas que hoy auacuten se conservan Pero la produccioacuten a
gran escala de este derivado laacutecteo no llegoacute hasta que se produjo la revolucioacuten
industrial y el desarrollo de las ciudades
Actualmente el queso es uno de los productos laacutecteos que maacutes se consumen en
todo el mundo asiacute como el que mayor cantidad de variedades tiene En Espantildea
el Ministerio de Agricultura Pesca y Alimentacioacuten tiene registradas maacutes de 80
variedades y 11 denominaciones de origen y en Estados Unidos la Secretariacutea de
Agricultura ha clasificado maacutes de 400 variedades y 800 tipos de queso En
Francia uno de los paiacuteses con mayor tradicioacuten y gusto por el queso se producen
365 variedades diferentes y se estima que cada franceacutes consume al antildeo unos 20
kilos de queso frente a los 15 que consume cada italiano
- 3 -
El queso al ser un producto procedente de la leche en su contenido se destacan
las proteiacutenas de alto valor bioloacutegico el calcio el foacutesforo y algunas vitaminas
especialmente la vitamina A
Por lo tanto contiene elementos principales que son necesarios para el
crecimiento y desarrollo humano por lo que es muy recomendable su consumo
para nintildeos y mujeres embarazadas Ademaacutes es un alimento con un alto valor
energeacutetico Por todo ello el consumo diario recomendado es de 25 gramos1
Tipos de queso
Las combinaciones posibles de las modalidades de coagulacioacuten desuerado y
maduracioacuten y la diferente procedencia de la leche explican la enorme variedad
de tipos de queso existentes El queso puede ser de leche de oveja vaca cabra
de mezcla de leche de oveja y vaca o de oveja y cabra Seraacute seco si tiene menos
del 10 por ciento de materia grasa semigraso si contiene como poco un 20 por
ciento graso en caso de que la materia grasa sea del 40 por ciento como poco
extragraso si tiene maacutes del 45 por ciento y doble graso si la materia grasa alcanza
el 60 por ciento
Quesos frescos
Son quesos blandos casi siempre muy blancos sin corteza ni mohos visibles
son generalmente suaves con un alto grado de humedad y casi siempre bajos en
grasas Se utilizan para cocinar y son ideales rallados o desmenuzados perfectos
para acompantildear los antojitos Ejemplos ranchero de canasta doble crema
requesoacuten ricota feta panela o de Oaxaca
_______________
1 www geocities com
- 4 -
Quesos de corteza blanda y blanca
Su alto contenido de humedad atrae y favorece el desarrollo del moho Penicillium
blanco que se observa en todos los camembert y brie del mundo
Caracteriacutesticas el brie es el ejemplo tiacutepico de esta clase de quesos De textura
untuosa y cremosa su sabor es una mezcla de mantequilla y de hongos
Ejemplos camembert brie o bonchester
Queso pasta dura
Estos quesos se caracterizan por la consistencia de su pasta y por el intenso
sabor fuerte y aromaacutetico que se intensifica con su maduracioacuten a temperatura y
humedad controladas
Quesos semiblandos
Son quesos con menos humedad tienen un sabor maacutes intenso Aunque algunos
son excelentes para cocinar se comen con maacutes frecuencia como postre con fruta
o como parte de la charola de quesos Ejemplos edam raclette jack desmond
fontina
Quesos duros
Son siempre de color amarillento faacuteciles de rallar e ideales para derretir y
gratinar Son de sabor fuerte aunque su intensidad variacutea de un tipo a otro Se
deben guardar en el refrigerador envueltos en papel de aluminio o plaacutestico
autoadherible dejando una pequentildea abertura para que respire la corteza
Ejemplos cheddar manchego Chihuahua asadero gruyegravere2
_______________
2 wwwterracocinachef
- 5 -
PRODUCCIOacuteN LECHERA DEL ECUADOR
Considerando que la principal materia prima para la elaboracioacuten de quesos en
nuestro paiacutes es la leche de ganado vacuno creo necesario analizar la
produccioacuten lechera nacional
Tradicionalmente la produccioacuten lechera en el Ecuador se ha concentrado en la
regioacuten interandina donde se ubican los mayores hatos de ganado El 75 de
la produccioacuten nacional de leche se la realiza en la Sierra aproximadamente un
19 en la Costa y un 6 en el Oriente y Regioacuten Insular
El uso y destino de la produccioacuten lechera en el paiacutes tiene un comportamiento
regular Seguacuten estimaciones del Ministerio de Agricultura y Ganaderiacutea un 32
de la produccioacuten bruta se destina a consumo de terneros (autoconsumo) y un
2 aproximadamente son mermas Este comportamiento resulta explicable ya
que las importaciones de sustituto de leche para terneros registradas
oficialmente constituyen un 3 por mil de la produccioacuten interna de leche
La disponibilidad de leche cruda para consumo humano e industrial representa
alrededor del 76 de la produccioacuten bruta
La leche fluida disponible se destina en un 25 para elaboracioacuten industrial
(19 leche pasteurizada y 6 para elaborados laacutecteos) 74 entre consumo y
utilizacioacuten de leche cruda (49 en consumo humano directo y 25 para
industrias caseras de quesos frescos) y aproximadamente un 1 se comercia
con Colombia en la frontera
El rendimiento promedio nacional se estima entre 4 y 6 litros por vaca lo que
estaacute considerado como bajo sin embargo se conoce que en las provincias de
Pichincha y Cotopaxi se estima 14 litros diarios durante 2 ordentildeos asiacute como
mediante la introduccioacuten de razas el mejoramiento de pastos y el manejo
teacutecnico del ganado hay ejemplares que bordean los 25 litros diarios
- 6 -
Niveles Tecnoloacutegicos En Finca
La produccioacuten ganadera en el Ecuador histoacutericamente dado el modelo de
desarrollo adoptado para la agricultura ha sido baacutesicamente de caraacutecter
extensivo es decir que el incremento de la produccioacuten se ha basado en la
incorporacioacuten de maacutes unidades de factor principalmente pastizales y nuacutemero
de cabezas maacutes no en un mejoramiento de los rendimientos por unidad de
factor lo cual se evidencia en los bajos rendimientos tanto en produccioacuten de
leche como en carne
En base a un estudio realizado por el Proyecto Para la Reorientacioacuten del
Sector Agropecuario (PRSA) para determinar los paraacutemetros zooteacutecnicos del
Ecuador en base al estudio de una muestra representativa compuesta por las
provincias de Cantildear Guayas Manabiacute y Pichincha se pudo observar que del
total de Unidades de Produccioacuten Bovina investigadas el 3 utilizaban
sistemas productivos tecnificados un 10 estaban semitecnificados y un 87
estaban muy poco tecnificados
Unidades De Produccioacuten Bovina (Upb) Seguacuten Nivel Tecnoloacutegico(En Porcentaje) 3
NIVELTECNOLOacuteGICO
TOTAL CANtildeAR GUAYAS MANABIacute PICHINCHA
TOTAL 100 122 202 439 237
TECNIFICADO 32 03 09 04 18
SEMITECNIFICADO 10 02 15 6 24
POCO TECNIFICADO 868 117 178 375 195
___________
3wwwsicagovec
- 7 -
ANTECEDENTES
El lugar en donde se desarrolla el proyecto se localiza en la parroquia de Antonio
Joseacute Holguiacuten Esta parroquia posee un aacuterea de aproximadamente 846 Km
cuadrados de los cuales en una superficie del 30 se hallan construidas las
viviendas un 66 corresponde a cultivos de alfalfa maiacutez y la mayor parte a
pastizales con los que se alimenta al ganado un 2 estaacute dedicado a aacutereas
recreativas e instalaciones estatales y comunitarias
Este sector es altamente agropecuario pues el 95 de sus pobladores se
dedican a la crianza de ganado vacuno productor de leche cada familia posee
como promedio 5 cabezas de ganado de las cuales 3 son vacas que
generalmente rinden de 12 a 22 litros en su primera fase de produccioacuten la
misma que va decreciendo de 8 a 4 litros en periacuteodo de concepcioacuten contando
con un promedio de 8 litros diarios por vaca Al conocer que existen 500
familias la poblacioacuten vacuna productora de leche es de 1500 cabezas con una
produccioacuten diaria de 12000 litros de leche aproximadamente de los cuales se
descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria siendo entonces 11000 litros que se destinan para la venta y actualmente
son recolectados por pequentildeos comerciantes para entregar una parte a
empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el Ranchito Parmalat y otra
parte vender por litros en la ciudad de Ambato principalmente en consideracioacuten
a lo anteriormente expuesto propongo la creacioacuten de una microempresa
productora de queso fresco en el sector para generar rentabilidad econoacutemica y
crear fuentes de trabajo que beneficien a sus habitantes
La promotora de este proyecto es la autora del mismo quien se desempentildearaacute
como gerente propietaria la cual dispone del espacio fiacutesico para la construccioacuten
de las instalaciones y recursos econoacutemicos necesarios para el desarrollo de eacuteste
Ademaacutes desea aprovechar la experiencia que su familia tiene en la elaboracioacuten de
quesos por maacutes de cuarenta antildeos mejorar las teacutecnicas empleadas y ofrecer un
mejor producto y a menor costo
- 8 -
I- CAPITULO
11- ESTUDIO DE MERCADO
111- MACRO Y MICROAMBIENTE
Son las fuerzas externas e internas controlables e incontrolables que rodean a la
microempresa ejerciendo una presioacuten en su desarrollo
1111- MACRO AMBIENTE
Son factores externos muchas veces incontrolables que influyen en el
desenvolvimiento de la empresa en un momento determinado
Los principales seriacutean
a) PRODUCTO INTERNO BRUTO
Siendo el PIB un indicador baacutesico en el desempentildeo de la economiacutea nacional que
representa el valor de los bienes y servicios de uso final producido en un periacuteodo
determinado de 1990 a 2000 el promedio de crecimiento en teacuterminos reales
(1975=100) se ubicoacute en 18 con base preferencial a sus exportaciones
tradicionales La participacioacuten del sector agropecuario en general jugoacute un rol
fundamental en la economiacutea y su participacioacuten promedia se situoacute en 175 en
teacuterminos reales a un ritmo de crecimiento promedio del 4 ubicaacutendose entre los
principales sectores que contribuyen al PIB
El crecimiento del PIB indica que la produccioacuten nacional en un periodo
determinado a crecido podriacutea ser por varios factores que a la vez estabilizan la
economiacutea del paiacutes lo cual da seguridad para invertir
- 9 -
b) SALARIOS Y POBLACIOacuteN
De acuerdo a la informacioacuten proporcionada por el Ministerio de trabajo y recursos
Humanos y publicada por el Banco Central el salario miacutenimo vital maacutes las
remuneraciones complementarias (Deacutecimos costo de vida y Bonificaciones) entre
1994 y 1999 ha tenido un promedio mensual de 132 doacutelares correspondiendo el
18 al salario miacutenimo vital y 82 a remuneraciones complementarias
El incremento en los ingresos de la poblacioacuten es muy importante pues su poder
adquisitivo se incrementa y en consecuencia tambieacuten las ventas de las pequentildeas
y grandes empresas mejorando sus ingresos lo cual trae beneficios como el
incremento de la produccioacuten en las empresas y por consiguiente se crean plazas
de empleo
Referente a la poblacioacuten que es determinada por el Instituto Nacional de
Estadiacutesticas y Censos (INEC) el uacuteltimo Censo de poblacioacuten fue en 1990 y a partir
de este antildeo hasta el antildeo 2000 el INEC ha efectuado una proyeccioacuten parte de la
cual se describe en los cuadros estadiacutesticos La poblacioacuten total en 1990 fue de
1026 millones de habitantes el antildeo 2000 fue 1264 millones de habitantes El
presente antildeo (2001) la poblacioacuten superoacute los 12 80 millones de habitantes se
estima un crecimiento promedio anual de la poblacioacuten de 2
c) TASAS DE INTEREacuteS
Desde hace varios antildeos las tasas de intereacutes domeacutesticas se han mantenido
sumamente altas asiacute entre 1994 y 1999 las tasas activas a maacutes de 365 diacuteas
reflejaron un promedio de alrededor del 52 y las pasivas alrededor del 42
Las poliacuteticas que se establecieron en el antildeo 2000 consideraron una disminucioacuten
de las mismas hasta que estas se ubiquen alrededor de las tasas internacionales
Con lo cual incrementaraacute la productividad y se estimularaacute la inversioacuten por los
plazos de preacutestamos nuevos y renegociacioacuten de antiguos que podriacutean ser cada
vez mayores dependiendo de la disponibilidad de depoacutesitos la estabilidad y la
recuperacioacuten parcial de cartera
- 10 -
Por otro lado los niveles de las tasas pasivas se han reducido considerablemente
dejando de ser atractivas para los ahorristas quienes legiacutetimamente aspiran a
conseguir mejores retornos de sus capitales invirtiendo en empresas productivas
como la que se propone
d) INDICADORES EXTERNOS DEL PAIS
middot LA BALANZA COMERCIAL
Como la diferencia de exportaciones e importaciones caracterizada esta por ser
positiva entre 1990 y 2000 debido a la produccioacuten de petroacuteleo que ocupa el 36
del total de exportaciones con excepcioacuten de 1998 donde aparecioacute una balanza
negativa especialmente por la reduccioacuten del precio de barril de petroacuteleo como
tambieacuten por el fenoacutemeno del nintildeo que soportoacute el paiacutes durante ese antildeo en el 2001
se considera una balanza positiva en vista que los precios del barril del petroacuteleo
estaraacuten sobre los 20 doacutelares americanos ademaacutes que el paiacutes entrariacutea a una
estabilidad macroeconoacutemica
En la economiacutea Ecuatoriana el sector primario viene generando recursos
importantes asiacute en el periacuteodo 1990 y 2000 las exportaciones primarias sin
petroacuteleo crudo y derivados participaron con el 49 comparado con las
exportaciones totales El banano ha significado un motor importante de recursos
en razoacuten que antildeo tras antildeo viene aumentando sus ventas y en el periacuteodo sentildealado
aportoacute con el 21 del total de exportaciones 1997 y 1998 fueron los antildeos maacutes
dinaacutemicos en la produccioacuten del banano donde participaron con el 25 Como
segundo grupo en el periacuteodo sentildealado estaacute el camaroacuten con una aportacioacuten del
15 y en 1998 alcanzoacute el 21 Para el antildeo 2001 no se considera variaciones
significativas en la participacioacuten de estos productos
Las importaciones del sector agriacutecola en el periacuteodo 1990 y 2000 manifiesta un
crecimiento sobre el 100 sin embargo comparado con importaciones
efectuadas por los demaacutes sectores observamos que son relativamente pequentildeas
- 11 -
Este sector contempla durante el periacuteodo un promedio de 6 de participacioacuten en
el total de importaciones FOB realizadas por el paiacutes
Una balanza comercial positiva ( exportaciones mayores a las importaciones)
significa el ingreso de divisas al paiacutes lo cual es importantes en el proceso de
dolarizacioacuten
middot LA RESERVA MONETARIA
En el periacuteodo indicado de 1990 a 2000 muestra un constante crecimiento
pasando de 603 a 1180 millones de doacutelares En 1997 el paiacutes alcanzoacute las reservas
maacutes altas de su historia las mismas que fueron de 2093 millones de doacutelares Para
el antildeo 2001 estas reservas se estima que estariacutean alrededor de los mil millones
de doacutelares
middot LA DEUDA EXTERNA
En el periacuteodo 1990 - 2001 el Ecuador ha experimentado un crecimiento de su
deuda en un porcentaje del 10 llegando alrededor de los 13458 millones de
doacutelares a diciembre de 2000 la deuda a la vez representa el 92
aproximadamente de la produccioacuten nacional bruta del paiacutes como promedio de
este periodo
e) ANAacuteLISIS ECONOMICO DEL ECUADOR 2001
El proceso de dolarizacioacuten que se encuentra implementando el Ecuador no
significa solamente la adopcioacuten de una unidad monetaria nueva sino un nuevo
modelo de desarrollo econoacutemico
A traveacutes de este modelo se ha roto el ciacuterculo vicioso de inflacioacuten y devaluacioacuten
que ha colocado a los ecuatorianos dentro de los pueblos maacutes pobres de
Ameacuterica Latina Los gobiernos han acudido a estos mecanismos artificiales ldquopara
- 12 -
salvarrdquo la economiacutea del paiacutes infringiendo a los ecuatorianos el impuesto maacutes alto
e injusto que es la inflacioacuten y devaluacioacuten y que sobre todo arremete a los
estratos maacutes pobres de la poblacioacuten
El solo hecho de estabilizar la moneda y parar la inflacioacuten significa un paso
adelante porque obliga a los gobiernos a mantener una estricta poliacutetica de
austeridad y un pulcro manejo del presupuesto del estado y de las finanzas
puacuteblicas
El modelo implica una visioacuten de largo plazo es decir una estrategia cuya
ejecucioacuten no dependa de los fugaces mandatos presidenciales sino que se
convierta en una estrategia de estado
Sin embargo el camino de retorno a la estabilidad todaviacutea es complejo porque se
requiere resolver en forma simultaacutenea y paralela varias cuestiones de capital
importancia
Uno de los temas maacutes impactantes es el elevado endeudamiento que soporta el
paiacutes posiblemente el maacutes alto endeudamiento per caacutepita de Ameacuterica Latina y tal
vez del mundo
La privatizacioacuten de las empresas estatales del sector de infraestructura servicios
y en parte del petroacuteleo pudiera constituir una foacutermula para rebajar en forma
radical ese alto endeudamiento
Si se logra negociar con empresas transnacionales la venta de las acciones del
sector eleacutectrico telefoniacutea y comunicaciones se podriacutea invertir ese monto en la
compra de buena parte de la deuda externa disminuyendo en tremendo impacto
del servicio de la deuda que alcanza cerca del 50 del presupuesto nacional y
por este camino podriacutea reducirse a niveles manejables por ejemplo del orden
entre 15 y 20 con lo cual ese remanente del 30 presupuestario se podriacutea
dedicar a los programas sociales largamente postergados por la crisis
- 13 -
El otro capitulo requiere una raacutepida implementacioacuten es el relativo a la reactivacioacuten
del sector productivo y la buacutesqueda del incremento y diversificacioacuten de nuevas
exportaciones
La dolarizacioacuten y el nuevo modelo de desarrollo buscaraacuten la creacioacuten de un clima
favorable para las inversiones permitiendo el retorno de los capitales ecuatorianos
y las inversiones de empresas extranjeras
El Ecuador dentro de su geografiacutea ofrece todos los micro climas del mundo y por
consiguiente la capacidad de una produccioacuten agriacutecola muy diversificada la misma
que exportariacutea a los mercados internacionales
En general en el paiacutes se ha demostrado que los empresarios ecuatorianos poseen
iniciativa liderazgo y capacidad cuando se lo proponen En efecto el Ecuador es
el mayor productor de banano en el mundo por volumen y calidad uno de los
mayores productores de camarones y uno de los productores de flores de mayor
calidad
Existen muchas aacutereas en donde el paiacutes podriacutea especializarse productivamente en
forma competitiva para abastecer mercados externos Asiacute mismo no se debe dejar
de mencionar al turismo como uno de los filones que representa un soacutelido paso
adelante para la economiacutea del paiacutes
El Ecuador ofrece unas condiciones excepcionales para el eco-turismo por su
riqueza en la biodiversidad de manera que con una campantildea promocional aacutegil y
bien dirigida se captariacutea el intereacutes del turismo de nuestros vecinos Colombia
Peruacute y la Comunidad Interesados no solo en los atractivos turiacutesticos sino
tambieacuten en la antropologiacutea arqueologiacutea y el estudio de los ecosistemas asiacute como
de los parques nacionales entre otras alternativas
Este panorama alentador deberiacutea estimular un ambiente de concertacioacuten entre los
ecuatorianos el estado el gobierno los empresarios los indiacutegenas los poliacuteticos
- 14 -
el movimiento femenino las organizaciones religiosas y demaacutes estamentos de la
sociedad civil ecuatoriana como el ingrediente vital para alcanzar la prosperidad
1112- MICROAMBIENTE
Son factores internos o cercanos a la empresa los mismos que son controlables
por eacutesta
Los principales seriacutean
11121- CARACTERIacuteSTICAS DEL MERCADO
middot DEMANDA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que los consumidores
desean adquirir en un momento en funcioacuten del tiempo y el precio el mismo que es
inversamente proporcional a la cantidad demanda
middot OFERTA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que el productor pone
en el mercado en funcioacuten del tiempo y el precio el cual es directamente
proporcional a la cantidad ofertada oferta
middot MERCADO
Es un lugar donde oferentes y demandantes se reuacutenen para hacer una
transaccioacuten
A la industria laacutectea se le puede ubicar en la estructura de mercado de
Competencia Monopoliacutestica pues existen muchos vendedores pequentildeos cada
uno de los cuales abastece un producto que de alguna forma se distingue de los
otros en el mercado pero que producen la misma satisfaccioacuten
- 15 -
El tamantildeo pequentildeo de la empresa en relacioacuten con el mercado total suele dar
lugar a costos promedio que son maacutes elevados que el miacutenimo
Con frecuencia estas firmas buscan expandir su participacioacuten en el mercado
mediante gastos en publicidad y para diferenciacioacuten de su producto
11122- COMPETENCIA
Se considera competencia a todas las empresas y microempresas nacionales que
producen queso fresco del mismo tipo artesanal o teacutecnicamente asiacute como
tambieacuten a empresas internacionales puesto que el Ecuador importa de paiacuteses
como Colombia Estados Unidos Nueva Zelanda Italia Australia Suiza
Argentina Holanda (paiacuteses bajos)
middot PRINCIPALES EMPRESAS LAacuteCTEAS NACIONALES4
EMPRESA UBICACIOacuteN PRODUCCIOacuteN(LITROSDIA)
Carchi Tulcaacuten 20000
La estancia San Gabriel 38000
Floralp Ibarra 18000
Nestleacute Cayambe 190000
Hertob Cayambe 40000
Gonzaacutelez Cayambe 30000
Pasteurizadora Quito Quito 104000
Leansa Sangolquiacute 23000
Parmalat Lasso 34000
La Avelina Lasso 36000
Indulac Lasso 60000
Lactodam Latacunga 30000
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 3 -
El queso al ser un producto procedente de la leche en su contenido se destacan
las proteiacutenas de alto valor bioloacutegico el calcio el foacutesforo y algunas vitaminas
especialmente la vitamina A
Por lo tanto contiene elementos principales que son necesarios para el
crecimiento y desarrollo humano por lo que es muy recomendable su consumo
para nintildeos y mujeres embarazadas Ademaacutes es un alimento con un alto valor
energeacutetico Por todo ello el consumo diario recomendado es de 25 gramos1
Tipos de queso
Las combinaciones posibles de las modalidades de coagulacioacuten desuerado y
maduracioacuten y la diferente procedencia de la leche explican la enorme variedad
de tipos de queso existentes El queso puede ser de leche de oveja vaca cabra
de mezcla de leche de oveja y vaca o de oveja y cabra Seraacute seco si tiene menos
del 10 por ciento de materia grasa semigraso si contiene como poco un 20 por
ciento graso en caso de que la materia grasa sea del 40 por ciento como poco
extragraso si tiene maacutes del 45 por ciento y doble graso si la materia grasa alcanza
el 60 por ciento
Quesos frescos
Son quesos blandos casi siempre muy blancos sin corteza ni mohos visibles
son generalmente suaves con un alto grado de humedad y casi siempre bajos en
grasas Se utilizan para cocinar y son ideales rallados o desmenuzados perfectos
para acompantildear los antojitos Ejemplos ranchero de canasta doble crema
requesoacuten ricota feta panela o de Oaxaca
_______________
1 www geocities com
- 4 -
Quesos de corteza blanda y blanca
Su alto contenido de humedad atrae y favorece el desarrollo del moho Penicillium
blanco que se observa en todos los camembert y brie del mundo
Caracteriacutesticas el brie es el ejemplo tiacutepico de esta clase de quesos De textura
untuosa y cremosa su sabor es una mezcla de mantequilla y de hongos
Ejemplos camembert brie o bonchester
Queso pasta dura
Estos quesos se caracterizan por la consistencia de su pasta y por el intenso
sabor fuerte y aromaacutetico que se intensifica con su maduracioacuten a temperatura y
humedad controladas
Quesos semiblandos
Son quesos con menos humedad tienen un sabor maacutes intenso Aunque algunos
son excelentes para cocinar se comen con maacutes frecuencia como postre con fruta
o como parte de la charola de quesos Ejemplos edam raclette jack desmond
fontina
Quesos duros
Son siempre de color amarillento faacuteciles de rallar e ideales para derretir y
gratinar Son de sabor fuerte aunque su intensidad variacutea de un tipo a otro Se
deben guardar en el refrigerador envueltos en papel de aluminio o plaacutestico
autoadherible dejando una pequentildea abertura para que respire la corteza
Ejemplos cheddar manchego Chihuahua asadero gruyegravere2
_______________
2 wwwterracocinachef
- 5 -
PRODUCCIOacuteN LECHERA DEL ECUADOR
Considerando que la principal materia prima para la elaboracioacuten de quesos en
nuestro paiacutes es la leche de ganado vacuno creo necesario analizar la
produccioacuten lechera nacional
Tradicionalmente la produccioacuten lechera en el Ecuador se ha concentrado en la
regioacuten interandina donde se ubican los mayores hatos de ganado El 75 de
la produccioacuten nacional de leche se la realiza en la Sierra aproximadamente un
19 en la Costa y un 6 en el Oriente y Regioacuten Insular
El uso y destino de la produccioacuten lechera en el paiacutes tiene un comportamiento
regular Seguacuten estimaciones del Ministerio de Agricultura y Ganaderiacutea un 32
de la produccioacuten bruta se destina a consumo de terneros (autoconsumo) y un
2 aproximadamente son mermas Este comportamiento resulta explicable ya
que las importaciones de sustituto de leche para terneros registradas
oficialmente constituyen un 3 por mil de la produccioacuten interna de leche
La disponibilidad de leche cruda para consumo humano e industrial representa
alrededor del 76 de la produccioacuten bruta
La leche fluida disponible se destina en un 25 para elaboracioacuten industrial
(19 leche pasteurizada y 6 para elaborados laacutecteos) 74 entre consumo y
utilizacioacuten de leche cruda (49 en consumo humano directo y 25 para
industrias caseras de quesos frescos) y aproximadamente un 1 se comercia
con Colombia en la frontera
El rendimiento promedio nacional se estima entre 4 y 6 litros por vaca lo que
estaacute considerado como bajo sin embargo se conoce que en las provincias de
Pichincha y Cotopaxi se estima 14 litros diarios durante 2 ordentildeos asiacute como
mediante la introduccioacuten de razas el mejoramiento de pastos y el manejo
teacutecnico del ganado hay ejemplares que bordean los 25 litros diarios
- 6 -
Niveles Tecnoloacutegicos En Finca
La produccioacuten ganadera en el Ecuador histoacutericamente dado el modelo de
desarrollo adoptado para la agricultura ha sido baacutesicamente de caraacutecter
extensivo es decir que el incremento de la produccioacuten se ha basado en la
incorporacioacuten de maacutes unidades de factor principalmente pastizales y nuacutemero
de cabezas maacutes no en un mejoramiento de los rendimientos por unidad de
factor lo cual se evidencia en los bajos rendimientos tanto en produccioacuten de
leche como en carne
En base a un estudio realizado por el Proyecto Para la Reorientacioacuten del
Sector Agropecuario (PRSA) para determinar los paraacutemetros zooteacutecnicos del
Ecuador en base al estudio de una muestra representativa compuesta por las
provincias de Cantildear Guayas Manabiacute y Pichincha se pudo observar que del
total de Unidades de Produccioacuten Bovina investigadas el 3 utilizaban
sistemas productivos tecnificados un 10 estaban semitecnificados y un 87
estaban muy poco tecnificados
Unidades De Produccioacuten Bovina (Upb) Seguacuten Nivel Tecnoloacutegico(En Porcentaje) 3
NIVELTECNOLOacuteGICO
TOTAL CANtildeAR GUAYAS MANABIacute PICHINCHA
TOTAL 100 122 202 439 237
TECNIFICADO 32 03 09 04 18
SEMITECNIFICADO 10 02 15 6 24
POCO TECNIFICADO 868 117 178 375 195
___________
3wwwsicagovec
- 7 -
ANTECEDENTES
El lugar en donde se desarrolla el proyecto se localiza en la parroquia de Antonio
Joseacute Holguiacuten Esta parroquia posee un aacuterea de aproximadamente 846 Km
cuadrados de los cuales en una superficie del 30 se hallan construidas las
viviendas un 66 corresponde a cultivos de alfalfa maiacutez y la mayor parte a
pastizales con los que se alimenta al ganado un 2 estaacute dedicado a aacutereas
recreativas e instalaciones estatales y comunitarias
Este sector es altamente agropecuario pues el 95 de sus pobladores se
dedican a la crianza de ganado vacuno productor de leche cada familia posee
como promedio 5 cabezas de ganado de las cuales 3 son vacas que
generalmente rinden de 12 a 22 litros en su primera fase de produccioacuten la
misma que va decreciendo de 8 a 4 litros en periacuteodo de concepcioacuten contando
con un promedio de 8 litros diarios por vaca Al conocer que existen 500
familias la poblacioacuten vacuna productora de leche es de 1500 cabezas con una
produccioacuten diaria de 12000 litros de leche aproximadamente de los cuales se
descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria siendo entonces 11000 litros que se destinan para la venta y actualmente
son recolectados por pequentildeos comerciantes para entregar una parte a
empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el Ranchito Parmalat y otra
parte vender por litros en la ciudad de Ambato principalmente en consideracioacuten
a lo anteriormente expuesto propongo la creacioacuten de una microempresa
productora de queso fresco en el sector para generar rentabilidad econoacutemica y
crear fuentes de trabajo que beneficien a sus habitantes
La promotora de este proyecto es la autora del mismo quien se desempentildearaacute
como gerente propietaria la cual dispone del espacio fiacutesico para la construccioacuten
de las instalaciones y recursos econoacutemicos necesarios para el desarrollo de eacuteste
Ademaacutes desea aprovechar la experiencia que su familia tiene en la elaboracioacuten de
quesos por maacutes de cuarenta antildeos mejorar las teacutecnicas empleadas y ofrecer un
mejor producto y a menor costo
- 8 -
I- CAPITULO
11- ESTUDIO DE MERCADO
111- MACRO Y MICROAMBIENTE
Son las fuerzas externas e internas controlables e incontrolables que rodean a la
microempresa ejerciendo una presioacuten en su desarrollo
1111- MACRO AMBIENTE
Son factores externos muchas veces incontrolables que influyen en el
desenvolvimiento de la empresa en un momento determinado
Los principales seriacutean
a) PRODUCTO INTERNO BRUTO
Siendo el PIB un indicador baacutesico en el desempentildeo de la economiacutea nacional que
representa el valor de los bienes y servicios de uso final producido en un periacuteodo
determinado de 1990 a 2000 el promedio de crecimiento en teacuterminos reales
(1975=100) se ubicoacute en 18 con base preferencial a sus exportaciones
tradicionales La participacioacuten del sector agropecuario en general jugoacute un rol
fundamental en la economiacutea y su participacioacuten promedia se situoacute en 175 en
teacuterminos reales a un ritmo de crecimiento promedio del 4 ubicaacutendose entre los
principales sectores que contribuyen al PIB
El crecimiento del PIB indica que la produccioacuten nacional en un periodo
determinado a crecido podriacutea ser por varios factores que a la vez estabilizan la
economiacutea del paiacutes lo cual da seguridad para invertir
- 9 -
b) SALARIOS Y POBLACIOacuteN
De acuerdo a la informacioacuten proporcionada por el Ministerio de trabajo y recursos
Humanos y publicada por el Banco Central el salario miacutenimo vital maacutes las
remuneraciones complementarias (Deacutecimos costo de vida y Bonificaciones) entre
1994 y 1999 ha tenido un promedio mensual de 132 doacutelares correspondiendo el
18 al salario miacutenimo vital y 82 a remuneraciones complementarias
El incremento en los ingresos de la poblacioacuten es muy importante pues su poder
adquisitivo se incrementa y en consecuencia tambieacuten las ventas de las pequentildeas
y grandes empresas mejorando sus ingresos lo cual trae beneficios como el
incremento de la produccioacuten en las empresas y por consiguiente se crean plazas
de empleo
Referente a la poblacioacuten que es determinada por el Instituto Nacional de
Estadiacutesticas y Censos (INEC) el uacuteltimo Censo de poblacioacuten fue en 1990 y a partir
de este antildeo hasta el antildeo 2000 el INEC ha efectuado una proyeccioacuten parte de la
cual se describe en los cuadros estadiacutesticos La poblacioacuten total en 1990 fue de
1026 millones de habitantes el antildeo 2000 fue 1264 millones de habitantes El
presente antildeo (2001) la poblacioacuten superoacute los 12 80 millones de habitantes se
estima un crecimiento promedio anual de la poblacioacuten de 2
c) TASAS DE INTEREacuteS
Desde hace varios antildeos las tasas de intereacutes domeacutesticas se han mantenido
sumamente altas asiacute entre 1994 y 1999 las tasas activas a maacutes de 365 diacuteas
reflejaron un promedio de alrededor del 52 y las pasivas alrededor del 42
Las poliacuteticas que se establecieron en el antildeo 2000 consideraron una disminucioacuten
de las mismas hasta que estas se ubiquen alrededor de las tasas internacionales
Con lo cual incrementaraacute la productividad y se estimularaacute la inversioacuten por los
plazos de preacutestamos nuevos y renegociacioacuten de antiguos que podriacutean ser cada
vez mayores dependiendo de la disponibilidad de depoacutesitos la estabilidad y la
recuperacioacuten parcial de cartera
- 10 -
Por otro lado los niveles de las tasas pasivas se han reducido considerablemente
dejando de ser atractivas para los ahorristas quienes legiacutetimamente aspiran a
conseguir mejores retornos de sus capitales invirtiendo en empresas productivas
como la que se propone
d) INDICADORES EXTERNOS DEL PAIS
middot LA BALANZA COMERCIAL
Como la diferencia de exportaciones e importaciones caracterizada esta por ser
positiva entre 1990 y 2000 debido a la produccioacuten de petroacuteleo que ocupa el 36
del total de exportaciones con excepcioacuten de 1998 donde aparecioacute una balanza
negativa especialmente por la reduccioacuten del precio de barril de petroacuteleo como
tambieacuten por el fenoacutemeno del nintildeo que soportoacute el paiacutes durante ese antildeo en el 2001
se considera una balanza positiva en vista que los precios del barril del petroacuteleo
estaraacuten sobre los 20 doacutelares americanos ademaacutes que el paiacutes entrariacutea a una
estabilidad macroeconoacutemica
En la economiacutea Ecuatoriana el sector primario viene generando recursos
importantes asiacute en el periacuteodo 1990 y 2000 las exportaciones primarias sin
petroacuteleo crudo y derivados participaron con el 49 comparado con las
exportaciones totales El banano ha significado un motor importante de recursos
en razoacuten que antildeo tras antildeo viene aumentando sus ventas y en el periacuteodo sentildealado
aportoacute con el 21 del total de exportaciones 1997 y 1998 fueron los antildeos maacutes
dinaacutemicos en la produccioacuten del banano donde participaron con el 25 Como
segundo grupo en el periacuteodo sentildealado estaacute el camaroacuten con una aportacioacuten del
15 y en 1998 alcanzoacute el 21 Para el antildeo 2001 no se considera variaciones
significativas en la participacioacuten de estos productos
Las importaciones del sector agriacutecola en el periacuteodo 1990 y 2000 manifiesta un
crecimiento sobre el 100 sin embargo comparado con importaciones
efectuadas por los demaacutes sectores observamos que son relativamente pequentildeas
- 11 -
Este sector contempla durante el periacuteodo un promedio de 6 de participacioacuten en
el total de importaciones FOB realizadas por el paiacutes
Una balanza comercial positiva ( exportaciones mayores a las importaciones)
significa el ingreso de divisas al paiacutes lo cual es importantes en el proceso de
dolarizacioacuten
middot LA RESERVA MONETARIA
En el periacuteodo indicado de 1990 a 2000 muestra un constante crecimiento
pasando de 603 a 1180 millones de doacutelares En 1997 el paiacutes alcanzoacute las reservas
maacutes altas de su historia las mismas que fueron de 2093 millones de doacutelares Para
el antildeo 2001 estas reservas se estima que estariacutean alrededor de los mil millones
de doacutelares
middot LA DEUDA EXTERNA
En el periacuteodo 1990 - 2001 el Ecuador ha experimentado un crecimiento de su
deuda en un porcentaje del 10 llegando alrededor de los 13458 millones de
doacutelares a diciembre de 2000 la deuda a la vez representa el 92
aproximadamente de la produccioacuten nacional bruta del paiacutes como promedio de
este periodo
e) ANAacuteLISIS ECONOMICO DEL ECUADOR 2001
El proceso de dolarizacioacuten que se encuentra implementando el Ecuador no
significa solamente la adopcioacuten de una unidad monetaria nueva sino un nuevo
modelo de desarrollo econoacutemico
A traveacutes de este modelo se ha roto el ciacuterculo vicioso de inflacioacuten y devaluacioacuten
que ha colocado a los ecuatorianos dentro de los pueblos maacutes pobres de
Ameacuterica Latina Los gobiernos han acudido a estos mecanismos artificiales ldquopara
- 12 -
salvarrdquo la economiacutea del paiacutes infringiendo a los ecuatorianos el impuesto maacutes alto
e injusto que es la inflacioacuten y devaluacioacuten y que sobre todo arremete a los
estratos maacutes pobres de la poblacioacuten
El solo hecho de estabilizar la moneda y parar la inflacioacuten significa un paso
adelante porque obliga a los gobiernos a mantener una estricta poliacutetica de
austeridad y un pulcro manejo del presupuesto del estado y de las finanzas
puacuteblicas
El modelo implica una visioacuten de largo plazo es decir una estrategia cuya
ejecucioacuten no dependa de los fugaces mandatos presidenciales sino que se
convierta en una estrategia de estado
Sin embargo el camino de retorno a la estabilidad todaviacutea es complejo porque se
requiere resolver en forma simultaacutenea y paralela varias cuestiones de capital
importancia
Uno de los temas maacutes impactantes es el elevado endeudamiento que soporta el
paiacutes posiblemente el maacutes alto endeudamiento per caacutepita de Ameacuterica Latina y tal
vez del mundo
La privatizacioacuten de las empresas estatales del sector de infraestructura servicios
y en parte del petroacuteleo pudiera constituir una foacutermula para rebajar en forma
radical ese alto endeudamiento
Si se logra negociar con empresas transnacionales la venta de las acciones del
sector eleacutectrico telefoniacutea y comunicaciones se podriacutea invertir ese monto en la
compra de buena parte de la deuda externa disminuyendo en tremendo impacto
del servicio de la deuda que alcanza cerca del 50 del presupuesto nacional y
por este camino podriacutea reducirse a niveles manejables por ejemplo del orden
entre 15 y 20 con lo cual ese remanente del 30 presupuestario se podriacutea
dedicar a los programas sociales largamente postergados por la crisis
- 13 -
El otro capitulo requiere una raacutepida implementacioacuten es el relativo a la reactivacioacuten
del sector productivo y la buacutesqueda del incremento y diversificacioacuten de nuevas
exportaciones
La dolarizacioacuten y el nuevo modelo de desarrollo buscaraacuten la creacioacuten de un clima
favorable para las inversiones permitiendo el retorno de los capitales ecuatorianos
y las inversiones de empresas extranjeras
El Ecuador dentro de su geografiacutea ofrece todos los micro climas del mundo y por
consiguiente la capacidad de una produccioacuten agriacutecola muy diversificada la misma
que exportariacutea a los mercados internacionales
En general en el paiacutes se ha demostrado que los empresarios ecuatorianos poseen
iniciativa liderazgo y capacidad cuando se lo proponen En efecto el Ecuador es
el mayor productor de banano en el mundo por volumen y calidad uno de los
mayores productores de camarones y uno de los productores de flores de mayor
calidad
Existen muchas aacutereas en donde el paiacutes podriacutea especializarse productivamente en
forma competitiva para abastecer mercados externos Asiacute mismo no se debe dejar
de mencionar al turismo como uno de los filones que representa un soacutelido paso
adelante para la economiacutea del paiacutes
El Ecuador ofrece unas condiciones excepcionales para el eco-turismo por su
riqueza en la biodiversidad de manera que con una campantildea promocional aacutegil y
bien dirigida se captariacutea el intereacutes del turismo de nuestros vecinos Colombia
Peruacute y la Comunidad Interesados no solo en los atractivos turiacutesticos sino
tambieacuten en la antropologiacutea arqueologiacutea y el estudio de los ecosistemas asiacute como
de los parques nacionales entre otras alternativas
Este panorama alentador deberiacutea estimular un ambiente de concertacioacuten entre los
ecuatorianos el estado el gobierno los empresarios los indiacutegenas los poliacuteticos
- 14 -
el movimiento femenino las organizaciones religiosas y demaacutes estamentos de la
sociedad civil ecuatoriana como el ingrediente vital para alcanzar la prosperidad
1112- MICROAMBIENTE
Son factores internos o cercanos a la empresa los mismos que son controlables
por eacutesta
Los principales seriacutean
11121- CARACTERIacuteSTICAS DEL MERCADO
middot DEMANDA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que los consumidores
desean adquirir en un momento en funcioacuten del tiempo y el precio el mismo que es
inversamente proporcional a la cantidad demanda
middot OFERTA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que el productor pone
en el mercado en funcioacuten del tiempo y el precio el cual es directamente
proporcional a la cantidad ofertada oferta
middot MERCADO
Es un lugar donde oferentes y demandantes se reuacutenen para hacer una
transaccioacuten
A la industria laacutectea se le puede ubicar en la estructura de mercado de
Competencia Monopoliacutestica pues existen muchos vendedores pequentildeos cada
uno de los cuales abastece un producto que de alguna forma se distingue de los
otros en el mercado pero que producen la misma satisfaccioacuten
- 15 -
El tamantildeo pequentildeo de la empresa en relacioacuten con el mercado total suele dar
lugar a costos promedio que son maacutes elevados que el miacutenimo
Con frecuencia estas firmas buscan expandir su participacioacuten en el mercado
mediante gastos en publicidad y para diferenciacioacuten de su producto
11122- COMPETENCIA
Se considera competencia a todas las empresas y microempresas nacionales que
producen queso fresco del mismo tipo artesanal o teacutecnicamente asiacute como
tambieacuten a empresas internacionales puesto que el Ecuador importa de paiacuteses
como Colombia Estados Unidos Nueva Zelanda Italia Australia Suiza
Argentina Holanda (paiacuteses bajos)
middot PRINCIPALES EMPRESAS LAacuteCTEAS NACIONALES4
EMPRESA UBICACIOacuteN PRODUCCIOacuteN(LITROSDIA)
Carchi Tulcaacuten 20000
La estancia San Gabriel 38000
Floralp Ibarra 18000
Nestleacute Cayambe 190000
Hertob Cayambe 40000
Gonzaacutelez Cayambe 30000
Pasteurizadora Quito Quito 104000
Leansa Sangolquiacute 23000
Parmalat Lasso 34000
La Avelina Lasso 36000
Indulac Lasso 60000
Lactodam Latacunga 30000
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 4 -
Quesos de corteza blanda y blanca
Su alto contenido de humedad atrae y favorece el desarrollo del moho Penicillium
blanco que se observa en todos los camembert y brie del mundo
Caracteriacutesticas el brie es el ejemplo tiacutepico de esta clase de quesos De textura
untuosa y cremosa su sabor es una mezcla de mantequilla y de hongos
Ejemplos camembert brie o bonchester
Queso pasta dura
Estos quesos se caracterizan por la consistencia de su pasta y por el intenso
sabor fuerte y aromaacutetico que se intensifica con su maduracioacuten a temperatura y
humedad controladas
Quesos semiblandos
Son quesos con menos humedad tienen un sabor maacutes intenso Aunque algunos
son excelentes para cocinar se comen con maacutes frecuencia como postre con fruta
o como parte de la charola de quesos Ejemplos edam raclette jack desmond
fontina
Quesos duros
Son siempre de color amarillento faacuteciles de rallar e ideales para derretir y
gratinar Son de sabor fuerte aunque su intensidad variacutea de un tipo a otro Se
deben guardar en el refrigerador envueltos en papel de aluminio o plaacutestico
autoadherible dejando una pequentildea abertura para que respire la corteza
Ejemplos cheddar manchego Chihuahua asadero gruyegravere2
_______________
2 wwwterracocinachef
- 5 -
PRODUCCIOacuteN LECHERA DEL ECUADOR
Considerando que la principal materia prima para la elaboracioacuten de quesos en
nuestro paiacutes es la leche de ganado vacuno creo necesario analizar la
produccioacuten lechera nacional
Tradicionalmente la produccioacuten lechera en el Ecuador se ha concentrado en la
regioacuten interandina donde se ubican los mayores hatos de ganado El 75 de
la produccioacuten nacional de leche se la realiza en la Sierra aproximadamente un
19 en la Costa y un 6 en el Oriente y Regioacuten Insular
El uso y destino de la produccioacuten lechera en el paiacutes tiene un comportamiento
regular Seguacuten estimaciones del Ministerio de Agricultura y Ganaderiacutea un 32
de la produccioacuten bruta se destina a consumo de terneros (autoconsumo) y un
2 aproximadamente son mermas Este comportamiento resulta explicable ya
que las importaciones de sustituto de leche para terneros registradas
oficialmente constituyen un 3 por mil de la produccioacuten interna de leche
La disponibilidad de leche cruda para consumo humano e industrial representa
alrededor del 76 de la produccioacuten bruta
La leche fluida disponible se destina en un 25 para elaboracioacuten industrial
(19 leche pasteurizada y 6 para elaborados laacutecteos) 74 entre consumo y
utilizacioacuten de leche cruda (49 en consumo humano directo y 25 para
industrias caseras de quesos frescos) y aproximadamente un 1 se comercia
con Colombia en la frontera
El rendimiento promedio nacional se estima entre 4 y 6 litros por vaca lo que
estaacute considerado como bajo sin embargo se conoce que en las provincias de
Pichincha y Cotopaxi se estima 14 litros diarios durante 2 ordentildeos asiacute como
mediante la introduccioacuten de razas el mejoramiento de pastos y el manejo
teacutecnico del ganado hay ejemplares que bordean los 25 litros diarios
- 6 -
Niveles Tecnoloacutegicos En Finca
La produccioacuten ganadera en el Ecuador histoacutericamente dado el modelo de
desarrollo adoptado para la agricultura ha sido baacutesicamente de caraacutecter
extensivo es decir que el incremento de la produccioacuten se ha basado en la
incorporacioacuten de maacutes unidades de factor principalmente pastizales y nuacutemero
de cabezas maacutes no en un mejoramiento de los rendimientos por unidad de
factor lo cual se evidencia en los bajos rendimientos tanto en produccioacuten de
leche como en carne
En base a un estudio realizado por el Proyecto Para la Reorientacioacuten del
Sector Agropecuario (PRSA) para determinar los paraacutemetros zooteacutecnicos del
Ecuador en base al estudio de una muestra representativa compuesta por las
provincias de Cantildear Guayas Manabiacute y Pichincha se pudo observar que del
total de Unidades de Produccioacuten Bovina investigadas el 3 utilizaban
sistemas productivos tecnificados un 10 estaban semitecnificados y un 87
estaban muy poco tecnificados
Unidades De Produccioacuten Bovina (Upb) Seguacuten Nivel Tecnoloacutegico(En Porcentaje) 3
NIVELTECNOLOacuteGICO
TOTAL CANtildeAR GUAYAS MANABIacute PICHINCHA
TOTAL 100 122 202 439 237
TECNIFICADO 32 03 09 04 18
SEMITECNIFICADO 10 02 15 6 24
POCO TECNIFICADO 868 117 178 375 195
___________
3wwwsicagovec
- 7 -
ANTECEDENTES
El lugar en donde se desarrolla el proyecto se localiza en la parroquia de Antonio
Joseacute Holguiacuten Esta parroquia posee un aacuterea de aproximadamente 846 Km
cuadrados de los cuales en una superficie del 30 se hallan construidas las
viviendas un 66 corresponde a cultivos de alfalfa maiacutez y la mayor parte a
pastizales con los que se alimenta al ganado un 2 estaacute dedicado a aacutereas
recreativas e instalaciones estatales y comunitarias
Este sector es altamente agropecuario pues el 95 de sus pobladores se
dedican a la crianza de ganado vacuno productor de leche cada familia posee
como promedio 5 cabezas de ganado de las cuales 3 son vacas que
generalmente rinden de 12 a 22 litros en su primera fase de produccioacuten la
misma que va decreciendo de 8 a 4 litros en periacuteodo de concepcioacuten contando
con un promedio de 8 litros diarios por vaca Al conocer que existen 500
familias la poblacioacuten vacuna productora de leche es de 1500 cabezas con una
produccioacuten diaria de 12000 litros de leche aproximadamente de los cuales se
descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria siendo entonces 11000 litros que se destinan para la venta y actualmente
son recolectados por pequentildeos comerciantes para entregar una parte a
empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el Ranchito Parmalat y otra
parte vender por litros en la ciudad de Ambato principalmente en consideracioacuten
a lo anteriormente expuesto propongo la creacioacuten de una microempresa
productora de queso fresco en el sector para generar rentabilidad econoacutemica y
crear fuentes de trabajo que beneficien a sus habitantes
La promotora de este proyecto es la autora del mismo quien se desempentildearaacute
como gerente propietaria la cual dispone del espacio fiacutesico para la construccioacuten
de las instalaciones y recursos econoacutemicos necesarios para el desarrollo de eacuteste
Ademaacutes desea aprovechar la experiencia que su familia tiene en la elaboracioacuten de
quesos por maacutes de cuarenta antildeos mejorar las teacutecnicas empleadas y ofrecer un
mejor producto y a menor costo
- 8 -
I- CAPITULO
11- ESTUDIO DE MERCADO
111- MACRO Y MICROAMBIENTE
Son las fuerzas externas e internas controlables e incontrolables que rodean a la
microempresa ejerciendo una presioacuten en su desarrollo
1111- MACRO AMBIENTE
Son factores externos muchas veces incontrolables que influyen en el
desenvolvimiento de la empresa en un momento determinado
Los principales seriacutean
a) PRODUCTO INTERNO BRUTO
Siendo el PIB un indicador baacutesico en el desempentildeo de la economiacutea nacional que
representa el valor de los bienes y servicios de uso final producido en un periacuteodo
determinado de 1990 a 2000 el promedio de crecimiento en teacuterminos reales
(1975=100) se ubicoacute en 18 con base preferencial a sus exportaciones
tradicionales La participacioacuten del sector agropecuario en general jugoacute un rol
fundamental en la economiacutea y su participacioacuten promedia se situoacute en 175 en
teacuterminos reales a un ritmo de crecimiento promedio del 4 ubicaacutendose entre los
principales sectores que contribuyen al PIB
El crecimiento del PIB indica que la produccioacuten nacional en un periodo
determinado a crecido podriacutea ser por varios factores que a la vez estabilizan la
economiacutea del paiacutes lo cual da seguridad para invertir
- 9 -
b) SALARIOS Y POBLACIOacuteN
De acuerdo a la informacioacuten proporcionada por el Ministerio de trabajo y recursos
Humanos y publicada por el Banco Central el salario miacutenimo vital maacutes las
remuneraciones complementarias (Deacutecimos costo de vida y Bonificaciones) entre
1994 y 1999 ha tenido un promedio mensual de 132 doacutelares correspondiendo el
18 al salario miacutenimo vital y 82 a remuneraciones complementarias
El incremento en los ingresos de la poblacioacuten es muy importante pues su poder
adquisitivo se incrementa y en consecuencia tambieacuten las ventas de las pequentildeas
y grandes empresas mejorando sus ingresos lo cual trae beneficios como el
incremento de la produccioacuten en las empresas y por consiguiente se crean plazas
de empleo
Referente a la poblacioacuten que es determinada por el Instituto Nacional de
Estadiacutesticas y Censos (INEC) el uacuteltimo Censo de poblacioacuten fue en 1990 y a partir
de este antildeo hasta el antildeo 2000 el INEC ha efectuado una proyeccioacuten parte de la
cual se describe en los cuadros estadiacutesticos La poblacioacuten total en 1990 fue de
1026 millones de habitantes el antildeo 2000 fue 1264 millones de habitantes El
presente antildeo (2001) la poblacioacuten superoacute los 12 80 millones de habitantes se
estima un crecimiento promedio anual de la poblacioacuten de 2
c) TASAS DE INTEREacuteS
Desde hace varios antildeos las tasas de intereacutes domeacutesticas se han mantenido
sumamente altas asiacute entre 1994 y 1999 las tasas activas a maacutes de 365 diacuteas
reflejaron un promedio de alrededor del 52 y las pasivas alrededor del 42
Las poliacuteticas que se establecieron en el antildeo 2000 consideraron una disminucioacuten
de las mismas hasta que estas se ubiquen alrededor de las tasas internacionales
Con lo cual incrementaraacute la productividad y se estimularaacute la inversioacuten por los
plazos de preacutestamos nuevos y renegociacioacuten de antiguos que podriacutean ser cada
vez mayores dependiendo de la disponibilidad de depoacutesitos la estabilidad y la
recuperacioacuten parcial de cartera
- 10 -
Por otro lado los niveles de las tasas pasivas se han reducido considerablemente
dejando de ser atractivas para los ahorristas quienes legiacutetimamente aspiran a
conseguir mejores retornos de sus capitales invirtiendo en empresas productivas
como la que se propone
d) INDICADORES EXTERNOS DEL PAIS
middot LA BALANZA COMERCIAL
Como la diferencia de exportaciones e importaciones caracterizada esta por ser
positiva entre 1990 y 2000 debido a la produccioacuten de petroacuteleo que ocupa el 36
del total de exportaciones con excepcioacuten de 1998 donde aparecioacute una balanza
negativa especialmente por la reduccioacuten del precio de barril de petroacuteleo como
tambieacuten por el fenoacutemeno del nintildeo que soportoacute el paiacutes durante ese antildeo en el 2001
se considera una balanza positiva en vista que los precios del barril del petroacuteleo
estaraacuten sobre los 20 doacutelares americanos ademaacutes que el paiacutes entrariacutea a una
estabilidad macroeconoacutemica
En la economiacutea Ecuatoriana el sector primario viene generando recursos
importantes asiacute en el periacuteodo 1990 y 2000 las exportaciones primarias sin
petroacuteleo crudo y derivados participaron con el 49 comparado con las
exportaciones totales El banano ha significado un motor importante de recursos
en razoacuten que antildeo tras antildeo viene aumentando sus ventas y en el periacuteodo sentildealado
aportoacute con el 21 del total de exportaciones 1997 y 1998 fueron los antildeos maacutes
dinaacutemicos en la produccioacuten del banano donde participaron con el 25 Como
segundo grupo en el periacuteodo sentildealado estaacute el camaroacuten con una aportacioacuten del
15 y en 1998 alcanzoacute el 21 Para el antildeo 2001 no se considera variaciones
significativas en la participacioacuten de estos productos
Las importaciones del sector agriacutecola en el periacuteodo 1990 y 2000 manifiesta un
crecimiento sobre el 100 sin embargo comparado con importaciones
efectuadas por los demaacutes sectores observamos que son relativamente pequentildeas
- 11 -
Este sector contempla durante el periacuteodo un promedio de 6 de participacioacuten en
el total de importaciones FOB realizadas por el paiacutes
Una balanza comercial positiva ( exportaciones mayores a las importaciones)
significa el ingreso de divisas al paiacutes lo cual es importantes en el proceso de
dolarizacioacuten
middot LA RESERVA MONETARIA
En el periacuteodo indicado de 1990 a 2000 muestra un constante crecimiento
pasando de 603 a 1180 millones de doacutelares En 1997 el paiacutes alcanzoacute las reservas
maacutes altas de su historia las mismas que fueron de 2093 millones de doacutelares Para
el antildeo 2001 estas reservas se estima que estariacutean alrededor de los mil millones
de doacutelares
middot LA DEUDA EXTERNA
En el periacuteodo 1990 - 2001 el Ecuador ha experimentado un crecimiento de su
deuda en un porcentaje del 10 llegando alrededor de los 13458 millones de
doacutelares a diciembre de 2000 la deuda a la vez representa el 92
aproximadamente de la produccioacuten nacional bruta del paiacutes como promedio de
este periodo
e) ANAacuteLISIS ECONOMICO DEL ECUADOR 2001
El proceso de dolarizacioacuten que se encuentra implementando el Ecuador no
significa solamente la adopcioacuten de una unidad monetaria nueva sino un nuevo
modelo de desarrollo econoacutemico
A traveacutes de este modelo se ha roto el ciacuterculo vicioso de inflacioacuten y devaluacioacuten
que ha colocado a los ecuatorianos dentro de los pueblos maacutes pobres de
Ameacuterica Latina Los gobiernos han acudido a estos mecanismos artificiales ldquopara
- 12 -
salvarrdquo la economiacutea del paiacutes infringiendo a los ecuatorianos el impuesto maacutes alto
e injusto que es la inflacioacuten y devaluacioacuten y que sobre todo arremete a los
estratos maacutes pobres de la poblacioacuten
El solo hecho de estabilizar la moneda y parar la inflacioacuten significa un paso
adelante porque obliga a los gobiernos a mantener una estricta poliacutetica de
austeridad y un pulcro manejo del presupuesto del estado y de las finanzas
puacuteblicas
El modelo implica una visioacuten de largo plazo es decir una estrategia cuya
ejecucioacuten no dependa de los fugaces mandatos presidenciales sino que se
convierta en una estrategia de estado
Sin embargo el camino de retorno a la estabilidad todaviacutea es complejo porque se
requiere resolver en forma simultaacutenea y paralela varias cuestiones de capital
importancia
Uno de los temas maacutes impactantes es el elevado endeudamiento que soporta el
paiacutes posiblemente el maacutes alto endeudamiento per caacutepita de Ameacuterica Latina y tal
vez del mundo
La privatizacioacuten de las empresas estatales del sector de infraestructura servicios
y en parte del petroacuteleo pudiera constituir una foacutermula para rebajar en forma
radical ese alto endeudamiento
Si se logra negociar con empresas transnacionales la venta de las acciones del
sector eleacutectrico telefoniacutea y comunicaciones se podriacutea invertir ese monto en la
compra de buena parte de la deuda externa disminuyendo en tremendo impacto
del servicio de la deuda que alcanza cerca del 50 del presupuesto nacional y
por este camino podriacutea reducirse a niveles manejables por ejemplo del orden
entre 15 y 20 con lo cual ese remanente del 30 presupuestario se podriacutea
dedicar a los programas sociales largamente postergados por la crisis
- 13 -
El otro capitulo requiere una raacutepida implementacioacuten es el relativo a la reactivacioacuten
del sector productivo y la buacutesqueda del incremento y diversificacioacuten de nuevas
exportaciones
La dolarizacioacuten y el nuevo modelo de desarrollo buscaraacuten la creacioacuten de un clima
favorable para las inversiones permitiendo el retorno de los capitales ecuatorianos
y las inversiones de empresas extranjeras
El Ecuador dentro de su geografiacutea ofrece todos los micro climas del mundo y por
consiguiente la capacidad de una produccioacuten agriacutecola muy diversificada la misma
que exportariacutea a los mercados internacionales
En general en el paiacutes se ha demostrado que los empresarios ecuatorianos poseen
iniciativa liderazgo y capacidad cuando se lo proponen En efecto el Ecuador es
el mayor productor de banano en el mundo por volumen y calidad uno de los
mayores productores de camarones y uno de los productores de flores de mayor
calidad
Existen muchas aacutereas en donde el paiacutes podriacutea especializarse productivamente en
forma competitiva para abastecer mercados externos Asiacute mismo no se debe dejar
de mencionar al turismo como uno de los filones que representa un soacutelido paso
adelante para la economiacutea del paiacutes
El Ecuador ofrece unas condiciones excepcionales para el eco-turismo por su
riqueza en la biodiversidad de manera que con una campantildea promocional aacutegil y
bien dirigida se captariacutea el intereacutes del turismo de nuestros vecinos Colombia
Peruacute y la Comunidad Interesados no solo en los atractivos turiacutesticos sino
tambieacuten en la antropologiacutea arqueologiacutea y el estudio de los ecosistemas asiacute como
de los parques nacionales entre otras alternativas
Este panorama alentador deberiacutea estimular un ambiente de concertacioacuten entre los
ecuatorianos el estado el gobierno los empresarios los indiacutegenas los poliacuteticos
- 14 -
el movimiento femenino las organizaciones religiosas y demaacutes estamentos de la
sociedad civil ecuatoriana como el ingrediente vital para alcanzar la prosperidad
1112- MICROAMBIENTE
Son factores internos o cercanos a la empresa los mismos que son controlables
por eacutesta
Los principales seriacutean
11121- CARACTERIacuteSTICAS DEL MERCADO
middot DEMANDA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que los consumidores
desean adquirir en un momento en funcioacuten del tiempo y el precio el mismo que es
inversamente proporcional a la cantidad demanda
middot OFERTA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que el productor pone
en el mercado en funcioacuten del tiempo y el precio el cual es directamente
proporcional a la cantidad ofertada oferta
middot MERCADO
Es un lugar donde oferentes y demandantes se reuacutenen para hacer una
transaccioacuten
A la industria laacutectea se le puede ubicar en la estructura de mercado de
Competencia Monopoliacutestica pues existen muchos vendedores pequentildeos cada
uno de los cuales abastece un producto que de alguna forma se distingue de los
otros en el mercado pero que producen la misma satisfaccioacuten
- 15 -
El tamantildeo pequentildeo de la empresa en relacioacuten con el mercado total suele dar
lugar a costos promedio que son maacutes elevados que el miacutenimo
Con frecuencia estas firmas buscan expandir su participacioacuten en el mercado
mediante gastos en publicidad y para diferenciacioacuten de su producto
11122- COMPETENCIA
Se considera competencia a todas las empresas y microempresas nacionales que
producen queso fresco del mismo tipo artesanal o teacutecnicamente asiacute como
tambieacuten a empresas internacionales puesto que el Ecuador importa de paiacuteses
como Colombia Estados Unidos Nueva Zelanda Italia Australia Suiza
Argentina Holanda (paiacuteses bajos)
middot PRINCIPALES EMPRESAS LAacuteCTEAS NACIONALES4
EMPRESA UBICACIOacuteN PRODUCCIOacuteN(LITROSDIA)
Carchi Tulcaacuten 20000
La estancia San Gabriel 38000
Floralp Ibarra 18000
Nestleacute Cayambe 190000
Hertob Cayambe 40000
Gonzaacutelez Cayambe 30000
Pasteurizadora Quito Quito 104000
Leansa Sangolquiacute 23000
Parmalat Lasso 34000
La Avelina Lasso 36000
Indulac Lasso 60000
Lactodam Latacunga 30000
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 5 -
PRODUCCIOacuteN LECHERA DEL ECUADOR
Considerando que la principal materia prima para la elaboracioacuten de quesos en
nuestro paiacutes es la leche de ganado vacuno creo necesario analizar la
produccioacuten lechera nacional
Tradicionalmente la produccioacuten lechera en el Ecuador se ha concentrado en la
regioacuten interandina donde se ubican los mayores hatos de ganado El 75 de
la produccioacuten nacional de leche se la realiza en la Sierra aproximadamente un
19 en la Costa y un 6 en el Oriente y Regioacuten Insular
El uso y destino de la produccioacuten lechera en el paiacutes tiene un comportamiento
regular Seguacuten estimaciones del Ministerio de Agricultura y Ganaderiacutea un 32
de la produccioacuten bruta se destina a consumo de terneros (autoconsumo) y un
2 aproximadamente son mermas Este comportamiento resulta explicable ya
que las importaciones de sustituto de leche para terneros registradas
oficialmente constituyen un 3 por mil de la produccioacuten interna de leche
La disponibilidad de leche cruda para consumo humano e industrial representa
alrededor del 76 de la produccioacuten bruta
La leche fluida disponible se destina en un 25 para elaboracioacuten industrial
(19 leche pasteurizada y 6 para elaborados laacutecteos) 74 entre consumo y
utilizacioacuten de leche cruda (49 en consumo humano directo y 25 para
industrias caseras de quesos frescos) y aproximadamente un 1 se comercia
con Colombia en la frontera
El rendimiento promedio nacional se estima entre 4 y 6 litros por vaca lo que
estaacute considerado como bajo sin embargo se conoce que en las provincias de
Pichincha y Cotopaxi se estima 14 litros diarios durante 2 ordentildeos asiacute como
mediante la introduccioacuten de razas el mejoramiento de pastos y el manejo
teacutecnico del ganado hay ejemplares que bordean los 25 litros diarios
- 6 -
Niveles Tecnoloacutegicos En Finca
La produccioacuten ganadera en el Ecuador histoacutericamente dado el modelo de
desarrollo adoptado para la agricultura ha sido baacutesicamente de caraacutecter
extensivo es decir que el incremento de la produccioacuten se ha basado en la
incorporacioacuten de maacutes unidades de factor principalmente pastizales y nuacutemero
de cabezas maacutes no en un mejoramiento de los rendimientos por unidad de
factor lo cual se evidencia en los bajos rendimientos tanto en produccioacuten de
leche como en carne
En base a un estudio realizado por el Proyecto Para la Reorientacioacuten del
Sector Agropecuario (PRSA) para determinar los paraacutemetros zooteacutecnicos del
Ecuador en base al estudio de una muestra representativa compuesta por las
provincias de Cantildear Guayas Manabiacute y Pichincha se pudo observar que del
total de Unidades de Produccioacuten Bovina investigadas el 3 utilizaban
sistemas productivos tecnificados un 10 estaban semitecnificados y un 87
estaban muy poco tecnificados
Unidades De Produccioacuten Bovina (Upb) Seguacuten Nivel Tecnoloacutegico(En Porcentaje) 3
NIVELTECNOLOacuteGICO
TOTAL CANtildeAR GUAYAS MANABIacute PICHINCHA
TOTAL 100 122 202 439 237
TECNIFICADO 32 03 09 04 18
SEMITECNIFICADO 10 02 15 6 24
POCO TECNIFICADO 868 117 178 375 195
___________
3wwwsicagovec
- 7 -
ANTECEDENTES
El lugar en donde se desarrolla el proyecto se localiza en la parroquia de Antonio
Joseacute Holguiacuten Esta parroquia posee un aacuterea de aproximadamente 846 Km
cuadrados de los cuales en una superficie del 30 se hallan construidas las
viviendas un 66 corresponde a cultivos de alfalfa maiacutez y la mayor parte a
pastizales con los que se alimenta al ganado un 2 estaacute dedicado a aacutereas
recreativas e instalaciones estatales y comunitarias
Este sector es altamente agropecuario pues el 95 de sus pobladores se
dedican a la crianza de ganado vacuno productor de leche cada familia posee
como promedio 5 cabezas de ganado de las cuales 3 son vacas que
generalmente rinden de 12 a 22 litros en su primera fase de produccioacuten la
misma que va decreciendo de 8 a 4 litros en periacuteodo de concepcioacuten contando
con un promedio de 8 litros diarios por vaca Al conocer que existen 500
familias la poblacioacuten vacuna productora de leche es de 1500 cabezas con una
produccioacuten diaria de 12000 litros de leche aproximadamente de los cuales se
descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria siendo entonces 11000 litros que se destinan para la venta y actualmente
son recolectados por pequentildeos comerciantes para entregar una parte a
empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el Ranchito Parmalat y otra
parte vender por litros en la ciudad de Ambato principalmente en consideracioacuten
a lo anteriormente expuesto propongo la creacioacuten de una microempresa
productora de queso fresco en el sector para generar rentabilidad econoacutemica y
crear fuentes de trabajo que beneficien a sus habitantes
La promotora de este proyecto es la autora del mismo quien se desempentildearaacute
como gerente propietaria la cual dispone del espacio fiacutesico para la construccioacuten
de las instalaciones y recursos econoacutemicos necesarios para el desarrollo de eacuteste
Ademaacutes desea aprovechar la experiencia que su familia tiene en la elaboracioacuten de
quesos por maacutes de cuarenta antildeos mejorar las teacutecnicas empleadas y ofrecer un
mejor producto y a menor costo
- 8 -
I- CAPITULO
11- ESTUDIO DE MERCADO
111- MACRO Y MICROAMBIENTE
Son las fuerzas externas e internas controlables e incontrolables que rodean a la
microempresa ejerciendo una presioacuten en su desarrollo
1111- MACRO AMBIENTE
Son factores externos muchas veces incontrolables que influyen en el
desenvolvimiento de la empresa en un momento determinado
Los principales seriacutean
a) PRODUCTO INTERNO BRUTO
Siendo el PIB un indicador baacutesico en el desempentildeo de la economiacutea nacional que
representa el valor de los bienes y servicios de uso final producido en un periacuteodo
determinado de 1990 a 2000 el promedio de crecimiento en teacuterminos reales
(1975=100) se ubicoacute en 18 con base preferencial a sus exportaciones
tradicionales La participacioacuten del sector agropecuario en general jugoacute un rol
fundamental en la economiacutea y su participacioacuten promedia se situoacute en 175 en
teacuterminos reales a un ritmo de crecimiento promedio del 4 ubicaacutendose entre los
principales sectores que contribuyen al PIB
El crecimiento del PIB indica que la produccioacuten nacional en un periodo
determinado a crecido podriacutea ser por varios factores que a la vez estabilizan la
economiacutea del paiacutes lo cual da seguridad para invertir
- 9 -
b) SALARIOS Y POBLACIOacuteN
De acuerdo a la informacioacuten proporcionada por el Ministerio de trabajo y recursos
Humanos y publicada por el Banco Central el salario miacutenimo vital maacutes las
remuneraciones complementarias (Deacutecimos costo de vida y Bonificaciones) entre
1994 y 1999 ha tenido un promedio mensual de 132 doacutelares correspondiendo el
18 al salario miacutenimo vital y 82 a remuneraciones complementarias
El incremento en los ingresos de la poblacioacuten es muy importante pues su poder
adquisitivo se incrementa y en consecuencia tambieacuten las ventas de las pequentildeas
y grandes empresas mejorando sus ingresos lo cual trae beneficios como el
incremento de la produccioacuten en las empresas y por consiguiente se crean plazas
de empleo
Referente a la poblacioacuten que es determinada por el Instituto Nacional de
Estadiacutesticas y Censos (INEC) el uacuteltimo Censo de poblacioacuten fue en 1990 y a partir
de este antildeo hasta el antildeo 2000 el INEC ha efectuado una proyeccioacuten parte de la
cual se describe en los cuadros estadiacutesticos La poblacioacuten total en 1990 fue de
1026 millones de habitantes el antildeo 2000 fue 1264 millones de habitantes El
presente antildeo (2001) la poblacioacuten superoacute los 12 80 millones de habitantes se
estima un crecimiento promedio anual de la poblacioacuten de 2
c) TASAS DE INTEREacuteS
Desde hace varios antildeos las tasas de intereacutes domeacutesticas se han mantenido
sumamente altas asiacute entre 1994 y 1999 las tasas activas a maacutes de 365 diacuteas
reflejaron un promedio de alrededor del 52 y las pasivas alrededor del 42
Las poliacuteticas que se establecieron en el antildeo 2000 consideraron una disminucioacuten
de las mismas hasta que estas se ubiquen alrededor de las tasas internacionales
Con lo cual incrementaraacute la productividad y se estimularaacute la inversioacuten por los
plazos de preacutestamos nuevos y renegociacioacuten de antiguos que podriacutean ser cada
vez mayores dependiendo de la disponibilidad de depoacutesitos la estabilidad y la
recuperacioacuten parcial de cartera
- 10 -
Por otro lado los niveles de las tasas pasivas se han reducido considerablemente
dejando de ser atractivas para los ahorristas quienes legiacutetimamente aspiran a
conseguir mejores retornos de sus capitales invirtiendo en empresas productivas
como la que se propone
d) INDICADORES EXTERNOS DEL PAIS
middot LA BALANZA COMERCIAL
Como la diferencia de exportaciones e importaciones caracterizada esta por ser
positiva entre 1990 y 2000 debido a la produccioacuten de petroacuteleo que ocupa el 36
del total de exportaciones con excepcioacuten de 1998 donde aparecioacute una balanza
negativa especialmente por la reduccioacuten del precio de barril de petroacuteleo como
tambieacuten por el fenoacutemeno del nintildeo que soportoacute el paiacutes durante ese antildeo en el 2001
se considera una balanza positiva en vista que los precios del barril del petroacuteleo
estaraacuten sobre los 20 doacutelares americanos ademaacutes que el paiacutes entrariacutea a una
estabilidad macroeconoacutemica
En la economiacutea Ecuatoriana el sector primario viene generando recursos
importantes asiacute en el periacuteodo 1990 y 2000 las exportaciones primarias sin
petroacuteleo crudo y derivados participaron con el 49 comparado con las
exportaciones totales El banano ha significado un motor importante de recursos
en razoacuten que antildeo tras antildeo viene aumentando sus ventas y en el periacuteodo sentildealado
aportoacute con el 21 del total de exportaciones 1997 y 1998 fueron los antildeos maacutes
dinaacutemicos en la produccioacuten del banano donde participaron con el 25 Como
segundo grupo en el periacuteodo sentildealado estaacute el camaroacuten con una aportacioacuten del
15 y en 1998 alcanzoacute el 21 Para el antildeo 2001 no se considera variaciones
significativas en la participacioacuten de estos productos
Las importaciones del sector agriacutecola en el periacuteodo 1990 y 2000 manifiesta un
crecimiento sobre el 100 sin embargo comparado con importaciones
efectuadas por los demaacutes sectores observamos que son relativamente pequentildeas
- 11 -
Este sector contempla durante el periacuteodo un promedio de 6 de participacioacuten en
el total de importaciones FOB realizadas por el paiacutes
Una balanza comercial positiva ( exportaciones mayores a las importaciones)
significa el ingreso de divisas al paiacutes lo cual es importantes en el proceso de
dolarizacioacuten
middot LA RESERVA MONETARIA
En el periacuteodo indicado de 1990 a 2000 muestra un constante crecimiento
pasando de 603 a 1180 millones de doacutelares En 1997 el paiacutes alcanzoacute las reservas
maacutes altas de su historia las mismas que fueron de 2093 millones de doacutelares Para
el antildeo 2001 estas reservas se estima que estariacutean alrededor de los mil millones
de doacutelares
middot LA DEUDA EXTERNA
En el periacuteodo 1990 - 2001 el Ecuador ha experimentado un crecimiento de su
deuda en un porcentaje del 10 llegando alrededor de los 13458 millones de
doacutelares a diciembre de 2000 la deuda a la vez representa el 92
aproximadamente de la produccioacuten nacional bruta del paiacutes como promedio de
este periodo
e) ANAacuteLISIS ECONOMICO DEL ECUADOR 2001
El proceso de dolarizacioacuten que se encuentra implementando el Ecuador no
significa solamente la adopcioacuten de una unidad monetaria nueva sino un nuevo
modelo de desarrollo econoacutemico
A traveacutes de este modelo se ha roto el ciacuterculo vicioso de inflacioacuten y devaluacioacuten
que ha colocado a los ecuatorianos dentro de los pueblos maacutes pobres de
Ameacuterica Latina Los gobiernos han acudido a estos mecanismos artificiales ldquopara
- 12 -
salvarrdquo la economiacutea del paiacutes infringiendo a los ecuatorianos el impuesto maacutes alto
e injusto que es la inflacioacuten y devaluacioacuten y que sobre todo arremete a los
estratos maacutes pobres de la poblacioacuten
El solo hecho de estabilizar la moneda y parar la inflacioacuten significa un paso
adelante porque obliga a los gobiernos a mantener una estricta poliacutetica de
austeridad y un pulcro manejo del presupuesto del estado y de las finanzas
puacuteblicas
El modelo implica una visioacuten de largo plazo es decir una estrategia cuya
ejecucioacuten no dependa de los fugaces mandatos presidenciales sino que se
convierta en una estrategia de estado
Sin embargo el camino de retorno a la estabilidad todaviacutea es complejo porque se
requiere resolver en forma simultaacutenea y paralela varias cuestiones de capital
importancia
Uno de los temas maacutes impactantes es el elevado endeudamiento que soporta el
paiacutes posiblemente el maacutes alto endeudamiento per caacutepita de Ameacuterica Latina y tal
vez del mundo
La privatizacioacuten de las empresas estatales del sector de infraestructura servicios
y en parte del petroacuteleo pudiera constituir una foacutermula para rebajar en forma
radical ese alto endeudamiento
Si se logra negociar con empresas transnacionales la venta de las acciones del
sector eleacutectrico telefoniacutea y comunicaciones se podriacutea invertir ese monto en la
compra de buena parte de la deuda externa disminuyendo en tremendo impacto
del servicio de la deuda que alcanza cerca del 50 del presupuesto nacional y
por este camino podriacutea reducirse a niveles manejables por ejemplo del orden
entre 15 y 20 con lo cual ese remanente del 30 presupuestario se podriacutea
dedicar a los programas sociales largamente postergados por la crisis
- 13 -
El otro capitulo requiere una raacutepida implementacioacuten es el relativo a la reactivacioacuten
del sector productivo y la buacutesqueda del incremento y diversificacioacuten de nuevas
exportaciones
La dolarizacioacuten y el nuevo modelo de desarrollo buscaraacuten la creacioacuten de un clima
favorable para las inversiones permitiendo el retorno de los capitales ecuatorianos
y las inversiones de empresas extranjeras
El Ecuador dentro de su geografiacutea ofrece todos los micro climas del mundo y por
consiguiente la capacidad de una produccioacuten agriacutecola muy diversificada la misma
que exportariacutea a los mercados internacionales
En general en el paiacutes se ha demostrado que los empresarios ecuatorianos poseen
iniciativa liderazgo y capacidad cuando se lo proponen En efecto el Ecuador es
el mayor productor de banano en el mundo por volumen y calidad uno de los
mayores productores de camarones y uno de los productores de flores de mayor
calidad
Existen muchas aacutereas en donde el paiacutes podriacutea especializarse productivamente en
forma competitiva para abastecer mercados externos Asiacute mismo no se debe dejar
de mencionar al turismo como uno de los filones que representa un soacutelido paso
adelante para la economiacutea del paiacutes
El Ecuador ofrece unas condiciones excepcionales para el eco-turismo por su
riqueza en la biodiversidad de manera que con una campantildea promocional aacutegil y
bien dirigida se captariacutea el intereacutes del turismo de nuestros vecinos Colombia
Peruacute y la Comunidad Interesados no solo en los atractivos turiacutesticos sino
tambieacuten en la antropologiacutea arqueologiacutea y el estudio de los ecosistemas asiacute como
de los parques nacionales entre otras alternativas
Este panorama alentador deberiacutea estimular un ambiente de concertacioacuten entre los
ecuatorianos el estado el gobierno los empresarios los indiacutegenas los poliacuteticos
- 14 -
el movimiento femenino las organizaciones religiosas y demaacutes estamentos de la
sociedad civil ecuatoriana como el ingrediente vital para alcanzar la prosperidad
1112- MICROAMBIENTE
Son factores internos o cercanos a la empresa los mismos que son controlables
por eacutesta
Los principales seriacutean
11121- CARACTERIacuteSTICAS DEL MERCADO
middot DEMANDA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que los consumidores
desean adquirir en un momento en funcioacuten del tiempo y el precio el mismo que es
inversamente proporcional a la cantidad demanda
middot OFERTA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que el productor pone
en el mercado en funcioacuten del tiempo y el precio el cual es directamente
proporcional a la cantidad ofertada oferta
middot MERCADO
Es un lugar donde oferentes y demandantes se reuacutenen para hacer una
transaccioacuten
A la industria laacutectea se le puede ubicar en la estructura de mercado de
Competencia Monopoliacutestica pues existen muchos vendedores pequentildeos cada
uno de los cuales abastece un producto que de alguna forma se distingue de los
otros en el mercado pero que producen la misma satisfaccioacuten
- 15 -
El tamantildeo pequentildeo de la empresa en relacioacuten con el mercado total suele dar
lugar a costos promedio que son maacutes elevados que el miacutenimo
Con frecuencia estas firmas buscan expandir su participacioacuten en el mercado
mediante gastos en publicidad y para diferenciacioacuten de su producto
11122- COMPETENCIA
Se considera competencia a todas las empresas y microempresas nacionales que
producen queso fresco del mismo tipo artesanal o teacutecnicamente asiacute como
tambieacuten a empresas internacionales puesto que el Ecuador importa de paiacuteses
como Colombia Estados Unidos Nueva Zelanda Italia Australia Suiza
Argentina Holanda (paiacuteses bajos)
middot PRINCIPALES EMPRESAS LAacuteCTEAS NACIONALES4
EMPRESA UBICACIOacuteN PRODUCCIOacuteN(LITROSDIA)
Carchi Tulcaacuten 20000
La estancia San Gabriel 38000
Floralp Ibarra 18000
Nestleacute Cayambe 190000
Hertob Cayambe 40000
Gonzaacutelez Cayambe 30000
Pasteurizadora Quito Quito 104000
Leansa Sangolquiacute 23000
Parmalat Lasso 34000
La Avelina Lasso 36000
Indulac Lasso 60000
Lactodam Latacunga 30000
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 6 -
Niveles Tecnoloacutegicos En Finca
La produccioacuten ganadera en el Ecuador histoacutericamente dado el modelo de
desarrollo adoptado para la agricultura ha sido baacutesicamente de caraacutecter
extensivo es decir que el incremento de la produccioacuten se ha basado en la
incorporacioacuten de maacutes unidades de factor principalmente pastizales y nuacutemero
de cabezas maacutes no en un mejoramiento de los rendimientos por unidad de
factor lo cual se evidencia en los bajos rendimientos tanto en produccioacuten de
leche como en carne
En base a un estudio realizado por el Proyecto Para la Reorientacioacuten del
Sector Agropecuario (PRSA) para determinar los paraacutemetros zooteacutecnicos del
Ecuador en base al estudio de una muestra representativa compuesta por las
provincias de Cantildear Guayas Manabiacute y Pichincha se pudo observar que del
total de Unidades de Produccioacuten Bovina investigadas el 3 utilizaban
sistemas productivos tecnificados un 10 estaban semitecnificados y un 87
estaban muy poco tecnificados
Unidades De Produccioacuten Bovina (Upb) Seguacuten Nivel Tecnoloacutegico(En Porcentaje) 3
NIVELTECNOLOacuteGICO
TOTAL CANtildeAR GUAYAS MANABIacute PICHINCHA
TOTAL 100 122 202 439 237
TECNIFICADO 32 03 09 04 18
SEMITECNIFICADO 10 02 15 6 24
POCO TECNIFICADO 868 117 178 375 195
___________
3wwwsicagovec
- 7 -
ANTECEDENTES
El lugar en donde se desarrolla el proyecto se localiza en la parroquia de Antonio
Joseacute Holguiacuten Esta parroquia posee un aacuterea de aproximadamente 846 Km
cuadrados de los cuales en una superficie del 30 se hallan construidas las
viviendas un 66 corresponde a cultivos de alfalfa maiacutez y la mayor parte a
pastizales con los que se alimenta al ganado un 2 estaacute dedicado a aacutereas
recreativas e instalaciones estatales y comunitarias
Este sector es altamente agropecuario pues el 95 de sus pobladores se
dedican a la crianza de ganado vacuno productor de leche cada familia posee
como promedio 5 cabezas de ganado de las cuales 3 son vacas que
generalmente rinden de 12 a 22 litros en su primera fase de produccioacuten la
misma que va decreciendo de 8 a 4 litros en periacuteodo de concepcioacuten contando
con un promedio de 8 litros diarios por vaca Al conocer que existen 500
familias la poblacioacuten vacuna productora de leche es de 1500 cabezas con una
produccioacuten diaria de 12000 litros de leche aproximadamente de los cuales se
descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria siendo entonces 11000 litros que se destinan para la venta y actualmente
son recolectados por pequentildeos comerciantes para entregar una parte a
empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el Ranchito Parmalat y otra
parte vender por litros en la ciudad de Ambato principalmente en consideracioacuten
a lo anteriormente expuesto propongo la creacioacuten de una microempresa
productora de queso fresco en el sector para generar rentabilidad econoacutemica y
crear fuentes de trabajo que beneficien a sus habitantes
La promotora de este proyecto es la autora del mismo quien se desempentildearaacute
como gerente propietaria la cual dispone del espacio fiacutesico para la construccioacuten
de las instalaciones y recursos econoacutemicos necesarios para el desarrollo de eacuteste
Ademaacutes desea aprovechar la experiencia que su familia tiene en la elaboracioacuten de
quesos por maacutes de cuarenta antildeos mejorar las teacutecnicas empleadas y ofrecer un
mejor producto y a menor costo
- 8 -
I- CAPITULO
11- ESTUDIO DE MERCADO
111- MACRO Y MICROAMBIENTE
Son las fuerzas externas e internas controlables e incontrolables que rodean a la
microempresa ejerciendo una presioacuten en su desarrollo
1111- MACRO AMBIENTE
Son factores externos muchas veces incontrolables que influyen en el
desenvolvimiento de la empresa en un momento determinado
Los principales seriacutean
a) PRODUCTO INTERNO BRUTO
Siendo el PIB un indicador baacutesico en el desempentildeo de la economiacutea nacional que
representa el valor de los bienes y servicios de uso final producido en un periacuteodo
determinado de 1990 a 2000 el promedio de crecimiento en teacuterminos reales
(1975=100) se ubicoacute en 18 con base preferencial a sus exportaciones
tradicionales La participacioacuten del sector agropecuario en general jugoacute un rol
fundamental en la economiacutea y su participacioacuten promedia se situoacute en 175 en
teacuterminos reales a un ritmo de crecimiento promedio del 4 ubicaacutendose entre los
principales sectores que contribuyen al PIB
El crecimiento del PIB indica que la produccioacuten nacional en un periodo
determinado a crecido podriacutea ser por varios factores que a la vez estabilizan la
economiacutea del paiacutes lo cual da seguridad para invertir
- 9 -
b) SALARIOS Y POBLACIOacuteN
De acuerdo a la informacioacuten proporcionada por el Ministerio de trabajo y recursos
Humanos y publicada por el Banco Central el salario miacutenimo vital maacutes las
remuneraciones complementarias (Deacutecimos costo de vida y Bonificaciones) entre
1994 y 1999 ha tenido un promedio mensual de 132 doacutelares correspondiendo el
18 al salario miacutenimo vital y 82 a remuneraciones complementarias
El incremento en los ingresos de la poblacioacuten es muy importante pues su poder
adquisitivo se incrementa y en consecuencia tambieacuten las ventas de las pequentildeas
y grandes empresas mejorando sus ingresos lo cual trae beneficios como el
incremento de la produccioacuten en las empresas y por consiguiente se crean plazas
de empleo
Referente a la poblacioacuten que es determinada por el Instituto Nacional de
Estadiacutesticas y Censos (INEC) el uacuteltimo Censo de poblacioacuten fue en 1990 y a partir
de este antildeo hasta el antildeo 2000 el INEC ha efectuado una proyeccioacuten parte de la
cual se describe en los cuadros estadiacutesticos La poblacioacuten total en 1990 fue de
1026 millones de habitantes el antildeo 2000 fue 1264 millones de habitantes El
presente antildeo (2001) la poblacioacuten superoacute los 12 80 millones de habitantes se
estima un crecimiento promedio anual de la poblacioacuten de 2
c) TASAS DE INTEREacuteS
Desde hace varios antildeos las tasas de intereacutes domeacutesticas se han mantenido
sumamente altas asiacute entre 1994 y 1999 las tasas activas a maacutes de 365 diacuteas
reflejaron un promedio de alrededor del 52 y las pasivas alrededor del 42
Las poliacuteticas que se establecieron en el antildeo 2000 consideraron una disminucioacuten
de las mismas hasta que estas se ubiquen alrededor de las tasas internacionales
Con lo cual incrementaraacute la productividad y se estimularaacute la inversioacuten por los
plazos de preacutestamos nuevos y renegociacioacuten de antiguos que podriacutean ser cada
vez mayores dependiendo de la disponibilidad de depoacutesitos la estabilidad y la
recuperacioacuten parcial de cartera
- 10 -
Por otro lado los niveles de las tasas pasivas se han reducido considerablemente
dejando de ser atractivas para los ahorristas quienes legiacutetimamente aspiran a
conseguir mejores retornos de sus capitales invirtiendo en empresas productivas
como la que se propone
d) INDICADORES EXTERNOS DEL PAIS
middot LA BALANZA COMERCIAL
Como la diferencia de exportaciones e importaciones caracterizada esta por ser
positiva entre 1990 y 2000 debido a la produccioacuten de petroacuteleo que ocupa el 36
del total de exportaciones con excepcioacuten de 1998 donde aparecioacute una balanza
negativa especialmente por la reduccioacuten del precio de barril de petroacuteleo como
tambieacuten por el fenoacutemeno del nintildeo que soportoacute el paiacutes durante ese antildeo en el 2001
se considera una balanza positiva en vista que los precios del barril del petroacuteleo
estaraacuten sobre los 20 doacutelares americanos ademaacutes que el paiacutes entrariacutea a una
estabilidad macroeconoacutemica
En la economiacutea Ecuatoriana el sector primario viene generando recursos
importantes asiacute en el periacuteodo 1990 y 2000 las exportaciones primarias sin
petroacuteleo crudo y derivados participaron con el 49 comparado con las
exportaciones totales El banano ha significado un motor importante de recursos
en razoacuten que antildeo tras antildeo viene aumentando sus ventas y en el periacuteodo sentildealado
aportoacute con el 21 del total de exportaciones 1997 y 1998 fueron los antildeos maacutes
dinaacutemicos en la produccioacuten del banano donde participaron con el 25 Como
segundo grupo en el periacuteodo sentildealado estaacute el camaroacuten con una aportacioacuten del
15 y en 1998 alcanzoacute el 21 Para el antildeo 2001 no se considera variaciones
significativas en la participacioacuten de estos productos
Las importaciones del sector agriacutecola en el periacuteodo 1990 y 2000 manifiesta un
crecimiento sobre el 100 sin embargo comparado con importaciones
efectuadas por los demaacutes sectores observamos que son relativamente pequentildeas
- 11 -
Este sector contempla durante el periacuteodo un promedio de 6 de participacioacuten en
el total de importaciones FOB realizadas por el paiacutes
Una balanza comercial positiva ( exportaciones mayores a las importaciones)
significa el ingreso de divisas al paiacutes lo cual es importantes en el proceso de
dolarizacioacuten
middot LA RESERVA MONETARIA
En el periacuteodo indicado de 1990 a 2000 muestra un constante crecimiento
pasando de 603 a 1180 millones de doacutelares En 1997 el paiacutes alcanzoacute las reservas
maacutes altas de su historia las mismas que fueron de 2093 millones de doacutelares Para
el antildeo 2001 estas reservas se estima que estariacutean alrededor de los mil millones
de doacutelares
middot LA DEUDA EXTERNA
En el periacuteodo 1990 - 2001 el Ecuador ha experimentado un crecimiento de su
deuda en un porcentaje del 10 llegando alrededor de los 13458 millones de
doacutelares a diciembre de 2000 la deuda a la vez representa el 92
aproximadamente de la produccioacuten nacional bruta del paiacutes como promedio de
este periodo
e) ANAacuteLISIS ECONOMICO DEL ECUADOR 2001
El proceso de dolarizacioacuten que se encuentra implementando el Ecuador no
significa solamente la adopcioacuten de una unidad monetaria nueva sino un nuevo
modelo de desarrollo econoacutemico
A traveacutes de este modelo se ha roto el ciacuterculo vicioso de inflacioacuten y devaluacioacuten
que ha colocado a los ecuatorianos dentro de los pueblos maacutes pobres de
Ameacuterica Latina Los gobiernos han acudido a estos mecanismos artificiales ldquopara
- 12 -
salvarrdquo la economiacutea del paiacutes infringiendo a los ecuatorianos el impuesto maacutes alto
e injusto que es la inflacioacuten y devaluacioacuten y que sobre todo arremete a los
estratos maacutes pobres de la poblacioacuten
El solo hecho de estabilizar la moneda y parar la inflacioacuten significa un paso
adelante porque obliga a los gobiernos a mantener una estricta poliacutetica de
austeridad y un pulcro manejo del presupuesto del estado y de las finanzas
puacuteblicas
El modelo implica una visioacuten de largo plazo es decir una estrategia cuya
ejecucioacuten no dependa de los fugaces mandatos presidenciales sino que se
convierta en una estrategia de estado
Sin embargo el camino de retorno a la estabilidad todaviacutea es complejo porque se
requiere resolver en forma simultaacutenea y paralela varias cuestiones de capital
importancia
Uno de los temas maacutes impactantes es el elevado endeudamiento que soporta el
paiacutes posiblemente el maacutes alto endeudamiento per caacutepita de Ameacuterica Latina y tal
vez del mundo
La privatizacioacuten de las empresas estatales del sector de infraestructura servicios
y en parte del petroacuteleo pudiera constituir una foacutermula para rebajar en forma
radical ese alto endeudamiento
Si se logra negociar con empresas transnacionales la venta de las acciones del
sector eleacutectrico telefoniacutea y comunicaciones se podriacutea invertir ese monto en la
compra de buena parte de la deuda externa disminuyendo en tremendo impacto
del servicio de la deuda que alcanza cerca del 50 del presupuesto nacional y
por este camino podriacutea reducirse a niveles manejables por ejemplo del orden
entre 15 y 20 con lo cual ese remanente del 30 presupuestario se podriacutea
dedicar a los programas sociales largamente postergados por la crisis
- 13 -
El otro capitulo requiere una raacutepida implementacioacuten es el relativo a la reactivacioacuten
del sector productivo y la buacutesqueda del incremento y diversificacioacuten de nuevas
exportaciones
La dolarizacioacuten y el nuevo modelo de desarrollo buscaraacuten la creacioacuten de un clima
favorable para las inversiones permitiendo el retorno de los capitales ecuatorianos
y las inversiones de empresas extranjeras
El Ecuador dentro de su geografiacutea ofrece todos los micro climas del mundo y por
consiguiente la capacidad de una produccioacuten agriacutecola muy diversificada la misma
que exportariacutea a los mercados internacionales
En general en el paiacutes se ha demostrado que los empresarios ecuatorianos poseen
iniciativa liderazgo y capacidad cuando se lo proponen En efecto el Ecuador es
el mayor productor de banano en el mundo por volumen y calidad uno de los
mayores productores de camarones y uno de los productores de flores de mayor
calidad
Existen muchas aacutereas en donde el paiacutes podriacutea especializarse productivamente en
forma competitiva para abastecer mercados externos Asiacute mismo no se debe dejar
de mencionar al turismo como uno de los filones que representa un soacutelido paso
adelante para la economiacutea del paiacutes
El Ecuador ofrece unas condiciones excepcionales para el eco-turismo por su
riqueza en la biodiversidad de manera que con una campantildea promocional aacutegil y
bien dirigida se captariacutea el intereacutes del turismo de nuestros vecinos Colombia
Peruacute y la Comunidad Interesados no solo en los atractivos turiacutesticos sino
tambieacuten en la antropologiacutea arqueologiacutea y el estudio de los ecosistemas asiacute como
de los parques nacionales entre otras alternativas
Este panorama alentador deberiacutea estimular un ambiente de concertacioacuten entre los
ecuatorianos el estado el gobierno los empresarios los indiacutegenas los poliacuteticos
- 14 -
el movimiento femenino las organizaciones religiosas y demaacutes estamentos de la
sociedad civil ecuatoriana como el ingrediente vital para alcanzar la prosperidad
1112- MICROAMBIENTE
Son factores internos o cercanos a la empresa los mismos que son controlables
por eacutesta
Los principales seriacutean
11121- CARACTERIacuteSTICAS DEL MERCADO
middot DEMANDA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que los consumidores
desean adquirir en un momento en funcioacuten del tiempo y el precio el mismo que es
inversamente proporcional a la cantidad demanda
middot OFERTA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que el productor pone
en el mercado en funcioacuten del tiempo y el precio el cual es directamente
proporcional a la cantidad ofertada oferta
middot MERCADO
Es un lugar donde oferentes y demandantes se reuacutenen para hacer una
transaccioacuten
A la industria laacutectea se le puede ubicar en la estructura de mercado de
Competencia Monopoliacutestica pues existen muchos vendedores pequentildeos cada
uno de los cuales abastece un producto que de alguna forma se distingue de los
otros en el mercado pero que producen la misma satisfaccioacuten
- 15 -
El tamantildeo pequentildeo de la empresa en relacioacuten con el mercado total suele dar
lugar a costos promedio que son maacutes elevados que el miacutenimo
Con frecuencia estas firmas buscan expandir su participacioacuten en el mercado
mediante gastos en publicidad y para diferenciacioacuten de su producto
11122- COMPETENCIA
Se considera competencia a todas las empresas y microempresas nacionales que
producen queso fresco del mismo tipo artesanal o teacutecnicamente asiacute como
tambieacuten a empresas internacionales puesto que el Ecuador importa de paiacuteses
como Colombia Estados Unidos Nueva Zelanda Italia Australia Suiza
Argentina Holanda (paiacuteses bajos)
middot PRINCIPALES EMPRESAS LAacuteCTEAS NACIONALES4
EMPRESA UBICACIOacuteN PRODUCCIOacuteN(LITROSDIA)
Carchi Tulcaacuten 20000
La estancia San Gabriel 38000
Floralp Ibarra 18000
Nestleacute Cayambe 190000
Hertob Cayambe 40000
Gonzaacutelez Cayambe 30000
Pasteurizadora Quito Quito 104000
Leansa Sangolquiacute 23000
Parmalat Lasso 34000
La Avelina Lasso 36000
Indulac Lasso 60000
Lactodam Latacunga 30000
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 7 -
ANTECEDENTES
El lugar en donde se desarrolla el proyecto se localiza en la parroquia de Antonio
Joseacute Holguiacuten Esta parroquia posee un aacuterea de aproximadamente 846 Km
cuadrados de los cuales en una superficie del 30 se hallan construidas las
viviendas un 66 corresponde a cultivos de alfalfa maiacutez y la mayor parte a
pastizales con los que se alimenta al ganado un 2 estaacute dedicado a aacutereas
recreativas e instalaciones estatales y comunitarias
Este sector es altamente agropecuario pues el 95 de sus pobladores se
dedican a la crianza de ganado vacuno productor de leche cada familia posee
como promedio 5 cabezas de ganado de las cuales 3 son vacas que
generalmente rinden de 12 a 22 litros en su primera fase de produccioacuten la
misma que va decreciendo de 8 a 4 litros en periacuteodo de concepcioacuten contando
con un promedio de 8 litros diarios por vaca Al conocer que existen 500
familias la poblacioacuten vacuna productora de leche es de 1500 cabezas con una
produccioacuten diaria de 12000 litros de leche aproximadamente de los cuales se
descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria siendo entonces 11000 litros que se destinan para la venta y actualmente
son recolectados por pequentildeos comerciantes para entregar una parte a
empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el Ranchito Parmalat y otra
parte vender por litros en la ciudad de Ambato principalmente en consideracioacuten
a lo anteriormente expuesto propongo la creacioacuten de una microempresa
productora de queso fresco en el sector para generar rentabilidad econoacutemica y
crear fuentes de trabajo que beneficien a sus habitantes
La promotora de este proyecto es la autora del mismo quien se desempentildearaacute
como gerente propietaria la cual dispone del espacio fiacutesico para la construccioacuten
de las instalaciones y recursos econoacutemicos necesarios para el desarrollo de eacuteste
Ademaacutes desea aprovechar la experiencia que su familia tiene en la elaboracioacuten de
quesos por maacutes de cuarenta antildeos mejorar las teacutecnicas empleadas y ofrecer un
mejor producto y a menor costo
- 8 -
I- CAPITULO
11- ESTUDIO DE MERCADO
111- MACRO Y MICROAMBIENTE
Son las fuerzas externas e internas controlables e incontrolables que rodean a la
microempresa ejerciendo una presioacuten en su desarrollo
1111- MACRO AMBIENTE
Son factores externos muchas veces incontrolables que influyen en el
desenvolvimiento de la empresa en un momento determinado
Los principales seriacutean
a) PRODUCTO INTERNO BRUTO
Siendo el PIB un indicador baacutesico en el desempentildeo de la economiacutea nacional que
representa el valor de los bienes y servicios de uso final producido en un periacuteodo
determinado de 1990 a 2000 el promedio de crecimiento en teacuterminos reales
(1975=100) se ubicoacute en 18 con base preferencial a sus exportaciones
tradicionales La participacioacuten del sector agropecuario en general jugoacute un rol
fundamental en la economiacutea y su participacioacuten promedia se situoacute en 175 en
teacuterminos reales a un ritmo de crecimiento promedio del 4 ubicaacutendose entre los
principales sectores que contribuyen al PIB
El crecimiento del PIB indica que la produccioacuten nacional en un periodo
determinado a crecido podriacutea ser por varios factores que a la vez estabilizan la
economiacutea del paiacutes lo cual da seguridad para invertir
- 9 -
b) SALARIOS Y POBLACIOacuteN
De acuerdo a la informacioacuten proporcionada por el Ministerio de trabajo y recursos
Humanos y publicada por el Banco Central el salario miacutenimo vital maacutes las
remuneraciones complementarias (Deacutecimos costo de vida y Bonificaciones) entre
1994 y 1999 ha tenido un promedio mensual de 132 doacutelares correspondiendo el
18 al salario miacutenimo vital y 82 a remuneraciones complementarias
El incremento en los ingresos de la poblacioacuten es muy importante pues su poder
adquisitivo se incrementa y en consecuencia tambieacuten las ventas de las pequentildeas
y grandes empresas mejorando sus ingresos lo cual trae beneficios como el
incremento de la produccioacuten en las empresas y por consiguiente se crean plazas
de empleo
Referente a la poblacioacuten que es determinada por el Instituto Nacional de
Estadiacutesticas y Censos (INEC) el uacuteltimo Censo de poblacioacuten fue en 1990 y a partir
de este antildeo hasta el antildeo 2000 el INEC ha efectuado una proyeccioacuten parte de la
cual se describe en los cuadros estadiacutesticos La poblacioacuten total en 1990 fue de
1026 millones de habitantes el antildeo 2000 fue 1264 millones de habitantes El
presente antildeo (2001) la poblacioacuten superoacute los 12 80 millones de habitantes se
estima un crecimiento promedio anual de la poblacioacuten de 2
c) TASAS DE INTEREacuteS
Desde hace varios antildeos las tasas de intereacutes domeacutesticas se han mantenido
sumamente altas asiacute entre 1994 y 1999 las tasas activas a maacutes de 365 diacuteas
reflejaron un promedio de alrededor del 52 y las pasivas alrededor del 42
Las poliacuteticas que se establecieron en el antildeo 2000 consideraron una disminucioacuten
de las mismas hasta que estas se ubiquen alrededor de las tasas internacionales
Con lo cual incrementaraacute la productividad y se estimularaacute la inversioacuten por los
plazos de preacutestamos nuevos y renegociacioacuten de antiguos que podriacutean ser cada
vez mayores dependiendo de la disponibilidad de depoacutesitos la estabilidad y la
recuperacioacuten parcial de cartera
- 10 -
Por otro lado los niveles de las tasas pasivas se han reducido considerablemente
dejando de ser atractivas para los ahorristas quienes legiacutetimamente aspiran a
conseguir mejores retornos de sus capitales invirtiendo en empresas productivas
como la que se propone
d) INDICADORES EXTERNOS DEL PAIS
middot LA BALANZA COMERCIAL
Como la diferencia de exportaciones e importaciones caracterizada esta por ser
positiva entre 1990 y 2000 debido a la produccioacuten de petroacuteleo que ocupa el 36
del total de exportaciones con excepcioacuten de 1998 donde aparecioacute una balanza
negativa especialmente por la reduccioacuten del precio de barril de petroacuteleo como
tambieacuten por el fenoacutemeno del nintildeo que soportoacute el paiacutes durante ese antildeo en el 2001
se considera una balanza positiva en vista que los precios del barril del petroacuteleo
estaraacuten sobre los 20 doacutelares americanos ademaacutes que el paiacutes entrariacutea a una
estabilidad macroeconoacutemica
En la economiacutea Ecuatoriana el sector primario viene generando recursos
importantes asiacute en el periacuteodo 1990 y 2000 las exportaciones primarias sin
petroacuteleo crudo y derivados participaron con el 49 comparado con las
exportaciones totales El banano ha significado un motor importante de recursos
en razoacuten que antildeo tras antildeo viene aumentando sus ventas y en el periacuteodo sentildealado
aportoacute con el 21 del total de exportaciones 1997 y 1998 fueron los antildeos maacutes
dinaacutemicos en la produccioacuten del banano donde participaron con el 25 Como
segundo grupo en el periacuteodo sentildealado estaacute el camaroacuten con una aportacioacuten del
15 y en 1998 alcanzoacute el 21 Para el antildeo 2001 no se considera variaciones
significativas en la participacioacuten de estos productos
Las importaciones del sector agriacutecola en el periacuteodo 1990 y 2000 manifiesta un
crecimiento sobre el 100 sin embargo comparado con importaciones
efectuadas por los demaacutes sectores observamos que son relativamente pequentildeas
- 11 -
Este sector contempla durante el periacuteodo un promedio de 6 de participacioacuten en
el total de importaciones FOB realizadas por el paiacutes
Una balanza comercial positiva ( exportaciones mayores a las importaciones)
significa el ingreso de divisas al paiacutes lo cual es importantes en el proceso de
dolarizacioacuten
middot LA RESERVA MONETARIA
En el periacuteodo indicado de 1990 a 2000 muestra un constante crecimiento
pasando de 603 a 1180 millones de doacutelares En 1997 el paiacutes alcanzoacute las reservas
maacutes altas de su historia las mismas que fueron de 2093 millones de doacutelares Para
el antildeo 2001 estas reservas se estima que estariacutean alrededor de los mil millones
de doacutelares
middot LA DEUDA EXTERNA
En el periacuteodo 1990 - 2001 el Ecuador ha experimentado un crecimiento de su
deuda en un porcentaje del 10 llegando alrededor de los 13458 millones de
doacutelares a diciembre de 2000 la deuda a la vez representa el 92
aproximadamente de la produccioacuten nacional bruta del paiacutes como promedio de
este periodo
e) ANAacuteLISIS ECONOMICO DEL ECUADOR 2001
El proceso de dolarizacioacuten que se encuentra implementando el Ecuador no
significa solamente la adopcioacuten de una unidad monetaria nueva sino un nuevo
modelo de desarrollo econoacutemico
A traveacutes de este modelo se ha roto el ciacuterculo vicioso de inflacioacuten y devaluacioacuten
que ha colocado a los ecuatorianos dentro de los pueblos maacutes pobres de
Ameacuterica Latina Los gobiernos han acudido a estos mecanismos artificiales ldquopara
- 12 -
salvarrdquo la economiacutea del paiacutes infringiendo a los ecuatorianos el impuesto maacutes alto
e injusto que es la inflacioacuten y devaluacioacuten y que sobre todo arremete a los
estratos maacutes pobres de la poblacioacuten
El solo hecho de estabilizar la moneda y parar la inflacioacuten significa un paso
adelante porque obliga a los gobiernos a mantener una estricta poliacutetica de
austeridad y un pulcro manejo del presupuesto del estado y de las finanzas
puacuteblicas
El modelo implica una visioacuten de largo plazo es decir una estrategia cuya
ejecucioacuten no dependa de los fugaces mandatos presidenciales sino que se
convierta en una estrategia de estado
Sin embargo el camino de retorno a la estabilidad todaviacutea es complejo porque se
requiere resolver en forma simultaacutenea y paralela varias cuestiones de capital
importancia
Uno de los temas maacutes impactantes es el elevado endeudamiento que soporta el
paiacutes posiblemente el maacutes alto endeudamiento per caacutepita de Ameacuterica Latina y tal
vez del mundo
La privatizacioacuten de las empresas estatales del sector de infraestructura servicios
y en parte del petroacuteleo pudiera constituir una foacutermula para rebajar en forma
radical ese alto endeudamiento
Si se logra negociar con empresas transnacionales la venta de las acciones del
sector eleacutectrico telefoniacutea y comunicaciones se podriacutea invertir ese monto en la
compra de buena parte de la deuda externa disminuyendo en tremendo impacto
del servicio de la deuda que alcanza cerca del 50 del presupuesto nacional y
por este camino podriacutea reducirse a niveles manejables por ejemplo del orden
entre 15 y 20 con lo cual ese remanente del 30 presupuestario se podriacutea
dedicar a los programas sociales largamente postergados por la crisis
- 13 -
El otro capitulo requiere una raacutepida implementacioacuten es el relativo a la reactivacioacuten
del sector productivo y la buacutesqueda del incremento y diversificacioacuten de nuevas
exportaciones
La dolarizacioacuten y el nuevo modelo de desarrollo buscaraacuten la creacioacuten de un clima
favorable para las inversiones permitiendo el retorno de los capitales ecuatorianos
y las inversiones de empresas extranjeras
El Ecuador dentro de su geografiacutea ofrece todos los micro climas del mundo y por
consiguiente la capacidad de una produccioacuten agriacutecola muy diversificada la misma
que exportariacutea a los mercados internacionales
En general en el paiacutes se ha demostrado que los empresarios ecuatorianos poseen
iniciativa liderazgo y capacidad cuando se lo proponen En efecto el Ecuador es
el mayor productor de banano en el mundo por volumen y calidad uno de los
mayores productores de camarones y uno de los productores de flores de mayor
calidad
Existen muchas aacutereas en donde el paiacutes podriacutea especializarse productivamente en
forma competitiva para abastecer mercados externos Asiacute mismo no se debe dejar
de mencionar al turismo como uno de los filones que representa un soacutelido paso
adelante para la economiacutea del paiacutes
El Ecuador ofrece unas condiciones excepcionales para el eco-turismo por su
riqueza en la biodiversidad de manera que con una campantildea promocional aacutegil y
bien dirigida se captariacutea el intereacutes del turismo de nuestros vecinos Colombia
Peruacute y la Comunidad Interesados no solo en los atractivos turiacutesticos sino
tambieacuten en la antropologiacutea arqueologiacutea y el estudio de los ecosistemas asiacute como
de los parques nacionales entre otras alternativas
Este panorama alentador deberiacutea estimular un ambiente de concertacioacuten entre los
ecuatorianos el estado el gobierno los empresarios los indiacutegenas los poliacuteticos
- 14 -
el movimiento femenino las organizaciones religiosas y demaacutes estamentos de la
sociedad civil ecuatoriana como el ingrediente vital para alcanzar la prosperidad
1112- MICROAMBIENTE
Son factores internos o cercanos a la empresa los mismos que son controlables
por eacutesta
Los principales seriacutean
11121- CARACTERIacuteSTICAS DEL MERCADO
middot DEMANDA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que los consumidores
desean adquirir en un momento en funcioacuten del tiempo y el precio el mismo que es
inversamente proporcional a la cantidad demanda
middot OFERTA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que el productor pone
en el mercado en funcioacuten del tiempo y el precio el cual es directamente
proporcional a la cantidad ofertada oferta
middot MERCADO
Es un lugar donde oferentes y demandantes se reuacutenen para hacer una
transaccioacuten
A la industria laacutectea se le puede ubicar en la estructura de mercado de
Competencia Monopoliacutestica pues existen muchos vendedores pequentildeos cada
uno de los cuales abastece un producto que de alguna forma se distingue de los
otros en el mercado pero que producen la misma satisfaccioacuten
- 15 -
El tamantildeo pequentildeo de la empresa en relacioacuten con el mercado total suele dar
lugar a costos promedio que son maacutes elevados que el miacutenimo
Con frecuencia estas firmas buscan expandir su participacioacuten en el mercado
mediante gastos en publicidad y para diferenciacioacuten de su producto
11122- COMPETENCIA
Se considera competencia a todas las empresas y microempresas nacionales que
producen queso fresco del mismo tipo artesanal o teacutecnicamente asiacute como
tambieacuten a empresas internacionales puesto que el Ecuador importa de paiacuteses
como Colombia Estados Unidos Nueva Zelanda Italia Australia Suiza
Argentina Holanda (paiacuteses bajos)
middot PRINCIPALES EMPRESAS LAacuteCTEAS NACIONALES4
EMPRESA UBICACIOacuteN PRODUCCIOacuteN(LITROSDIA)
Carchi Tulcaacuten 20000
La estancia San Gabriel 38000
Floralp Ibarra 18000
Nestleacute Cayambe 190000
Hertob Cayambe 40000
Gonzaacutelez Cayambe 30000
Pasteurizadora Quito Quito 104000
Leansa Sangolquiacute 23000
Parmalat Lasso 34000
La Avelina Lasso 36000
Indulac Lasso 60000
Lactodam Latacunga 30000
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 8 -
I- CAPITULO
11- ESTUDIO DE MERCADO
111- MACRO Y MICROAMBIENTE
Son las fuerzas externas e internas controlables e incontrolables que rodean a la
microempresa ejerciendo una presioacuten en su desarrollo
1111- MACRO AMBIENTE
Son factores externos muchas veces incontrolables que influyen en el
desenvolvimiento de la empresa en un momento determinado
Los principales seriacutean
a) PRODUCTO INTERNO BRUTO
Siendo el PIB un indicador baacutesico en el desempentildeo de la economiacutea nacional que
representa el valor de los bienes y servicios de uso final producido en un periacuteodo
determinado de 1990 a 2000 el promedio de crecimiento en teacuterminos reales
(1975=100) se ubicoacute en 18 con base preferencial a sus exportaciones
tradicionales La participacioacuten del sector agropecuario en general jugoacute un rol
fundamental en la economiacutea y su participacioacuten promedia se situoacute en 175 en
teacuterminos reales a un ritmo de crecimiento promedio del 4 ubicaacutendose entre los
principales sectores que contribuyen al PIB
El crecimiento del PIB indica que la produccioacuten nacional en un periodo
determinado a crecido podriacutea ser por varios factores que a la vez estabilizan la
economiacutea del paiacutes lo cual da seguridad para invertir
- 9 -
b) SALARIOS Y POBLACIOacuteN
De acuerdo a la informacioacuten proporcionada por el Ministerio de trabajo y recursos
Humanos y publicada por el Banco Central el salario miacutenimo vital maacutes las
remuneraciones complementarias (Deacutecimos costo de vida y Bonificaciones) entre
1994 y 1999 ha tenido un promedio mensual de 132 doacutelares correspondiendo el
18 al salario miacutenimo vital y 82 a remuneraciones complementarias
El incremento en los ingresos de la poblacioacuten es muy importante pues su poder
adquisitivo se incrementa y en consecuencia tambieacuten las ventas de las pequentildeas
y grandes empresas mejorando sus ingresos lo cual trae beneficios como el
incremento de la produccioacuten en las empresas y por consiguiente se crean plazas
de empleo
Referente a la poblacioacuten que es determinada por el Instituto Nacional de
Estadiacutesticas y Censos (INEC) el uacuteltimo Censo de poblacioacuten fue en 1990 y a partir
de este antildeo hasta el antildeo 2000 el INEC ha efectuado una proyeccioacuten parte de la
cual se describe en los cuadros estadiacutesticos La poblacioacuten total en 1990 fue de
1026 millones de habitantes el antildeo 2000 fue 1264 millones de habitantes El
presente antildeo (2001) la poblacioacuten superoacute los 12 80 millones de habitantes se
estima un crecimiento promedio anual de la poblacioacuten de 2
c) TASAS DE INTEREacuteS
Desde hace varios antildeos las tasas de intereacutes domeacutesticas se han mantenido
sumamente altas asiacute entre 1994 y 1999 las tasas activas a maacutes de 365 diacuteas
reflejaron un promedio de alrededor del 52 y las pasivas alrededor del 42
Las poliacuteticas que se establecieron en el antildeo 2000 consideraron una disminucioacuten
de las mismas hasta que estas se ubiquen alrededor de las tasas internacionales
Con lo cual incrementaraacute la productividad y se estimularaacute la inversioacuten por los
plazos de preacutestamos nuevos y renegociacioacuten de antiguos que podriacutean ser cada
vez mayores dependiendo de la disponibilidad de depoacutesitos la estabilidad y la
recuperacioacuten parcial de cartera
- 10 -
Por otro lado los niveles de las tasas pasivas se han reducido considerablemente
dejando de ser atractivas para los ahorristas quienes legiacutetimamente aspiran a
conseguir mejores retornos de sus capitales invirtiendo en empresas productivas
como la que se propone
d) INDICADORES EXTERNOS DEL PAIS
middot LA BALANZA COMERCIAL
Como la diferencia de exportaciones e importaciones caracterizada esta por ser
positiva entre 1990 y 2000 debido a la produccioacuten de petroacuteleo que ocupa el 36
del total de exportaciones con excepcioacuten de 1998 donde aparecioacute una balanza
negativa especialmente por la reduccioacuten del precio de barril de petroacuteleo como
tambieacuten por el fenoacutemeno del nintildeo que soportoacute el paiacutes durante ese antildeo en el 2001
se considera una balanza positiva en vista que los precios del barril del petroacuteleo
estaraacuten sobre los 20 doacutelares americanos ademaacutes que el paiacutes entrariacutea a una
estabilidad macroeconoacutemica
En la economiacutea Ecuatoriana el sector primario viene generando recursos
importantes asiacute en el periacuteodo 1990 y 2000 las exportaciones primarias sin
petroacuteleo crudo y derivados participaron con el 49 comparado con las
exportaciones totales El banano ha significado un motor importante de recursos
en razoacuten que antildeo tras antildeo viene aumentando sus ventas y en el periacuteodo sentildealado
aportoacute con el 21 del total de exportaciones 1997 y 1998 fueron los antildeos maacutes
dinaacutemicos en la produccioacuten del banano donde participaron con el 25 Como
segundo grupo en el periacuteodo sentildealado estaacute el camaroacuten con una aportacioacuten del
15 y en 1998 alcanzoacute el 21 Para el antildeo 2001 no se considera variaciones
significativas en la participacioacuten de estos productos
Las importaciones del sector agriacutecola en el periacuteodo 1990 y 2000 manifiesta un
crecimiento sobre el 100 sin embargo comparado con importaciones
efectuadas por los demaacutes sectores observamos que son relativamente pequentildeas
- 11 -
Este sector contempla durante el periacuteodo un promedio de 6 de participacioacuten en
el total de importaciones FOB realizadas por el paiacutes
Una balanza comercial positiva ( exportaciones mayores a las importaciones)
significa el ingreso de divisas al paiacutes lo cual es importantes en el proceso de
dolarizacioacuten
middot LA RESERVA MONETARIA
En el periacuteodo indicado de 1990 a 2000 muestra un constante crecimiento
pasando de 603 a 1180 millones de doacutelares En 1997 el paiacutes alcanzoacute las reservas
maacutes altas de su historia las mismas que fueron de 2093 millones de doacutelares Para
el antildeo 2001 estas reservas se estima que estariacutean alrededor de los mil millones
de doacutelares
middot LA DEUDA EXTERNA
En el periacuteodo 1990 - 2001 el Ecuador ha experimentado un crecimiento de su
deuda en un porcentaje del 10 llegando alrededor de los 13458 millones de
doacutelares a diciembre de 2000 la deuda a la vez representa el 92
aproximadamente de la produccioacuten nacional bruta del paiacutes como promedio de
este periodo
e) ANAacuteLISIS ECONOMICO DEL ECUADOR 2001
El proceso de dolarizacioacuten que se encuentra implementando el Ecuador no
significa solamente la adopcioacuten de una unidad monetaria nueva sino un nuevo
modelo de desarrollo econoacutemico
A traveacutes de este modelo se ha roto el ciacuterculo vicioso de inflacioacuten y devaluacioacuten
que ha colocado a los ecuatorianos dentro de los pueblos maacutes pobres de
Ameacuterica Latina Los gobiernos han acudido a estos mecanismos artificiales ldquopara
- 12 -
salvarrdquo la economiacutea del paiacutes infringiendo a los ecuatorianos el impuesto maacutes alto
e injusto que es la inflacioacuten y devaluacioacuten y que sobre todo arremete a los
estratos maacutes pobres de la poblacioacuten
El solo hecho de estabilizar la moneda y parar la inflacioacuten significa un paso
adelante porque obliga a los gobiernos a mantener una estricta poliacutetica de
austeridad y un pulcro manejo del presupuesto del estado y de las finanzas
puacuteblicas
El modelo implica una visioacuten de largo plazo es decir una estrategia cuya
ejecucioacuten no dependa de los fugaces mandatos presidenciales sino que se
convierta en una estrategia de estado
Sin embargo el camino de retorno a la estabilidad todaviacutea es complejo porque se
requiere resolver en forma simultaacutenea y paralela varias cuestiones de capital
importancia
Uno de los temas maacutes impactantes es el elevado endeudamiento que soporta el
paiacutes posiblemente el maacutes alto endeudamiento per caacutepita de Ameacuterica Latina y tal
vez del mundo
La privatizacioacuten de las empresas estatales del sector de infraestructura servicios
y en parte del petroacuteleo pudiera constituir una foacutermula para rebajar en forma
radical ese alto endeudamiento
Si se logra negociar con empresas transnacionales la venta de las acciones del
sector eleacutectrico telefoniacutea y comunicaciones se podriacutea invertir ese monto en la
compra de buena parte de la deuda externa disminuyendo en tremendo impacto
del servicio de la deuda que alcanza cerca del 50 del presupuesto nacional y
por este camino podriacutea reducirse a niveles manejables por ejemplo del orden
entre 15 y 20 con lo cual ese remanente del 30 presupuestario se podriacutea
dedicar a los programas sociales largamente postergados por la crisis
- 13 -
El otro capitulo requiere una raacutepida implementacioacuten es el relativo a la reactivacioacuten
del sector productivo y la buacutesqueda del incremento y diversificacioacuten de nuevas
exportaciones
La dolarizacioacuten y el nuevo modelo de desarrollo buscaraacuten la creacioacuten de un clima
favorable para las inversiones permitiendo el retorno de los capitales ecuatorianos
y las inversiones de empresas extranjeras
El Ecuador dentro de su geografiacutea ofrece todos los micro climas del mundo y por
consiguiente la capacidad de una produccioacuten agriacutecola muy diversificada la misma
que exportariacutea a los mercados internacionales
En general en el paiacutes se ha demostrado que los empresarios ecuatorianos poseen
iniciativa liderazgo y capacidad cuando se lo proponen En efecto el Ecuador es
el mayor productor de banano en el mundo por volumen y calidad uno de los
mayores productores de camarones y uno de los productores de flores de mayor
calidad
Existen muchas aacutereas en donde el paiacutes podriacutea especializarse productivamente en
forma competitiva para abastecer mercados externos Asiacute mismo no se debe dejar
de mencionar al turismo como uno de los filones que representa un soacutelido paso
adelante para la economiacutea del paiacutes
El Ecuador ofrece unas condiciones excepcionales para el eco-turismo por su
riqueza en la biodiversidad de manera que con una campantildea promocional aacutegil y
bien dirigida se captariacutea el intereacutes del turismo de nuestros vecinos Colombia
Peruacute y la Comunidad Interesados no solo en los atractivos turiacutesticos sino
tambieacuten en la antropologiacutea arqueologiacutea y el estudio de los ecosistemas asiacute como
de los parques nacionales entre otras alternativas
Este panorama alentador deberiacutea estimular un ambiente de concertacioacuten entre los
ecuatorianos el estado el gobierno los empresarios los indiacutegenas los poliacuteticos
- 14 -
el movimiento femenino las organizaciones religiosas y demaacutes estamentos de la
sociedad civil ecuatoriana como el ingrediente vital para alcanzar la prosperidad
1112- MICROAMBIENTE
Son factores internos o cercanos a la empresa los mismos que son controlables
por eacutesta
Los principales seriacutean
11121- CARACTERIacuteSTICAS DEL MERCADO
middot DEMANDA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que los consumidores
desean adquirir en un momento en funcioacuten del tiempo y el precio el mismo que es
inversamente proporcional a la cantidad demanda
middot OFERTA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que el productor pone
en el mercado en funcioacuten del tiempo y el precio el cual es directamente
proporcional a la cantidad ofertada oferta
middot MERCADO
Es un lugar donde oferentes y demandantes se reuacutenen para hacer una
transaccioacuten
A la industria laacutectea se le puede ubicar en la estructura de mercado de
Competencia Monopoliacutestica pues existen muchos vendedores pequentildeos cada
uno de los cuales abastece un producto que de alguna forma se distingue de los
otros en el mercado pero que producen la misma satisfaccioacuten
- 15 -
El tamantildeo pequentildeo de la empresa en relacioacuten con el mercado total suele dar
lugar a costos promedio que son maacutes elevados que el miacutenimo
Con frecuencia estas firmas buscan expandir su participacioacuten en el mercado
mediante gastos en publicidad y para diferenciacioacuten de su producto
11122- COMPETENCIA
Se considera competencia a todas las empresas y microempresas nacionales que
producen queso fresco del mismo tipo artesanal o teacutecnicamente asiacute como
tambieacuten a empresas internacionales puesto que el Ecuador importa de paiacuteses
como Colombia Estados Unidos Nueva Zelanda Italia Australia Suiza
Argentina Holanda (paiacuteses bajos)
middot PRINCIPALES EMPRESAS LAacuteCTEAS NACIONALES4
EMPRESA UBICACIOacuteN PRODUCCIOacuteN(LITROSDIA)
Carchi Tulcaacuten 20000
La estancia San Gabriel 38000
Floralp Ibarra 18000
Nestleacute Cayambe 190000
Hertob Cayambe 40000
Gonzaacutelez Cayambe 30000
Pasteurizadora Quito Quito 104000
Leansa Sangolquiacute 23000
Parmalat Lasso 34000
La Avelina Lasso 36000
Indulac Lasso 60000
Lactodam Latacunga 30000
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 9 -
b) SALARIOS Y POBLACIOacuteN
De acuerdo a la informacioacuten proporcionada por el Ministerio de trabajo y recursos
Humanos y publicada por el Banco Central el salario miacutenimo vital maacutes las
remuneraciones complementarias (Deacutecimos costo de vida y Bonificaciones) entre
1994 y 1999 ha tenido un promedio mensual de 132 doacutelares correspondiendo el
18 al salario miacutenimo vital y 82 a remuneraciones complementarias
El incremento en los ingresos de la poblacioacuten es muy importante pues su poder
adquisitivo se incrementa y en consecuencia tambieacuten las ventas de las pequentildeas
y grandes empresas mejorando sus ingresos lo cual trae beneficios como el
incremento de la produccioacuten en las empresas y por consiguiente se crean plazas
de empleo
Referente a la poblacioacuten que es determinada por el Instituto Nacional de
Estadiacutesticas y Censos (INEC) el uacuteltimo Censo de poblacioacuten fue en 1990 y a partir
de este antildeo hasta el antildeo 2000 el INEC ha efectuado una proyeccioacuten parte de la
cual se describe en los cuadros estadiacutesticos La poblacioacuten total en 1990 fue de
1026 millones de habitantes el antildeo 2000 fue 1264 millones de habitantes El
presente antildeo (2001) la poblacioacuten superoacute los 12 80 millones de habitantes se
estima un crecimiento promedio anual de la poblacioacuten de 2
c) TASAS DE INTEREacuteS
Desde hace varios antildeos las tasas de intereacutes domeacutesticas se han mantenido
sumamente altas asiacute entre 1994 y 1999 las tasas activas a maacutes de 365 diacuteas
reflejaron un promedio de alrededor del 52 y las pasivas alrededor del 42
Las poliacuteticas que se establecieron en el antildeo 2000 consideraron una disminucioacuten
de las mismas hasta que estas se ubiquen alrededor de las tasas internacionales
Con lo cual incrementaraacute la productividad y se estimularaacute la inversioacuten por los
plazos de preacutestamos nuevos y renegociacioacuten de antiguos que podriacutean ser cada
vez mayores dependiendo de la disponibilidad de depoacutesitos la estabilidad y la
recuperacioacuten parcial de cartera
- 10 -
Por otro lado los niveles de las tasas pasivas se han reducido considerablemente
dejando de ser atractivas para los ahorristas quienes legiacutetimamente aspiran a
conseguir mejores retornos de sus capitales invirtiendo en empresas productivas
como la que se propone
d) INDICADORES EXTERNOS DEL PAIS
middot LA BALANZA COMERCIAL
Como la diferencia de exportaciones e importaciones caracterizada esta por ser
positiva entre 1990 y 2000 debido a la produccioacuten de petroacuteleo que ocupa el 36
del total de exportaciones con excepcioacuten de 1998 donde aparecioacute una balanza
negativa especialmente por la reduccioacuten del precio de barril de petroacuteleo como
tambieacuten por el fenoacutemeno del nintildeo que soportoacute el paiacutes durante ese antildeo en el 2001
se considera una balanza positiva en vista que los precios del barril del petroacuteleo
estaraacuten sobre los 20 doacutelares americanos ademaacutes que el paiacutes entrariacutea a una
estabilidad macroeconoacutemica
En la economiacutea Ecuatoriana el sector primario viene generando recursos
importantes asiacute en el periacuteodo 1990 y 2000 las exportaciones primarias sin
petroacuteleo crudo y derivados participaron con el 49 comparado con las
exportaciones totales El banano ha significado un motor importante de recursos
en razoacuten que antildeo tras antildeo viene aumentando sus ventas y en el periacuteodo sentildealado
aportoacute con el 21 del total de exportaciones 1997 y 1998 fueron los antildeos maacutes
dinaacutemicos en la produccioacuten del banano donde participaron con el 25 Como
segundo grupo en el periacuteodo sentildealado estaacute el camaroacuten con una aportacioacuten del
15 y en 1998 alcanzoacute el 21 Para el antildeo 2001 no se considera variaciones
significativas en la participacioacuten de estos productos
Las importaciones del sector agriacutecola en el periacuteodo 1990 y 2000 manifiesta un
crecimiento sobre el 100 sin embargo comparado con importaciones
efectuadas por los demaacutes sectores observamos que son relativamente pequentildeas
- 11 -
Este sector contempla durante el periacuteodo un promedio de 6 de participacioacuten en
el total de importaciones FOB realizadas por el paiacutes
Una balanza comercial positiva ( exportaciones mayores a las importaciones)
significa el ingreso de divisas al paiacutes lo cual es importantes en el proceso de
dolarizacioacuten
middot LA RESERVA MONETARIA
En el periacuteodo indicado de 1990 a 2000 muestra un constante crecimiento
pasando de 603 a 1180 millones de doacutelares En 1997 el paiacutes alcanzoacute las reservas
maacutes altas de su historia las mismas que fueron de 2093 millones de doacutelares Para
el antildeo 2001 estas reservas se estima que estariacutean alrededor de los mil millones
de doacutelares
middot LA DEUDA EXTERNA
En el periacuteodo 1990 - 2001 el Ecuador ha experimentado un crecimiento de su
deuda en un porcentaje del 10 llegando alrededor de los 13458 millones de
doacutelares a diciembre de 2000 la deuda a la vez representa el 92
aproximadamente de la produccioacuten nacional bruta del paiacutes como promedio de
este periodo
e) ANAacuteLISIS ECONOMICO DEL ECUADOR 2001
El proceso de dolarizacioacuten que se encuentra implementando el Ecuador no
significa solamente la adopcioacuten de una unidad monetaria nueva sino un nuevo
modelo de desarrollo econoacutemico
A traveacutes de este modelo se ha roto el ciacuterculo vicioso de inflacioacuten y devaluacioacuten
que ha colocado a los ecuatorianos dentro de los pueblos maacutes pobres de
Ameacuterica Latina Los gobiernos han acudido a estos mecanismos artificiales ldquopara
- 12 -
salvarrdquo la economiacutea del paiacutes infringiendo a los ecuatorianos el impuesto maacutes alto
e injusto que es la inflacioacuten y devaluacioacuten y que sobre todo arremete a los
estratos maacutes pobres de la poblacioacuten
El solo hecho de estabilizar la moneda y parar la inflacioacuten significa un paso
adelante porque obliga a los gobiernos a mantener una estricta poliacutetica de
austeridad y un pulcro manejo del presupuesto del estado y de las finanzas
puacuteblicas
El modelo implica una visioacuten de largo plazo es decir una estrategia cuya
ejecucioacuten no dependa de los fugaces mandatos presidenciales sino que se
convierta en una estrategia de estado
Sin embargo el camino de retorno a la estabilidad todaviacutea es complejo porque se
requiere resolver en forma simultaacutenea y paralela varias cuestiones de capital
importancia
Uno de los temas maacutes impactantes es el elevado endeudamiento que soporta el
paiacutes posiblemente el maacutes alto endeudamiento per caacutepita de Ameacuterica Latina y tal
vez del mundo
La privatizacioacuten de las empresas estatales del sector de infraestructura servicios
y en parte del petroacuteleo pudiera constituir una foacutermula para rebajar en forma
radical ese alto endeudamiento
Si se logra negociar con empresas transnacionales la venta de las acciones del
sector eleacutectrico telefoniacutea y comunicaciones se podriacutea invertir ese monto en la
compra de buena parte de la deuda externa disminuyendo en tremendo impacto
del servicio de la deuda que alcanza cerca del 50 del presupuesto nacional y
por este camino podriacutea reducirse a niveles manejables por ejemplo del orden
entre 15 y 20 con lo cual ese remanente del 30 presupuestario se podriacutea
dedicar a los programas sociales largamente postergados por la crisis
- 13 -
El otro capitulo requiere una raacutepida implementacioacuten es el relativo a la reactivacioacuten
del sector productivo y la buacutesqueda del incremento y diversificacioacuten de nuevas
exportaciones
La dolarizacioacuten y el nuevo modelo de desarrollo buscaraacuten la creacioacuten de un clima
favorable para las inversiones permitiendo el retorno de los capitales ecuatorianos
y las inversiones de empresas extranjeras
El Ecuador dentro de su geografiacutea ofrece todos los micro climas del mundo y por
consiguiente la capacidad de una produccioacuten agriacutecola muy diversificada la misma
que exportariacutea a los mercados internacionales
En general en el paiacutes se ha demostrado que los empresarios ecuatorianos poseen
iniciativa liderazgo y capacidad cuando se lo proponen En efecto el Ecuador es
el mayor productor de banano en el mundo por volumen y calidad uno de los
mayores productores de camarones y uno de los productores de flores de mayor
calidad
Existen muchas aacutereas en donde el paiacutes podriacutea especializarse productivamente en
forma competitiva para abastecer mercados externos Asiacute mismo no se debe dejar
de mencionar al turismo como uno de los filones que representa un soacutelido paso
adelante para la economiacutea del paiacutes
El Ecuador ofrece unas condiciones excepcionales para el eco-turismo por su
riqueza en la biodiversidad de manera que con una campantildea promocional aacutegil y
bien dirigida se captariacutea el intereacutes del turismo de nuestros vecinos Colombia
Peruacute y la Comunidad Interesados no solo en los atractivos turiacutesticos sino
tambieacuten en la antropologiacutea arqueologiacutea y el estudio de los ecosistemas asiacute como
de los parques nacionales entre otras alternativas
Este panorama alentador deberiacutea estimular un ambiente de concertacioacuten entre los
ecuatorianos el estado el gobierno los empresarios los indiacutegenas los poliacuteticos
- 14 -
el movimiento femenino las organizaciones religiosas y demaacutes estamentos de la
sociedad civil ecuatoriana como el ingrediente vital para alcanzar la prosperidad
1112- MICROAMBIENTE
Son factores internos o cercanos a la empresa los mismos que son controlables
por eacutesta
Los principales seriacutean
11121- CARACTERIacuteSTICAS DEL MERCADO
middot DEMANDA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que los consumidores
desean adquirir en un momento en funcioacuten del tiempo y el precio el mismo que es
inversamente proporcional a la cantidad demanda
middot OFERTA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que el productor pone
en el mercado en funcioacuten del tiempo y el precio el cual es directamente
proporcional a la cantidad ofertada oferta
middot MERCADO
Es un lugar donde oferentes y demandantes se reuacutenen para hacer una
transaccioacuten
A la industria laacutectea se le puede ubicar en la estructura de mercado de
Competencia Monopoliacutestica pues existen muchos vendedores pequentildeos cada
uno de los cuales abastece un producto que de alguna forma se distingue de los
otros en el mercado pero que producen la misma satisfaccioacuten
- 15 -
El tamantildeo pequentildeo de la empresa en relacioacuten con el mercado total suele dar
lugar a costos promedio que son maacutes elevados que el miacutenimo
Con frecuencia estas firmas buscan expandir su participacioacuten en el mercado
mediante gastos en publicidad y para diferenciacioacuten de su producto
11122- COMPETENCIA
Se considera competencia a todas las empresas y microempresas nacionales que
producen queso fresco del mismo tipo artesanal o teacutecnicamente asiacute como
tambieacuten a empresas internacionales puesto que el Ecuador importa de paiacuteses
como Colombia Estados Unidos Nueva Zelanda Italia Australia Suiza
Argentina Holanda (paiacuteses bajos)
middot PRINCIPALES EMPRESAS LAacuteCTEAS NACIONALES4
EMPRESA UBICACIOacuteN PRODUCCIOacuteN(LITROSDIA)
Carchi Tulcaacuten 20000
La estancia San Gabriel 38000
Floralp Ibarra 18000
Nestleacute Cayambe 190000
Hertob Cayambe 40000
Gonzaacutelez Cayambe 30000
Pasteurizadora Quito Quito 104000
Leansa Sangolquiacute 23000
Parmalat Lasso 34000
La Avelina Lasso 36000
Indulac Lasso 60000
Lactodam Latacunga 30000
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 10 -
Por otro lado los niveles de las tasas pasivas se han reducido considerablemente
dejando de ser atractivas para los ahorristas quienes legiacutetimamente aspiran a
conseguir mejores retornos de sus capitales invirtiendo en empresas productivas
como la que se propone
d) INDICADORES EXTERNOS DEL PAIS
middot LA BALANZA COMERCIAL
Como la diferencia de exportaciones e importaciones caracterizada esta por ser
positiva entre 1990 y 2000 debido a la produccioacuten de petroacuteleo que ocupa el 36
del total de exportaciones con excepcioacuten de 1998 donde aparecioacute una balanza
negativa especialmente por la reduccioacuten del precio de barril de petroacuteleo como
tambieacuten por el fenoacutemeno del nintildeo que soportoacute el paiacutes durante ese antildeo en el 2001
se considera una balanza positiva en vista que los precios del barril del petroacuteleo
estaraacuten sobre los 20 doacutelares americanos ademaacutes que el paiacutes entrariacutea a una
estabilidad macroeconoacutemica
En la economiacutea Ecuatoriana el sector primario viene generando recursos
importantes asiacute en el periacuteodo 1990 y 2000 las exportaciones primarias sin
petroacuteleo crudo y derivados participaron con el 49 comparado con las
exportaciones totales El banano ha significado un motor importante de recursos
en razoacuten que antildeo tras antildeo viene aumentando sus ventas y en el periacuteodo sentildealado
aportoacute con el 21 del total de exportaciones 1997 y 1998 fueron los antildeos maacutes
dinaacutemicos en la produccioacuten del banano donde participaron con el 25 Como
segundo grupo en el periacuteodo sentildealado estaacute el camaroacuten con una aportacioacuten del
15 y en 1998 alcanzoacute el 21 Para el antildeo 2001 no se considera variaciones
significativas en la participacioacuten de estos productos
Las importaciones del sector agriacutecola en el periacuteodo 1990 y 2000 manifiesta un
crecimiento sobre el 100 sin embargo comparado con importaciones
efectuadas por los demaacutes sectores observamos que son relativamente pequentildeas
- 11 -
Este sector contempla durante el periacuteodo un promedio de 6 de participacioacuten en
el total de importaciones FOB realizadas por el paiacutes
Una balanza comercial positiva ( exportaciones mayores a las importaciones)
significa el ingreso de divisas al paiacutes lo cual es importantes en el proceso de
dolarizacioacuten
middot LA RESERVA MONETARIA
En el periacuteodo indicado de 1990 a 2000 muestra un constante crecimiento
pasando de 603 a 1180 millones de doacutelares En 1997 el paiacutes alcanzoacute las reservas
maacutes altas de su historia las mismas que fueron de 2093 millones de doacutelares Para
el antildeo 2001 estas reservas se estima que estariacutean alrededor de los mil millones
de doacutelares
middot LA DEUDA EXTERNA
En el periacuteodo 1990 - 2001 el Ecuador ha experimentado un crecimiento de su
deuda en un porcentaje del 10 llegando alrededor de los 13458 millones de
doacutelares a diciembre de 2000 la deuda a la vez representa el 92
aproximadamente de la produccioacuten nacional bruta del paiacutes como promedio de
este periodo
e) ANAacuteLISIS ECONOMICO DEL ECUADOR 2001
El proceso de dolarizacioacuten que se encuentra implementando el Ecuador no
significa solamente la adopcioacuten de una unidad monetaria nueva sino un nuevo
modelo de desarrollo econoacutemico
A traveacutes de este modelo se ha roto el ciacuterculo vicioso de inflacioacuten y devaluacioacuten
que ha colocado a los ecuatorianos dentro de los pueblos maacutes pobres de
Ameacuterica Latina Los gobiernos han acudido a estos mecanismos artificiales ldquopara
- 12 -
salvarrdquo la economiacutea del paiacutes infringiendo a los ecuatorianos el impuesto maacutes alto
e injusto que es la inflacioacuten y devaluacioacuten y que sobre todo arremete a los
estratos maacutes pobres de la poblacioacuten
El solo hecho de estabilizar la moneda y parar la inflacioacuten significa un paso
adelante porque obliga a los gobiernos a mantener una estricta poliacutetica de
austeridad y un pulcro manejo del presupuesto del estado y de las finanzas
puacuteblicas
El modelo implica una visioacuten de largo plazo es decir una estrategia cuya
ejecucioacuten no dependa de los fugaces mandatos presidenciales sino que se
convierta en una estrategia de estado
Sin embargo el camino de retorno a la estabilidad todaviacutea es complejo porque se
requiere resolver en forma simultaacutenea y paralela varias cuestiones de capital
importancia
Uno de los temas maacutes impactantes es el elevado endeudamiento que soporta el
paiacutes posiblemente el maacutes alto endeudamiento per caacutepita de Ameacuterica Latina y tal
vez del mundo
La privatizacioacuten de las empresas estatales del sector de infraestructura servicios
y en parte del petroacuteleo pudiera constituir una foacutermula para rebajar en forma
radical ese alto endeudamiento
Si se logra negociar con empresas transnacionales la venta de las acciones del
sector eleacutectrico telefoniacutea y comunicaciones se podriacutea invertir ese monto en la
compra de buena parte de la deuda externa disminuyendo en tremendo impacto
del servicio de la deuda que alcanza cerca del 50 del presupuesto nacional y
por este camino podriacutea reducirse a niveles manejables por ejemplo del orden
entre 15 y 20 con lo cual ese remanente del 30 presupuestario se podriacutea
dedicar a los programas sociales largamente postergados por la crisis
- 13 -
El otro capitulo requiere una raacutepida implementacioacuten es el relativo a la reactivacioacuten
del sector productivo y la buacutesqueda del incremento y diversificacioacuten de nuevas
exportaciones
La dolarizacioacuten y el nuevo modelo de desarrollo buscaraacuten la creacioacuten de un clima
favorable para las inversiones permitiendo el retorno de los capitales ecuatorianos
y las inversiones de empresas extranjeras
El Ecuador dentro de su geografiacutea ofrece todos los micro climas del mundo y por
consiguiente la capacidad de una produccioacuten agriacutecola muy diversificada la misma
que exportariacutea a los mercados internacionales
En general en el paiacutes se ha demostrado que los empresarios ecuatorianos poseen
iniciativa liderazgo y capacidad cuando se lo proponen En efecto el Ecuador es
el mayor productor de banano en el mundo por volumen y calidad uno de los
mayores productores de camarones y uno de los productores de flores de mayor
calidad
Existen muchas aacutereas en donde el paiacutes podriacutea especializarse productivamente en
forma competitiva para abastecer mercados externos Asiacute mismo no se debe dejar
de mencionar al turismo como uno de los filones que representa un soacutelido paso
adelante para la economiacutea del paiacutes
El Ecuador ofrece unas condiciones excepcionales para el eco-turismo por su
riqueza en la biodiversidad de manera que con una campantildea promocional aacutegil y
bien dirigida se captariacutea el intereacutes del turismo de nuestros vecinos Colombia
Peruacute y la Comunidad Interesados no solo en los atractivos turiacutesticos sino
tambieacuten en la antropologiacutea arqueologiacutea y el estudio de los ecosistemas asiacute como
de los parques nacionales entre otras alternativas
Este panorama alentador deberiacutea estimular un ambiente de concertacioacuten entre los
ecuatorianos el estado el gobierno los empresarios los indiacutegenas los poliacuteticos
- 14 -
el movimiento femenino las organizaciones religiosas y demaacutes estamentos de la
sociedad civil ecuatoriana como el ingrediente vital para alcanzar la prosperidad
1112- MICROAMBIENTE
Son factores internos o cercanos a la empresa los mismos que son controlables
por eacutesta
Los principales seriacutean
11121- CARACTERIacuteSTICAS DEL MERCADO
middot DEMANDA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que los consumidores
desean adquirir en un momento en funcioacuten del tiempo y el precio el mismo que es
inversamente proporcional a la cantidad demanda
middot OFERTA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que el productor pone
en el mercado en funcioacuten del tiempo y el precio el cual es directamente
proporcional a la cantidad ofertada oferta
middot MERCADO
Es un lugar donde oferentes y demandantes se reuacutenen para hacer una
transaccioacuten
A la industria laacutectea se le puede ubicar en la estructura de mercado de
Competencia Monopoliacutestica pues existen muchos vendedores pequentildeos cada
uno de los cuales abastece un producto que de alguna forma se distingue de los
otros en el mercado pero que producen la misma satisfaccioacuten
- 15 -
El tamantildeo pequentildeo de la empresa en relacioacuten con el mercado total suele dar
lugar a costos promedio que son maacutes elevados que el miacutenimo
Con frecuencia estas firmas buscan expandir su participacioacuten en el mercado
mediante gastos en publicidad y para diferenciacioacuten de su producto
11122- COMPETENCIA
Se considera competencia a todas las empresas y microempresas nacionales que
producen queso fresco del mismo tipo artesanal o teacutecnicamente asiacute como
tambieacuten a empresas internacionales puesto que el Ecuador importa de paiacuteses
como Colombia Estados Unidos Nueva Zelanda Italia Australia Suiza
Argentina Holanda (paiacuteses bajos)
middot PRINCIPALES EMPRESAS LAacuteCTEAS NACIONALES4
EMPRESA UBICACIOacuteN PRODUCCIOacuteN(LITROSDIA)
Carchi Tulcaacuten 20000
La estancia San Gabriel 38000
Floralp Ibarra 18000
Nestleacute Cayambe 190000
Hertob Cayambe 40000
Gonzaacutelez Cayambe 30000
Pasteurizadora Quito Quito 104000
Leansa Sangolquiacute 23000
Parmalat Lasso 34000
La Avelina Lasso 36000
Indulac Lasso 60000
Lactodam Latacunga 30000
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 11 -
Este sector contempla durante el periacuteodo un promedio de 6 de participacioacuten en
el total de importaciones FOB realizadas por el paiacutes
Una balanza comercial positiva ( exportaciones mayores a las importaciones)
significa el ingreso de divisas al paiacutes lo cual es importantes en el proceso de
dolarizacioacuten
middot LA RESERVA MONETARIA
En el periacuteodo indicado de 1990 a 2000 muestra un constante crecimiento
pasando de 603 a 1180 millones de doacutelares En 1997 el paiacutes alcanzoacute las reservas
maacutes altas de su historia las mismas que fueron de 2093 millones de doacutelares Para
el antildeo 2001 estas reservas se estima que estariacutean alrededor de los mil millones
de doacutelares
middot LA DEUDA EXTERNA
En el periacuteodo 1990 - 2001 el Ecuador ha experimentado un crecimiento de su
deuda en un porcentaje del 10 llegando alrededor de los 13458 millones de
doacutelares a diciembre de 2000 la deuda a la vez representa el 92
aproximadamente de la produccioacuten nacional bruta del paiacutes como promedio de
este periodo
e) ANAacuteLISIS ECONOMICO DEL ECUADOR 2001
El proceso de dolarizacioacuten que se encuentra implementando el Ecuador no
significa solamente la adopcioacuten de una unidad monetaria nueva sino un nuevo
modelo de desarrollo econoacutemico
A traveacutes de este modelo se ha roto el ciacuterculo vicioso de inflacioacuten y devaluacioacuten
que ha colocado a los ecuatorianos dentro de los pueblos maacutes pobres de
Ameacuterica Latina Los gobiernos han acudido a estos mecanismos artificiales ldquopara
- 12 -
salvarrdquo la economiacutea del paiacutes infringiendo a los ecuatorianos el impuesto maacutes alto
e injusto que es la inflacioacuten y devaluacioacuten y que sobre todo arremete a los
estratos maacutes pobres de la poblacioacuten
El solo hecho de estabilizar la moneda y parar la inflacioacuten significa un paso
adelante porque obliga a los gobiernos a mantener una estricta poliacutetica de
austeridad y un pulcro manejo del presupuesto del estado y de las finanzas
puacuteblicas
El modelo implica una visioacuten de largo plazo es decir una estrategia cuya
ejecucioacuten no dependa de los fugaces mandatos presidenciales sino que se
convierta en una estrategia de estado
Sin embargo el camino de retorno a la estabilidad todaviacutea es complejo porque se
requiere resolver en forma simultaacutenea y paralela varias cuestiones de capital
importancia
Uno de los temas maacutes impactantes es el elevado endeudamiento que soporta el
paiacutes posiblemente el maacutes alto endeudamiento per caacutepita de Ameacuterica Latina y tal
vez del mundo
La privatizacioacuten de las empresas estatales del sector de infraestructura servicios
y en parte del petroacuteleo pudiera constituir una foacutermula para rebajar en forma
radical ese alto endeudamiento
Si se logra negociar con empresas transnacionales la venta de las acciones del
sector eleacutectrico telefoniacutea y comunicaciones se podriacutea invertir ese monto en la
compra de buena parte de la deuda externa disminuyendo en tremendo impacto
del servicio de la deuda que alcanza cerca del 50 del presupuesto nacional y
por este camino podriacutea reducirse a niveles manejables por ejemplo del orden
entre 15 y 20 con lo cual ese remanente del 30 presupuestario se podriacutea
dedicar a los programas sociales largamente postergados por la crisis
- 13 -
El otro capitulo requiere una raacutepida implementacioacuten es el relativo a la reactivacioacuten
del sector productivo y la buacutesqueda del incremento y diversificacioacuten de nuevas
exportaciones
La dolarizacioacuten y el nuevo modelo de desarrollo buscaraacuten la creacioacuten de un clima
favorable para las inversiones permitiendo el retorno de los capitales ecuatorianos
y las inversiones de empresas extranjeras
El Ecuador dentro de su geografiacutea ofrece todos los micro climas del mundo y por
consiguiente la capacidad de una produccioacuten agriacutecola muy diversificada la misma
que exportariacutea a los mercados internacionales
En general en el paiacutes se ha demostrado que los empresarios ecuatorianos poseen
iniciativa liderazgo y capacidad cuando se lo proponen En efecto el Ecuador es
el mayor productor de banano en el mundo por volumen y calidad uno de los
mayores productores de camarones y uno de los productores de flores de mayor
calidad
Existen muchas aacutereas en donde el paiacutes podriacutea especializarse productivamente en
forma competitiva para abastecer mercados externos Asiacute mismo no se debe dejar
de mencionar al turismo como uno de los filones que representa un soacutelido paso
adelante para la economiacutea del paiacutes
El Ecuador ofrece unas condiciones excepcionales para el eco-turismo por su
riqueza en la biodiversidad de manera que con una campantildea promocional aacutegil y
bien dirigida se captariacutea el intereacutes del turismo de nuestros vecinos Colombia
Peruacute y la Comunidad Interesados no solo en los atractivos turiacutesticos sino
tambieacuten en la antropologiacutea arqueologiacutea y el estudio de los ecosistemas asiacute como
de los parques nacionales entre otras alternativas
Este panorama alentador deberiacutea estimular un ambiente de concertacioacuten entre los
ecuatorianos el estado el gobierno los empresarios los indiacutegenas los poliacuteticos
- 14 -
el movimiento femenino las organizaciones religiosas y demaacutes estamentos de la
sociedad civil ecuatoriana como el ingrediente vital para alcanzar la prosperidad
1112- MICROAMBIENTE
Son factores internos o cercanos a la empresa los mismos que son controlables
por eacutesta
Los principales seriacutean
11121- CARACTERIacuteSTICAS DEL MERCADO
middot DEMANDA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que los consumidores
desean adquirir en un momento en funcioacuten del tiempo y el precio el mismo que es
inversamente proporcional a la cantidad demanda
middot OFERTA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que el productor pone
en el mercado en funcioacuten del tiempo y el precio el cual es directamente
proporcional a la cantidad ofertada oferta
middot MERCADO
Es un lugar donde oferentes y demandantes se reuacutenen para hacer una
transaccioacuten
A la industria laacutectea se le puede ubicar en la estructura de mercado de
Competencia Monopoliacutestica pues existen muchos vendedores pequentildeos cada
uno de los cuales abastece un producto que de alguna forma se distingue de los
otros en el mercado pero que producen la misma satisfaccioacuten
- 15 -
El tamantildeo pequentildeo de la empresa en relacioacuten con el mercado total suele dar
lugar a costos promedio que son maacutes elevados que el miacutenimo
Con frecuencia estas firmas buscan expandir su participacioacuten en el mercado
mediante gastos en publicidad y para diferenciacioacuten de su producto
11122- COMPETENCIA
Se considera competencia a todas las empresas y microempresas nacionales que
producen queso fresco del mismo tipo artesanal o teacutecnicamente asiacute como
tambieacuten a empresas internacionales puesto que el Ecuador importa de paiacuteses
como Colombia Estados Unidos Nueva Zelanda Italia Australia Suiza
Argentina Holanda (paiacuteses bajos)
middot PRINCIPALES EMPRESAS LAacuteCTEAS NACIONALES4
EMPRESA UBICACIOacuteN PRODUCCIOacuteN(LITROSDIA)
Carchi Tulcaacuten 20000
La estancia San Gabriel 38000
Floralp Ibarra 18000
Nestleacute Cayambe 190000
Hertob Cayambe 40000
Gonzaacutelez Cayambe 30000
Pasteurizadora Quito Quito 104000
Leansa Sangolquiacute 23000
Parmalat Lasso 34000
La Avelina Lasso 36000
Indulac Lasso 60000
Lactodam Latacunga 30000
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 12 -
salvarrdquo la economiacutea del paiacutes infringiendo a los ecuatorianos el impuesto maacutes alto
e injusto que es la inflacioacuten y devaluacioacuten y que sobre todo arremete a los
estratos maacutes pobres de la poblacioacuten
El solo hecho de estabilizar la moneda y parar la inflacioacuten significa un paso
adelante porque obliga a los gobiernos a mantener una estricta poliacutetica de
austeridad y un pulcro manejo del presupuesto del estado y de las finanzas
puacuteblicas
El modelo implica una visioacuten de largo plazo es decir una estrategia cuya
ejecucioacuten no dependa de los fugaces mandatos presidenciales sino que se
convierta en una estrategia de estado
Sin embargo el camino de retorno a la estabilidad todaviacutea es complejo porque se
requiere resolver en forma simultaacutenea y paralela varias cuestiones de capital
importancia
Uno de los temas maacutes impactantes es el elevado endeudamiento que soporta el
paiacutes posiblemente el maacutes alto endeudamiento per caacutepita de Ameacuterica Latina y tal
vez del mundo
La privatizacioacuten de las empresas estatales del sector de infraestructura servicios
y en parte del petroacuteleo pudiera constituir una foacutermula para rebajar en forma
radical ese alto endeudamiento
Si se logra negociar con empresas transnacionales la venta de las acciones del
sector eleacutectrico telefoniacutea y comunicaciones se podriacutea invertir ese monto en la
compra de buena parte de la deuda externa disminuyendo en tremendo impacto
del servicio de la deuda que alcanza cerca del 50 del presupuesto nacional y
por este camino podriacutea reducirse a niveles manejables por ejemplo del orden
entre 15 y 20 con lo cual ese remanente del 30 presupuestario se podriacutea
dedicar a los programas sociales largamente postergados por la crisis
- 13 -
El otro capitulo requiere una raacutepida implementacioacuten es el relativo a la reactivacioacuten
del sector productivo y la buacutesqueda del incremento y diversificacioacuten de nuevas
exportaciones
La dolarizacioacuten y el nuevo modelo de desarrollo buscaraacuten la creacioacuten de un clima
favorable para las inversiones permitiendo el retorno de los capitales ecuatorianos
y las inversiones de empresas extranjeras
El Ecuador dentro de su geografiacutea ofrece todos los micro climas del mundo y por
consiguiente la capacidad de una produccioacuten agriacutecola muy diversificada la misma
que exportariacutea a los mercados internacionales
En general en el paiacutes se ha demostrado que los empresarios ecuatorianos poseen
iniciativa liderazgo y capacidad cuando se lo proponen En efecto el Ecuador es
el mayor productor de banano en el mundo por volumen y calidad uno de los
mayores productores de camarones y uno de los productores de flores de mayor
calidad
Existen muchas aacutereas en donde el paiacutes podriacutea especializarse productivamente en
forma competitiva para abastecer mercados externos Asiacute mismo no se debe dejar
de mencionar al turismo como uno de los filones que representa un soacutelido paso
adelante para la economiacutea del paiacutes
El Ecuador ofrece unas condiciones excepcionales para el eco-turismo por su
riqueza en la biodiversidad de manera que con una campantildea promocional aacutegil y
bien dirigida se captariacutea el intereacutes del turismo de nuestros vecinos Colombia
Peruacute y la Comunidad Interesados no solo en los atractivos turiacutesticos sino
tambieacuten en la antropologiacutea arqueologiacutea y el estudio de los ecosistemas asiacute como
de los parques nacionales entre otras alternativas
Este panorama alentador deberiacutea estimular un ambiente de concertacioacuten entre los
ecuatorianos el estado el gobierno los empresarios los indiacutegenas los poliacuteticos
- 14 -
el movimiento femenino las organizaciones religiosas y demaacutes estamentos de la
sociedad civil ecuatoriana como el ingrediente vital para alcanzar la prosperidad
1112- MICROAMBIENTE
Son factores internos o cercanos a la empresa los mismos que son controlables
por eacutesta
Los principales seriacutean
11121- CARACTERIacuteSTICAS DEL MERCADO
middot DEMANDA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que los consumidores
desean adquirir en un momento en funcioacuten del tiempo y el precio el mismo que es
inversamente proporcional a la cantidad demanda
middot OFERTA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que el productor pone
en el mercado en funcioacuten del tiempo y el precio el cual es directamente
proporcional a la cantidad ofertada oferta
middot MERCADO
Es un lugar donde oferentes y demandantes se reuacutenen para hacer una
transaccioacuten
A la industria laacutectea se le puede ubicar en la estructura de mercado de
Competencia Monopoliacutestica pues existen muchos vendedores pequentildeos cada
uno de los cuales abastece un producto que de alguna forma se distingue de los
otros en el mercado pero que producen la misma satisfaccioacuten
- 15 -
El tamantildeo pequentildeo de la empresa en relacioacuten con el mercado total suele dar
lugar a costos promedio que son maacutes elevados que el miacutenimo
Con frecuencia estas firmas buscan expandir su participacioacuten en el mercado
mediante gastos en publicidad y para diferenciacioacuten de su producto
11122- COMPETENCIA
Se considera competencia a todas las empresas y microempresas nacionales que
producen queso fresco del mismo tipo artesanal o teacutecnicamente asiacute como
tambieacuten a empresas internacionales puesto que el Ecuador importa de paiacuteses
como Colombia Estados Unidos Nueva Zelanda Italia Australia Suiza
Argentina Holanda (paiacuteses bajos)
middot PRINCIPALES EMPRESAS LAacuteCTEAS NACIONALES4
EMPRESA UBICACIOacuteN PRODUCCIOacuteN(LITROSDIA)
Carchi Tulcaacuten 20000
La estancia San Gabriel 38000
Floralp Ibarra 18000
Nestleacute Cayambe 190000
Hertob Cayambe 40000
Gonzaacutelez Cayambe 30000
Pasteurizadora Quito Quito 104000
Leansa Sangolquiacute 23000
Parmalat Lasso 34000
La Avelina Lasso 36000
Indulac Lasso 60000
Lactodam Latacunga 30000
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 13 -
El otro capitulo requiere una raacutepida implementacioacuten es el relativo a la reactivacioacuten
del sector productivo y la buacutesqueda del incremento y diversificacioacuten de nuevas
exportaciones
La dolarizacioacuten y el nuevo modelo de desarrollo buscaraacuten la creacioacuten de un clima
favorable para las inversiones permitiendo el retorno de los capitales ecuatorianos
y las inversiones de empresas extranjeras
El Ecuador dentro de su geografiacutea ofrece todos los micro climas del mundo y por
consiguiente la capacidad de una produccioacuten agriacutecola muy diversificada la misma
que exportariacutea a los mercados internacionales
En general en el paiacutes se ha demostrado que los empresarios ecuatorianos poseen
iniciativa liderazgo y capacidad cuando se lo proponen En efecto el Ecuador es
el mayor productor de banano en el mundo por volumen y calidad uno de los
mayores productores de camarones y uno de los productores de flores de mayor
calidad
Existen muchas aacutereas en donde el paiacutes podriacutea especializarse productivamente en
forma competitiva para abastecer mercados externos Asiacute mismo no se debe dejar
de mencionar al turismo como uno de los filones que representa un soacutelido paso
adelante para la economiacutea del paiacutes
El Ecuador ofrece unas condiciones excepcionales para el eco-turismo por su
riqueza en la biodiversidad de manera que con una campantildea promocional aacutegil y
bien dirigida se captariacutea el intereacutes del turismo de nuestros vecinos Colombia
Peruacute y la Comunidad Interesados no solo en los atractivos turiacutesticos sino
tambieacuten en la antropologiacutea arqueologiacutea y el estudio de los ecosistemas asiacute como
de los parques nacionales entre otras alternativas
Este panorama alentador deberiacutea estimular un ambiente de concertacioacuten entre los
ecuatorianos el estado el gobierno los empresarios los indiacutegenas los poliacuteticos
- 14 -
el movimiento femenino las organizaciones religiosas y demaacutes estamentos de la
sociedad civil ecuatoriana como el ingrediente vital para alcanzar la prosperidad
1112- MICROAMBIENTE
Son factores internos o cercanos a la empresa los mismos que son controlables
por eacutesta
Los principales seriacutean
11121- CARACTERIacuteSTICAS DEL MERCADO
middot DEMANDA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que los consumidores
desean adquirir en un momento en funcioacuten del tiempo y el precio el mismo que es
inversamente proporcional a la cantidad demanda
middot OFERTA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que el productor pone
en el mercado en funcioacuten del tiempo y el precio el cual es directamente
proporcional a la cantidad ofertada oferta
middot MERCADO
Es un lugar donde oferentes y demandantes se reuacutenen para hacer una
transaccioacuten
A la industria laacutectea se le puede ubicar en la estructura de mercado de
Competencia Monopoliacutestica pues existen muchos vendedores pequentildeos cada
uno de los cuales abastece un producto que de alguna forma se distingue de los
otros en el mercado pero que producen la misma satisfaccioacuten
- 15 -
El tamantildeo pequentildeo de la empresa en relacioacuten con el mercado total suele dar
lugar a costos promedio que son maacutes elevados que el miacutenimo
Con frecuencia estas firmas buscan expandir su participacioacuten en el mercado
mediante gastos en publicidad y para diferenciacioacuten de su producto
11122- COMPETENCIA
Se considera competencia a todas las empresas y microempresas nacionales que
producen queso fresco del mismo tipo artesanal o teacutecnicamente asiacute como
tambieacuten a empresas internacionales puesto que el Ecuador importa de paiacuteses
como Colombia Estados Unidos Nueva Zelanda Italia Australia Suiza
Argentina Holanda (paiacuteses bajos)
middot PRINCIPALES EMPRESAS LAacuteCTEAS NACIONALES4
EMPRESA UBICACIOacuteN PRODUCCIOacuteN(LITROSDIA)
Carchi Tulcaacuten 20000
La estancia San Gabriel 38000
Floralp Ibarra 18000
Nestleacute Cayambe 190000
Hertob Cayambe 40000
Gonzaacutelez Cayambe 30000
Pasteurizadora Quito Quito 104000
Leansa Sangolquiacute 23000
Parmalat Lasso 34000
La Avelina Lasso 36000
Indulac Lasso 60000
Lactodam Latacunga 30000
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 14 -
el movimiento femenino las organizaciones religiosas y demaacutes estamentos de la
sociedad civil ecuatoriana como el ingrediente vital para alcanzar la prosperidad
1112- MICROAMBIENTE
Son factores internos o cercanos a la empresa los mismos que son controlables
por eacutesta
Los principales seriacutean
11121- CARACTERIacuteSTICAS DEL MERCADO
middot DEMANDA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que los consumidores
desean adquirir en un momento en funcioacuten del tiempo y el precio el mismo que es
inversamente proporcional a la cantidad demanda
middot OFERTA
Se refiere a las diferentes cantidades de bienes y servicios que el productor pone
en el mercado en funcioacuten del tiempo y el precio el cual es directamente
proporcional a la cantidad ofertada oferta
middot MERCADO
Es un lugar donde oferentes y demandantes se reuacutenen para hacer una
transaccioacuten
A la industria laacutectea se le puede ubicar en la estructura de mercado de
Competencia Monopoliacutestica pues existen muchos vendedores pequentildeos cada
uno de los cuales abastece un producto que de alguna forma se distingue de los
otros en el mercado pero que producen la misma satisfaccioacuten
- 15 -
El tamantildeo pequentildeo de la empresa en relacioacuten con el mercado total suele dar
lugar a costos promedio que son maacutes elevados que el miacutenimo
Con frecuencia estas firmas buscan expandir su participacioacuten en el mercado
mediante gastos en publicidad y para diferenciacioacuten de su producto
11122- COMPETENCIA
Se considera competencia a todas las empresas y microempresas nacionales que
producen queso fresco del mismo tipo artesanal o teacutecnicamente asiacute como
tambieacuten a empresas internacionales puesto que el Ecuador importa de paiacuteses
como Colombia Estados Unidos Nueva Zelanda Italia Australia Suiza
Argentina Holanda (paiacuteses bajos)
middot PRINCIPALES EMPRESAS LAacuteCTEAS NACIONALES4
EMPRESA UBICACIOacuteN PRODUCCIOacuteN(LITROSDIA)
Carchi Tulcaacuten 20000
La estancia San Gabriel 38000
Floralp Ibarra 18000
Nestleacute Cayambe 190000
Hertob Cayambe 40000
Gonzaacutelez Cayambe 30000
Pasteurizadora Quito Quito 104000
Leansa Sangolquiacute 23000
Parmalat Lasso 34000
La Avelina Lasso 36000
Indulac Lasso 60000
Lactodam Latacunga 30000
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 15 -
El tamantildeo pequentildeo de la empresa en relacioacuten con el mercado total suele dar
lugar a costos promedio que son maacutes elevados que el miacutenimo
Con frecuencia estas firmas buscan expandir su participacioacuten en el mercado
mediante gastos en publicidad y para diferenciacioacuten de su producto
11122- COMPETENCIA
Se considera competencia a todas las empresas y microempresas nacionales que
producen queso fresco del mismo tipo artesanal o teacutecnicamente asiacute como
tambieacuten a empresas internacionales puesto que el Ecuador importa de paiacuteses
como Colombia Estados Unidos Nueva Zelanda Italia Australia Suiza
Argentina Holanda (paiacuteses bajos)
middot PRINCIPALES EMPRESAS LAacuteCTEAS NACIONALES4
EMPRESA UBICACIOacuteN PRODUCCIOacuteN(LITROSDIA)
Carchi Tulcaacuten 20000
La estancia San Gabriel 38000
Floralp Ibarra 18000
Nestleacute Cayambe 190000
Hertob Cayambe 40000
Gonzaacutelez Cayambe 30000
Pasteurizadora Quito Quito 104000
Leansa Sangolquiacute 23000
Parmalat Lasso 34000
La Avelina Lasso 36000
Indulac Lasso 60000
Lactodam Latacunga 30000
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 16 -
Prolac Riobamba 23000
Quesos Cordobeacutes Riobamba 5000
Laacutecteos San Antonio Cantildear 65000
Tipal Cuenca 20000
Plesa Cuenca 8000
Indulac Guayaquil 140000
La Finca 10000
Prolacem Cuenca 30000
Chiveriacutea Guayaquil 6000
Tony Industrias Laacutecteas Guayas
middot QUESERIacuteAS CAMPESINAS ARTESANALES5
EMPRESA UBICACIOacuteN
Boliacutevar
Salinas
Pumiacuten
A pahua
Pambahuela
Rio Verde
Chazojuan
Yacubiana
La Liria
Changuil
La Palma
Mulidiahuaacuten
Rosa Elvira
Los Arrayanes
La Libertad
Tigrihurco
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 17 -
San Vicente
Monoloma
Verde Lama
La Moya
Matiaviacute Bajo
Cantildeitas
Santa Lucia
Chimborazo
Cebadas
Guamote
Cotopaxi
Chugchilaacuten
Culaguango
Chanchaloacute
Cumbijiacuten
Pichincha
Pueblo Nuevo
Santo Domingo de los Colorados
Cantildear
Cungapite
General Morales
Tungurahua
Mulanleo
El Salado
Chaupiloma
Napo
El Chaco
________________4 ldquoEcuador su realidadrdquo sexta edicioacuten5 Queseras de Boliacutevar - Salinerito
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 18 -
112- DEFINICIOacuteN DEL PRODUCTO
1121- CONCEPTO DEL PRODUCTO
middot QUESO FRESCO
Es aquel que esta listo para el consumo despueacutes de su elaboracioacuten y no seraacute
sometido a ninguacuten cambio fiacutesico adicional
1122- USOS Y ESPECIFICACIONES DEL PRODUCTO
Es un producto basado en leche vacuna de consumo raacutepido maacuteximo 15 diacuteas de
uso final e intermedio pues se lo puede consumir directamente o utilizarlo para la
elaboracioacuten de otros productos como complemento para dar un toque de
distincioacuten y sabor caracteriacutestico a ciertos productos como la pizza y otros platos
1123- COMPOSICIOacuteN DEL QUESO FRESCO
El tamantildeo del queso fresco se mide en kilogramos y la composicioacuten de un kilo es6
Agua 500 grs
Grasa 240 grs
Proteiacutenas 210 grs
Carbohidratos 20 grs
Sales minerales 20 grs
Cloruro de sodio 10 grs
Vitaminas ABDEK
_____________6 wwwgeocities com
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 19 -
113- ANAacuteLISIS DE LA OFERTA
Los proveedores de la materia prima para la produccioacuten de quesos seraacuten los
pobladores de los diferentes barrios de la parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten Santa
Lucia Nro 1 Y 2 la Libertad la Unioacuten Chazualo Nro 1 y 2 Guantojaloacute
El promedio de produccioacuten es de 8 litro diarios por vaca con una poblacioacuten
vacuna productora de leche de 1500 cabezas considerando las 500 familias de la
parroquia con un promedio de 3 cabezas cada una por lo tanto diariamente se
produce en el sector aproximadamente 12000 litros de leche fresca a los que se
les descontariacutea 2 litros por familia que es el promedio que se consume en la dieta
diaria entonces se dispone de 11000 litros aproximadamente para la
industrializacioacutenactualmente son recolectados por pequentildeos comerciantes para
entregar una parte a empresas laacutecteas como Nestle Indulac la Pampa el
Ranchito Parmalat y otra parte vender por litros en la ciudad de Ambato
principalmente
La leche fresca de buena calidad deberaacute reunir las siguientes caracteriacutesticas7
Densidad 1028 - 1033
Grasa 30 miacutenimo
Soacutelidos no grasos 85 miacutenimo
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 20 -
Para determinar la oferta histoacuterica es necesario conocer la produccioacuten de leche a nivel nacional (antildeos 1995-2001) sabiendo
que el 25 de eacutesta se destina a la elaboracioacuten de queso fresco y 7 litros rinden un kilogramo Fuente (MAG- INEC Proyecto
SICA)
141- PRODUCCIOacuteN NACIONAL DE LECHE
Antildeos 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Produccioacutennacional de
leche(milesde litros)
1284400 1289350 1361389 1269142 1373708 1346400 1367814
Litros paraqueso
fresco
321100 322337 340347 317285 343427 336600 341954
Fuente MAG-INEC
_______________7 www agrodigitcom
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 21 -
1132- OFERTA HISTOacuteRICA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
1995 45871429
1996 46048143
1997 48621000
1998 45326429
1999 49061000
2000 48085714
2001 48850571
Elaborado por el autor
1133- OFERTA PROYECTADA
Antildeos Produccioacuten en kilogramos
2002 49330980
2003 49811429
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 22 -
2004 50291878
2005 50772327
2006 51252776
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
114- ANAacuteLISIS DE LA DEMANDA
Para determinar la demanda histoacuterica a sido necesario considerar la produccioacuten histoacuterica a la cual se le ha sumado las
importaciones y restado las exportaciones de los antildeos correspondientes
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 23 -
1141- IMPORTACIONES Y EXPORTACIONES DE QUESO FRESCO
Antildeos (+) importaciones (-) exportaciones
1997 198 11404
1998 114151 24246
1999 61370 27860
2000 5188 7944
2001 27445 1082
___________________9 Banco Central del Ecuador
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 24 -
1142- CONSUMO PER CAacutePITA HISTORICO
El promedio de consumo per capita de queso fresco en el paiacutes es de 39 Kg cantidad muy pequentildea en relacioacuten a otros
paiacuteses este pequentildeo consumo creo se debe a las pocas formas de consumir el producto pues se lo emplea en la
preparacioacuten de pocos platos especialmente en la pizza para incrementar el consumo es necesario realizar una campantildea por
parte de las empresas productoras mostrando las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
_________________9 INEC
Unidad 1997 1998 1999 2000 2001 Promedio
(1) Produccioacuten TM 48621000 45326429 49061000 48085714 48850571 47988943
(2) Importaciones TM 198000 114151 6370 5188 27445 702308
(3) Exportaciones TM 11404 24246 27860 3977 1082 137138
(4) Consumo
aparente total
(1) + (2) ndash (3)
TM 48609714 45416334 49033201 48082958 48876934 48003828
(5) Poblacioacuten10 11937000 12175000 12411000 12640000 12800000 12393600
Consumo
Aparente Per
Capita (4) (5)
Kgper 41 37 40 38 38 39
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 25 -
TASAS DE CRECIMIENTO EN PORCENTAJES ( )
1996 1997 1998 1999 2000 2001 PromedioProduccioacuten 6 -7 8 -2 2 1Poblacioacuten 2 2 2 2 2 2Consumo aparente Per Capita 5 -10 8 -5 0 -04________10 INEC
143- CONSUMO APARENTE FUTURO
Para establecer la demanda futura se considera el crecimiento la poblacioacuten de acuerdo alporcentaje histoacuterico y el promedio de consumo aparente per caacutepita histoacuterico
(1) (2) (3) (4) (5)ANtildeOS POBLACIOacuteN
HISTOacuteRICAPORCENTAJE() DECRECIMIENTODE LAPOBLACIOacuteN
POBLACIOacuteNFUTURA (1) (2)
CONSUMO PERCAacutePITAPROMEDIO ENKG
CONSUMOAPARENTE FUTUROEN KG ( 3) (4)
2001 128000002002 2 13056000 39 509184002003 2 13317120 39 519367682004 2 13583462 39 529755022005 2 13855131 39 540350112006 2 14132234 39 55115713Elaborado por el autor
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 26 -
1144- DEMANDA INSATISFECHA
ANtildeOS OFERTA FUTURA DEMANDA FUTURA DEMANDA INSATISFECHA EN Kg2002 49330980 50918400 1587420
2003 49811429 51936768 2125339
2004 50291878 52975502 2683624
2005 50772327 54035011 3262684
2006 51252776 55115713 3862937
Elaborado por el autor
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 27 -
1115- CONSUMO PER CAPITA DE QUESO EN OTROS PAISES
A diferencia del nuestro en otros paiacuteses el consumo de queso11 es considerable
a continuacioacuten se detallan datos de los grandes consumidores de queso del
mundo (consumo en Kg)
ANtildeOS Argentina Canadaacute Unioacuten Europea Suiza Nueva Zelanda
1995 103 98 136 142 84
1996 108 99 141 140 86
1997 109 107 147 137 90
1998 108 106 148 145 94
1999 119 106 152 145 87
2000 113 106 154 145 79
2001 110 106 155 142 70
El promedio de consumo de queso por persona en Suiza es de 141 Kg al antildeo
en los paiacuteses de la Unioacuten Europea cada persona consume al antildeo 135 Kg en
Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg y en Argentina 103 Kg en nuestro
paiacutes el consumo per capita promedio es de 39 Kg anual
____________11 www sicagov ec
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 28 -
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 29 -
II- CAPITULO
21- ESTUDIO TEacuteCNICO
211- LOCALIZACIOacuteN DEL PROYECTO
Para la localizacioacuten oacuteptima del proyecto se ha considerado la accesibilidad a la
materia prima servicios baacutesicos viacuteas de comunicacioacuten mano de obra lo que
permitiraacute optimizar recursos garantizar calidad del producto y servicio a un precio
competitivo
2111- MACROLOCALIZACION
La planta procesadora estaraacute ubicada en la provincia de Cotopaxi cantoacuten
Salcedo parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten
2112- MICROLOCALIZACION
La parroquia de Antonio Joseacute Holguiacuten esta ubicada a un kiloacutemetro de la Laguna
de Yambo en la Panamericana Sur Km 6 del cantoacuten Salcedo provincia de
Cotopaxi
Se ha seleccionado esta lugar por las siguientes caracteriacutesticas que posee el
sector
middot CARACTERIacuteSTICAS GEOGRAacuteFICAS
Esta situada a 2628 metros de altura lo cual hace que tenga un clima templado
que favorece el cultivo de cereales vegetales frutas y especialmente pastos que
permiten la crianza de ganado vacuno productor de leche y otros animales
domeacutesticos
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 30 -
Esta parroquia se encuentra a 1 kiloacutemetro de la carretera Panamericana a 20
kiloacutemetros de la ciudad de Ambato a 22 kiloacutemetros de Latacunga y apenas a 7
kiloacutemetros de Salcedo dispone ademaacutes de servicios baacutesicos como agua potable
energiacutea eleacutectrica y servicio telefoacutenico
middot CARACTERIacuteSTICAS ECONOacuteMICAS
La parroquia Antonio Joseacute Holguiacuten econoacutemicamente es aceptable por la
fertilidad de su suelo y el tesoacuten de sus pobladores lo que ha permitido que sus
ingresos cubran por lo menos las necesidades baacutesicas vieacutendose reflejado en el
tipo de vivienda alimentacioacuten vestido y educacioacuten
Las principales actividades a las que se dedican sus pobladores son la
agricultura ganaderiacutea comercio y ocupacioacuten profesional
212- DETERMINACION DEL TAMANtildeO DEL PROYECTO
Considerando los resultados del estudio de mercado la disponibilidad de la
materia prima y la capacidad instalada inicial de la planta (500 litros el primer antildeo)
el porcentaje que se pretende cubrir es el 16 de la demanda insatisfecha
ANtildeOS DEMANDA INSATISFECHA EN Kg TAMANtildeO EN Kg
2002 1587420 25398
2003 2125339 34005
2004 2683624 42938
2005 3262684 52203
2006 3862937 61807
Elaborado por el autor
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 31 -
213- INGENIERIA DEL PROYECTO
2131- DETERMINACION DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
De acuerdo al proceso y al tamantildeo del proyecto para elaborar queso fresco con
su sabor caracteriacutestico y tradicional en el primer antildeo de vida del proyecto no se
utilizaraacute tecnologiacutea de punta sino hasta que genere rentabilidad la cual seraacute
canalizada a la inversioacuten con visioacuten a la industrializacioacuten de la planta por lo tanto
la maquinaria y equipo a utilizar seraacute la siguiente12
a) Caldero de procesamiento de quesos de 1000 litros en acero inoxidable
(ASI 304430) ciliacutendrica doble pared falda para quemador fondo inclinado
3 llave de salida cromada 15rdquo con bola inoxidable neplos de conexioacuten
b) Liras de corte de cuajada para quesos en acero inoxidable y nylon
c) Quemador a gas completo de 4 cabezas con vaacutelvula y mangueras
d) Mesa de moldeado para quesos con cubierta inoxidable(ASI 430) base de
acero al carbono con anticorrosivos para 300 moldes de 500 gr
e) Moldes de 500 gr en acero inoxidable redondos y rectangulares
f) Pala galvanizada en acero inoxidable
g) Acidometro
h) Salimetro
i) Termolactodencimetro
_______________12 Queseras de Boliacutevar-Salinerito
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 32 -
2132- EDIFICIOS E INFRAESTRUCTURA
Se adquiriraacute de un terreno de 20 metros de largo por 20 metros de ancho para la
construccioacuten del edificio la misma que tendraacute las siguientes dimensiones 9ml
6m a En la cual se distribuiraacute las aacutereas operacionales y administrativas La planta
tendraacute las siguientes caracteriacutesticas
- Piso- seraacute de cemento para un raacutepido mantenimiento y limpieza a fin de evitar
la contaminacioacuten del producto
- Techo- de eternit para proteger el calor durante el diacutea y el exceso de friacuteo en
la noche
- Paredes- seraacuten blanqueadas con cal lo que ayudaraacute a eliminar los
microorganismos
- Puertas y ventanas- seraacuten grandes lo que permitiraacute una mejor iluminacioacuten y
faacutecil acceso al lugar
2133- DISTRIBUCION DE LA PLANTA
La distribucioacuten de la planta que proporcionaraacute condiciones de trabajo aceptables y
permitiraacute la operacioacuten maacutes econoacutemica a la vez que mantendraacute las condiciones
oacuteptimas de seguridad y bienestar para los trabajadores es la siguiente
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 33 -
214- INGENIERIA DEL PRODUCTO
2141- PROCESO PRODUCTIVO
Para elaborar el queso fresco se consideran las siguientes etapas
a) Recepcioacuten y anaacutelisis de la leche
b) Pasteurizacioacuten
c) Coagulacioacuten de la leche
d) Corte de la cuajada
e) Batido de la cuajada
f) Reposo y desuerado de la cuajada
g) Salado de la cuajada
h) Moldeado de la cuajada
i) Salado del queso
j) Empacado del queso
21411- PASTEURIZACION DE LA LECHE
Se procede a la pasteurizacioacuten de la leche con la finalidad de destruir los
microbios presentes en ella Este proceso debe ser menor a la ebullicioacuten de la
leche para asiacute no afectar los componentes vitamiacutenicos de la misma La
temperatura es de 63 grados centiacutegrados Tiempo en esta fase 30 minutos
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 34 -
21412 - COAGULACION DE LA LECHE
Esta se realiza con la adicioacuten de cuajo que permite la formacioacuten de coaacutegulos que
regulan el proceso de desuerado y la humedad de los quesos la leche se cuaja a
32 grados centiacutegrados durante 30 minutos si la temperatura es elevada el corte
resulta mayor asiacute como su contenido de humedad
El tiempo aproximado en esta etapa es de 30 minutos
21413- CORTE DE LA CUAJADA
Consiste en el corte del coaacutegulo de caseiacutena a traveacutes de la lira que tiene como
objeto transformar la masa de cuajada en granos del tamantildeo de una uva pequentildea
para dejar escapar el suero el tamantildeo de su corte depende el contenido de agua
Comprendiendo este en dos fases
a) Introducir La lira apegada a la pared de la tina y cortar la cuajada en una
misma direccioacuten una vez que se llega al extremo opuesto de la tina se da
una vuelta de 180 grados al llegar al otro extremo se corta en forma
transversal a la anterior dando la apariencia de una cuadricula esta
cuajada se deja reposar por 5 minutos para que salga el suero
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
b) Esta fase dura de 7 a 10 minutos volteaacutendose la cuajada por medio de una
pala de acero galvanizado para luego ser cortada con la lira en forma
transversal obtenieacutendose los granos de cuajada este corte es realizado
con mucha delicadeza para impedir la pulverizacioacuten de los granos y la
salida de grasa lo cual afecta al rendimiento en conversioacuten de leche a
queso
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos aproximadamente
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 35 -
21414- BATIDO DE LA CUAJADA
Consiste en la agitacioacuten de los granos de la cuajada dentro del suero caliente
para que salga el suero que posee en su interior conforme que avanza el batido
el grano disminuye de volumen y aumenta su densidad por la peacuterdida paulatina
del suero
Tiempo de duracioacuten de esta etapa es de 10 minutos
21415- REPOSO Y DESUERADA DE LA CUAJADA
Luego del batido los granos de cuajada se sumergen raacutepidamente en el fondo de
la tina procediendo a sacar el suero de latina
Tiempo de duracioacuten de esta fase 15 minutos
21416- SALADO DE LA CUAJADA
Primeramente se mezclan los graacutenulos de la cuajada con agua caliente para
sacar el suero cargado de lactosa y aacutecido laacutectico y remplazarlo con agua
deteniendo la acidificacioacuten de la cuajada antildeadiendo agua para conservar una
consistencia blanda en el futuro queso Se aprovecha el lavado para agregar un
poco de sal a la cuajada lo que permite obstaculizar el desarrollo de los microbios
de la putrefaccioacuten aumentando el periacuteodo de conservacioacuten del queso Asumiendo
que hay que sacar alrededor de 35 litros de suero remplazarlo con treinta litros de
agua caliente por cada 100 litros de leche originales
Tiempo aproximado de esta etapa 15 minutos
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 36 -
21417- MOLDEADA DE CUAJADA
Es la colocacioacuten de los granos de cuajada dentro de un molde para dar la forma
del queso es necesario que permanezca en un ambiente de 20 grados
centiacutegrados porque si los granos se enfriacutean entre siacute es imposible compactar
posteriormente la cuajada en un solo bloque de queso Sobre la mesa del moldeo
colocamos los moldes que son llenados con cuajada saliendo el suero por las
perforaciones laterales de los moldes se puede acelerar la salida del suero
presionando levemente la cuajada con la palma de la mano una vez escurrido el
suero visible se deja pasar 5 minutos para realizar un primer volteo realizando
este proceso por tres veces Pasado 30 minutos se saca el queso del molde
Tiempo aproximado en esta fase 30 minutos
21418- SALADO DEL QUESO
Esto se lo realiza por medio de la sal muera que es una mezcla de agua con
cloruro de sodio( sal en grano) para propiciar la formacioacuten de la corteza la misma
que se forma debido a la salida del suero y la entrada de la sal a la periferia del
queso esta se prepara disolviendo 10 kilos de sal en 30 litros de agua hervida
caliente lo que da una salinidad de 20 a 22 grados dejando enfriar la solucioacuten
hasta los doce grados centiacutegrados colocaacutendose posteriormente los quesos
Finalmente se espolvorea sal yodada en la superficie flotante de los quesos para
obtener un salado uniforme en todas las caras de los quesos13
Tiempo aproximado en eacutesta etapa 30 minutos
__________________13 Empresa Laacutectea ldquoColegio Luis A Martiacutenez
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 37 -
21419- EMPACADO DE LOS QUESOS
Se realiza el empacado antes de la comercializacioacuten de acuerdo a los requisitos
establecidos por el INEN 14
El queso comuacuten que se produciraacute seraacute presentado en fundas de polietileno en
medida estaacutendar rotuladas que llevaraacuten las siguientes caracteriacutesticas de la norma
INEN 1334
- Denominacioacuten del producto y tipo Queso fresco artesanal
- Marca comercial
- Identificacioacuten del lote
- Contenido neto por unidad
- Nuacutemero de registro sanitario
- Tiempo maacuteximo de consumo
- Lista de ingredientes
- Precio de venta al puacuteblico
- Lugar de origen
- Forma de conservacioacuten
- Norma INEN 1528
Tiempo aproximado en eacutesta fase 60 minutos
Tiempo total requerido en el proceso productivo 4 Horas
__________14 INEN
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 38 -
215- IMPACTO AMBIENTAL
Los procesos productivos de la microempresa no generan impacto negativo en el
ambiente pues se realizan en forma artesanal ademaacutes la materia prima no
contiene elementos nocivos y el desperdicio que se obtiene (suero) se puede
utilizar para la crianza de cerdos y mejorar econoacutemicamente
La instalacioacuten de la planta trae beneficios econoacutemicos para el sector donde se
ubicaraacute pues se fomentaraacute plazas de empleo los productores de leche
incrementaraacuten los ingresos por la venta directa a la microempresa laacutectea evitando
intermediarios
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 39 -
III- CAPITULO
31- ESTUDIO FINANCIERO
311- INVERSIOacuteN DEL PROYECTO
Corresponde a una descripcioacuten detallada de los requerimientos de capital que van
a ser necesarios para la ejecucioacuten del mismo
3111- INVERSION EN ACTIVOS FIJOS
Son aquellas inversiones que se realizan para adquirir bienes tangibles que van
a ser utilizados en la transformacioacuten de los insumos o van a servir de apoyo para
el funcionamiento normal del proyecto (terrenos edificios maquinaria equipos
vehiacuteculos etc)
31111- COSTO DEL TERRENO
El terreno que se compraraacute estaraacute situado en el barrio Santa Lucia sector centro
de la parroquia y tendraacute las siguientes dimensiones 20 metros de largo por 20
metros de ancho (400m) el precio comercial de un lote de este tamantildeo estaacute en
2000 doacutelares a los que se sumariacutea 80 doacutelares por costos de escritura
Total costo del terreno 2080
31112- COSTOS DE LOS EDIFICIOS
El edifico donde funcionaraacuten tanto las oficinas administrativas como el
departamento de produccioacuten tendraacute el siguiente costo
Bloque macizo de 12 mm 800 022 = 176
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 40 -
Cementos 59 508 = 29972
Material peacutetreo
Volquetas de piedra 2 60 = 120
Volquetas de arena 2 45= 90
Volquetas de ripio 2 45 = 90
Varilla
1qq de 12 mm 6 1680 = 5040
1 qq de 8 mm 2 1940 = 1940
Alambre de amarre 10 lb 10 050 = 5
Clavos de 2 pulgadas5 lb 5 035 = 175
Eternit 19 hojas de canal ancho 244 de largo 19 870 = 16530
Cal 12 095 = 1140
Ventanas 4 ventanas 4 40 = 160
Puertas 3 puertas 4 120 = 360
Mano de Obra 300
Total costo de edificio 184897 doacutelares
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 41 -
31113- COSTO DE INFRAESTRUCTURA
Bloques 1840 022 = 4048
Cemento 69 508 = 35052
Material peacutetreo
Volqueta de piedra 2 60 = 120
Volqueta de ripio 1 45 = 45
Volquetas de arena 2 45 = 90
Varilla
1 qq de 12 mm 4 1680 = 6720
1 qq de 8 mm 2 1940 =3880
Alambre de amarre 20 lb 20 50 = 10
Clavos de 2 pulgadas 5 lb 5 035 = 2
Tablas de encofrado 60 60 120 = 72
Mano de Obra 300
Total costo de Infraestructura 150032
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 42 -
31114- COSTO DE LA MAQUINARIA Y EQUIPO
Caldero 1 2000
Liras para corte de cuajada 1 100
Mesa para moldeo 1 600
Moldes PVC para queso fresco de 500g 100 100 120 = 120
Quemador a gas de 4 cabezas 108
Pala Galvanizada de acero inoxidable 24
Termolactodencimetro 1 28
Acidometro 1 90
Saliacutemetro 1 960
Total maquinaria y equipos de produccioacuten 3080
31115- COSTO DE MUEBLES Y ENSERES
Escritorio semiejecutivo 100
Silla 20
Archivador 1 120
Tanques de recepcioacuten de 120 lt 5 20 =100
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 43 -
Baldes de 12 litros 6 2 = 12
Gavetas plaacutesticas 8 5 = 54
Total muebles y enseres 392
31116- COSTO DE VEHIacuteCULOS
Par transportar la materia prima y distribuir el producto se utilizaraacute una camioneta
Toyota Stout de 30 quintales ( Toyota Stout ndash 2) cuyo precio estaacute en 17100doacutelares de contado
3112- INVERSIOacuteN EN ACTIVOS DIFERIDOS
31121- IMPREVISTOS
Representa el 3 de la inversioacuten fija 3291212 003 = 987
31122- ENVASES
Para el primer antildeo se utilizaraacuten 342 paquetes de 100 unidades de fundas
plaacutesticas cada paquete tiene un costo de 56 centavos por lo tanto se tiene un
costo de 19152
3113- INVERSIONES DE CAPITAL DE TRABAJO
31131- CICLO DE OPERACIOacuteN
5 0 Diacuteas 1 Diacuteas 2 Diacuteas 15 Diacuteas
MP PP PT CUENTAS POR COBRAR
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 44 -
middot Las poliacuteticas que establece la empresa para sus operaciones son las
siguientes
El 50 de las ventas se realizaraacute a creacutedito
El plazo de las ventas a creacutedito es de quince diacuteas
El 100 de las compras de materia prima se realizaraacute a creacutedito plazo 15 diacuteas
El plazo medio de materia prima ( leche) se estima en un diacutea
El plazo medio de materia prima (cuajo) se estimoacute a traveacutes de lote econoacutemico
Cantidad a adquirir (CA) = radic 2DS C
Donde
D demanda al antildeo
S costo de ordenar
costo de oportunidad
C Precio por unidad
Frecuencia de compra = 360 CA
CA = 717 litros frecuencia de compra 50 diacuteas
El plazo medio de materia prima (cloruro de sodio) se estimoacute en 34quintales
frecuencia de compra 11 diacuteas
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 45 -
El plazo medio de inventario de productos en proceso es de un diacutea
El plazo medio de inventarios de productos en terminados es de dos diacuteas
El capital de trabajo se compone baacutesicamente de tres rubros que son
31132- SALDO DE CUENTAS POR COBRAR
Costo de Produccioacuten del antildeo (1) ventas a creacutedito 24739
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
+ Gastos en Ventas y Administracioacuten 5245
Total Invertido en Cuentas por Cobrar 28883
Inversioacuten media de cuentas por cobrar = 28883 360 = 80 15 diacuteas = 1200
31133- INVENTARIOS
a) INVENTARIO DE MATERIAS PRIMAS
middot LECHE
Leche por diacutea 500 litros 024 doacutelares = 120 doacutelares diarios (antildeo 1)
middot CUAJO
Costo medio de inventario de cuajo 18 litros 20 doacutelares = 360 360 = 1 50 = 50
middot CLORURO DE SODIO
Costo medio de inventario de cloruro de sodio 102 quintales 5 doacutelares = 510
360 = 142 11 = 1562
Total inversioacuten media en inventarios = 18562
b) INVENTARIO DE PRODUCTOS EN PROCESO
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 46 -
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja (depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos en proceso = 47792 360 = 133 1 = 133
c) INVENTARIO DE PRODUCTOS TERMINADOS
Costo Total de Produccioacuten del antildeo (1) 49477
- Costos que no se cubren con caja ( depreciacioacuten) 1685
Total invertido en productos en proceso 47792
Inversioacuten media en inventario de productos terminados = 47792 360 = 133 2 = 265
31134- NECESIDADES DE EFECTIVO QUINCENAL
Para determinar las necesidades de efectivo se consideraraacute el 20 de las
cuentas por cobrar maacutes los inventarios(meacutetodo de Baumol)
Saldo de cuentas por cobrar 1200
Inventarios 584
Total 1784 020 = 357
CAPITAL DE TRABAJO
Necesidades de Efectivo Quincenales 357
Cuentas por Cobrar 1200
Inventario de Materia Prima 186
Inventario de Productos en Proceso 133
Inventario de Productos Terminados 265
Total Requerimientos de Capital de Trabajo 2141
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 47 -
3114- CUADRO DE INVERSIONES DEL PROYECTO
RUBROS TOTAL
1) ACTIVOS FIJOS
Terrenos 2080
Edificio 1849
Obras Civiles 1500
Maquinaria y Equipos 3080
Muebles y Enseres 338
Vehiacuteculos 17100
2) ACTIVOS INTANGIBLES
Envases 286
Imprevistos 129 7
3) CAPITAL DE TRABAJO
25947
1583
2141
TOTAL INVERSIOacuteN 29671
Elaborado por el autor
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 48 -
312- FINANCIAMIENTO
Para ejecutar el proyecto se requiere una inversioacuten de 29671 considerando que
la familia que desea ejecutar el proyecto cuenta con 19671 doacutelares para invertir
es necesario realizar un preacutestamo de 10000 doacutelares la tasa activa en las
instituciones financieras estaacute a 18 anual
Calculo de la anualidad = R 1- (118) 018
Anualidad = 319778
middot TABLA DE AMORTIZACIOacuteN
ANtildeO CAPITAL INSOLUTO
(INICIO ANtildeO)
INTERESES
PAGADOS(FINAL ANtildeO)
CUOTA TOTAL
(FINAL ANtildeO)
CAPITAL
PAGADO(FINAL ANtildeO)
2002 10000 180000 319778 139797
2003 860222 154840 319778 164938
2004 695284 125151 319778 194627
2005 500657 90118 319778 229659
2006 270997 48779 319778 270997
Elaborado por el autor
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 49 -
313- ESTRUCTURA DE COSTOS
La estructura de los costos de produccioacuten ventas y administracioacuten que se
consideraron en el proyecto se detallan a continuacioacuten
1 Costos de produccioacuten
Costo directo
Materia Prima
Mano de Obra
Costo Indirecto
Energiacutea eleacutectrica
Agua potable
Combustibles (gas gasolina)
Depreciaciones
2 Gastos Administrativos
Sueldo del gerente
Gastos generales
Depreciacioacuten de equipo de
computo
3 Gasto de Ventas
Combustible de vehiacuteculo
Elaborado por el autor
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 50 -
314- ESTIMACION DE INGRESOS VOLUMEN DE VENTAS Y PRECIOS
3141- PROYECCIOacuteN DE PRECIO DE 1 KILO DE QUESO FRESCO
a) DATOS HISTOacuteRICOS
Antildeos Precio
1997 160
1998 192
1999 200
2000 220
2001 240
Elaborado por el autor investigacioacuten de campo
b) PRECIOS PROYECTADOS
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos Precios
2002 258
2003 277
2004 296
2005 315
2006 334
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 51 -
3142- INGRESOS POR VENTAS
ANtildeO VENTAS ENKILOGRAMOS
PRECIOSPROYECTADOS
INGRESOS
2002 25714 258 66342
2003 34005 277 94194
2004 42938 296 127096
2005 52203 315 164439
2006 61807 334 206435
Elaborado por el autor
315- ESTADOS FINANCIEROS
3151- ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Para realizar eacuteste estado es necesario determinar el Costo de Ventas
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 52 -
31511 COSTO DE VENTAS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Materia Prima 44069 67812 94635 129682 166502
+Mano de Obra 4320 4320 5400 8640 9600
+Costos In Fabric
Energia electrica 24 24 24 24 24
Agua potable 5 5 5 5 5
Gas 115 216 252 252 288
Combustible de
vehiacuteculo
792 792 792 792 792
Depreciacioacuten de
maquinaria y equipos
116 116 116 116 116
Depreciacioacuten de
muebles y enseres
14 14 14 14 14
Depreciacioacuten de edificio 22 22 22 22 22
= Costo de Produc
(ANEXO ldquoArdquo)
49477 73321 101260 139547 177363
+ InvInProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457
= Costo de productosdisponibles para
vender
49477 73504 101520 139899 177820
- InvFnlProdTerm
(ANEXO ldquoDrdquo)
183 260 352 457 574
= Costo de ventas 49294 73244 101168 139442 177246
Elaborado por el autor
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 53 -
middot ESTADO DE RESULTADOS
DETALLE ANtildeOS
2002 2003 2004 2005 2006
Ventas 66342 94194 127096 164439 206435
- Costo de Ventas 49294 73244 101168 139442 177246
= Utilidad bruta enventas
17048 20950 25928 24997 29189
-Gastos
Administrativos
(ANEXO ldquoCrdquo)
Sueldo de gerente (2400) (2400) (2400) (3000) (3000)
Gastos generales (222) (240) (260) (275) (285)
Depreciacioacuten de
infraestructura
(15) (15) (15) (15) (15)
- Gastos de ventas
(ANEXO ldquoCrdquo)
Combustible de
vehiacuteculo
(1188) (1188) (1188) (1188) (1188)
Depreciacioacuten de
vehiacuteculo
(ANEXO ldquoBrdquo )
(1420) (1420) (1420) (1420) (1420)
=Utilidad
Operacional
11803 15687 20645 19099 23281
-Gastos Financieros (1800) (1548) (1252) (901) (488)
= Util Antes Imp 10003 14139 19393 18198 22793
- Imp Renta 1000 1414 1939 1820 3419
= Utilidad Neta 9003 12725 17454 16378 19374
Elaborado por el autor
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 54 -
316- FLUJO DE FONDOS
DETALLE
ANtildeOS 2001 (0) 2002 2003 2004 2005 2006
Ingresos 66342 94194 127096 164439 206435
-Gastos de
Operacioacuten
(ANEXO ldquoCrdquo )
(5245) (5263) (5283) (5898) (5908)
- Intereses Pagados (1800) (1548) (1252) (901) (488)
-Depreciacioacuten
(ANEXO ldquoBrdquo ) (1685) (1685) (1685) (1685) (1685)
=Util Antes deImp 57612 85698 118876 155955 198354
- Imp Renta 14403 21425 29719 38989 49589
= Utd Neta 43209 64273 89157 116966 148765
+ Valor Lbrs 15931
+Depreciacioacuten 1685 1685 1685 1685 1685
- Inversioacuten (29671)
+ Creacutedito Recibido 10000
- Pago de Capital (1398) (1649) (1946) (2297) (2710)
-Capital de Trabajo (2141)
FLUJO DEFONDOS (21812) 43496 64309 88896 116354 163671
Elaborado por el autor
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 55 -
IV- CAPITULO
41- ANAacuteLISIS DE RATIOS FINANCIEROS
411- ANAacuteLISIS DEL VALOR ACTUAL NETO
El VAN es la diferencia entre todos los ingresos y egresos del proyecto
expresados en moneda actual
VAN = Flujo neto del antildeo 1 (1+ r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 +Fluj Net antildeo n
(1+r)n - Inversioacuten
a) FLUJOS NETOS
ANtildeOS FLUJOS NETOS
2001 (0) (21812)
2002 9003
2003 12725
2004 17454
2005 16378
2006 19374
b) TASA DE DESCUENTO ( r )
FUENTE DE
FINANCIAMIENTO
VALOR TASA
NOMINAL
COSTO
PONDERADO
Capital Propio 19671 66 7 462
Preacutestamo 10000 34 18 612
Inversioacuten Total 29671 100 1074
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 56 -
Valor actual neto 68353
Al comparar todas las ganancias esperadas contra todos los desembolsos
necesarios para producir esas ganancias en teacuterminos de su valor equivalente en
este momento o antildeo cero tenemos un resultado positivo por lo que se diriacutea que el
proyecto es viable
412- ANAacuteLISIS DE LA TASA INTERNA DE RETORNO
La tasa interna de retorno evaluacutea el proyecto en funcioacuten de una uacutenica tasa derendimiento ( tasa de descuento que hace que el VAN sea igual a cero) por
periodo con la cual la totalidad de los beneficios actualizados son exactamente
iguales a los desembolsos expresados en moneda actual
TIR = Flujo neto antildeo 1 (1+r)1 + Flujo neto antildeo 2 (1+r)2 + Flujo net antildeo n (1+r)n
- Inversioacuten = 0
Tasa interna de retorno 52
El valor del rendimiento del dinero en la inversioacuten es del 52 como vemos la TIR
es mayor a la tasa de descuento (1074) que es la miacutenima fijada como
aceptable entonces la inversioacuten es econoacutemicamente rentable
413- ANAacuteLISIS DEL PERIODO DE RECUPERACIOacuteN DE CAPITAL
Pay back utilidad del antildeo uno (9003) + utilidad del antildeo dos (12725) = 21728
Inversioacuten del proyecto 21812
(-) Utilidad antildeo uno y dos 21728
Faltante 84 doacutelares
El capital invertido en el proyecto se recuperaraacute en 2 antildeos de ejecucioacuten
aproximadamente
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 57 -
414- ANAacuteLISIS DE LA RELACIOacuteN COSTO BENEFICIO
Costo Beneficio = VAN Inversioacuten
Costo Beneficio = 68353 21812 = 313
Por cada doacutelar invertido en el proyecto se tiene un retorno de 3 doacutelares con 13
centavos
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 58 -
V- CAPITULO
51- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
511- CONCLUSIONES
- El queso es consumido a nivel mundial por su alto contenido vitamiacutenico la
variacioacuten estaacute en la cantidad que se consume entre un paiacutes y otro y las formas
de utilizarlo
- En nuestro paiacutes existen numerosas microempresas que elaboran
principalmente queso fresco en forma artesanal y se encuentran ubicadas en
casi todas las provincias
- El consumo promedio por persona en el Ecuador es de 39 Kg anuales
pequentildea cantidad si comparamos con el consumo per capita de paiacuteses como
Suiza cuyo consumo promedio per capita es de 141 Kg en los paiacuteses de la
Unioacuten Europea de 135 Kg en Nueva Zelanda 84 Kg en Canadaacute 101 Kg
y en Argentina 103 Kg
- Por ser un proceso artesanal no acarrea consecuencias negativas al medio
ambiente maacutes bien ayuda al desarrollo del sector donde se ubica pues sus
pobladores tendraacuten mejores ingresos por la venta directa de la leche a la
microempresa evitando a los intermediarios
- A pesar del poco consumo por persona en el paiacutes existe demanda
insatisfecha de la cual se pretende cubrir el 16
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 59 -
- De acuerdo a los ratios financieros que se consideraron para la evaluacioacuten
financiera el proyecto es viable el VAN es mayor que cero (68353) la TIR
es mayor (52) a la tasa de descuento (1074) la relacioacuten Costo Beneficio
es mayor que uno (313 doacutelares) y el tiempo de recuperacioacuten de Capital es de
2 antildeos
- Si se considera ademaacutes el producto de desecho que se obtiene ( suero) se
podriacutea incrementar los ingresos ya sea por su venta o destinaacutendolo a la
crianza de cerdos lo cual podriacutea ser otro proyecto
512- RECOMENDACIONES
- Para incrementar la demanda y mejorar los ingresos se deberaacute incentivar el
consumo de queso fresco a traveacutes de campantildeas publicitarias dando a conocer
las ventajas que trae su consumo por su alto contenido en proteiacutenas y
vitaminas
- Incrementar la cantidad de produccioacuten pues la capacidad instalada de la
planta es de 1000 litros diarios
- Utilizar materia prima de buena calidad a fin de obtener mayor rendimiento y
excelente producto
- Mantener a los proveedores de materia prima (leche) a traveacutes del pago puntual
de sus cuentas para evitar la disminucioacuten en la produccioacuten
- Dar importancia al tiempo establecido en cada una de las fases del proceso
productivo
- Contratar personal que tenga conocimientos del proceso
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 60 -
BIBLIOGRAacuteFICAS
- BOADA Jorge y CADENA Mario ldquoLAS QUESERIA RURALES DEL
ECUADORrdquo
- CHAIN Sapag ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE PROYECTOSrdquo
Mc Graw Hill
- CORPORACIOacuteN FINANCIERA NACIONAL ldquoESTUDIO DEL SECTOR
DE DERIVADOS LACTEOS DEL ECUADORrdquo divisioacuten de planeacioacuten
estrateacutegica Quito junio de 1997
- FUNDACIOacuteN JOSE PERALTA ldquoECUADOR SU REALIDADrdquo sexta
edicioacuten
- INEC ldquoANAacuteLISIS DE RESULTADOS DEL QUINTO CENSOrdquo
(estadiacutesticas SEAN)
- INTERNET wwwsicagovec wwwbcecom wwwgeocitiescom
wwwagrodigit www terracocinachef
- JEREZ Abigail GERENTE PROPIETARIA DE LACTEOS SANTA
LUCIA
- MAG ldquoSITUACIOacuteN DE LA PRODUCCIOacuteN INDUSTRIA Y
COMERCIALIZACION DE LA LECHE A NIVEL NACIONALrdquo
- CALDAS MOLINA Marco ldquoPREPARACIOacuteN Y EVALUACIOacuteN DE
PROYECTOSrdquo Editorial Publicaciones H del Ecuador Edicioacuten
tercera 1995
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 61 -
- ZORRILLA Santiago ldquoMETODOLOGIacuteA DE LA INVESTIGACIOacuteNrdquo
Editorial Mc Graw-Hill Interamericana de Meacutexico sa de cv Edicioacuten
primera edicioacuten en espantildeol 1997
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 62 -
ANEXOSldquoANEXO Ardquo
1- COSTOS DE PRODUCCIOacuteN
middot COSTO DE LA MATERIA PRIMA
PROYECCIOacuteN DEL PRECIO DE 1 LITRO DE LECHE
Datos Histoacutericos
ANtildeOS PRECIO
1997 006
1998 0094
1999 014
2000 017
2001 020
Investigacioacuten de campo
Precios proyectado de leche
Elaborado por el autor meacutetodo de miacutenimos cuadrados
Antildeos PRECIOS
2002 024
2003 028
2004 031
2005 035
2006 038
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 63 -
Costo anual de leche
ANtildeO LITROS AL
ANtildeO
PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 179999 024 43199
2003 238042 028 66652
2004 300566 031 93175
2005 365421 035 127897
2006 432649 038 164407
Costo de cuajo
ANtildeO LITROS PRECIO POR LITRO COSTO ANUAL
2002 18 20 360
2003 24 20 480
2004 30 20 600
2005 37 20 740
2006 43 20 860
Cloruro de sodio ( sal en grano)
ANtildeOS QUINTALES AL
ANtildeO
COSTO UNITARIO COSTO ANUAL
2002 102 5 510
2003 136 5 680
2004 172 5 860
2005 209 5 1045
2006 247 5 1235
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 64 -
Costo total de materia prima
ANtildeO COSTO DE
LECHE
COSTO DE
CUAJO
COSTO DE CLORURO
DE SODIO
COSTO
TOTAL
2002 43199 360 510 44069
2003 66652 480 680 67812
2004 93175 600 860 94635
2005 127897 740 1045 129682
2006 164407 860 1235 166502
middot COSTO DE MANO DE OBRA
ANtildeO NUacuteMERO DE EMPLEADOS SUELDO MENSUAL TOTAL ANUAL
2002 3 120 4320
2003 3 120 4320
2004 3 150 5400
2005 4 180 8640
2006 4 200 9600
middot COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIOacuteN
Energiacutea eleacutectrica
ANtildeO COSTO MENSUAL COSTO ANUAL
2002 2 24
2003 2 24
2004 2 24
2005 2 24
2006 2 24
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 65 -
Agua Potable
Antildeo Costo mensual Costo anual
2002 040 480
2003 040 480
2004 040 480
2005 040 480
2006 040 480
Gas
Antildeo Tanques al mes Costo mensual Costo anual
2002 6 960 115
2003 6 18 216
2004 7 21 252
2005 7 21 252
2006 8 24 288
Combustible de Vehiacuteculo para transportar la materia prima
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 2 66 792
2003 2 66 792
2004 2 66 792
2005 2 66 792
2006 2 66 792
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 66 -
Depreciaciones ANEXO ldquoBrdquo
Para depreciar a los activos fijos se emplearaacute el meacutetodo legal o de coeficientes
Depreciacioacuten = valor actual ndash valor residual porcentaje que faculta la ley
Depreciacioacuten de vehiacuteculo 17100 ndash 10000 = 7100 20 = 1420 anual
Periodo Depreciacioacuten
anual
Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 17100
2002 1420 1420 15680
2003 1420 2840 14260
2004 1420 4260 12840
2005 1420 5680 11420
2006 1420 7100 10000
Depreciacioacuten de muebles y enseres 338 ndash 200 = 138 10 = 1380 anual
periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
2001 338
2002 1380 1380 32420
2003 1380 2760 31040
2004 1380 4140 29660
2005 1380 5520 28280
2006 1380 69 269
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 67 -
Depreciacioacuten de maquinaria 3080 ndash 2500 = 580 20 = 116 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 3080
2002 116 116 2964
2003 116 232 2848
2004 116 348 2732
2005 116 464 2616
2006 116 580 2500
Depreciacioacuten de Edificio 1849 ndash 1400 = 449 5 = 2245 anual
Periodo Depreciacioacuten anual Depreciacioacuten
acumulada
Valor en libros
0 1849
2002 2245 2245 182655
2003 2245 4490 180410
2004 2245 6735 178165
2005 2245 8980 175920
2006 2245 11225 173675
Depreciacioacuten de infraestructura
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 68 -
Depreciacioacuten de infraestructura 1500 ndash 1200 = 300 5= 15 anual
Periodo Depreciacioacutenanual
Depreciacioacutenacumulada
Valor en libros
0 1500
2002 15 15 1485
2003 15 30 1470
2004 15 45 1455
2005 15 60 1440
2006 15 75 1425
GASTOS OPERACIONALES ANEXO ldquoCrdquoGastos AdministrativosSueldo gerente
Antildeo Sueldo mensual Total anual
2002 200 2400
2003 200 2400
2004 200 2400
2005 250 3000
2006 250 3000
Gastos generales
Antildeo Gasto mensual Gasto anual
2002 1850 222
2003 20 240
2004 2160 260
2005 2290 275
2006 2375 285
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 69 -
Gasto de ventas
Combustible de Vehiacuteculo para transportar el producto terminado para laventa
Antildeo Galones por diacutea Costo mensual Costo anual
2002 3 99 1188
2003 3 99 1188
2004 3 99 1188
2005 3 99 1188
2006 3 99 1188
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
- 70 -
ldquoANEXO ldquoDrdquo
INVENTARIOS INICIAL Y FINAL
Antildeo Produccioacuten diaria enkilos
Precio por kilo Costo de inventario
2002 71 258 183
2003 94 277 260
2004 119 296 352
2005 145 315 457
2006 172 334 574
