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Ms. C. Marco Vinicio Rodrí[email protected]
http://mvrurural.wordpress.com/
ANÁLISIS E INTERPRETACIÓN DE
ESTADOS FINANCIEROS
ESTADOS FINANCIEROS
Los estados financieros son informes que utilizan las instituciones parareportar la situación económica y financiera, y los cambios queexperimenta la misma a una fecha o período determinado, son lasherramientas más importantes con que cuentan las organizacionespara evaluar el estado en que se encuentran.
Nos ayudan para conocer la situación económica de la empresapudiendo así tomar decisiones congruentes y certeras, para elbienestar de la empresa porque proporcionan a esta una informaciónútil que les permita operar con eficiencia, ante cual consideración esnecesario tener un registro de los acontecimientos históricos, en otraspalabras desarrollar la Contabilidad dentro de la institución con lafinalidad de proporcionar información financiera que le sirve tanto ala empresa como a terceros.
INTRODUCCIÓN
Los Estados Financieros revelan muchosdatos indispensables sobre la empresa,incluyendo información sobre su solvenciay estabilidad, sus fuentes definanciamiento e inversiones, suproductividad y su capacidad paragenerar recursos líquidos y los resultados desus operaciones.
Por esto es tan importante la elaboraciónde estados financieros en cualquierentidad económica.
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El autor Alejandro Ferrer Quca define a los estados financieroscomo: "los Estados Contables son cuadros sinópticos,preponderantemente numéricos, integrados con los datosextractados de los libros y registros de contabilidad, aclaradoscon anotaciones adicionales, en su caso, en los cuales semuestra la situación, a una fecha determinada; o el resultadoen la gestión, durante un periodo determinado, de unaempresa".
CONCEPTO
La rentabilidad El endeudamiento La solvencia La rotación La liquidez inmediata La capacidad productiva Sus técnicas de interpretación son
el análisis y la comparación.
ELEMENTOS DE LOS ESTADOS FINANCIEROS
Según la NIF A-3 (necesidades de los usuarios y objetivos de laInformación financiera) el propósito de los estados financierossurge de una necesidad de información, la cual es requeridapor interesados internos y externos en una entidad.
El interesado primario, es la administración de la entidad y, enseguida, los interesados externos, que en las economías másevolucionadas o en desarrollo, es inherentemente el público engeneral.
ELEMENTOS DE LOS ESTADOS FINANCIEROS
UTILIDAD DE LOS ESTADOS FINANCIEROS
Los estados financieros son de gran utilidad dependiendo dela persona que los solicite y los consulte, por ejemplo:
A los usuarios individuales les permite conocer qué tantogastaron, ahorraron, invirtieron, etcétera, lo cual tiende atraducirse en una mejor planeación para el año siguiente.
Al valorar los gastos excesivos en algunas áreas y losbeneficios en otras podemos reflexionar y diseñar mejorestácticas para corregir errores y aprovechar aciertos.
A quienes manejan un negocio les permite saber qué tanrentable es, y les facilita la posibilidad de compararanualmente el rendimiento real de la empresa.
Se deben guardar estos documentos para podercompararlos entre sí y saber, con números reales, qué añofue mejor. Hay que recordar que la percepción empíricasuele ser imprecisa y conduce a errores.
UTILIDAD DE LOS ESTADOS FINANCIEROS
A los acreedores y a los potenciales otorgadores deun financiamiento les puede ayudar a saber cómoestán las finanzas del usuario o empresa, paradeterminar el riesgo de la operación y la capacidadde pago. Si un estado financiero es bueno, puedeayudar a que se nos otorgue un buen crédito,hipoteca o financiamiento
Atendiendo a las necesidades de los diferentesusuarios, para brindar informaciones y proteger losrecursos, se justifica además, porque sirve comosistema de información, lográndose de maneraespecial los siguientes objetivos fundamentales:
Lograr satisfacer las necesidades de información deaquellas personas que tengan menos posibilidad deobtener información y dependan de los estadosfinancieros como principal fuente para informarse delas actividades económicas de la empresa.
UTILIDAD DE LOS ESTADOS FINANCIEROS
Proporcionar a los inversionistas yacreedores información útil que les permitapredecir, comparar y evaluar lospotenciales relativos a los flujos deefectivos.
Proporcionar informaciones de utilidadpara evaluar la capacidad de laadministración para utilizar con eficacia losrecursos de la empresa que permitenlograr los objetivos propuestos.
Proporcionar informaciones relativas a lastransacciones y demás eventos que sirvapara predecir, comparar y evaluar lacapacidad generadora de utilidades.
CONTENIDO Y ESTRUCTURA DE LOS ESTADOS FINANCIEROS
El contenido y la estructura de los estados financierosbajo normas internacionales de contabilidad seestablecen en la NIC 1:
“Estos informes deberán ser claramente identificados ydistinguidos de cualquier otra información publicadaen el mismo documento. Incluirá el nombre de laempresa, si se refiere a un estado individual o unconsolidado, la fecha de corte, el período cubierto, lamoneda de presentación y el nivel de precisión usadoen las cifras.”
Los estados financieros básicos son:
el balance general el estado de resultados el estado de cambios en el patrimonio estado de flujo de efectivo
El balance general es un estado financiero conformadopor un documento que muestra detalladamente losactivos, los pasivos y el patrimonio con que cuenta unaempresa en un momento determinado.
BALANCE GENERAL
Los activos incluyen:
el dinero que se encuentra físicamente en laempresa (por ejemplo, en su caja fuerte), o eldinero que tiene depositado en el banco (porejemplo, en su cuenta corriente).
los elementos físicos con que cuenta laempresa para realizar sus operaciones y quetienen una duración permanente (por ejemplo,edificios, terrenos, maquinaria, vehículos detransporte, muebles), o que tienen unaduración temporal (por ejemplo, materiasprimas, mercaderías).
las deudas que tienen los clientes con laempresa.
BALANCE GENERAL
Los Pasivos incluyen:Los pasivos incluyen:
las deudas que tiene la empresa con susproveedores.
las deudas que tiene pendiente con los bancosy otras entidades financieras.
Mientras que el patrimonio incluye:
las aportaciones hechas por los socios oaccionistas.
los beneficios o utilidades que ha obtenido laempresa
El valor total de los activos siempre debe ser igual al valor total de los pasivos más el valor total del patrimonio:
Activo = Pasivo + Patrimonio
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En cuanto a su elaboración el balance general se realiza cadaaño al finalizar el ejercicio económico de la empresa (balancefinal), aunque también se suelen elaborar balances al inicio delejercicio (balances de apertura), y balances con unaperiodicidad mensual, trimestral o semestral (balancesparciales).
El balance general nos permite conocer la situación financierade la empresa (al mostrarnos cuál es el valor de sus activos,pasivos y patrimonio), analizar esta información (por ejemplo,saber cuánto y dónde ha invertido, cuánto de ese dineroproviene de los acreedores y cuánto proviene de capitalpropio, cuán eficientemente está utilizando sus activos, quétan bien está administrando sus pasivos, etc.), y, en base adicho análisis, tomar decisiones.
Asimismo, al comparar un balance con otros anteriores, nospermite comparar la situación financiera actual de la empresacon situaciones financieras dadas en otros momentos (porejemplo, saber si ha aumentado sus activos, en cuánto hareducido sus deudas, en cuánto ha variado su patrimonio,etc.), y así, por ejemplo, saber si la empresa está cumpliendocon sus objetivos financieros.
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ESTADO DE RESULTADOSEl estado de resultados, también conocido como estadode ganancias y pérdidas, es un estado financieroconformado por un documento que muestradetalladamente los ingresos, los gastos y el beneficio opérdida que ha generado una empresa durante unperiodo de tiempo determinado.
Ejemplos de ingresos podrían ser las ventas, los dividendos ylos ingresos financieros; mientras que ejemplos de gastospodrían ser la compra de mercaderías, los gastos depersonal, los gastos financieros, los alquileres, los seguros, lasdepreciaciones y los impuestos.
El beneficio o pérdida vendría a ser el resultado de ladiferencia entre los ingresos y los gastos; hay beneficiocuando los ingresos son mayores que los gastos, y haypérdida cuando los ingresos son menores que los gastos.
ESTADO DE RESULTADOS
En cuanto al periodo de tiempo que comprende un estado deresultados, éste suele corresponder al tiempo que dura elejercicio económico de una empresa, el cual suele de ser unaño; aunque cabe destacar que el estado de resultados es undocumento flexible y además de elaborarse estados deresultados anuales, también suelen elaborarse estados deresultados mensuales y trimestrales.
El estado de resultados nos permite saber cuáles han sido losingresos, los gastos y el beneficio o pérdida que ha generadouna empresa, analizar esta información (por ejemplo, saber siestá generando suficientes ingresos, si está gastandodemasiado, si está generando utilidades, si está gastando másde lo que gana, etc.), y, en base a dicho análisis, tomardecisiones.
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Pero también nos permite, al comparar unestado de resultado con otros de periodosanteriores, conocer cuáles han sido lasvariaciones en los resultados (sin han habidoaumentos o disminuciones, y en quéporcentaje se han dado), y así saber si laempresa está cumpliendo con sus objetivos,además de poder realizar proyecciones enbase a las tendencias que muestren lasvariaciones.
Algo que destacar es que la elaboración deun estado de resultados se basa en elprincipio de devengado, es decir, éstemuestra los ingresos y los gastos en elmomento en que se producen,independientemente del momento en que sehagan efectivos los cobros o los pagos dedinero.ES
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ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVOEl flujo de efectivo es uno de los estados financieros máscomplejos de realizar y que exigen un conocimiento profundo dela contabilidad de la empresa para poderlo desarrollar.
Según el Consejo Técnico de la Contaduría, se entiende que elflujo de efectivo “es un estado financiero básico que muestra elefectivo generado y utilizado en las actividades de operación,inversión y financiación. Para el efecto debe determinarse elcambio en las diferentes partidas del balance general queinciden en el efectivo”.
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El objetivo del flujo de efectivo es básicamente determinarla capacidad de la empresa para generar efectivo, con el cualpueda cumplir con sus obligaciones y con sus proyectos deinversión y expansión.
Adicionalmente, el flujo de efectivo permite hacer un estudio oanálisis de cada una de las partidas con incidencia en lageneración de efectivo, datos que pueden ser de gran utilidadpara la el diseño de políticas y estrategias encaminadas a realizaruna utilización de los recursos de la empresa de forma máseficiente.
El objetivo del flujo de efectivo es básicamente determinarla capacidad de la empresa para generar efectivo, con el cualpueda cumplir con sus obligaciones y con sus proyectos deinversión y expansión. Adicionalmente, el flujo de efectivo permitehacer un estudio o análisis de cada una de las partidas conincidencia en la generación de efectivo, datos que pueden serde gran utilidad para la el diseño de políticas y estrategiasencaminadas a realizar una utilización de los recursos de laempresa de forma más eficiente.
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Es importante que la empresa tenga claridadsobre su capacidad para generar efectivo, decómo genera ese efectivo, para así mismopoderse proyectar y tomar decisiones acordescon su verdadera capacidad de liquidez.
Por regla general, se considera efectivo losvalores contabilizados en el grupo 11 del plande cuentas comercial, esto es caja, bancos,remesas en tránsito, cuentas de ahorro yfondos, por lo que los saldos de estas cuentasdeben coincidir con el resultado arrojado por elestado de flujos de efectivo.
CONCLUSIÓN
Los estados financieros son importantes porque sondocumentos serios y con validez oficial (siempre ycuando se hagan con alguien con la debidaautorización) que permiten tener una idea muyorganizada sobre las finanzas, con esto podemos tomardecisiones que ayuden a la entidad a ser rentable.
Además, ayudan no sólo a ver el pasado, sino aaprender de éste para mejorar al año siguiente.
