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Es estudio del caso Mina La Escondida: Una modelo financiero Proforma de una instalación solar fotovoltaica de 200 Megavatios. Los coeficientes mineros y renovables.
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Ph D. Arnold M. van den
Hurk Mir
MÉTODO DE VALORACIÓN DE LAS RENOVABLES PARA LA
INDUSTRIA MINERA
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¡ renewables4mining.com es una nueva página web destinada a :
compartir y transferir conocimiento y sabiduría sobre la valoración de los modelos de negocio de Energías Renovables para la industria Minería y
Petrolera … y tratar de minimizar el Pico Petrolero y el Cambio Climático
¡ EL ENFOQUE: La propuesta de valor se basa en el uso de innovadores indicadores clave de rendimiento (KPI) que contemplan a todas las partes interesadas como: § las empresas mineras (1) y de energías renovables (2), § los accionistas e inversionistas de capital (3) y los inversores en deuda (4), § las administraciones y las entidades locales de desarrollo socioeconómico (5), § los analistas y consultores preocupados por la huella de carbono (6), § los profesionales y organismos internacionales a la búsqueda de minimizar el
pico del petróleo (7). § Y los medios de comunicación y networking relacionados
QUÉ ES
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EL PRIMER ESTUDIO DEL CASO: Mina La Escondida (producción anual 1 ,68 millones TMF). Parque de 200 MWn solar fotovoltaica
§ El consumo eléctrico anual corriente: 3,72 TWh y que en 25 alcanza los 93 TWh (comparable al consumo anual de Malaysia o el doble que Israel)
¡ Instalación de 200 MW fotovoltaicos en la zona significa: § 8,52 TWh en 25 años de producción eléctrica (341,1 GWh /año) § 9,16% de la demanda total de la mina en 25 años. § Un LCoE de 11,57 céntimos de dólar/kWh en 25 años § Con ahorros de 8,98 céntimos /kWh con respecto a térmicas de
combustibles fósiles (total de 798,13 millones USD en 25 años)
¡ El modelo considera un coste de 1 ,9 USD/vatio § 380 M USD in a 80%/20% a ratio deuda /fondos propios § Tasa interés 5%, rendimiento del capital del 12,5%, un WACC 10,5% § TIR de accionista 24,78% § TIR de proyecto 11,48% § VAN 140 millones USD
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CUADRO DE MANDO: KPI CLÁSICO
¡ KPI - r4m1 : PARA LOS MINEROS § la operación minera ganará 18,98 dólares por cada una de las 42
millones de toneladas de cobre que producirán en 25 años § Este indicador de rendimiento puede ser aplicado a cada una de las
etapas de la minería de metales base (extracción, concentrados, cátodos, etc.) e integrar mejoras de eficiencia energética
¡ KPI - r4m2: PARA LOS INVERSORES MINEROS (ACCIONES) § La Escondida incrementará el valor empresarial en 235,55 dólares por
tonelada de producción en promedio de 25 años § El primer año será sólo de 66,23 USD/ Tn, el año 25, los 438,07 USD/ Tn § De otra forma … si la compañía tuviese 100 millones de acciones, el parque
de 200 MW PV supondría un incremento de valor de 3,96 USD por acción. § El incremento de valor en un año estabilizado sería de 396,28 M USD, este
valor excede la inversión EPC del parque (380 M USD)!! ¡ KPI - r4m3: PARA LOS INVERSORES EN DEUDA
§ el TIR de proyecto minero se incrementaría en un 0.35% y el Ratio de Cobertura de Riesgo sería el primer año del 1,96.
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INDICADORES PARA ENTES PRIVADOS
¡ KPI - r4m4: PARA LA ADMINISTRACIÓN CHILENA § Los ahorros de energía supondrán unos beneficios que pagará unos
impuestos de 83,1 USD / Tn producida; lo que significan 5,58 millones de dólares anuales.
§ En 25 años se recaudarían 139.67 M USD en las arcas chilenas § ¡8,09 dólares por cada chileno/a gracias a la energía solar!
¡ KPI - r4m5: LA HUELLA DE CARBONO § La huella de carbono ahorrada sería de 83,1 kg CO2/TMF § Un total anual de 139.741 Tn CO2 § En 25 años alcanzará los 3,49 millones de Tn CO2
¡ KPM - R4m6: EL PICO DE PETRÓLEO § El reloj del Pico Petrolero se retrasará 1 hora 24 minutos 7 segundos § Que son 733.382 Toneladas Petróleo Equivalentes (TOE) en 25 años § 4,61 Millones de barriles, 506 barriles / día de petróleo diarios
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INDICADORES PARA ENTES PÚBLICOS
Ph D. Arnold M. van den Hurk
¡ www.r4mining.com
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GRACIAS POR SU ATENCIÓN
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