-
CASA GRANDE SOCIEDAD ANONIMA ABIERTA (CASA GRANDE S.A.A.)ESTADOS
FINANCIEROS | ( en miles de NUEVOS SOLES )
Anlisis del Estado de Situacin Financiera
CUENTA NOTAS
- -
Activos - - Activos Corrientes - -
Cuentas por Cobrar Comerciales (neto) 4 y 5 60,892.00
46,275.00
Efectivo y Equivalentes al Efectivo 3 95,183.00 61,613.00 Otros
Activos Financieros
Otras Cuentas por Cobrar (neto) 6 5,011.00 3,547.00 Cuentas por
Cobrar a Entidades Relacionadas 5 31,615.00 30,668.00
2,572.00 6,019.00
Anticipos - -
- - Activos por Impuestos a las Ganancias
Activos no Corrientes o Grupos de Activos para su Disposicin
Clasificados
como Mantenidos para la Venta
- -
Inventarios 7 100,656.00 109,708.00
Otros Activos no financieros 3,207.00 1,826.00
Activos Biolgicos
Activos no Corrientes o Grupos de Activos para su Disposicin
Clasificados
como Mantenidos para Distribuir a los Propietarios
- -
- -
Activos no Corrientes o Grupos de Activos para su Disposicin
Clasificados
como Mantenidos para la Venta o como Mantenidos para Distribuir
a los
- -
Total Activos Corrientes 299,136.00 259,656.00
Inversiones en subsidiarias, negocios conjuntos y asociadas -
-
Activos No Corrientes
Otras Cuentas por Cobrar 6 4,829.00 4,829.00 Cuentas por Cobrar
a Entidades Relacionadas - -
- - Otros Activos Financieros
Cuentas por Cobrar Comerciales - -
Propiedades de Inversin - - Propiedades, Planta y Equipo (neto)
9 1,255,041.00 1,233,932.00
Anticipos - - Activos Biolgicos 8 246,661.00 263,704.00
Plusvala - - Otros Activos no financieros - -
Activos intangibles distintos de la plusvalia 1,817.00 2,007.00
Activos por impuestos diferidos - -
Total Activos No Corrientes 1,508,348.00 1,504,472.00
1,348.00 1,301.00
TOTAL DE ACTIVOS 1,807,484.00 1,764,128.00 Pasivos y Patrimonio
- -
Cuentas por Pagar Comerciales 5 y 11 40,542.00 40,248.00
Pasivos Corrientes - - Otros Pasivos Financieros 10
13,044.00
Otras Cuentas por Pagar 12 19,555.00 15,064.00 Cuentas por Pagar
a Entidades RelacionadasIngresos diferidos - - Provisin por
Beneficios a los Empleados 9,200.00
5 323.00 317.00
Otros Pasivos no financieros - -
Otras provisiones 13 13,254.00 9,482.00 Pasivos por Impuestos a
las Ganancias - -
Pasivos No Corrientes - Otros Pasivos Financieros 10 1,965.00
2,528.00
Pasivos incluidos en Grupos de Activos para su Disposicin
Clasificados como
Mantenidos para la Venta
- -
Total Pasivos Corrientes 84,222.00 79,456.00
Otras Cuentas por Pagar 12 9,645.00 8,765.00 Cuentas por Pagar a
Entidades Relacionadas 5 237,470.00 205,578.00
Cuentas por Pagar Comerciales 11 292.00 304.00
Otras provisiones - - Pasivos por impuestos diferidos 213,045.00
213,346.00
Ingresos Diferidos - - Provisin por Beneficios a los Empleados -
-
Total Pasivos 546,639.00 509,977.00 Patrimonio - -
Otros pasivos no financieros - - Total Pasivos No Corrientes
462,417.00 430,521.00
- - Acciones Propias en Cartera - -
Capital Emitido 15 847,030.00 847,030.00 Primas de Emisin -
-
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 1,807,484.00 1,764,128.00
31 de Diciembre
del 2014
31 del Marzo del
2015
Otras Reservas de Patrimonio - - Total Patrimonio 1,260,845.00
1,254,151.00
Otras Reservas de Capital 49,419.00 49,419.00 Resultados
Acumulados 364,396.00 357,702.00
Acciones de Inversin
-
31/12/2013
36,802.00
-
83,481.00
36,873.00
20,708.00
25,900.00
-
91,994.00
-
7,260.00
2,066.00
221,603.00
-
-
-
221,603.00
-
-
6,212.00
-
6,212.00
-
-
317,728.00
-
1,235,535.00
1,888.00
-
-
-
1,561,363.00
1,782,966.00
16,549.00
95,326.00
64,447.00
17,442.00
13,437.00
-
9,209.00
8,334.00
-
-
129,418.00
-
129,418.00
3,547.00
202,875.00
830.00
9,742.00
192,303.00
-
-
577.00
238,645.00
-
445,644.00
575,062.00
847,030.00
-
-
-
47,820.00
313,054.00
-
1,207,904.00
1,782,966.00
Otros Pasivos Financieros/
Cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar/
Pasivos No Corrientes/
Acciones Propias en Cartera/
Otras Reservas de Capital/
Provisin por Beneficios a los Empleados/
Otras provisiones/
Pasivos por impuestos diferidos/
Otros pasivos no financieros/
Capital Emitido
Patrimonio/
Activos No Corrientes/
Propiedades de Inversin/
Propiedades, Planta y Equipo (neto)/
Activos intangibles distintos de la plusvalia/
Activos por impuestos diferidos/
Estado Financiero Anual Individual del Ao 2014 (En miles de
nuevos soles)
Efectivo y Equivalentes al Efectivo
Otros Activos Financieros
Cuentas por cobrar comerciales y otras cuentas por cobrar
Cuentas por Cobrar Comerciales (neto)
CASA GRANDE SOCIEDAD ANONIMA ABIERTA (CASA GRANDE S.A.A.)
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA / STATEMENT OF FINANCIAL
POSITION
Activos/
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO/
Cuentas por Pagar Comerciales/
Otras Cuentas por Pagar/
Cuentas por Pagar a Entidades Relacionadas/
Ingresos Diferidos/
Total Pasivos No Corrientes/
Total Pasivos/
Acciones de Inversin/
Primas de Emisin
Resultados Acumulados/
Otras Reservas de Patrimonio/
Otros Activos Financieros/
Inversiones en subsidiarias, negocios conjuntos y asociadas/
Cuentas por cobrar comerciales y otras cuentas por cobrar/
Cuentas por Cobrar Comerciales/
Total Patrimonio/
Otras Cuentas por Cobrar/
Cuentas por Cobrar a Entidades Relacionadas/
Anticipos/
Activos Biolgicos/
Plusvala/
Otros Activos no financieros/
Otros Pasivos Financieros/
Cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar/
Cuentas por Pagar Comerciales/
Otras Cuentas por Pagar/
Cuentas por Pagar a Entidades Relacionadas/
Total Activos No Corrientes/
TOTAL DE ACTIVOS/
Pasivos y Patrimonio/
Pasivos Corrientes/
Total Pasivos Corrientes/
Ingresos diferidos/
Provisin por Beneficios a los Empleados/
Otras provisiones/
Pasivos por Impuestos a las Ganancias/
Otros Pasivos no financieros/Total de Pasivos Corrientes
distintos de Pasivos incluidos en Grupos de Activos para su
Disposicin
Clasificados como Mantenidos para la Venta/Pasivos incluidos en
Grupos de Activos para su Disposicin Clasificados como Mantenidos
para la
Venta/
Activos Corrientes/
Total Activos Corrientes/
Cuentas por Cobrar a Entidades Relacionadas
Anticipos
Inventarios
Activos Biolgicos
Activos por Impuestos a las Ganancias
Otros Activos no financierosTotal Activos Corrientes Distintos
de los Activos o Grupos de Activos para su Disposicin
Clasificados como Mantenidos para la Venta o para Distribuir a
los Propietarios/Activos no Corrientes o Grupos de Activos para su
Disposicin Clasificados como Mantenidos para
la Venta
Otras Cuentas por Cobrar (neto)
Activos no Corrientes o Grupos de Activos para su Disposicin
Clasificados como Mantenidos para
Distribuir a los Propietarios/Activos no Corrientes o Grupos de
Activos para su Disposicin Clasificados como Mantenidos para
la Venta o como Mantenidos para Distribuir a los
Propietarios
-
2015 2014
137,862.00 88,444.00 -103,934.00 -64,821.00
33,928.00 23,623.00 -4,892.00 -4,971.00 -5,859.00 -6,466.00
- - 891.00 671.00
-4,916.00 -3,510.00 - -
19,152.00 9,347.00 575.00 276.00
-3,606.00 -3,484.00 -6,280.00 -715.00
- - - -
- -
9,841.00 5,424.00 -3,147.00 -819.00 6,694.00 4,605.00
- -
6,694.00 4,605.00 - - - -
0.25 0.11 - -
0.25 0.11 - - - - - - - - - - - - - - - - - - - -
Diluida por accin ordinaria en operaciones continuadas
Diluida por Accin de Inversin en Operaciones
DiscontinuadasGanancias (Prdida) Diluida por Accin Inversin
Diluida por accin ordinaria en operaciones
discontinuadasGanancias (prdida) diluida por accin ordinariaDiluida
por Accin de Inversin en Operaciones Continuadas
Bsica por Accin de Inversin en Operaciones
DiscontinuadasGanancias (Prdida) Bsica por Accin InversinGanancias
(prdida) diluida por accin:
Bsica por accin ordinaria en operaciones discontinuadasGanancias
(prdida) bsica por accin ordinariaBsica por Accin de Inversin en
Operaciones Continuadas
Ganancias (Prdida) por Accin:Ganancias (prdida) bsica por
accin:Bsica por accin ordinaria en operaciones continuadas
Ganancia (Prdida) Neta de Operaciones ContinuadasGanancia
(prdida) procedente de operaciones discontinuadas, neta
del impuesto a las gananciasGanancia (Prdida) Neta del
Ejercicio
Diferencia entre el importe en libros de los activos
distribuidos y el
importe en libros del dividendo a pagarResultado antes de
Impuesto a las GananciasGasto por Impuesto a las Ganancias 16
Diferencias de Cambio netoOtros ingresos (gastos) de las
subsidiarias,negocios conjuntos y Ganancias (Prdidas) que surgen de
la Diferencia entre el Valor Libro
Anterior y el Valor Justo de Activos Financieros Reclasificados
Medidos
Ganancia (Prdida) por actividades de operacinIngresos
FinancierosGastos Financieros
Otros Ingresos OperativosOtros Gastos OperativosOtras ganancias
(prdidas)
Gastos de Ventas y DistribucinGastos de AdministracinGanancia
(Prdida) de la baja en Activos Financieros medidos al Costo
Ingresos de actividades ordinariasCosto de VentasGanancia
(Prdida) Bruta
Anlisis del Estado de Resultados
CASA GRANDE SOCIEDAD ANONIMA ABIERTA (CASA GRANDE S.A.A.)ESTADOS
FINANCIEROS | ( en miles de NUEVOS SOLES )
CUENTA NOTA
-
31/12/2013
453,853.00
Costo de Ventas/ -374,843.00
79,010.00
Gastos de Ventas y Distribucin/ -22,175.00
Gastos de Administracin/ -28,385.00
Ganancia (Prdida) de la baja en Activos Financieros medidos al
Costo Amortizado/ -
Otros Ingresos Operativos/ 21,841.00
Otros Gastos Operativos/ -687.00
Otras ganancias (prdidas)/ -
49,604.00
Ingresos Financieros/ 1,024.00
Gastos Financieros/ -14,474.00
Diferencias de Cambio neto/ -17,114.00
Otros ingresos (gastos) de las subsidiarias,negocios conjuntos y
asociadas/ -
Ganancias (Prdidas) que surgen de la Diferencia entre el Valor
Libro Anterior y el Valor
Justo de Activos Financieros Reclasificados Medidos a Valor
Razonable/ -
Diferencia entre el importe en libros de los activos
distribuidos y el importe en libros del
dividendo a pagar/ -
19,040.00
Gasto por Impuesto a las Ganancias/ -3,048.00
Ganancia (Prdida) Neta de Operaciones Continuadas/ 15,992.00
Ganancia (prdida) procedente de operaciones discontinuadas, neta
del impuesto a las
ganancias/ -
15,992.00
Bsica por accin ordinaria en operaciones continuadas/ 0.19
Bsica por accin ordinaria en operaciones discontinuadas/ -
Ganancias (prdida) bsica por accin ordinaria/ 0.19
Bsica por Accin de Inversin en Operaciones Continuadas/ -
Bsica por Accin de Inversin en Operaciones Discontinuadas/ -
Ganancias (Prdida) Bsica por Accin Inversin/ -
Diluida por accin ordinaria en operaciones continuadas/ -
Diluida por accin ordinaria en operaciones discontinuadas/ -
Ganancias (prdida) diluida por accin ordinaria/ -
Diluida por Accin de Inversin en Operaciones Continuadas/ -
Diluida por Accin de Inversin en Operaciones Discontinuadas/
-
Ganancias (Prdida) Diluida por Accin Inversin/ -
Ganancias (Prdida) por Accin:/
Ganancias (prdida) bsica por accin:/
Ganancias (prdida) diluida por accin:/
Estado Financiero Anual Individual del Ao 2014 (En miles de
nuevos soles)
CASA GRANDE SOCIEDAD ANONIMA ABIERTA (CASA GRANDE S.A.A.)
ESTADO DE RESULTADOS / INCOME STATEMENT
Ingresos de actividades ordinarias/
Ganancia (Prdida) Bruta/
Ganancia (Prdida) por actividades de operacin/
Resultado antes de Impuesto a las Ganancias/
Ganancia (Prdida) Neta del Ejercicio/
-
RAZONES DE ACTIVIDAD
rotacin de cartera o cliente:
Rotacin de cartera =
Rotacin de cartera = 468,352.00
163,971.00
Rotacin de cartera = 2.86
interpretacin:
podemos afirmar al obtener esta razn que las cuentas por pagar
durante el periodo
se convirtieron 2.86 veces en efectivo. Es una rotacin idnea al
ser una cantidad
considerable la que se convierte en efectivo.
pero por otro lado podemos decir que sera mucho mejor que esa
rotacin incrementara
ya que nos permitira obtener mayor liquidez durante el
periodo.
Rotacin de inventarios:
Rotacin de inventarios =
Rotacin de inventarios = 367,597.00
100,851.00
Rotacin de inventarios = 3.64
interpretacin:
Este ratio nos indica que los inventarios se convirtieron en
efectivo 3.64 veces durante
el periodo, es una buena rotacin considerando el monto. Por otro
lado la gerencia
tiene la responsabilidad de mantener y/o aumentarar esta rotacin
ya que la mercadera
de esta empresa es suceotible a sufrir mermas.
Rotacion de activos totales:
Rotacin de activos totales =
Rotacin de activos totales = 468,352.00
1,764,128.00
Rotacin de activos totales = 0.27
nota: rotacin en el periodo anterior 0.25
interpretacin:
como podemos observar, los activos cumplieron el objetivo de
impulsar las ventas
en el periodo, tambin podemos decir que no ubo activos que se
hayan mantenido
inactivos.
comparando con el periodo anterior podemos decir que los activos
tuvieron una
mayor rotacin lo que implica que la inversin est dando resultado
y que se aprovech
su capacidad al mximo.
-
ROTACIN DE ACTIVOS NETOS
Activo Fijo = Activos Biolgicos + Propiedades, Planta y Equipo
(neto)
Activo Fijo = 263,704.00 + 1,233,932.00 = 1,497,636.00
18% 82%
Rotacin de Activos Fijos = 88,444.00
1,499,643.00
El Activo Fijo presentado en el Est. De Situacin Financiera, nos
presenta los activos fijos netos.
INTERPRETACIN:
Como se muestra el resultado obtenido, es una tasa baja,
entonces por ello, podemos afirmar
que la empresa CASA GRANDE S.A.A. no est realizando un uso
productivo de su activo fijo,
por lo cual se puede decir que sta, est siendo improductiva,pero
ahora tambin es necesario
tomar en cuenta los activos biolgicos que incluyen en los
activos fijos, por los cuales vemos
que representan un 18% de los activos fijos, lo cual tambin no
es una tasa elevada.
En conclusin podemos afirmar que esta entidad necesita trabajar
en esta parte y buscar polticas
que le ayuden a mejorar su productividad en cuanto enfocarse a
su activo fijo se refiere.
Pero tambin es necesario, tomar en cuenta esta empresa es grande
as que sus inversiones en
sus activos tambin son grandes, por lo cual es necesario seguir
realizando ms anlisis.
ROTACIN DE ACTIVOS TOTALES
Rotacin de activos totales = 88,444.00
1,764,128.00
INTERPRETACIN :
Las ventas netas, estn presente en el Estado de Resultados, segn
las notas a los estados
financieros por lo cual no hay mayor clculo.
En cuanto a los resultados obtenidos, se puede ver que no han
existido muchos movientos
en cuanto a sus activos totales, por lo cual se puede decir que
el activo total que posee
CASA GRANDE S.A.A. podr tener la capacidad de ventas necesarias,
pero en cuanto a su
resultado obtenido, este ratio de bajo valor, nos afirma que
esta entida posee grandes inversiones,
en cuanto a su activo fijo refiere, segn lo analizado en la razn
anterior.
ROTACIN DEL CAPITAL DE TRABAJO
CAP. DE TRA. = 259,656.00 - 79,456.00 = 180,200.00
Rotacin de capital de trabajo = 88,444.00
180,200.00
INTERPRETACIN:
Como sabemos el Capiatl de Trabajo es el motor generador de
ingresos, y segn el anlisis rehalizado,
nos encontramos con un ratio de alto valor se podria entonces
que, la empresa CASA GRANDE S.A.A.
s est haciendo un buen uso se su capital de trabajo, por lo
cual, este ratio nos hace aclarar
la interpretacin para los dos ratios anteriores. Y como
conclusin apreciar que la empresa s
se encuentra raelizando una labor productiva.
= 0.490810211 = 49%
RAZONES DE PRODUCTIVIDAD
= 0.058977 = 6%
= 0.050134684 = 5%
-
RAZONES DE RENTABILIDAD
MARGEN NETO DE UTILIDAD
6,694.00
137,862.00
Margen Neto de Utilidad = 4.86%
Estos datos significan que, la Utilidad Neta correcpondi a un
4.86% de las ventas netas en el ao
Lo cual significa que Cada Nuevo Sol Vendido, gener 4.86 Cntimos
de Utilidad.
Aunque Si se presenta un Margen Neto de Utilidad en el periodo,
este Margen es muy bajo
si se considera todo lo que se logra vender. 4.86 Cntimo por
cada Nuevo Sol No representa un
porcentaje adecuado para una empresa tan grande. Esta empresa
debera buscar mecanismos
para generar un Mayor Margen de Utilidad.
RENDIMIENTO DEL PATRIMONIO (ROE)
6,694.00
847,030.00
Rendimiento del Patrimonio = 0.79%
Este resultado nos muestra cunto es el rendimiento de la
Inversin que han hecho los Socios de la
empresa Casa Grande. Este resultado, al igual que la razn
anterior, tambin es un procentaje
bastante bajo. En aos anteriores, el Rendimiento sobre el
Patrimonio era aproximadamente el doble
quiz esta baja se deba en la actual situacin econmica en el
Per
RENDIMIENTO DEL ACTIVO TOTAL (ROA)
6,694.00
1,807,484.00
RENDIMIENTO DEL ACTIVO TOTAL = 0.37%
Esto significa que por cada Nuevo Sol Invertido en Activos, se
obtiene 0.37 Cntimos de Utilidad Neta
Este resultado no es tan alto como se esperara de una empresa
que tiene aproximadamente 1.8
millones de Nuevos Soles en Activos. Adems es preciso mencionar
que por el mismo giro del
negocio, Los activos biolgicos con los que cuenta Casa Grande
ingrementan su valor segn las
condiciones medioambientales y conforme van creciendo las
plantas
EBITDA
EBITDA = Utilidad de Operaciones + Gastos por Depreciacin +
Gastos por Amortizacin
EBITDA = 19,152.00 108,449.04 3,606.00
EBITDA = 131,207.04
Esto significa que a pesar que la empresa Casa Grande muestra
solamente 19,152 Nuevos Soles de
Utilidad Operativa, debido a que las depreciaciones y
Amortizaciones no Constituyen Salidas efectivas
de dinero, se puede considerar como EBITDA 131,207.04 Nuevo
Soles.
Margen Neto de Utilidad =
Rendimiento del Patrimonio =
RENDIMIENTO DEL ACTIVO TOTAL =
-
RAZONES DE SOLVENCIA Y ENDEUDAMIENTO
ENDEUDAMIENTO
546,639.00
1,807,484.00
Razn de Endeudamiento= 30.24%
La Empresa Casa Grande SAA cuenta con un margen de Endeudamiento
del 30.24% de manera
general. Esto significa que de cada Nuevo Sol que la empresa
tiene de Activos 30.24 Cntimos
son deuda a corto y largo plazo. Aunque este es un resultado muy
genrico podemos afirmar que
el indice de endeudamiento es apropiado comparado con otras
empresas en el Per.
ENDEUDAMIENTO FINANCIERO
3,810.00
137,862.00
Endeudamiento Financiero = 2.76%
Este resultado significa que por cada Nuevo Sol en Ventas Netas
de la empresa Casa Grande
2.76 cntimos son destinados a obligaciones financieras.
A pesar de los bajos margenes que tiene esta empresa en cuando a
Rendimiento, su apalancamiento
financiero es bastante adecuado ya que 2.76% es un resultado muy
bueno. (siempre que
consideremos que la empresa no necesita mayor endeudamiento
financiero)
Razn de Endeudamiento=
Endeudamiento Financiero =
-
RAZONES DE LIQUIDEZ
RAZN CORRIENTE= 221,603 = 1.7123
129,418
El resultado obtenido en principio quiere decir que por cada
peso que la empresa debe en
el corto plazo cuenta con 1.75 para respaldar esa obligacin
PRUEBA CIDA = 221,603 - 91,994 = 1.0015
Quiere decir que por cada sol que se debe a corto plazo , se
cuenta para su cancelacin con
1 nuevo sol e activo corrientes, sin tener que recurrir a la
veta de inventarios
= 221,603 - 129,418
= 92,185
El resultado indica que al finalizar el ao 2013 la empresa tenia
S/. 92,185 uevos soles
de su activo corriente financiados con recursos de largo
plazo
RAZN CORRIENTE
PRUEBA CIDA
129418
CAPITAL NETO DE TRABAJO
CAPITAL NETO DE TRABAJO
