UNIVERSIDAD CATÓLICA DE CUENCA AZOGUESdspace.ucacue.edu.ec/bitstream/reducacue/6214/1/GOMEZJURADO ANDREA.pdf · disfrutar un agradable sabor y aroma. A fin de conocer más acerca

UNIVERSIDAD CATÓLICA

DE

CUENCA – AZOGUES

UNIDAD ACADÉMICA DE CIENCIAS

ADMINISTRATIVAS Y EMPRESARIALES

FACULTAD DE INGENIERÍA EMPRESARIAL

XI SEMINARIO DE GRADUACIÓN EN

INGENIERÍA EMPRESARIAL (ACTUALIZACIÓN, INVESTIGACIÓN Y SUSTENTACIÓN)

PROYECTO DE IMPLEMENTACIÓN DE LA EMPRESA

“GUAYUSA”, PRODUCTORA Y DISTRIBUIDORA DE HOJAS

SECAS DE GUAYUSA DE 30 g

TRABAJO DE INVESTIGACIÓN PREVIO A

LA APROBACIÓN DEL SEMINARIO DE

GRADUACIÓN

AUTORA: ANDREA GÓMEZJURADO C.

ASESOR: ECO. MOISES MATOVELLE

MACAS-ECUADOR

2015

UNIVERSIDAD CATÓLICA

DE

CUENCA – AZOGUES

UNIDAD ACADÉMICA DE CIENCIAS

ADMINISTRATIVAS Y EMPRESARIALES

FACULTAD DE INGENIERÍA EMPRESARIAL

XI SEMINARIO DE GRADUACIÓN EN

INGENIERÍA EMPRESARIAL (ACTUALIZACIÓN, INVESTIGACIÓN Y SUSTENTACIÓN)

PROYECTO DE IMPLEMENTACIÓN DE LA EMPRESA

“GUAYUSA”, PRODUCTORA Y DISTRIBUIDORA DE HOJAS

SECAS DE GUAYUSA DE 30 g

TRABAJO DE INVESTIGACIÓN PREVIO A

LA APROBACIÓN DEL SEMINARIO DE

GRADUACIÓN

AUTORA: ANDREA GÓMEZJURADO C.

ASESOR: ECO. MOISES MATOVELLE

MACAS-ECUADOR

2015

I

DEDICATORIA

Este trabajo lo dedico a las personas que más amo y que son la razón de mi vida. A Dios

por darme la fuerza de seguir adelante con este proyecto, a mi hija Genesis, a mis hijos

Emmanuel y Andrés, al Amor de mi Vida y mi compañero eterno Patricio…

Gracias por ayudarme hacer realidad mi sueño…

Andrea .

II

AGRADECIMIENTO

Agradezco a la Universidad de Cuenca etx. Azogues por darme la oportunidad de acabar

con la meta soñada.

A mis hijos y mi esposo y a mi familia en general en especial a mis Padres Oliva y Ariel…

A las personas que me han brindado su apoyo y su amistad en esta bella ciudad que

ahora es mi hogar…

En especial agradezco a mi Virgen de GUADALUPE… que siempre me acompaña y me

dio fuerzas para terminar esta hermosa etapa…

III

RESPONSABILIDAD

LOS CRITERIOS VERTIDOS EN EL PRESENTE TRABAJO DE INVESTIGACIÓN, SON DE EXCLUSIVA

RESPONSABILIDAD DE SU AUTOR.

______________________________________ ANDREA GÓMEZJURADO C

C.I.1400584031

IV

INDICE

DEDICATORIA I

AGRADECIMIENTO II

FIRMA DE RESPONSABILIDAD III

ÍNDICE IV

RESUMEN EJECUTIVO 1

CAPITULO 1 5

1. FUNDAMENTACIÓN DEL PROYECTO 5

1.1. Idea Empresarial y Alcance 5

1.2. Antecedentes 5

1.3. Justificación y Requerimientos a Satisfacer 6

1.4. Mercado Atender. 6

1.5. Ventajas Competitivas 7

1.6. Definición del Negocio. 7

1.6.1 Misión. 7

1.6.2 Visión 8

1.6.3 Análisis Estratégico 8

1.6.4 Imagen de la Marca 9

1.6.4.1 Nombre 9

1.6.4.2 Eslogan 9

1.6.4.3 Logotipo 10

1.7. Objetivos del Proyecto 10

1.7.1. General. 10

1.7.2. Objetivos Específicos 10

CAPÍTULO 2 12

2. ESTUDIO DE MERCADO 12

2.1. Objetivos del Estudio de Mercado 12

2.1.1. Objetivo General 12

2.1.2. Objetivos Específicos del Estudio de Mercado 12

2.2. Definición del Producto 12

2.2.1. Clasificación y Usos del Producto 13

2.3. Demanda 14

2.3.1. Obtención de Información Secundaria 15

2.3.2. Recopilación de Información de Fuentes Primarias 15

2.3.2.1. Necesidades de Información 16

2.3.2.2. Diseño de la Muestra 16

2.3.2.3. Análisis de Resultado de las Encuestas 17

2.3.3. Determinación de la Demanda 28

2.3.4. Proyección de la Demanda 28

2.4. Oferta 29

2.4.1. Determinación de la Oferta 30

2.4.2. Proyección de la Oferta 30

2.5. Demanda Potencial Insatisfecha 31

2.6. Precios 32

2.6.1. Proyección de los Precios 33

2.7. Comercialización 33

2.7.1. Estrategias de Introducción al Mercado 34

2.8. Conclusiones y Recomendaciones del Estudio de Mercado 34

2.8.1. Conclusiones 34

2.8.2. Recomendaciones 35

CAPÍTULO 3 36

3. ESTUDIO TÉCNICO 36

3.1.Objetivo del Estudio Técnico 36


3.1.2. Objetivos Específicos del Estudio Técnico 36

3.2.Localización Óptima de la Fábrica 36

3.2.1. Macro Localización 37

3.2.2. Micro localización 38

3.2.2.1.Descripción de los Factores Relevantes 38

3.3.Tamaño Óptimo (Capacidad) 39

3.4.Ingeniería 41

3.4.1. Descripción del Proceso Productivo 41

3.4.1.1.Flujograma del Proceso 42

3.5.Maquinaria y Equipos 44

3.6.Distribución Interna (Layout) 45

3.6.1. Áreas De Trabajo 46

3.7.Organización de Recursos Humanos 47

3.7.1. Definición de Cargos 47

3.8.Marco Legal y Factores Legales Relevantes 49

3.9.Conclusiones y Recomendaciones del Estudio Técnico 49

CAPÍTULO 4 50

4. ESTUDIO ECONÓMICO – FINANCIERO 50

4.1.Objetivos del Estudio Económico y Financiero 50



4.2.Inversión Inicial 50

4.2.1. Inversiones en Activos Fijos 51

4.2.1.1.Activo Fijo de Producción 51

4.2.1.2.Activo Fijo de Oficina 52

4.2.1.3.Terreno y Obra Civil 52

4.2.1.4.Activo Fijo de Ventas 53

4.2.2. Activo Diferido 53

4.3.Costos y Gastos 54

4.3.1. Costos de Materia Prima Directa 54

4.3.2. Mano de Obra Directa 55

4.3.3. Gastos de Administración 56

4.3.3.1.Mano de Obra Indirecta 56

4.3.3.2.Gastos de Oficinas 57

4.3.4. Gastos de Ventas 57

4.3.5. Materiales Indirectos 58

4.3.6. Servicios Básicos 59

4.3.6.1.Energía Eléctrica 59

4.3.6.2.Agua Potable 60

4.3.6.3.Teléfono 60

4.3.7. Mantenimiento 60

4.3.8. Consumo de Gas para el Horno 61

4.3.9. Costos Indirectos de Fabricación 61

4.4.Determinación de los Costos 62

4.5.Depreciación de Activo Fijo y Amortización del Diferido 63

4.6.Financiamiento y Amortización de la Deuda 64

4.7.Ingresos 65

4.8.Capital de Trabajo 66

4.9.Punto de Equilibrio 67

4.10. Estado de Resultados y Flujos de Caja (Pro-Forma) 69

4.10.1. Estado de Resultados 69

4.10.2. Flujo de Caja 70

4.11. Balance General Inicial 71

4.12. Conclusiones y Recomendaciones del Estudio Económico 72

CAPÍTULO 5 74

5. EVALUACIÓN ECONÓMICA 74

5.1.Objetivos de la Evaluación Económica y Financiera 74



5.2.Costo de Capital (TMAR) 74

5.3.Tasa Interna de Retorno y Valor Actual Neto 75

5.4.Posición Financiera Inicial de la Empresa 75

5.4.1. Ratios de Liquidez 75

5.4.2. Ratios de Endeudamiento 76

5.4.3. Ratios de Apalancamiento 76

5.4.4. Tasas de Rentabilidad 77

5.5.Análisis de Sensibilidad 77

5.5.1. Enfoque Optimista 77

5.5.2. Enfoque Pesimista 78

5.6.Conclusiones de la Evaluación Financiera – Económica 79

CAPÍTULO 6 80

6. ANÁLISIS DE RIESGOS E IMPACTOS 80

6.1 Objetivos del Análisis de Riesgos E Impactos 80



6.2.Análisis de Riesgos 80

6.2.1. Riesgos de Mercado 81

6.2.2. Riesgos Técnicos 82

6.2.3. Riesgos Financieros 82

6.3.Análisis de Impacto Social 83

6.3.1. Impacto Ambiental 83

6.3.2. Impacto Social 84

CAPÍTULO 7 85

7. CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES 85

7.1.Conclusiones 85

7.2.Recomendaciones 86

ANEXOS 87

BIBLIOGRAFÍA 89

“ E L P O D E R D E L A M E D I C I N A N A T U R A L”

1

|RESUMEN EJECUTIVO

El presente estudio tiene como fin analizar la factibilidad y viabilidad para la producción y

comercialización de HOJAS SECAS DE GUAYUSA, en presentación de empaques de 30

gramos, para la ciudad de Azogues, justificando el hecho de que las plantas medicinales

constituyen una fuente valiosa de prevención y curación para la mayoría de los pobladores del

país. Muchas especies de alto valor curativo como el cedrón, la manzanilla, el anís, el romero,

entre otras; han sido utilizadas tradicionalmente para el tratamiento de diferentes afecciones y

enfermedades. Las hojas de la guayusa son consideradas estimulantes tónicas y medicinales,

usados por los jíbaros de la alta Amazonía desde los tiempos inmemoriales; de muchos

propósitos curativos: dolor de riñones, fiebres malarias, nervínico, digestivo y antidiabético.

Este nuevo producto va dirigido toda la población de la ciudad de Azogues sin límite de edad,

pero especialmente a las personas que consume te medicinal, en busca de una buena salud y de

disfrutar un agradable sabor y aroma. A fin de conocer más acerca de la demanda de este

producto se han elaborado y aplicado un total de 138 encuestas, a la población de la ciudad de

Azogues, con lo cual se han obtenido resultados importantes para determinar la demanda y

capacidad instalada de la empresa. El total de la población de la ciudad de Azogues es de

73.628 personas; y, de acuerdo a las encuestas el 73,91% le gustaría adquirir este producto

empaquetado para su consumo, lo que representa a un total de 54.420,70 personas que

consumirían el producto. Además se considera que el consumo será por familias, y según el

INEC, el número de integrantes promedio por familia es de 5 personas, lo que da un total de

10.884,14 familias, posibles consumidoras del producto a elaborarse.

Inicialmente se va a elaborar el producto en una presentación de 30 g, según preferencias del

público encuestado. Para determinar el consumo de gramos por día por familia se ha dividido

el número de gramos para los 7 días de la semana, que duraría el producto si se consumiera

diariamente, lo que representa un total de 4,29 gramos por día, si este valor se multiplica por el

número de familias que consumirían el producto se tiene un total de 46.646,31 gramos por día

consumidos por familia en la ciudad de Azogues, y para el cálculo anual se multiplica este

valor por 30 días y por 12 meses, lo que da un total de 16.792.671,80 gramos al año por

familia. Considerando los resultados del estudio de Mercado, concretamente la demanda

insatisfecha se plantea la capacidad de la planta con producción del 25% de la demanda

potencial insatisfecha debido a que el producto no existe en el mercado de la ciudad de

Azogues, y la demanda insatisfecha resulta demasiado grande, se ha optado por este

porcentaje considerando que se desea empezar con un porcentaje pequeño hasta determinar la

acogida que el producto va a tener en el mercado, y de esta forma reducir el riesgo de vida de

la empresa. Según este porcentaje de producción la demanda insatisfecha asciende a un total

de 4.166.667,95 g/familia del producto al año, es decir 11.574,08 g/familia diarias que serán

puestas al mercado.


2

Para determinar el número de fundas del producto a elaborarse se ha divido la producción

diaria par 30 gramos que tendrá cada fundita de Hojas Secas de Guayusa, lo que da un total de

385,80 fundas de 30 g producidas por día. Según la investigación realizada y como ya se

mencionado anteriormente no existen productores ni oferentes de hojas enteras de guayusa

secas y empaquetadas en la localidad, motivo por el cual se tomará como referencia la oferta

del producto similar “HORCHATA” existente en la localidad, en una presentación de hojas

secas aromáticas trituradas en un peso de 35 gr, con una producción mensual de 10.500 gr y

con una capacidad instalada explotada al momento en un 100%.

El canal de distribución más adecuado para el producto a ser ofrecido es el de productores-

minoristas-consumidores, estos minoristas llegan a ser en su mayoría las tiendas de barrio pues

según la encuesta realiza el 41% de los encuestados prefieren encontrar el producto en las

tiendas de barrio o de la ciudad.

La localización optima para la planta de producción de las hojas secas de guayusa se encuentra

ubicada en la provincia de Morona Santiago, en el cantón Morona en la parroquia Macas, en el

sector “Barrio Centro” en la calle Guamote (tras el terminal); y, en la ciudad de Azogues se

encuentra ubicado en las calles Bolívar y 3 de noviembre, junto a la farmacia Hno. Miguel.

La estructura organizativa de la empresa es sencilla, se requiere de 4 personas para la planta, 2

obreros para producción, 1 gerente y un vendedor. Es importante mencionar que algunas de las

actividades a realizarse son repetitivas, especialmente el empacado – pesado y el sellado por lo

cual se recomienda la rotación de las actividades entre los trabajadores.

Para el desarrollo de las actividades de la empresa se requiere una inversión total de

$41.182,90; de los cuales el 61% será financiado en un Banco de la ciudad lo cual representa

$25.000,00 de la inversión total pagaderos a 5 años a una tasa de interés del 10%; y, el otro

39% será aportado por los socios lo cual representa un valor de $ 16.182,90.

Los ingresos del proyecto básicamente corresponden a la venta de las fundas de 30 gramos de

hojas secas de Guayusa. La producción ha sido establecida según el estudio de mercado, y el

análisis de la demanda potencial insatisfecha la cual es de 16.666.671,80 kg de hojas secas de

Guayusa al año, de lo cual para el primer año de actividades se ha fijado una producción del

25% de la capacidad instalada de la planta es de 4.166.667,95 kilogramos de hojas secas de

Guayusa, valor que equivale a un total de 138.889 fundas de 30 gramos de hojas secas de

guayusa al año. Los precios serán de 0,50 centavos de dólar por funda de producto y serán

proyectados para 5 años en base a la inflación anual, que para finales del 2010 cerró en 3,33%.

Entre las conclusiones a las que se ha llegado con el presente proyecto de inversión tenemos

las siguientes:

La oferta como la demanda, presentan tendencias de incremento.

Existe una demanda potencial insatisfecha elevada, pues no se cuenta con este tipo de

producto dentro del mercado de la ciudad de Azogues.


3

Se buscará cubrir parte de la demanda potencial insatisfecha lo que hace viable la

ejecución del proyecto.

El precio en relación a la competencia no es elevado y es aceptable para el mercado.

El canal de distribución elegido para el producto es el de Productores – Minoristas –

Consumidores.

Para publicitar el producto se utilizarán medios de comunicación locales como radio,

televisión y prensa escrita, trípticos, afiches, calendarios, folletos informativos.

La implementación del proyecto no demanda mayores costos e inversiones toda vez

que existen las instalaciones, la maquinaria y equipo requeridos para la ejecución de

esta actividad productiva.

Los volúmenes de producción previstos en el proyecto, permiten cubrir un 25%

aproximadamente de la demanda insatisfecha existente en el mercado.

La Organización del proyecto, presenta una estructura sencilla acorde con las

características y necesidades del mismo.

La localización del proyecto es adecuada y facilita la comercialización del producto

terminado, adicionalmente, cuenta con todos los servicios básicos requeridos.

De acuerdo a la evaluación Financiera del Proyecto considerando una producción

constante en el horizonte del proyecto (5 años), con una inflación promedio de 3,33%

para los próximos años, y un financiamiento de $ 25.000,00 se concluye que el

proyecto es rentable.

Se observa en el Estado de resultados de la empresa que esta tienen ingresos desde el

primera año de actividades de la empresa, lo que demuestra la rentabilidad de la

misma. Además se estima que la inversión se recupera a partir del cuarto año de

actividades de la empresa, utilizando solamente el 25% de la capacidad instalada, pues

si esta aumentara los ingresos también.

La inversión no es muy elevado lo cual resulta económicamente atractiva.

La TMAR para el proyecto es de 14%, considerando el rendimiento de la empresa de

un 20% y la tasa de interés bancaria de 10%.

El VAN que resulta es de $ 34.048,75 y la TIR es del 32%.

La rentabilidad económica se incrementa si se aumenta el nivel de ventas.

Entre las recomendaciones que se pueden dar luego de la elaboración del proyecto se

enumeran las siguientes:

Elaborar en el estudio económico un presupuesto para la publicidad considerando

como punto importante los canales que comuniquen de mejor manera los beneficios de

este producto de hojas secas de Guayusa empaquetadas.


4

En el estudio de la capacidad instalada analizar de forma óptima el porcentaje de

producción a fin de cubrir la demanda de este producto.

Elaboración de una campaña publicitaria a fin de comunicar a la ciudadanía las

bondades y ventajas que ofrece la planta de la Guayusa para la salud.

Entregar muestras gratis del producto, en mercados y supermercados de la ciudad, con

el objetivo de dar a conocer a la población la planta de Guayusa.

Elaborar volantes y trípticos informativos, los mismos que serán distribuidos por toda

la ciudad.

Planear el número de viajes que serán realizados a la ciudad de Quito para traer la

materia prima, a fin de reducir el costo de transporte y mantenimiento del vehículo.

Análisis de tipos de hornos y su producción a fin de que el mismo cumpla con los

requisitos de producción para satisfacer la demanda de fundas de hojas secas de

Guayusa.

Realizar un análisis del espacio del local y la ubicación más idónea para reducir

tiempos en la producción.


5

C A P Í T U L O 1

1. FUNDAMENTACIÓN DEL PROYECTO

El presente estudio tiene como fin analizar la factibilidad y viabilidad para la Producción y

comercialización de la Planta de HOJAS SECAS DE GUAYUSA, para la ciudad de Azogues.

1.1. IDEA EMPRESARIAL Y ALCANCE

En la actualidad la medicina natural ha tomado fuerza en el mercado de la salud, las personas

se sienten más seguras utilizando productos naturales antes que productos químicos

farmacéuticos.

Las plantas medicinales constituyen una fuente valiosa de prevención y curación para la

mayoría de los pobladores del país, pues contamos con una cultura y tradición ancestral. Su

valor económico no está aún reconocido en los indicadores económicos oficiales. Muchas

especies de alto valor curativo como el cedrón, la manzanilla, el anís, el romero, entre otras;

han sido utilizadas tradicionalmente para el tratamiento de diferentes afecciones y

enfermedades. Dichos conocimientos permanecen vigentes en las comunidades, y se

transmiten de generación en generación, como parte de su cultura.

La idea de este servicio nace de la visión de ofrecer al mercado de la ciudad de Azogues un

nuevo producto natural, que ofrezca las ventajas de la medicina moderna y con la seguridad

de lo natural.

1.2. ANTECEDENTES

La guayusa, (Ilex guayusa) es el nombre de un arbusto aromático y medicinal del mismo

género del acebo, nativo de la Amazonía peruana. Está relacionado, aunque en forma distante,

con la hierba mate. Sus hojas tienen la más alta concentración de cafeína de todas las plantas

conocidas. Las hojas de la guayusa son consideradas estimulantes tónicas y medicinales,

usados por los jíbaros de la alta Amazonía desde los tiempos inmemoriales; de muchos

propósitos curativos: dolor de riñones, fiebres malarias, nervínico, digestivo y antidiabético.

En Colombia es recomendada como fortificante de la sangre y estimulante para regular

problemas del insomnio y como reguladora de la menstruación.

http://es.wikipedia.org/wiki/Arbusto

http://es.wikipedia.org/wiki/Planta_medicinal

http://es.wikipedia.org/wiki/Acebo

http://es.wikipedia.org/wiki/Amazonia

http://es.wikipedia.org/wiki/Yerba_mate

http://es.wikipedia.org/wiki/Cafe%C3%ADna


6

En Ecuador se experimento que la guayusa en cocción provoca la disminución inmediata del

índice glicérico y glucosúrico en los diabéticos.

En el Perú en la zona norte ecuatorial se utiliza las hojas secas o frescas y hervidas por varios

minutos como suplemento alimenticio remplazando los líquidos ordinarios y como protector

de la próstata y riñones habiendo experiencia de eliminación de cálculos renales.

1.3. JUSTIFICACIÓN Y REQUERIMIENTOS A SATISFACER

El presente proyecto se elabora con la idea de dar a conocer a la ciudad de Azogues nuevo

producto que existe en la zona amazónica y posee propiedades curativas. Gracias a las

propiedades curativas de las hojas de guayusa se pretende solventar la necesidad de salud o

por lo menos colaborar con la población de Azogues para mejorar su calidad de vida, con la

ayuda de un producto natural y saludable, que demuestra el poder de la medicina natural;

además, su sabor es muy agradable indicado que será aceptado rápidamente por el paladar de

la población del mercado a atender.

Todo trabajo de investigación requiere de un estudio que permita conocer las ventajas y

desventajas de invertir, cuáles son los riesgos, los clientes actuales y potenciales que podrán

demandar el bien a ofertar, de lo contrario es aventurarse a hacer algo de lo que no se tiene

certeza de que va a funcionar y cuál es la rentabilidad que le producirá cierta inversión. Se

debe tener en cuenta que toda persona que invierte su dinero busca rentabilidad, a más de ello

que el producto ofrecido tenga sostenibilidad y pueda posesionarse del mercado.

Actualmente formamos parte de un medio muy competitivo donde existe varias empresas que

ofertan un producto similar, lo que conlleva a elevar su costo en el mercado, y vuelve

imposible su adquisición para los sectores de bajos recursos económicos, frente a lo cual se

presenta una alternativa natural y que buscara llegar a todos los sectores de la ciudad de

Azogues.

1.4. MERCADO A ATENDER.

Este nuevo producto va dirigido toda la población de la ciudad de Azogues sin límite de edad,

pero especialmente a las personas que consume te aromático, en busca de una buena salud y

de disfrutar un agradable sabor y aroma. También se buscará dar a conocer y distribuir el

producto en los bares, locales comerciales de la ciudad.


7

Este producto está destinado sobre todo para personas con diabetes, con problemas

intestinales y de digestión, con problemas respiratorios y renales; pero no es apto para

personas con alergias o trastornos con la cafeína, pues este compuesto es su principal

competente.

1.5. VENTAJAS COMPETITIVAS

Entre las ventajas competitivas se pueden mencionar las siguientes.

Producto difícil de encontrar en el sector.

Poder medicinal de la guayusa.

o Las hojas de guayusa son consideradas estimulantes tónicas y medicinales.

o Es un fortificante de la sangre y estimulante.

o La guayusa en cocción provoca la disminución inmediata del índice glicérico y

glucosúrico en los diabéticos.

o Es un estimulante nervioso y muscular.

o Digestivo

o Expectorante.

El producto que se va a ofrecer es con calidad e higiene.

Precio competitivo.

Tradición.

Buen sabor y aroma.

En el empaque se proporcionará números telefónicos y dirección electrónica para

conocer quejas y recomendaciones.

Evaluaciones periódicas para verificar la satisfacción del consumidor.

Forma de pago cómodo.

1.6. DEFINICIÓN DEL NEGOCIO.

1.6.1 MISIÓN.

“Ofrecer un producto natural y de calidad, a toda la población de la ciudad de Azogues, como

una forma de mejorar la salud de su gente, a través de un producto nuevo y con varias

propiedades medicinales como son las ofrecidas por las hojas de Guayusa.”


8

1.6.2 VISIÓN

“Llegar a ser para el año 2016 la empresa número uno en la producción y distribución de las

hojas secas de guayusa, logrando obtener un posicionamiento en el mercado del austro y en la

mente de los consumidores.

1.6.3 ANÁLISIS ESTRATÉGICO

Se ha desarrollado un análisis FODA sobre el proyecto y el producto a ofrecerse.

MATRIZ

FODA

OPORTUNIDADES

- Tradiciones culturales

del mercado.

- Producto novedoso.

- Aceptación del mercado

para este tipo de

productos medicinales.

- Deseo de la población de

mejorar su calidad de

vida con un producto

natural.

AMENAZAS

- Que la competencia

considere que el

producto es rentable y

lo distribuya.

- Posicionamiento de

otras marcas de té

aromático en el

mercado.

- Escaso conocimiento de

la población de las

ventajas ofrecidas por el

producto.

Estrategias FO Estrategias FA

FORTALEZAS

- Producto de larga

duración.

- Variedad de usos

medicinales.

- Transporte directo del

producto sus cultivos

ubicado en el oriente

del país.

- Uso de trípticos y hojas

volantes para dar a

conocer las bondades de

este producto.

- Desarrollo de

promociones ATL y BTL

para atraer clientes.

- Desarrollar campañas

con muestras gratis sobre

el producto y

especificación de las

ventajas ofrecidas por el

mismo.


9

Estrategias DO Estrategias DA

DEBILIDADES

- Falta de experiencia en

la comercialización.

- Limitada solvencia

económica.

- Capacitación.

- Personal con experiencia

en ventas.

- Personal con

conocimiento del

producto, para difundir

los beneficios ofrecidos.

- Desarrollar una imagen

de marca llamativa y que

dé a conocer las ventajas

del producto ofrecido.

- Solicitar un crédito

bancario para solventar

las necesidades de la

empresa.

1.6.4 IMAGEN DE LA MARCA

Con el objetivo de brindar reconocimiento para la empresa, se ha elaborado un diseño de la

imagen de la marca, a fin de llamar la atención de los clientes, y dar a conocer el producto a

ofrecer junto con las ventajas del mismo.

1.6.4.1 NOMBRE

Para dar a conocer de mejor manera el producto y lograr posicionar el mismo en la mente de

los consumidores se ha optado por elegir el nombre mismo de la planta “GUAYUSA”, a fin de

que todo el público reconozca y asocie el producto con la empresa.

1.6.4.2 ESLOGAN

Para el eslogan se ha desarrollado una pequeña frase que dé a conocer las ventajas de este

producto natural de características medicinales.


10

1.6.4.3 LOGOTIPO

Para el logotipo se presenta la hoja de guayusa con colores verdes llamativos, además se

incorpora el nombre de la empresa que también es el nombre del producto a venderse y se

agrega el eslogan para llamar más la intención del público consumidor.

1.7. OBJETIVOS DEL PROYECTO

1.7.1. GENERAL.

Conocer el nivel de aceptación de las hojas enteras de Guayusa secas y empaquetadas en la

población de la ciudad de Azogues.

1.7.2. OBJETIVOS ESPECÍFICOS

Entre los objetivos específicos se mencionan los siguientes:

Comprobar la factibilidad del proyecto en lo referente a la venta y distribución del

producto.


11

Colocar en el mercado un producto de excelente calidad, a un precio accesible, para los

habitantes de la ciudad de Azogues.

Ubicar el negocio en un lugar estratégico y al cual tengan acceso la población de la

ciudad de manera rápida.

Obtener el financiamiento adecuado para la inversión total del proyecto a elaborarse y

buscar generar utilidades a partir del primer año de funcionamiento del servicio.

Verificar la existencia de un mercado potencial insatisfecho capaz de aceptar el

producto a ofrecer.

Demostrar que técnicamente es posible elaborar el producto y que existe disponibilidad

de sus insumos.

Evidenciar que económicamente es rentable el negocio propuesto.

Realizar los análisis de riesgos e impactos y proponer estrategias que aseguren la

viabilidad del proyecto.

Recuperar la inversión inicial en el término de 5 años.

Lograr un posicionamiento que permitirá lograr prestigio en el mercado y

reconocimiento por parte de la comunidad de Azogues.

Obtener ventas elevadas para consolidar la supervivencia de la empresa.

Asegurar un producto rentable que genere beneficios y permita manejar los costos.

Llevar nuestro producto al más alto grado de calidad para que pueda competir en el

mercado.

Expandir el mercado con un producto de buen precio y calidad.

Fomentar el desarrollo e impulsar el trabajo.

Proteger y difundir el conocimiento del patrimonio natural y cultural del Ecuador en

cuanto al uso de las diferentes especies medicinales, sobre todo de la planta de

Guayusa.

Promover la participación activa de los diferentes actores sociales involucrados en el

proyecto, estimulando el fortalecimiento de la comunidad y de los bares a nivel local.


12

C A P Í T U L O 2

2. ESTUDIO DE MERCADO

2.1. OBJETIVOS DEL ESTUDIO DE MERCADO

2.1.1. OBJETIVO GENERAL

Liderar en la producción y comercialización, de las hojas enteras de Guayusa secas y

empaquetadas en la población de la ciudad de Azogues.

2.1.2. OBJETIVOS ESPECÍFICOS DEL ESTUDIO DE MERCADO

Entre los objetivos específicos que se pretenden conseguir con el presente proyecto están:

Analizar la oferta y la demanda de las hojas enteras de Guayusa secas y empaquetadas.

Confirmar la existencia de una demanda potencial insatisfecha en el mercado.

Establecer la cantidad del nuevo producto que el mercado aceptaría.

Determinar el precio de venta del nuevo producto.

Conocer los medios que se emplean actualmente para contactar y hacer llegar los

productos a los clientes.

Establecer políticas de precios y comercialización acordes con el mercado.

2.2. DEFINICIÓN DEL PRODUCTO.

La Guayusa seca es un producto 100% natural, que se obtiene de someter a las hojas de

guayusa a un proceso de deshidratación, luego del cual se obtendrá hojas enteras de guayusa

con un 20% de humedad; este producto se encontrara empacado no al vacio. Cabe destacar

que la guayusa es un producto tradicional que se encuentra fácilmente en la zona amazónica.

Es un árbol muy grande y ramificado. Las hojas de 15 cm. de longitud y hasta 7 cm. de ancho,

dentadas, coriáceas, enteras, elípticas y base aguda. El peciolo corto. Cáliz con cuatro o cinco

lóbulos. El fruto es globuloso.

http://es.wikipedia.org/wiki/%C3%81rbol

http://es.wikipedia.org/wiki/Rama

http://es.wikipedia.org/wiki/Hoja

http://es.wikipedia.org/wiki/Peciolo

http://es.wikipedia.org/wiki/C%C3%A1liz

http://es.wikipedia.org/wiki/Fruto


13

La guayusa es una planta perenne, su cosecha solo son las hojas la cual es raimada (retiro de

hojas de sus ramas), luego se tiende a secar sus hojas, sucesivamente la planta empieza a

producir nuevamente hojas.

Procede de la cuenca amazónica. Se utilizan las hojas. Su componente principal es la cafeína.

A continuación se presentan las principales características de esta planta:

Familia: Aquifoliáceas

Originaria: Cuenca amazónica

Hábitat: se encuentra en bosques y cerca de ríos de la Cuenca amazónica

Parte medicinal utilizada: sus hojas

Tipo de planta: Árbol de gran tamaño y muy ramificado cuyo tronco llega a medir

hasta 1 m de diámetro

Hojas: Miden hasta 15 cm. de longitud por 7 cm de ancho y son coriáceas, dentadas,

glabras, enteras, elípticas

Flores: Sus peciolos son cortos (hasta 1 cm de largo). Cáliz persistente, hasta 5 lóbulos

y una corola de pétalos obtusos

Frutos: Es globuloso y presenta de 4 a 6 celdillas

Principales componentes: Cafeína, hasta un 2%

2.2.1. CLASIFICACIÓN Y USOS DEL PRODUCTO

Usos medicinales

Es un estimulante nervioso y muscular.

Digestivo

Expectorante.

Reduce el nivel de glucosa en sangre (Hipoglucémico).

http://www.ecoaldea.com/plmd/familias.htm#Aquifoliaceae


14

Diurética.

Anti-inflamatoria.

Indicaciones

Para reducir la glucosa

Para estimular el organismo en general

Para favorecer la digestión del estómago

Observaciones importantes

En un estudio realizado en el laboratorio municipal de Quito, se ha evidenciado un

posible efecto reductor de la glucosa.

Las hojas pueden hervirse de nuevo otra vez.

Preparaciones

Infusión: unas 4 hojas por cada litro de agua.

Destaca la formación en la superficie de pequeños cristales de cafeína.

2.3. DEMANDA

Se entiende por demanda a la cantidad de bienes y servicios que el mercado requiere o solicita

para buscar la satisfacción de una necesidad específica a un precio determinado, con cuyo uso

pueda satisfacer parcial o totalmente sus necesidades particulares o pueda tener acceso a su

utilidad intrínseca.

Para cuantificar la demanda se utilizaron dos fuentes. Las secundarias que son estadísticas

oficiales emitidas por el gobierno o por alguna cámara de comercio, y las primarias que

indican la tendencia de consumo del té medicinal a través de los años, y cuáles son los factores

macroeconómicos que influencian su consumo pero no arrojan datos sobre las preferencias del

consumidor en cuanto a sabor, aroma y otras características, por lo que para obtener estos

datos se aplicaron encuestas, las mismas que serán analizadas a través de procedimientos

estadísticos que incluyen formulas con márgenes de error y niveles de confianza.


15

2.3.1. OBTENCIÓN DE INFORMACIÓN SECUNDARIA

Las fuentes secundarias como ya se menciono anteriormente son aquellas que reúnen la

información escrita que existe sobre el tema, por lo que resulta práctico y común utilizar

información que en muchas ocasiones está debidamente elaborada por organismos estatales y

privados y aunque no solucionan el problema pueden ayudar a formular una hipótesis sobre la

solución del mismo. A pesar de que se ha llevado a cabo un trabajo de investigación no se ha

logrado conseguir datos sobre la venta de té medicinal sobre todo del tipo de producto a

vender, por lo que se ha recurrido al uso de las fuentes primarias. Los datos que se han

conseguido con estas fuentes de información son los presentados por el INEC, en el cual se

encuentra la población de la ciudad de Azogues.

En el siguiente cuadro se presenta la Población histórica de la provincia del Cañar y de la

ciudad de Azogues:

TABLA: POBLACIÓN HISTÓRICA DE LA PROVINCIA DEL CAÑAR

POBLACIÓN HISTÓRICA DE LOS CANTONES DE LA PROVINCIA DEL CAÑAR

Provincias y cantones

AÑO 2010

TOTAL ÁREA ÁREA

URBANA RURAL

Cañar 234.467 116.955 117.512

Azogues 73.628 43.109 30.519

Biblián 23.465 6.763 16.702

Cañar 65.871 17.193 48.678

La Troncal 50.116 43.079 7.037

El Tambo 9.341 4.460 4.881

Déleg 7.043 1.061 5.982

Fuente: Investigación Directa Elaboración: El Autor

2.3.2. RECOPILACIÓN DE INFORMACIÓN DE FUENTES PRIMARIAS

Las fuentes primarias son las obtenidas directamente, las mismas que permiten conocer

características relevantes, demanda potencial, competencia, precios de venta, etc., la técnica

utilizada fue de la encuesta, la misma que se aplicó a la población de la ciudad de Azogues a

fin de conocer sus deseos y necesidades para la incorporación de un nuevo producto al

mercado, el mismo que cuenta con características naturales y medicinales.


16

2.3.2.1. NECESIDADES DE INFORMACIÓN

Con la aplicación de las encuestas se puede solventar la necesidad de información en los

siguientes aspectos:

Conocer los gustos y preferencias del mercado.

Productos sustitutos del té.

Variedad de productos que espera el cliente.

Beneficios buscados en este nuevo producto.

Valor agregado al producto que superaría la expectativa del cliente y la oferta de la

competencia.

Poder adquisitivo del mercado potencial.

Cuanto estaría dispuesto a invertir el mercado en este producto.

Precios de la competencia.

Lugares de mayor frecuencia de compra de estos productos.

Medios de comunicación que más escuchan, leen y ven los clientes.

Medidas de incentivo que más motivan a la compra del producto.

Competencia directa e indirecta.

Tamaño de mercado.

2.3.2.2. DISEÑO DE LA MUESTRA

Para determinar el número de encuestas a ser aplicadas y para la determinación del tamaño de

la muestra (n), se ha aplicado la siguiente fórmula:

𝑛 = 𝑁 ∗ 𝑆2 ∗ 𝑍2

(𝑁 − 1) ∗ 𝐸2 + 𝑍2 ∗ 𝑆2

De donde:

N = Número de la población

S = Desviación de estándar (0,50%)

Z = Nivel de confiabilidad del 90% (1,645)

E = Tolerancia de Error


17

N S Z E n

73.628 0,50 1,645 0,07 138

Como se puede apreciar en el cuadro anterior y aplicando la fórmula para calcular el tamaño

de la muestra está determina que se aplicarán un total de 138 encuestas a la población de la

ciudad de Azogues.

En el anexo 1 se puede apreciar la encuesta a ser aplicada a la población de la ciudad de

Azogues.

2.3.2.3. ANÁLISIS DE RESULTADO DE LAS ENCUESTAS

INTERPRETACIÓN DE RESULTADOS

Para la interpretación de los resultados se analizará cada una de las 10 preguntas que formaron

la encuesta, identificando el objetivo de la pregunta y los resultados generados.

1. ¿Consume usted algún tipo de té medicinal?

Con esta pregunta se busca conocer el porcentaje de la población que consume té con

propiedades medicinales aclarando que no se trata únicamente del té de funditas sino de

infusiones de hojas o aguas aromáticas.

TABLA: Encuesta Demanda Pregunta 1

OPCIÓN FRECUENCIA PORCENTAJE

SI 117 84,78

NO 21 15,22

TOTAL 138 100,00



18

GRAFICO: Encuesta Demanda Pregunta 1


Como se puede apreciar en el gráfico anterior el 85% de los encuestados si consumen aguas

aromáticas o te medicinal, lo que representa a 117 personas del total de la muestra, mientras

que el 15%, es decir, 21 personal no lo consumen.

2. ¿Conoce usted las bondades de la medicina natural?

El objetivo de esta pregunta es determinar el conocimiento de la gente sobre las bondades

ofrecidas por la medicina natural, ya que el producto que se pretende ofrecer cae dentro de

esta categoría de productos y es importante conocer si la gente lo aceptaría o no para su

introducción el mercado.



SI 135 97,83

NO 3 2,17

TOTAL 138 100,00


85%

15%

Consumo de té medicinal

SI

NO


19



Como se puede apreciar en el cuadro anterior el 98% de los encuestados que representa a un

total de 135 personas, si conocen sobre las bondades de la medicina natural; mientras que el

2% no conocen del tema.

3. ¿Consumiría usted un té natural que tenga propiedades medicinales?

Con esta pregunta se pretende conocer el porcentaje de gente que estaría dispuesto a consumir

el producto que se pretende ofrecer al mercado.



SI 125 90,58

NO 13 9,42

TOTAL 138 100,00


98%

2%

Conocimiento sobre bondades la medicina natural

SI

NO


20



En el cuadro anterior se puede observar que el 91% de los encuestados, es decir 125 personas

si consumirían el producto que se pretende ofrecer, mientras que 13 de los encuestados, lo que

representa el 9% no lo consumirían.

4. ¿Ha escuchado usted acerca de la Guayusa y sus propiedades medicinales?

Con esta pregunta se busca introducir a los encuestados al tema principal de la encuesta a fin

de determinar el porcentaje de la población de la ciudad de Azogues que tienen conocimiento

de las bondades ofrecidas por esta planta medicinal, además esta información servirá para

desarrollar campañas informativas que den a conocer el producto al público, comunicando sus

características y propiedades curativas para llamar la atención del sector.



SI 86 62,32

NO 52 37,68

TOTAL 138 100,00


91%

9%

Población que consumiría el producto

SI

NO


21



En el grafico anterior se observa que el 62% de los encuestados si tienen conocimiento sobre

las hojas de Guayusa y sus propiedades, lo que representa a un total de 86 personas; mientras

que el 38% de estos, es decir 52 personas, no conocen de esta planta, ni de sus propiedades.

5. ¿De las siguientes opciones elija usted que enfermedad o trastorno padecen en su

familia?

Con esta pregunta se pretende dar a conocer las bondades de esta planta sobre todo para el

38% de los encuestados que no conocen esta planta generando de esta manera un interés por el

producto a ofrecerse.



Diabetes 54 39,13

Indigestión 47 34,06

Problemas renales 25 18,12

Problemas respiratorios 54 39,13

TOTAL 138 130,43


62%

38%

Conocimiento de la Guayusa

SI

NO


22



Según se puede apreciar en el cuadro anterior de los 138 encuestados el 39% poseen en su

familia enfermedades de diabetes, lo que representa a un total de 54 personas, valores

similares al grupo de familiares que padecen de problemas respiratorios. El 34% eligieron la

opción de indigestión asociada con problemas intestinales y del estómago, lo que representa a

un total de 47 encuestados; y, 25 encuestados, es decir, un 18% presenten problemas renales.

A medida que los encuestados llenaban las hojas, se les daba a conocer que las hojas secas de

Guayusa combatían todas estas enfermedades y más, generando de esta manera un mayor

interés en el producto.

6. Las hojas secas de guayusa ofrecen grandes ventajas y bondades para la salud de

usted y la de su familia, como son: reduce la glucosa, favorece la digestión y

estimula el organismo.

¿Le gustaría adquirir este producto empaquetado para su consumo?

El objetivo principal de esta pregunta es dar a conocer los beneficios ofrecidos por el producto

enumerando algunas de las ventajas del mismo en esta pregunta, y conocer el porcentaje de

personas que estarían dispuestos a mejorar su salud con la ayuda de un producto natural y

nuevo en el mercado de la ciudad de Azogues.

0

10

20

30

40

50

60

Diabetes Indigestión Problemasrenales

Problemasrespiratorios

Nú

me

ro d

e p

ers

on

as

Enfermedades del segmento


23



SI 102 73,91

NO 36 26,09

TOTAL 138 100,00




Como se observa en el gráfico anterior al 74% de los encuestados, es decir a 102 personas les

gustaría adquirir este producto para su consumo; mientras que el 26%, es decir, 36 personas no

aceptan la opción.

7. ¿Dónde preferiría usted encontrar este producto?

Con esta pregunta se busca determinar los principales locales en donde se distribuirá el

producto en las diferentes zonas de la ciudad de Azogues.

74%

26%

Deseo de Consumo

SI

NO


24



Tiendas 57 41,30

Bares 21 15,22

Supermercados 16 11,59

Comisariatos 36 26,09

Otros 8 5,80

TOTAL 138 100,00




En el gráfico anterior se observa que un 41% preferiría encontrar el producto en las tiendas de

barrio, lo que representa a un total de 57 encuetados; el 26% desean encontrarlo en

comisariatos, lo que representa a 36 personas; 21 personas, es decir un 15%, quieren encontrar

el producto en bares; 16 personas, que equivalen a un 12% lo desean encontrar en

supermercados y tan solo el 6% en otros lugares, lo que se constituye como entrega a

domicilio.

0

10

20

30

40

50

60

Ubicación del producto


25

8. ¿Con qué frecuencia adquiriría usted este producto?

Con esta pregunta se pretende conocer la frecuencia de compra de este producto en el

mercado.



Diaria 12 8,70

Semanal 29 21,01

Mensual 87 63,04

Anual 10 7,25

TOTAL 138 100,00




Como se puede apreciar en el gráfico anterior 87 personas que representan el 63% adquirirían

el producto de manera mensual; el 21% que representan a un total de 29 de los encuestados, lo

comprarían de forma semanal; 12 lo comprarían diariamente, lo que equivale a un total 9% del

total de la muestra y tan solo un 7% lo harían de forma anual.

0

20

40

60

80

100

Diaria Semanal Mensual Anual

Frecuencia de compra


26

9. ¿En cuál de las siguientes opciones le gustaría la presentación del producto??

El objetivo de esta pregunta es determinar el tamaño por porción del producto a distribuirse

según la preferencia de los consumidores.



Funda de 30 g 76 55,07

Funda de 40 g 45 32,61

Funda de 50 g 17 12,32

TOTAL 138 100,00




Según el gráfico anterior se puede apreciar que 55% de los encuestados, es decir, 76 personas,

preferirían adquirir el producto en una presentación de 30 g; 45 personas, que representan a un

33%, lo prefieren en presentación de 40 g; y tan solo el 12%, es decir, 17 personas lo prefieren

en una presentación de 50 g.

Para esta pregunta se mostro a los encuestados el tamaño de cada opción para que sea más

fácil de elegir una de las tres alternativas según sus preferencias.

55%33%

12%

Cantidad de producto en gramos

Funda de 30 g

Funda de 40 g

Funda de 50 g


27

10. ¿Qué precio estaría dispuesto a pagar por esta planta medicinal que cura muchas

enfermedades y ofrece varias ventajas para su salud?

Esta pregunta pretende conocer el precio promedio que la gente estaría dispuesta a pagar por

este nuevo producto pero que ofrece tantas ventajas para la salud.



0,30 centavos 35 25,36

0,50 centavos 44 31,88

0,70 centavos 47 34,06

1,00 dólar 12 8,70

TOTAL 138 100,00




Como se puede apreciar en el grafico el 34% adquirirían el producto a un precio de 0,70

centavos, es decir, 47 personas eligieron esta opción; el 32%, que representa a un total de 44

personas, lo comprarían a un precio de 0,50 centavos; el 25% eligieron la opción de 0,30

centavos como precio para adquirir el producto, es decir 35 de los encuestados y 12 de los

encuestados que representan un 9% lo comprarían a $ 1,00.

25%

32%

34%

9%

Precio de compra

0,30 centavos

0,50 centavos

0,70 centavos

1,00 dólar


28

2.3.3. DETERMINACIÓN DE LA DEMANDA

Para determinar la demanda de hojas de Guayusa empaquetadas, se ha considerado los

resultados obtenidos en las encuestas y aplicados al total de la población de la ciudad de

Azogues, como se aprecia en el siguiente cuadro:

TABLA: Cálculo de la Demanda

POBLACIÓN % DE COMPRA

DEMANDA POTENCIAL

FAMILIAS DE 5

PERSONAS

CONSUMO DE g/día

CONSUMO POBLACIÓN

g/familia al día

CONSUMO POBLACIÓN

g/familia al año

73.628,00 73,91% 54.420,70 10.884,14 4,29 46.646,31 16.792.671,80 Fuente: Investigación Directa Elaboración: El Autor

El total de la población de la ciudad de Azogues es de 73.628 personas (tota área urbana y

rural), de acuerdo a las encuestas el 73,91% le gustaría adquirir este producto empaquetado

para su consumo, lo que representa a un total de 54.420,70 personas que consumirían el

producto. Además se considera que el consumo será por familias, y según el INEC, el número

de integrantes por familia es de 5 personas, lo que da un total de 10.884,14 familias, posibles

consumidoras del producto a elaborarse.

Inicialmente se va a elaborar el producto en una presentación de 30 g, según preferencias del

público encuestado. Para determinar el consumo de gramos por día por familia se ha dividido

el número de gramos para los 7 días de la semana, que duraría el producto si se consumiera

diariamente, lo que representa un total de 4,29 gramos por día, si este valor se multiplica por el

número de familias que consumirían el producto se tiene un total de 46.646,31 gramos por día

consumidos por familia en la ciudad de Azogues, y para el cálculo anual se multiplica este

valor por 30 días y por 12 meses, lo que da un total de 16.792.671,80 gramos al año por

familia.

2.3.4. PROYECCIÓN DE LA DEMANDA

Para la proyección de la demanda se ha considerado el porcentaje de crecimiento de la

población de la ciudad de Azogues emitido por el INEC, el cual es del 2,55%.


29

En el siguiente cuadro se observa la proyección de la demanda para los próximos 5 años.

TABLA: Proyección de la Demanda

AÑOS CONSUMO

g/familia

2011 16.792.671,80

2012 17.220.884,93

2013 17.660.017,50

2014 18.110.347,94

2015 18.572.161,82

2016 19.045.751,94


GRAFICO: Proyección de la Demanda

Fuente: Investigación Directa

Elaboración: El Autor

2.4. OFERTA

Por oferta se entiende la cantidad de bienes y servicios que un cierto número de oferentes

están dispuestos a poner a disposición del mercado a un precio determinado.

15.500.000,00

16.000.000,00

16.500.000,00

17.000.000,00

17.500.000,00

18.000.000,00

18.500.000,00

19.000.000,00

19.500.000,00

1 2 3 4 5 6

Gra

mo

s p

or

fam

ilia

Años proyectados

Proyección de la demanda


30

2.4.1. DETERMINACIÓN DE LA OFERTA

Según la investigación realizada y como ya se mencionado anteriormente no existen

productores ni oferentes de hojas enteras de guayusa secas y empaquetadas en la localidad,

motivo por el cual se tomará como referencia la oferta del producto similar “HORCHATA”

existente en la localidad, en una presentación de hojas secas aromáticas trituradas en un peso

de 35 gr, con un producción mensual de 10.500 gr y con una capacidad instalada explotada al

momento en un 100%.

Cabe mencionar, que de acuerdo a la información obtenida de fuente primaria, este producto

es relativamente desconocido por la población de la ciudad de Azogues.

TABLA: Establecimiento de la oferta

PRODUCTO PRODUCCIÓN PRODUCCION ANUAL

Hiervas aromáticas HORCHATA Mensual 126.000 gr

Total 10.500 gr 126.000 gr


2.4.2. PROYECCIÓN DE LA OFERTA

Para la proyección de la oferta se ha elaborado en base a un crecimiento anual del 2,55% del

incremento de la población de la ciudad de Azogues.

La proyección de la oferta se ha elaborado para un total de 5 años, como se puede apreciar en

la siguiente tabla:

TABLA: Proyección de la oferta

AÑOS PRODUCCIÓN (g)

2011 126.000,00

2012 129.213,00

2013 132.507,93

2014 135.886,88

2015 139.352,00

2016 142.905,48



31

GRAFICO: Proyección de la oferta


2.5. DEMANDA POTENCIAL INSATISFECHA

La demanda potencial insatisfecha, se ha establecido por simple diferencia considerando los

datos de oferta y demanda de venta de gramos del producto por familia; y, sus proyecciones

respectivas para los próximos cinco años.

La demanda potencial insatisfecha y su proyección se puede observar en la siguiente tabla:

TABLA: Demanda Potencial Insatisfecha

AÑOS DEMANDA (gramos)

OFERTA (gramos)

DEMANDA INSATISFECHA (gramos)

2011 16.792.671,80 126.000,00 16.666.671,80

2012 17.220.884,93 129.213,00 17.091.671,93

2013 17.660.017,50 132.507,93 17.527.509,57

2014 18.110.347,94 135.886,88 17.974.461,06

2015 18.572.161,82 139.352,00 18.432.809,82

2016 19.045.751,94 142.905,48 18.902.846,47 Fuente: Investigación Directa Elaboración: El Autor

115.000,00

120.000,00

125.000,00

130.000,00

135.000,00

140.000,00

145.000,00

1 2 3 4 5 6

Gra

mo

s d

e H

orc

hat

a

Años proyectados

Proyección de la oferta


32

GRAFICO: Demanda Potencial Insatisfecha


2.6. PRECIOS

En primer lugar debemos mencionar que “Un precio es la cantidad monetaria a la que los

productores están dispuestos a vender, y los consumidores a comprar un bien, cuando la

oferta y la demanda están en equilibrio.”

Los precios determinan la forma en que se comportará la demanda, el establecimiento del

precio es de suma importancia, pues éste influye más en la percepción que tiene el consumidor

final sobre el producto.

Los precios de los empaques de hojas secas de guayusa a ser comercializados se han

establecido considerando los precios de productos similares vigentes en el mercado interno.

Para el efecto, se ha optado por un precio tentativo de acuerdo con los precios que registra la

competencia, que luego en el estudio económico se buscara asignarle un porcentaje menor

para tener una ventaja respecto de los competidores así, estaremos en condiciones de competir

adecuadamente, por los precios y la óptima calidad de este producto.

El precio está en función del mercado, analizando los precios de este producto en otras

ciudades del país, como en macas el precio promedio de una funda de 30, 40, y 50 gramos es

de $ 0,50 centavos.

15.500.000,00

16.000.000,00

16.500.000,00

17.000.000,00

17.500.000,00

18.000.000,00

18.500.000,00

19.000.000,00

1 2 3 4 5 6

Gra

mo

s d

el p

rod

uct

o

Años proyectados

Proyección Demanda Potencial Insatisfecha


33

2.6.1. PROYECCIÓN DE LOS PRECIOS

Para la proyección de los precios se lo ha realizado en función del crecimiento de la inflación,

valor que para el 2.010 termino en un 3,33%.

TABLA: Proyección de los precios de acuerdo a la inflación

PRECIO PROMEDIO

AÑOS

2011 2012 2013 2014 2015 2016

0,50 0,50 0,52 0,53 0,55 0,57 0,59

Considerando una inflación de 3,33% anual


2.7. COMERCIALIZACIÓN

La comercialización es la actividad que permite al productor hacer llegar un bien o servicio al

consumidor con los beneficios de tiempo y lugar.

El canal de distribución más adecuado para el producto a ser ofrecido es el de productores-

minoristas-consumidores, estos minoristas llegan a ser en su mayoría las tiendas de barrio pues

según la encuesta realiza el 41% de los encuestados prefieren encontrar el producto en las

tiendas de barrio o de la ciudad.

GRAFICO: Comercialización de las hojas secas de Guayusa empaquetadas



34

Al poner en práctica este canal de distribución la empresa obtendría las siguientes ventajas:

Incremento de las ventas y de las utilidades.

Incremento de la cobertura de mercado.

2.7.1. ESTRATEGIAS DE INTRODUCCIÓN AL MERCADO

El producto de las hojas enteras de guayusa seca se introducirá al mercado:

Realizando propagandas por los medios de comunicación de esta localidad.

El día del lanzamiento del producto se otorgará muestras gratis.

Se dará una charla a todas las personas interesadas sobre las bondades curativas que

tiene este nuevo producto.

Se participará en ferias de alimentos de la ciudad, a través de las cuales se expone el

producto. Se complementará con folletos y afiches.

2.8. CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES DEL ESTUDIO DE MERCADO

2.8.1. CONCLUSIONES

Entre las conclusiones a las que se ha llegado con el estudio de este capítulo se presentan las

siguientes:








Consumidores.




35

2.8.2. RECOMENDACIONES

Entre las recomendaciones que se pueden dar luego de la elaboración de este capítulo se tienen

las siguientes:






Se recomienda continuar con los estudios: Técnico, Económico – Financiero, Análisis

Económico y de Riesgos para la Ejecución del Proyecto.


36

C A P Í T U L O 3

3. ESTUDIO TÉCNICO

3.1.OBJETIVO DEL ESTUDIO TÉCNICO


El objetivo general para este estudio es: “determinar la factibilidad de industrializar y

comercializar Hojas Secas de Guayusa Empaquetadas en la ciudad de Azogues.”

Además, “Evaluar los requerimientos de maquinaria y de materia prima necesarias para la

elaboración del producto, a fin de lograr el incremento del 5% en la producción anual.”

3.1.2. OBJETIVOS ESPECÍFICOS DEL ESTUDIO TÉCNICO

Entre los objetivos específicos para el estudio técnico se presentan los siguientes:

Verificar la posibilidad técnica de distribuir Hojas Secas de Guayusa Empaquetadas en

fundas de 30 g.

Establecer la localización óptima del negocio.

Determinar el tamaño óptimo de la planta.

Definir los equipos, instalaciones y proceso requeridos.

Analizar la organización requerida y la normativa aplicable.

3.2.LOCALIZACIÓN ÓPTIMA DE LA FÁBRICA

Este punto hace referencia a la ubicación geográfica que contribuye a lograr la mayor tasa de

rentabilidad sobre el costo unitario mínimo.

La localización del proyecto propende a la selección del mejor sitio o lugar para ubicar la

unidad productiva de suerte que favorezca su funcionamiento y el mejor desenvolvimiento de

las actividades inherentes a ésta considerando factores como disponibilidad de servicios


37

básicos, facilidades de medios de transporte, de vías de comunicación y acceso, centros de

abastecimiento de la materia prima, cercanía con los consumidores y clientes, etc.

3.2.1. MACRO LOCALIZACIÓN

La provincia del Cañar con una superficie de 3.187,90 Km², se emplaza en la zona austral, en

la parte sur del Ecuador, está ubicada a 2.518 m.s.n.m se caracteriza por ser una zona

eminentemente agrícola, cuenta con un clima apropiado para el cultivo de una gran variedad

de productos, se distingue por su importante movimiento comercial.

Además el Ecuador, sobre todo en la Amazonía se propende a la producción y cultivo de las

plantas de Guayusa, las mismas que constituyen este proyecto.

Su capital es la ciudad de Azogues, con 617 Km2 de superficie, es una ciudad con

características climáticas muy favorables – clima templado. La ciudad cuenta con todas las

vías de comunicación y acceso a las diferentes ciudades del país, lo que facilita tanto la

disponibilidad de materia prima, como el transporte de la misma y de los productos

terminados.


38

3.2.2. MICROLOCALIZACIÓN

En lo referente a la microlocalización se consideraron variables relevantes para implementar

este proyecto, analizando varias alternativas, mediante el análisis de factores relevantes para el

proyecto.

La localización optima para la planta de producción de las hojas secas de guayusa se encuentra

ubicada en la provincia de Morona Santiago, en el cantón Morona en la parroquia Macas, en el

sector “Barrio Centro” en la calle Guamote (tras el terminal) y en la ciudad de Azogues se

encuentra ubicado en las calles Bolívar y 3 de noviembre, junto a la farmacia Hno. Miguel.

3.2.2.1.DESCRIPCIÓN DE LOS FACTORES RELEVANTES.

Para determinar la localización y ubicación de la planta en la ciudad de Azogues, se ha

elaborado un análisis de factores y pesos, lo cual se puede observar en la siguiente tabla:

TABLA: Selección de la localización de la planta por puntos ponderados.

UBICACIÓN Bolívar y 3 de Noviembre

La Playa San Francisco

FAC

TOR

REL

EVA

NTE

PES

O

ASI

GN

AD

O

CA

LIFI

CA

CIÓ

N

CA

LIFI

CA

CIÓ

N

PO

ND

ERA

DA

CA

LIFI

CA

CIÓ

N

CA

LIFI

CA

CIÓ

N

PO

ND

ERA

DA

CA

LIFI

CA

CIÓ

N

CA

LIFI

CA

CIÓ

N

PO

ND

ERA

DA

Mercados 0,25 8 2,00 4 1,00 5 1,25

Fácil Acceso 0,30 4 1,20 9 2,70 6 1,80

M.O. disponible 0,15 7 1,05 7 1,05 7 1,05

Infraestructura 0,20 7 1,40 3 0,60 6 1,20

Servicios Básicos 0,10 9 0,90 9 0,90 9 0,90

TOTAL 1,00 6,55 6,25 6,20


Los resultados obtenidos del análisis de los 3 sectores antes mencionados, a través del método

cualitativo por puntos, se determino que el lugar más adecuado para instalar la empresa está en

las calles Bolívar y 3 de Noviembre ya que obtuvo la mayor calificación del análisis

efectuado.


39

A continuación se habla brevemente acerca de las variables que se tomaron para la valoración:

A. Fácil Acceso.- que permita el ingreso del producto a ser distribuido.

B. Mano de obra.- En las actuales condiciones por las que atraviesa la ciudad y en

general el país, se puede encontrar mano de obra disponible en cualquier zona.

C. Mercado y Cercanía a los consumidores.- Considerada como factor importante para

el ahorro en tiempo y costos de transporte.

D. Infraestructura.- Factor imprescindible para la instalación de la empresa.

E. Disponibilidad de servicios básicos.- Para desarrollo normal de actividades.

3.3.TAMAÑO ÓPTIMO (CAPACIDAD)

El tamaño se refiere a determinar la capacidad productiva que va a tener la unidad económica

definida como capacidad de producción por unidad de tiempo.

Para determinar esta capacidad de producción se debe tener en cuenta factores como: la

demanda del producto, disponibilidad de insumos, disponibilidad de recursos, capacidad

administrativa, tecnología, entre otros.

Considerando los resultados del estudio de Mercado, concretamente la demanda insatisfecha

se plantea la capacidad de la planta con producción del 25% de la demanda potencial

insatisfecha debido a que el producto no existe en el mercado de la ciudad de Azogues, y la

demanda insatisfecha resulta demasiado grande, se ha optado por este porcentaje considerando

que se desea empezar con un porcentaje pequeño hasta determinar la acogida que el producto

va a tener en el mercado, y de esta forma reducir el riesgo de vida de la empresa. Según este

porcentaje de producción la demanda insatisfecha asciende a un total de 4.166.667,95

g/familia del producto al año, es decir 11.574,08 g/familia diarias que serán puestas al

mercado.

En el siguiente cuadro se muestra la determinación de la capacidad instalada establecida en

base al 25%, planteado para el proyecto:


40

TABLA: Capacidad Instalada 25% de la demanda insatisfecha de 16.666.671,80 g/familia al año.

AÑOS 25% PRODUCCIÓN

ANUAL

% CRECIMIENTO

ANUAL

CAPACIDAD INSTALADA

ANUAL (g/año)

VENTAS g/mes

VENTAS g/día

2011 4.166.667,95 - 4.166.667,95 347.222,33 11.574,08

2012

0,05 4.375.001,35 364.583,45 12.152,78

2013 0,10 4.812.501,48 401.041,79 13.368,06

2014 0,15 5.534.376,71 461.198,06 15.373,27

2015 0,20 6.641.252,05 553.437,67 18.447,92

2016 0,25 8.301.565,06 691.797,09 23.059,90 Fuente: Investigación Directa Elaboración: El Autor

Para determinar el número de fundas del producto a elaborarse se ha divido la producción

diaria par 30 gramos que tendrá cada fundita de Hojas Secas de Guayusa, lo que da un total de

385,80 fundas de 30 g producidas por día.

TABLA: Capacidad Instalada 25% de la demanda insatisfecha de 16.666.671,80 g/familia al año.

AÑOS % CRECIMIENTO

ANUAL

PRODUCCIÓN FUNDAS 30 g /día

PRODUCCIÓN FUNDAS

30 g / mes

PRODUCCIÓN FUNDAS

30 g / año

2011 - 385,80 11.574,08 138.888,93

2012 0,05 405,09 12.152,78 145.833,38

2013 0,10 445,60 13.368,06 160.416,72

2014 0,15 512,44 15.373,27 184.479,22

2015 0,20 614,93 18.447,92 221.375,07

2016 0,25 768,66 23.059,90 276.718,84 Fuente: Investigación Directa Elaboración: El Autor

Además es importante considerar que las fundas de 30 g tendrán una duración de una semana

por familia.


41

3.3.1. Capacidad instalada y la disponibilidad de capital.

El factor capital no es una limitante para la instalación del proyecto, ya que de no ser

suficiente el aporte de los socios se puede recurrir al financiamiento de las diferentes

instituciones crediticias, ya que se deben considerar costos como: mano de obra, servicios

básicos, equipos y maquinaria y más costos operacionales y de administración.

3.3.2. Capacidad instalada y la tecnología.

La tecnología a aplicarse será del tipo artesanal, por lo que no supone un factor que condicione

el tamaño del proyecto ya propuesto.

3.3.3. Capacidad instalada y los insumos.

Como ya se ha mencionado la guayusa es una planta propia de la amazonia, de manera

especial del cantón Morona, por lo que la consecución de la materia prima no representa una

condicionante para el tamaño del proyecto ya definido.

3.4. INGENIERÍA

El objetivo general del estudio de ingeniería del proyecto es resolver todo lo concerniente a la

instalación y el funcionamiento de la empresa. Desde la descripción del proceso, adquisición

de equipo y maquinaria se determina la distribución óptima de la planta, hasta definir la

estructura jurídica y de organización que habrá de tener la planta productiva.

3.4.1. DESCRIPCIÓN DEL PROCESO PRODUCTIVO

El Proceso de producción es el procedimiento mediante el cual, una unidad de producción

obtiene bienes y/o servicios (producto final) a partir de la transformación de una serie de

insumos y materiales, mediante una función de producción establecida.

La guayusa se recibirá completamente deshojada, madura y sin las hojas de las terminaciones.


42

Para la iniciación de un proceso productivo se requerirá un peso total de 5.000 gramos de

materia prima, tomando 4 minutos su pesado y luego la selección de la cual se estima un 5%

de desechos lo cual tomará 15 min (250 gramos entre hojas rotas, perforadas, otros), luego

ingresará al lavado en el que se requerirá 80 litros de agua y un tiempo total de 3 horas, pasado

inmediatamente a un primer reposo para reducir el exceso de agua producido por el lavado, el

mismo que tomará 10 minutos, una vez terminado este reposo inmediatamente las hojas serán

colocadas en latas de 1.187,5 gramos por lata para ser llevadas al horno por 25 minutos a una

temperatura de 250°C, en este proceso la guayusa pierde un 14.74% de su peso (70 gramos),

luego del cual la guayusa seca pasará a un segundo reposo por 5 minutos para luego ser

llevada al empacado, pesado y sellado, lo cual toma 1,5 minuto por cada funda de 15 gramos;

y finalmente el producto terminado es almacenado en la bodega del almacén.

3.4.1.1.FLUJOGRAMA DEL PROCESO DE LA ELABORACIÓN DE LOS

EMPAQUES DE HOJAS SECAS DE GUAYUSA.

Para observar de forma gráfica todo el proceso de elaboración y enfundado de las Hojas Secas

de Guayusa, se presenta el siguiente diagrama de flujo que utiliza la simbología internacional.


43

GRAFICO: Flujograma del proceso de producción de cada empaque de hojas secas de guayusa.



44

3.5.MAQUINARIA Y EQUIPOS

Para la realización del proceso productivo se requerirán equipos que puede conseguirse en el

mercado pero que no cumplen con los requerimientos, por lo que se hace necesaria su

confección a la medida, sin embargo existen otros que si bien es cierto pueden estar

subutilizados no es posible, o resultaría demasiado costosa su elaboración, así se presenta en la

siguiente tabla un listado de los equipos y maquinaria requeridas (discriminándolas en

estandarizadas y no estandarizadas).

TABLA: Equipos y Maquinaria requeridos.

EQUIPOS

ESTANDARIZADOS

EQUIPOS NO

ESTANDARIZADOS

Básculas

Horno

Cilindro de gas

Válvula

Selladora

Tanque de acero inoxidable

Latas

Zaranda


Para la realización del proceso productivo se requirió determinar las capacidades de los

equipos y maquinarias necesarios, además de su disponibilidad, por lo que se realizó una

investigación de entre los proveedores que se detallan en la tabla que se muestra a

continuación:

TABLA: Proveedores y su dirección.

No. PROVEEDOR DIRECCIÓN

1

2

3

4

5

Mueblería y Electrodomésticos Graciela

Comercial Marco Velín

Mecánica Industrial S.A

Distribuidores de Gas

Arte Mueble

Soasty y 10 de agosto

Amazonas, entre 10 de Agosto

y Domingo Comín.

9 de Octubre y Quito

Macas

Cuenca y Don Bosco


En la siguiente tabla se detalla el equipo necesario según el proceso representado en el

diagrama de flujo de actividades.


45

TABLA: Maquinaria y equipo según proceso de producción.

DESCRIPCIÓN DE LA ACTIVIDAD EQUIPO NECESARIO

Recepción de materia prima Ninguno

Pesado de la MP Báscula de 5 kilogramos

Selección de la MP Ninguno

Lavado de las hojas Tanque de 80 litros.

Reposo de hojas lavadas para quitar el exceso de agua

Zaranda de 2m x 1,20m x 1m

Transporte al horno Latas con capacidad de 1,2 kg (1200 gramos)

Secado en horno a 250° minuto Horno de 250° con válvula y gas de 15 kg (15000 g)

Transporte para reposo Latas con capacidad de 1,2 kg (1200 gramos)

Reposo de enfriamiento Ninguno

Empacada de fundas de 30 g Ninguno

Pesado de 30 g por unidad Báscula de 200 gramos

Sellado de fundas Selladora

Almacenamiento Ninguno


3.6.DISTRIBUCIÓN INTERNA (LAYOUT)

Una vez determinada la cantidad exacta del equipo, se presenta el detalle y las características

de los equipos.

TABLA: Características físicas de la Maquinaria y equipo según proceso de producción.

EQUIPO CARACTERÍSTICA TAMAÑO FÍSICO CANTIDAD

Báscula - Recepción 5 kg 114x76x19,5 mm 1

Tanque de Agua 80 litros con desagüe 1,50x0,60x0,60 m 1

Zaranda - Producción con tela metálica 2mx1,20mx1m 1

Latas - Producción para 1,2 kg con paredes 0,72x0,44m 4

Horno Industrial – Producción

15 kg de capacidad y temperatura máx. De 400°

1,58x0,80x0,80m 1

Cilindro de gas – Producción

15 kg de gas licuado ---------------------------- 1

Válvula - Producción uso doméstico para cilindro de 15 kg 114x76x19,5 mm 1

Báscula - Producción 200 g electrónica 24x9x16cm 1

Selladora - Producción 100 mm de sellado ---------------------------- 1



46

3.6.1. ÁREAS DE TRABAJO.

Entre los factores a considerar al momento de elaborar el diseño para la distribución de planta

se presentan los siguientes:

Determinar el volumen de producción

Movimientos de materiales

Flujo de materiales, y

Distribución de la planta.

Este punto es importante para lograr una disposición ordenada y bien planeada de la

maquinaria y equipo, acorde con los desplazamientos lógicos de las materias primas y de los

productos acabados, de modo que se aprovechen eficazmente el equipo, el tiempo y las

aptitudes de los trabajadores.

Las instalaciones necesarias para una pequeña empresa de este giro incluyen, entre otras, las

siguientes áreas:

GRAFICO: Distribución interna de la planta productora.



47

3.7.ORGANIZACIÓN DE RECURSOS HUMANOS

Se requiere de 4 personas para la planta de producción, incluida la actividad de limpieza, que

aunque no forma parte del proceso productivo es básicamente necesaria.

Es importante mencionar que algunas de las actividades a realizarse son repetitivas,

especialmente el empacado – pesado y el sellado por lo cual se recomienda la rotación de las

actividades entre los trabajadores.

La estructura organizativa de la empresa es sencilla y se representa de la siguiente manera:

GRAFICO: Organigrama


3.7.1. DEFINICION DE CARGOS

A continuación se muestran los cargos, sus objetivos, los requerimientos necesarios para

cada cargo, las funciones que debe cumplir.


48

TABLA: Definición de cargos

CARGO

OBJETIVO

REQUERIMIENTO

FUNCIONES

GERENCIA Administrar el

negocio y llevar

las cuentas de la

empresa.

Educación: Titulo

de Ing.

Empresarial.

Planificar, Organizar, diseñar,

controlar, y dirigir, las

operaciones de la empresa,

Tomar decisiones,

Registro de ingresos, egresos,

pagos, balances, declaración

SRI, compra de materia prima,

efectuar rol de pagos, pago

IESS.

Mantener buenas relaciones con

el cliente.

Entrega diaria del producto al

cliente.

PRODUCCIÓN Encargado del

controlar el

proceso de

producción.

Educación: Titulo

de Ing.

Empresarial.

Compra de insumos materiales,

equipo, servicios y suministro

adecuados, de calidad y en

cantidades adecuadas a los

precios correctos y en el

momento oportuno.

BODEGA Custodia y

controla el stock

de los materiales

almacenados y los

productos

terminados.

Educación: Titulo

de Ing.

Empresarial.

Mantener ordenado el stock de

mercaderías y productos

terminados.

VENTAS Distribuye el

producto a las

diferentes zonas y

lleva un registro

de los clientes y

sus cuentas.

Diseñar campañas

publicitarias y

promociones.

Educación: Titulo

de Ing. En

Marketing.

Identificar nuevos clientes

potenciales.

Planificar y ejecutar rápidamente

campañas personalizadas,

incluyendo la venta directa.

Transportar el producto hasta las

diferentes tiendas y locales

comerciales.



49

3.8.MARCO LEGAL Y FACTORES LEGALES RELEVANTES

La empresa no tiene impedimentos legales para ser instalada y funcionar adecuadamente, no

es una industria contaminante ni consumidora de recursos escasos como el agua. Para su

implementación los requisitos para su funcionamiento serán:

Presentar la documentación necesaria para la apertura de su Registro Único

Contribuyente.

Obtener los permisos de funcionamiento del cuerpo de bomberos, cumpliendo con el

extintor de incendios que por seguridad lo debemos hacer. Así también tomando en

consideración las instalaciones de gas respectivas.

Obtener el permiso de funcionamiento del Ministerio de Salud. Realizando los

exámenes necesarios para garantizar la salubridad del negocio.

A continuación se detallan brevemente las obligaciones tributarias, comerciales y laborales:

Escritura Pública de Constitución de la Empresa.

Registro Tributario y Registro de IVA.

Afiliación del empleador y de su empleado al Seguro Social.

Registro de Empleador y empleado ante el Ministerio de Trabajo.

3.9.CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES DEL ESTUDIO TÉCNICO

Entre las conclusiones a las que se ha llegado se presentan las siguientes:










Se recomienda continuar con el estudio económico ya que hasta este punto el proyecto es

aceptable para la inversión.


50

C A P Í T U L O 4

4. ESTUDIO ECONÓMICO - FINANCIERO

4.1.OBJETIVOS DEL ESTUDIO ECONÓMICO Y FINANCIERO


Determinar el presupuesto anual que la empresa necesita así como el porcentaje de

crecimiento en las utilidades.


Entre los objetivos específicos que se pretende conseguir con el proyecto se tienen los

siguientes:

Determinar el monto de la inversión necesaria para el funcionamiento del

establecimiento.

Establecer las fuentes de financiamiento.

Definir los ingresos que se generan.

Elaborar y analizar los principales estados financieros.

Calcular los costos de producción para la elaboración de las hojas secas de guayusa.

Calcular los gastos de Administración, Ventas y Financiero de la empresa.

Calcular el costo total de operación de proyecto.

Establecer el Punto de Equilibrio, identificando los costos fijos y los costos variables.

Elaborar los estados Financieros del Proyecto.

4.2.INVERSIÓN INICIAL

La inversión inicial comprende la adquisición de todos los activos fijos o tangibles y diferidos

o intangibles necesarios para iniciar las operaciones de la empresa, con excepción del capital

de trabajo.


51

Se entiende por activo tangible o fijo, los bienes propiedad de la empresa, como terrenos,

edificios, maquinaria, equipo, mobiliario, vehículos de transporte, herramientas y otros. Se le

llama fijo porque la empresa no puede desprenderse fácilmente de él sin que ello ocasione

problemas a sus actividades productivas. Se entiende por activo intangible el conjunto de

bienes propiedad de la empresa, necesarios para su funcionamiento, y que incluyen: patentes

de invención, marcas, diseños comerciales o industriales, nombres comerciales, estudios que

tienden a mejorar en el presente o en el futuro el funcionamiento de la empresa, como estudios

administrativos o de ingeniería, estudios de evaluación, capacitación del personal.

En el caso de nuestra empresa los activos tangibles llegan a ser la maquinaria, herramientas de

trabajo, etc. Y los activos intangibles son los estudios, marca, etc.

En el siguiente cuadro se presenta los activos tangibles e intangibles:

TABLA: Inversión Total del proyecto

DESCRIPCIÓN VALOR TOTAL (USD)

Activo fijo de producción 770,00

Activo fijo de oficina 2.210,00

Activo fijo de ventas 10.000,00

Terreno y obra civil 26.718,00

Activo diferido 1.484,90

TOTAL 41.182,90


4.2.1. INVERSIONES EN ACTIVOS FIJOS

La inversión total de activos fijos incluye los siguientes rubros:

4.2.1.1.ACTIVO FIJO DE PRODUCCIÓN

Para la producción de los empaques de hojas secas de Guayusa, es necesaria la

adquisición de maquinarias, de las cuales la más importante es el horno. En el cuadro

que se muestra a continuación se presentan los rubros invertidos en activo fijo de

producción:


52

TABLA: Activo Fijo de producción

DETALLE UNIDADES PRECIO

UNITARIO (USD)

COSTO TOTAL (USD)

Horno 1 520,00 520,00

Tanque Acero Inoxidable 1 250,00 250,00

TOTAL 770,00


4.2.1.2.ACTIVO FIJO DE OFICINA

Los muebles y enseres se destinarán sobre todo para ubicar un lugar en la empresa

destinado a una pequeña área administrativa y de ventas, en la cual se llevarán los

registros de los clientes y sus pedidos.

TABLA: Activo Fijo de oficina

UNIDADES EQUIPO PRECIO

UNITARIO (USD)

COSTO TOTAL (USD)

2 Escritorio operario 175,00 350,00

1 Mueble para computadora 120,00 120,00

2 Sillas Giratorias 150,00 300,00

5 Sillas de espera 50,00 250,00

1 Archivadores 120,00 120,00

1 Estante 120,00 120,00

1 Computadora 700,00 700,00

1 Impresora 250,00 250,00

TOTAL 2.210,00


4.2.1.3.TERRENO Y OBRA CIVIL

La superficie del terreno que se pretende adquirir es de 10,45 m X 13,00 = 135,85 m² según

se determino en el Estudio Técnico y de acuerdo con la investigación el avalúo comercial en el

Barrio “Centro” es de $40 el m², siendo el costo del terreno de $ 5.434,00

La construcción es de cemento y con losa, por lo que el avalúo por metro cuadrado de

construcción es de $200 y el costo total de construcción es de $ 21.284,00.


53

TABLA: Terreno y Obra Civil.

DESCRIPCIÓN ESPACIO

(m²) COSTO

($)

VALOR TOTAL

($)

TERRENO 135,85 40,00 5.434,00

OBRA CIVIL 106,42 200,00 21.284,00

Planta 24,60 46,23 1.137,31

Almacenes 12,00 22,55 270,63

Oficinas 12,00 22,55 270,63

Sanitarios 1,32 2,48 3,27

Bodega 6,00 11,28 67,66

Áreas de recepción y envío 2,00 3,76 7,52

Patio 48,50 91,15 4.420,69

TOTAL 135,85 240,00 26.718,00


4.2.1.4.ACTIVO FIJO DE VENTAS

Para la distribución de las fundas de hojas secas de guayusa, será necesaria la adquisición de

un vehículo, de preferencia un camioneta de un valor de $ 10.000,00.

4.2.2. ACTIVO DIFERIDO

El activo diferido contempla todos los activos intangibles de la empresa en la etapa inicial, en

el proyecto los activos diferidos relevantes son los gastos de planeación e integración, de

supervisión, y de administración del proyecto.

TABLA: Inversión en activo diferido

DESCRIPCIÓN INVERSIÓN TOTAL (USD)

% TOTAL (USD)

Planeación e integración 29.698,00 3,00% 890,94

Supervisión 29.698,00 1,50% 445,47

Administración del proyecto 29.698,00 0,50% 148,49

TOTAL 1.484,90



54

Los rubros de activos fijos han sido separados en tres grupos, la planeación e integración del

proyecto, la misma que hace referencia a los gastos del estudio de mercado y aplicación de

encuestas; la supervisión, para la tabulación de resultados y la administración del proyecto

para la incorporación y unificación de resultados y presentación de informes.

4.3.COSTOS Y GASTOS

No existe una definición exacta de la palabra costo, pero se puede decir que es un desembolso

en efectivo o en especie hecho en el pasado, en el presente, en el futuro o en forma virtual.

Los costos de producción no son más que un reflejo de las determinaciones realizadas en el

estudio técnico. Un error en el costeo de producción generalmente es atribuible a errores de

cálculo en el estudio técnico.

Está conformado por todas aquellas partidas que intervienen directamente en la producción.

Para obtener el presupuesto de costo de producción se establecen los datos que intervienen

directamente en el proceso de producción. El proyecto para la producción de las fundas de 30

gramos de hojas secas de Guayusa, ha planeado laborar 8 horas diarias, los 5 días de la

semana, de lunes a viernes, en un solo turno con la participación de las dos personas que

conforman el área de producción y el vendedor.

4.3.1. COSTOS DE MATERIA PRIMA DIRECTA

Se define como materia prima todos los elementos que se incluyen en la elaboración de un

producto. La materia prima es todo aquel elemento que se transforma e incorpora en un

producto final.

Para la elaboración de los empaques de hojas secas de Guayusa se ha elaborado el presupuesto

de la MPD, mismo que está constituido por las hojas frescas de la Guayusa, estimado de forma

anual.

En el siguiente cuadro se puede apreciar la inversión en la materia prima necesaria:


55

TABLA: Inversión en materia prima directa

DESCRIPCIÓN CONSUMO ANUAL

(kg)

COSTO PESO ($/kg)

MÁS 50% COSTO

TRANSPORTE

VALOR ANUAL

($)

Hojas frescas de Guayusa 4.166,67 1,00 1,50 6.250,00


Para determinar el consumo anual se lo ha realizado en base a la capacidad instalada de la

empresa que es de 4.166.667,95 gramos de producto (4.166,67 kilogramos), los mismos que

tienen un precio de $ 1,00 por kilogramo, debido a que la materia prima será traída desde la

ciudad de Quito en la matriz, se ha incorporado un 50% de costo de transporte, lo que equivale

a un total de $ 6.250,00 por kilogramo.

4.3.2. MANO DE OBRA DIRECTA

Para este cálculo se consideran las determinaciones del estudio técnico. Hay que dividir la

mano de obra del proceso en directa e indirecta.

La mano de obra directa es aquella que interviene personalmente en el proceso de producción,

específicamente se refiere a los obreros, los cuales se encargan de controlar los insumos y el

producto terminado.

Los costos totales de la mano de obra incluyen todos los beneficios de ley a los obreros que

participan en la producción de los empaques de hojas secas de Guayusa, los mismos que son el

pago del XIII y XVI sueldo, el pago del aporte patronal y los fondos de reserva así como

también el pago de las vacaciones, Consejo Nacional de Capacitación y Formación

Profesional (CNCF), Institución Ecuatoriana de Crédito Educativo (IECE).

TABLA: Mano de obra directa

CA

RG

O

#

SU

EL

DO

BÁ

SIC

O

DE

C. 3

DE

C. 4

FO

N.

RE

S.

AP

OR

TE

PA

T.

(11,1

5%

)

CN

CF

(0,5

%)

IEC

E

(0,5

%)

VA

C

VA

LO

R

TO

RA

L

AP

OR

TE

PE

R.

9,3

5%

SU

EL

DO

+

BE

NE

F.

VA

LO

R

ME

S

VA

LO

R

TO

TA

L

Obreros 2 264 22 22 22 29,44 1,32 1,32 11 746,15 24,68 721,47 721,47 8.657,62

TOTAL 8.657,62



56

4.3.3. GASTOS DE ADMINISTRACIÓN

Los gastos administrativos es el conjunto de erogaciones incurridas en la dirección general de

una empresa, en contraste con los gastos de una función más específica, como la de

fabricación o la de ventas; no incluye la deducción de los ingresos.

Las partidas que se agrupan bajo este rubro varían de acuerdo con la naturaleza del negocio,

aunque por regla general, abarcan los sueldos y salarios, los materiales y suministros de

oficina, la renta y demás servicios generales de oficina.

Para los gastos de administración se han estipulado dos rubros: el del sueldo de administrador

(MOI) y los gastos de oficina.

TABLA: Mano de obra directa

DESCRIPCIÓN COSTO TOTAL

ANUAL

Sueldo del personal 6.334,40

Gastos de oficina 139,50

TOTAL 6.473,90


4.3.3.1.MANO DE OBRA INDIRECTA

El dueño de la empresa será el administrador, que además actuará como contador, el mismo

que tendrá un sueldo de $ 400,00 mensuales más todos los beneficios de ley, lo que haciende a

un total de $ 6.334,40 al año.

TABLA: Mano de obra indirecta

SU

EL

DO

BÁ

SIC

O

DE

C. 3

DE

C. 4

FO

N.

RE

S.

AP

OR

TE

PA

T.

(11,1

5%

)

CN

CF

(0,5

%)

IEC

E (

0,5

%)

VA

C

VA

LO

R

TO

RA

L

AP

OR

TE

PE

R. 9,3

5%

SU

EL

DO

+

BE

NE

F.

VA

LO

R M

ES

VA

LO

R

TO

TA

L

400 33,33 33,33 33,33 44,60 2,0 2,0 16,67 565,27 37,40 527,87 527,87 6.334,40



57

4.3.3.2.GASTOS DE OFICINAS

Para el funcionamiento del área administrativa y de ventas es necesario contar con material de

oficina, el mismo que ser presenta en el siguiente cuadro:

TABLA: Gastos de oficina

DESCRIPCIÓN UNIDADES CANTIDAD VALOR UNITARIO

VALOR TOTAL (USD)

Calculadora Unidad 1 15,00 15,00

Teléfono Unidad 1 80,00 80,00

Basurero Unidad 1 15,00 15,00

Esfero Paquete 1 2,50 2,50

Engrampadora Unidad 1 1,50 1,50

Perforadora Unidad 1 1,50 1,50

Hojas A4(500h) Paquete 2 3,50 7,00

Agenda Unidad 1 3,50 3,50

Clips Caja 1 1,50 1,50

Carpetas archivadoras Unidad 3 2,00 6,00

Facturas Paquete 2 3,00 6,00

TOTAL 139,50


4.3.4. GASTOS DE VENTAS

Para la venta de las fundas de 30 gramos de Hojas Secas de Guayusa es necesario contar con

un presupuesto de ventas, el cual está constituido por el mantenimiento del vehículo y por los

gastos de publicidad.

Para calcular el mantenimiento del vehículo se ha elaborado el presupuesto en base a los

costos más representativos. Para el cambio de aceite se ha presupuestado un valor mensual de

$ 16,67, generado de un total de $ 50 dólares por cambio de aceite cada tres meses de acuerdo

al recorrido del automóvil. Para las llantas se ha presupuestado un cambio cada dos años de

conformidad con el recorrido planeado para el proyecto. Se ha considerado un valor de 800

dólares para cada cambio de llantas, lo cual equivale a un valor mensual de $ 66,67. En lo

referente a la gasolina se ha presupuestado un valor mensual de $ 120; y, lo referente a los

gastos de matrícula y del SOAT que representan un total anual de $ 120.


58

TABLA: Mantenimiento del Vehículo

DESCRIPCIÓN VALOR MENSUAL

(USD)

VALOR ANNUAL

(USD)

Aceite 16,67 200,00

Llantas 66,67 800,00

Gasolina 120,00 1.440,00

Matricula + SOAT 10,00 120,00

TOTAL 213,33 2.560,00


Además, se ha elaborado el presupuesto de publicidad que llevará a cabo la empresa para dar a

conocer el producto elaborado, el siguiente cuadro muestra los costos presupuestados para el

año:

TABLA: Presupuesto de publicidad

DETALLE UNIDAD COSTO UNITARIO

(USD)

COSTO TOTAL (USD)

Trípticos 200,00 0,02 4,00

Banners 4 30 120

Radio 1 vez por semana 15 720

Decoración del automóvil 1 80 80

Letrero 200,00 0,02 4,00

TOTAL 924,00


4.3.5. MATERIALES INDIRECTOS

Consideramos como materiales indirectos a todos a aquellos que no se aplican fácilmente a la

producción de nuestro producto, como son empaque, etiqueta, etc.

En el siguiente cuadro se puede apreciar los costos en materia prima indirecta necesarios para

la elaboración de las fundas de hojas secas de guayusa, considerando una producción diaria de

385,80 fundas.


59

TABLA: Materia prima indirecta

DESCRIPCIÓN CANTIDAD POR LOTE

CANTIDAD DIARIA

MERMA 2%

COSTOS POR

DOCENA

CONSUMO DOCENAS /

AÑO

VALOR ANUAL ($)

Fundas de 30 g 385,80 385,80 393,52 2,50 7.716,05 19.290,13 Cajas de cartón 2,00 2,00 2,04 5,63 38,58 217,21

TOTAL 19.507,34


Para determinar el número de fundas del producto se ha divido el número de gramos

producidos por día que es de 385,80 fundas de 30 gramos de hojas secas de Guayusa, lo que

genera un total de 385,80 fundas diarias

4.3.6. SERVICIOS BÁSICOS

4.3.6.1.ENERGÍA ELÉCTRICA

Se ha consultado de manera directa a la Empresa Eléctrica Azogues el costo de cada kilovatio

por hora el mismo que es de $0.13 ctvs. Dentro de los servicios básicos se incluyen los rubros

de energía eléctrica, agua y teléfono, los mismos que se muestran en los siguientes cuadros:

TABLA: Costos de energía eléctrica

DESCRIPCIÓN POTENCIA (VATIOS)

FACTOR DEMANDA

DEMANDA DIVERSIFICACIÓN

ENERGÍA (KWH)

Iluminación 150 0,75 112,5 5,0625

Computadora 90 0,75 67,5 10,125

Teléfono 20 1 20 14,4

Báscula eléctrica 35 0,75 26,25 2,3625

Selladora 55 0,75 41,25 3,7125

TOTAL 350 267,5 35,6625

DESCRIPCIÓN TOTAL ENERGÍA

(Kwh.)

COSTO UNITARIO

TOTAL MENSUAL TOTAL ANUAL

Energía 35,66 0,13 4,64 55,63



60

4.3.6.2.AGUA POTABLE

De acuerdo al estándar de consumo de agua por persona este es de 100 lit. /día, en la empresa

se de 4 trabajadores por lo que el consumo de agua para el personal será de 400 litros de agua

diarios. Además de esto la empresa tiene otros requerimientos de agua como son:

TABLA: Costos de consumo de agua

DESCRIPCIÓN

CONSUMO

EN LITROS

PRECIO UNITARIO

($/litro)

COSTO MENSUAL

($)

COSTO ANUAL

($)

Lavado de hojas para producción 80 0,04 3,2 38,4

Limpieza de la planta 50 0,04 2 24

Consumo personal de producción 400 0,04 16 192

TOTAL 21,20 254,40


4.3.6.3.TELÉFONO

El valor del consumo telefónico no es muy representativo para la empresa pues su consumo

será mínimo.

TABLA: Costos de consumo de teléfono

DESCRIPCIÓN COSTO

MENSUAL TOTAL ANUAL

Consumo telefónico 15 180


En cuanto al consumo telefónico se ha presupuestado un valor mensual de $ 15, como valor

total, pues no se requiere de un excesivo uso del mismo.

4.3.7. MANTENIMIENTO

El costo de mantenimiento implica una revisión general de las maquinas y de la infraestructura

que lo requieran de manera periódica.


61

Los equipos que requieren mantenimiento son todas las maquinas que intervienen en el

proceso de producción. Para el presupuesto de mantenimiento se lo ha realizado en base a un

2% los montos totales invertidos en los rubros en los cuales es necesario brindar

mantenimiento.

TABLA: Presupuesto de mantenimiento DESCRIPCIÓN INVERSIÓN

TOTAL PORCENTAJE DE

MANTENIMIENTO 2%

Terreno y obra civil 21.284,00 425,68

Maquinaria 770,00 15,40

TOTAL 441,08



4.3.8. CONSUMO DE GAS PARA EL HORNO

La empresa incurre únicamente en el uso de un combustible que es el gas doméstico. En el

cuadro que se muestra a continuación se puede observar los cálculos para determinar la

cantidad de gas por mes para la producción de las fundas de hojas secas de Guayusa.

TABLA: Presupuesto para consumo de gas para el horno de producción.

DESCRIPCIÓN CONSUMO

DE GAS (kg/h)

TIEMPO DE USO DEL HORNO (h/día)

CONSUMO DIARIO (kg/día)

CONSUMO MENSUAL (kg/mes)

CONSUMO ANUAL (kg/año)

Horno a gas 2 0,42 0,84 16,8 201,6

Cilindro de 15 kg 1,12 13,44

Costos del cilindro ($) 2,5 CONSUMO ($)

TOTAL ($) 2,8 33,6



4.3.9. COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIÓN

Son todos los costos que no están clasificados como mano de obra directa ni como materiales

directos. Aunque los gastos de venta, generales y de administración también se consideran

frecuentemente como costos indirectos, no forman parte de los costos indirectos de

fabricación, ni son costos del producto.


62

Los presupuestos de CIF (costos indirectos de fabricación) son estimados de manera directa o

indirecta intervienen en toda la etapa del proceso producción, son gastos que se deben cargar

al costo del producto. Es importante considerar un presupuesto de Gastos de Mantenimiento,

el cual también impacta los gastos de fabricación.

En el siguiente cuadro se puede observar un resumen de los costos indirectos de fabricación

del proyecto.

TABLA: Resumen Costos Indirectos de Fabricación.

DESCRIPCIÓN VALOR TOTAL ANUAL

Servicios básicos 526,03

Gas para horno 33,60

Mantenimiento 441,08

Materiales indirectos 19.507,34

Herramientas 342,50

TOTAL 20.850,55



4.4.DETERMINACIÓN DE LOS COSTOS

En el siguiente cuadro se muestra el resumen de los costos y gastos en los que se va a incurrir

con el presente proyecto de inversión:


63

TABLA: Determinación de los costos PERÍODO 1 2 3 4 5

Tasa incremento anual producción 5% 10% 15% 20%

COSTOS DIRECTOS DE PRODUCCION

Mano obra directa 8.657,62 8.657,62 8.657,62 8.657,62 8.657,62

Materias Primas 6.250,00 6.562,50 7.218,75 8.301,57 9.961,88

subtotal 14.907,62 15.220,12 15.876,37 16.959,18 18.619,49

COSTOS INDIRECTOS DE PRODUCCION

Servicios básicos 526,03 552,34 607,57 698,70 838,44

Gas para horno 33,60 35,28 38,81 44,63 53,56

Mantenimiento 441,08 463,13 509,45 585,86 703,04

Materiales indirectos 19.507,34 20.482,70 22.530,97 25.910,62 31.092,74

Herramientas 342,50 359,63 395,59 454,93 545,91

subtotal 20.850,55 21.893,08 24.082,38 27.694,74 33.233,69

GASTOS DE ADMINISTRACION

Remuneraciones 4.180,70 4.180,70 4.180,70 4.180,70 4.180,70

Útiles de oficina 139,50 146,48 161,12 185,29 222,35

subtotal 4.320,20 4.327,18 4.341,83 4.365,99 4.403,05

GASTOS DE VENTAS

Sueldo vendedor 4.180,70 4.389,74 4.828,71 5.553,02 6.663,62

Publicidad 924,00 970,20 1.067,22 1.227,30 1.472,76

Aceite 200,00 210,00 231,00 265,65 318,78

Llantas 800,00 840,00 924,00 1.062,60 1.275,12

Gasolina 1.440,00 1.512,00 1.663,20 1.912,68 2.295,22

Matricula + SOAT 120,00 126,00 138,60 159,39 191,27

subtotal 7.664,70 8.047,94 8.852,73 10.180,64 12.216,77

GASTOS FINANCIEROS

Interés Bancario 2.500,00 2.090,51 1.640,06 1.144,58 599,54

subtotal 2.500,00 2.090,51 1.640,06 1.144,58 599,54

TOTAL COSTOS Y GASTOS EFECTIVOS 50.243,08 51.578,82 54.793,38 60.345,14 69.072,55

DEPRECIACIONES

Depreciaciones 4.644,88 4.644,88 4.644,88 4.644,88 4.644,88

subtotal 4.644,88 4.644,88 4.644,88 4.644,88 4.644,88

TOTAL COSTOS Y GASTOS 54.887,96 56.223,70 59.438,26 64.990,02 73.717,43



4.5.DEPRECIACIÓN DE ACTIVO FIJO Y AMORTIZACIÓN DEL DIFERIDO

Depreciación es el término que se utiliza más a menudo para dar a entender que el activo

tangible ha disminuido en potencial de servicio. Cuando los recursos naturales (como madera,

petróleo y carbón constituyen el activo) se emplea el término agotamiento.


64

El termino depreciación tiene exactamente la misma connotación que amortización, pero el

primero solo se aplica al activo fijo, ya que con el uso de estos bienes valen menos; se

desprecian; en cambio la amortización solo se aplica a los activos diferidos o intangibles. Los

cargos anuales se calculan con base en los porcentajes de depreciación permitidos por las leyes

impositivas.

En el siguiente cuadro se puede observar los valores de la depreciación del activo fijo y

amortización del activo diferido, determinados para el proyecto y aplicados según los

porcentajes establecidos.

TABLA: Depreciación del activo fijo y amortización del activo diferido

DESCRIPCIÓN VALOR % 1 2 3 4 5 VALOR DE

SALVAMENTO

Maquinaria y equipo 770,00 0,10 77,00 77,00 77,00 77,00 77,00 385,00

Infraestructura 21.284,00 0,10 2.128,40 2.128,40 2.128,40 2.128,40 2.128,40 10.642,00

Muebles y enseres 1.140,00 0,10 114,00 114,00 114,00 114,00 114,00 570,00

Computador 700,00 0,03 21,00 21,00 21,00 21,00 21,00 595,00

Impresora 250,00 0,03 7,50 7,50 7,50 7,50 7,50 212,50

Vehículo 10.000,00 0,20 2.000,00 2.000,00 2.000,00 2.000,00 2.000,00 0,00

Activo diferido 1.484,90 0,20 296,98 296,98 296,98 296,98 296,98 0,00

TOTAL 4.644,88 4.644,88 4.644,88 4.644,88 4.644,88 12.404,50



4.6.FINANCIAMIENTO Y AMORTIZACIÓN DE LA DEUDA

Para el desarrollo de las actividades de la empresa se requiere una inversión total de

$41.182,90; de los cuales el 61% será financiado en un Banco de la ciudad lo cual representa

$25.000,00 de la inversión total pagaderos a 5 años a una tasa de interés del 10%; el otro 39%

será aportado por los socios lo cual representa un valor de $ 16.182,90.


65

TABLA: Amortización de la deuda

AÑO INTERÉS ANUALIDAD PAGO A CAPITAL

DEUDA DESPÚES DEL

PAGO

0 25.000,00

1 2.500,00 6.594,94 4.094,94 20.905,06

2 2.090,51 6.594,94 4.504,43 16.400,63

3 1.640,06 6.594,94 4.954,87 11.445,76

4 1.144,58 6.594,94 5.450,36 5.995,40

5 599,54 6.594,94 5.995,40 0,00



4.7.INGRESOS

Ingreso es un aumento del patrimonio neto correspondiente a una entidad en un período de

tiempo determinado. Los ingresos se pueden diferencias en ordinarios y extraordinarios, estos

últimos, se definirán como ganancias.

Los ingresos del proyecto básicamente corresponden a la venta de las fundas de 30 gramos de

hojas secas de Guayusa.

La producción ha sido establecida según el estudio de mercado, y el análisis de la demanda

potencial insatisfecha la cual es de 16.666.671,80 kg de hojas secas de Guayusa al año, de lo

cual para el primer año de actividades se ha fijado una producción del 25% de la capacidad

instalada de la planta es de 4.166.667,95 kilogramos de hojas secas de Guayusa, lo que

representa un total de 138.889 fundas de 30 gramos de hojas secas de guayusa al año.

Los precios serán de 0,50 centavos de dólar por funda de producto y serán proyectados para 5

años en base a la inflación anual, que para finales del 2010 cerró en 3,33%.


66

TABLA: Ingresos Proyectados PRODUCCIÓN AÑOS

2011 2012 2013 2014 2015

Producción 138.889 145.833 160.417 184.479 221.375

% Incremento de la producción 5% 10% 15% 20%

COSTO DE PRODUCCION 35.758,17 37.546,08 41.300,68 47.495,79 56.994,94

Materia prima directa 6.250,00 6.562,50 7.218,75 8.301,57 9.961,88

Mano de obra directa 8.657,62 9.090,50 9.999,55 11.499,48 13.799,37

Costos indirectos de fabricación 20.850,55 21.893,08 24.082,38 27.694,74 33.233,69

Servicios básicos 526,03

Mantenimiento 33,60

Materiales indirectos 441,08

Herramientas 19.507,34

MOI 342,50 PRECIOS UNITARIO DE PRODUCCION: 0,26 0,26 0,26 0,26 0,26

PRECIO DE VENTA 0,50 0,52 0,53 0,55 0,57

TOTAL INGRESOS 69.444,47 75.344,81 85.639,18 101.764,61 126.184,04



El precio unitario de producción se lo obtiene de dividir el total de costos de cada año para el

total de ingresos, por ejemplo al dividir $ 35.758,17 para 138.889 fundas de hojas secas de

Guayusa al año, se obtiene un precio de 0,26 centavos de dólar.

El precio de 0,50 será el precio de venta del producto considerando según el precio promedio

del producto en el mercado nacional, una utilidad de 0,24 centavos de dólar por funda de 30

gramos del producto. Al vender 385,80 fundas de hojas secas de Guayusa a $ 0,50 centavos, se

tiene una utilidad diaria de $ 192,90, lo que genera un total de $ 3.858 mensuales.

4.8.CAPITAL DE TRABAJO

El capital de trabajo permitirá a la empresa financiar la producción antes de recibir ingresos, el

capital en mención servirá para adquirir materia prima, pagar mano de obra directa y tener

pequeñas cantidades en efectivo para solventar gastos diarios que se susciten. Es importante

considerar que: "Entre más grande sea el monto del capital de trabajo que tenga una empresa,

menos será el riesgo de que esta sea insolvente"

El capital de trabajo para este proyecto será considerado para dos meses de operación, dentro

del cual se establece para su determinación los costos de producción, administración y ventas.


67

TABLA: Calculo del capital de trabajo para el primer año GASTOS

ADMINISTRATIVOS Costos Anuales Capital de Trabajo

UNIDAD Q costo unitario

costo total anual

Q costo unitario

costo total KdL

Gerente meses/hombres 1 264,00 4.180,70 2 348,392 696,78

Total Personal 264,00 4.180,70 348,39 696,78

Gastos de Oficina Varios 139,50 139,50 2 11,63 23,25

Total G. Administrativos 3.130,89 42.652,80 360,02 720,03

GASTOS DE VENTA

Vendedor unidad 1 348,39 4.180,70 2 348,39 696,78

Vehículo unidad 1 10.000,00 10.000,00 2 833,33 1.666,67

Publicidad varios 924,00 924,00 2 77,00 154,00

Total Personal 11.272,39 15.104,70 1.258,73 2.517,45

Otros Gastos de ventas Varios 2.560,00 2.560,00 2 213,33 426,67

Total G. Ventas 13.832,39 17.664,70 1.472,06 2.944,12

GASTOS DE PRODUCCION

Materias primas

Hojas frescas de Guayusa kilogramos 1,50 6.250,00 2 520,83 1.041,67

Total Materias primas 6.250,00 520,83 1.041,67

CIF Unidad 20.850,55 2 1.737,55 3.475,09

Materiales

Horno Unidad 1 520,00 520,00 2 43,33 86,67

Tanque Acero Inoxidable Unidad 1 250,00 250,00 2 20,83 41,67

Total Materiales 770,00 770,00 64,17 128,33

GASTOS FINANCIEROS

Interés Bancario Dólares 208,33 2.500,00 2 208,33 416,67

Total Gastos financieros 208,33 2.500,00 2 208,33 416,67

MANO DE OBRA DIRECTA unidad

Obreros hombre/día 2 264,00 8.657,62 2 721,47 1.442,94

Total MOD 264,00 8.657,62 721,47 1.442,94

Total gastos anuales 5.084,42 10.168,85

(1) El capital de trabajo requerido para este proyecto es igual al total de costos de dos meses



Como se puede apreciar se tiene un capital de trabajo de $ 10.168,85 para solventar los gastos

de la empresa.

4.9.PUNTO DE EQUILIBRIO

Para realizar el cálculo del punto de equilibrio es necesario efectuar una clasificación de los

costos totales en fijos y variables, además de considerar el monto de las ventas estimadas.


68

DETALLE COSTOS TOTALES

(USD)

COSTOS UNITARIOS

(USD)

costos fijos 21.663,90 0,16

costos variables 37.404,76 0,27

TOTAL 59.068,66 0,43

Los costos fijos y los costos variables totales se han calculado de la tabla de costos y gastos

del proyecto presentada anteriormente en el punto 4.4., del presente proyecto. Los costos

unitarios se obtienen de dividir el total de los costos fijos para el total de la producción

(138.889 fundas), al igual que los costos variables.

La fórmula para determinar el precio de venta es la suma de los costos fijos unitarios más los

costos variables unitarios, de donde el precio de venta es de $ 0,43 centavos.

El punto de equilibrio viene dedo por la siguiente fórmula para determinar el número de

fundas de hojas secas de Guayusa de 30 g a venderse:

CVuP

CFPe

Para el cálculo del punto de equilibrio en dólares se ha elaborado un margen de contribución

considerando un porcentaje de utilidad del 18%, lo cual genera un precio de venta de 0,50

centavos de dólar por funda de 30 gramos.

El margen de contribución es de 0,23 centavos, valor que se obtiene de restar el precio de 0,50

centavos y los costos variables unitarios.

El punto de equilibrio en dólares es:

𝑃𝐸 ($) =𝐶𝐹

𝑀𝑎𝑟𝑔𝑒𝑛 𝑑𝑒 𝑐𝑜𝑛𝑡𝑟𝑖𝑏𝑢𝑐𝑖ó𝑛𝑃𝑟𝑒𝑐𝑖𝑜

=21.663,90

0,230,50

= $ 𝟒𝟕. 𝟎𝟗𝟓, 𝟒𝟑

135.399,38 27,043,0

21.663,90)30(

gdefundasPe


69

A continuación se muestran la grafica del punto de equilibrio para las fundas de 30 gramos de

hojas secas de Guayusa:

GRAFICO: Punto de equilibrio



4.10. ESTADO DE RESULTADOS Y FLUJOS DE CAJA (PRO-FORMA)

4.10.1. ESTADO DE RESULTADOS

Muestra si un proyecto tendrá ingresos suficientes para su ejecución y si los márgenes de

utilidad serán en la cantidad requerida para pagar deudas, financiar expansiones futuras y

dividendos a los socios.

Este análisis arrojará datos sobre la seguridad de recuperación de la inversión que el proyecto

de factibilidad tiene y será la base para negociar financiamiento y atraer inversionistas.


70

A base de los ingresos y egresos proyectados para los 5 años, se tiene el siguiente estado de

resultados:

TABLA: Estado de Resultados proyectado para 5 años AÑO 2011 2012 2013 2014 2015

Producción 138.888,93 145.833,38 160.416,72 184.479,22 221.375,07

+ Ingresos 69.444,47 75.344,81 85.639,18 101.764,61 126.184,04

- Costo de producción 35.758,17 37.546,08 41.300,68 47.495,79 56.994,94

- Costo de administración 4.320,20 4.327,18 4.341,83 4.365,99 4.403,05

- Costos de ventas 7.664,70 8.047,94 8.852,73 10.180,64 12.216,77

- Costos financieros 2.500,00 2.090,51 1.640,06 1.144,58 599,54

= Utilidad antes de participación 19.201,39 23.333,11 29.503,87 38.577,61 51.969,73

15% participación utilidades 2.880,21 3.499,97 4.425,58 5.786,64 7.795,46

= Utilidad antes de impuestos 16.321,18 19.833,15 25.078,29 32.790,96 44.174,27

25% Impuesto a la renta 4.080,30 4.958,29 6.269,57 8.197,74 11.043,57

= Utilidad neta 12.240,89 14.874,86 18.808,72 24.593,22 33.130,70



4.10.2. FLUJO DE CAJA

Con el flujo de caja se demuestra el grado de liquidez que tendrá la empresa, lo cual representa

la viabilidad y seguridad de la inversión en este tipo negocio.

El movimiento de efectivo que tendrá el proyecto está previsto en el cuadro que se detalla a

continuación:


71

TABLA: Flujo de Caja proyectado para 5 años Rubros inversión

inicial AÑOS

1 2 3 4 5

5% 10% 15% 20%

A. INGRESOS OPERACIONALES

Venta 69.444,47 75.344,81 85.639,18 101.764,61 126.184,04

Total 69.444,47 75.344,81 85.639,18 101.764,61 126.184,04

B. EGRESOS OPERACIONALES

Costos de Producción 35.758,17 37.546,08 41.300,68 47.495,79 56.994,94

Gastos de Administración 4.320,20 4.327,18 4.341,83 4.365,99 4.403,05

Gastos de Ventas 7.664,70 8.047,94 8.852,73 10.180,64 12.216,77

Gastos Financieros 2.500,00 2.090,51 1.640,06 1.144,58 599,54

Total 50.243,08 52.011,70 56.135,31 63.187,00 74.214,31

C. FLUJO OPERACIONAL (A-B) 19.201,39 23.333,11 29.503,87 38.577,61 51.969,73

D. INGRESOS NO OPERACIONALES

Depreciación 4.644,88 4.644,88 4.644,88 4.644,88 4.644,88

Valor Residual activos - - - - 12.404,50

Total 4.644,88 4.644,88 4.644,88 4.644,88 17.049,38

E. EGRESOS NO OPERACIONALES

Pago de impuesto a la renta 25% 4.080,30 4.958,29 6.269,57 8.197,74 11.043,57

Pago de crédito 6.594,94 6.594,94 6.594,94 6.594,94 6.594,94

Pago de utilidades 2.880,21 3.499,97 4.425,58 5.786,64 7.795,46

Total - 41.182,90 8.910,56 10.408,31 12.645,21 15.934,44 8.384,59

F. FLUJO NO OPERACIONAL (D-E) -8.910,56 -10.408,31 -12.645,21 -15.934,44 -8.384,59

G. FLUJO NETO GENERADO (C+F) - 41.182,90 10.290,83 12.924,80 16.858,66 22.643,17 43.585,15

H. FLUJO NETO ACUMULADO 10.290,83 23.215,63 40.074,29 62.717,46 106.302,61

Tasa Descuento 10,00%

VAN 34.048,75

TIR 32%

COSTO BENEFICIO 0,83



4.11. BALANCE GENERAL INICIAL

Es un Estado Financiero que recopila los activos con que cuenta el proyecto, las obligaciones a

corto y largo plazo, así como los resultados que arroja la inversión. Este balance se lo ha

proyectado a 5 años que es la vida útil del proyecto.

En el cuadro siguiente se presenta el balance general inicial para el negocio de elaboración y

distribución de hojas secas de guayusa en presentación de fundas de 30 g:


72

TABLA: Balance General Inicial

ACTIVO

PASIVO

Activo circulante Pasivo circulante

Caja – Bancos 1.500,00 Cuentas por pagar 686,12

Inventarios 2.146,44 Sueldos por pagar 1.597,73

Cuentas por cobrar 1.157,41 Mantenimiento por pagar 250,09

Subtotal 4.803,85 Publicidad por pagar 77,00

Suministros básicos por pagar 43,84

Activo fijo Otros Gastos por pagar 376,10

Terreno 5.434,00 Subtotal 3.030,87

Edificio 21.284,00

Maquinaria y equipo 770,00 Pasivo fijo

Equipo de oficina 2.210,00

Vehículo 10.000,00 Préstamo a 5 años 25.000,00

Depreciación -387,07

Total Pasivos 28.030,87

Subtotal 39.310,93

Activo diferido CAPITAL

Planeación, Supervisión y Ejecución 123,74

Amortización activo diferido -24,75 Capital social 16.182,90

Subtotal 98,99

Total de activos 44.213,77 Total pasivo más capital 44.213,77



4.12. CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES DEL ESTUDIO ECONÓMICO

De acuerdo a la evaluación Financiera del Proyecto considerando una producción constante en

el horizonte del proyecto (5 años), con una inflación promedio de 3,33% para los próximos

años, y un financiamiento de $ 25.000,00 se concluye que el proyecto es rentable.

Se observa en el Estado de resultados de la empresa que esta tienen ingresos desde el primera

año de actividades de la empresa, lo que demuestra la rentabilidad de la misma. Además se

estima que la inversión se recupera a partir del cuarto año de actividades de la empresa,

utilizando solamente el 25% de la capacidad instalada, pues si esta aumentara los ingresos

también.


73

Finalmente, y según los resultados obtenidos, se recomienda la ejecución del proyecto por

presentar las condiciones favorables para la implementación del mismo, y se surgiere

comenzar con el estudio de la evaluación económica.


74

C A P Í T U L O 5

5. EVALUACIÓN ECONÓMICA

5.1.OBJETIVOS DE LA EVALUACIÓN ECONÓMICA Y FINANCIERA


Determinar la rentabilidad del proyecto.


Determinar el Valor Presente Neto.

Establecer la Tasa Interna de Retorno.

Determinar la relación Beneficio / Costo.

5.2.COSTO DE CAPITAL (TMAR)

Para determinar la Tasa Mínima Atractiva de Retorno, se ha considerado la tasa de interés del

financiamiento del 10% anual y una tasa de riesgo del sector de servicios de 20%, con lo cual

tenemos una TMAR mixta de 14% su cálculo se puede observar en la siguiente tabla.

El cálculo de la TMAR se lo realiza en base a la siguiente fórmula:

TMAR global mixta = (%Aportación financiera * TMAR financiera) + (%Aportación

privada * TMAR privada)

TMAR global mixta = (0,61 * 0,10) + (0,39 * 0,20)

= (0,061) + (0,078)

= 0,139

= 14%


75

5.3.TASA INTERNA DE RETORNO Y VALOR ACTUAL NETO

Utilizando esta metodología para el cálculo de la Tasa Interna de Retorno, se procede con los

datos obtenidos (tanto ingresos como egresos previstos para todos los años), sacar el flujo

operativo, que es la base para calcular el índice que será la TIR, que es un ratio que permite

medir la factibilidad del proyecto en base a la rentabilidad que tendrá el mismo. En el cuadro

siguiente se puede apreciar el valor de la TIR y VAN usando los flujos de efectivo del flujo de

caja proyectado para 5 años y el valor de la inversión inicial de la empresa.

TABLA: Calculo de la VAN y de la TIR

Inversión inicial 2011 2012 2013 2014 2015

FLUJO NETO GENERADO -41.182,90 10.290,83 12.924,80 16.858,66 22.643,17 43.585,15

Tasa Descuento 10,00%

VAN 34.048,75

TIR 32%

COSTO BENEFICIO 0,83



5.4.POSICIÓN FINANCIERA INICIAL DE LA EMPRESA.

Las razones financieras o contables permiten evaluar la posición económica de la empresa

mediante métodos que no toman en cuenta el valor del dinero a través del tiempo. Existen

cuatro tasas contables muy importantes que debe analizarse para evaluar la situación

financiera inicial de la empresa; las cuales se calculan a continuación:

5.4.1. RATIOS DE LIQUIDEZ

Mide la capacidad de la empresa de cumplir con sus obligaciones a corto plazo.

5.4.1.1.Tasa Circulante.- Con esta razón determinamos la capacidad de pago que va a tener la

empresa frente a sus obligaciones. En esta razón se indica el número de dólares que se

tiene para pagar a corto plazo. Debe tener un valor cercano a 2 o entre 1,5 y 2. Como

se observa la razón circulante es de 1,58 veces para cubrir sus deudas a corto plazo, lo

que demuestra una posición financiera aceptable.


76

Tasa

Circulante

Activo circulante 4.803,85 1,58

Pasivo Circulante 3.030,87

5.4.1.2.Prueba Ácida.- Con esta prueba obtenemos la liquidez pero sin tomar en

consideración los inventarios para el pago de las obligaciones ya que los inventarios no

son de liquidez inmediata, por lo que requieren ser vendidos para poseer efectivo para

poder hacer frente a las obligaciones. La empresa posee un valor de 0,88 veces para

hacer frente a sus obligaciones.

Prueba Ácida Activo circulante - Inventarios 2.657,41

0,88 Pasivo Circulante 3.030,87

5.4.2. RATIOS DE ENDEUDAMIENTO

Mide el grado en que la empresa sea financiada mediante la deuda.

5.4.2.1.Tasa de Deuda.- Mide el porcentaje total de fondos provenientes de instituciones de

crédito.

Tasa de deuda Deuda total 25.000,00

0,57 Activo total 44.213,77

Observándose que la empresa tiene un valor elevado de 57%, debido a que los acreedores

difícilmente presta a una empresa muy endeudada por el riesgo que corren, por lo que se

considera una tasa aceptable es 33%.

5.4.3. RATIOS DE APALANCAMIENTO

5.4.3.1.Periodo Promedio de Recolección.- Es la longitud promedio de tiempo que la

empresa debe esperar después de hacer una venta antes de recibir el pago en efectivo.

Periodo

Promedio de

Recolección

Cuentas por cobrar 1.157,41

6,08 días Ventas anuales / 365 69.444,47/365


77

El tiempo máximo que la empresa tiene para cobrar sus ventas es de una semana.

5.4.3.2.Rotación del Activo Total.- Es la tasa que mide la actividad final de la rotación de

todos los activos de la empresa.

Tasa de deuda Ventas anuales 69.444,47 1,57

Activo total 44.213,77

5.4.4. TASAS DE RENTABILIDAD

Esta tasa revela que tan efectivamente se administra la empresa.

5.4.4.1.Tasas del Margen del Beneficio sobre Ventas:

Margen de

beneficio

sobre ventas

Utilidad neta después de

impuestos

12.240,89

0,18

Vetas totales anuales 69.444,47

5.4.4.2.Rendimiento sobre Activos Totales:

Rendimiento

sobre activos

totales

Utilidad neta después de

impuestos

12.240,89 0,28

Activos totales 44.213,77

5.5.ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD

5.5.1. ENFOQUE OPTIMISTA

Para el enfoque optimista se han incrementado los ingresos y los costos en un 10%, generando

un incremento favorable de la VAN y la TIR.


78

TABLA: Análisis de sensibilidad enfoque optimista

ESTADO DE RESULTADOS Y FLUJO DE EFECTIVO (ANÁLISIS OPTIMISTA)

AÑO 2011 2012 2013 2014 2015

Producción 152.777,82 160.416,72 176.458,39 202.927,15 243.512,58

+ Ingresos 76.388,91 82.879,30 94.203,09 111.941,07 138.802,44

- Costos totales 55.267,38 57.212,87 61.748,84 69.505,70 81.635,74

- 15% participación utilidades 3.168,23 3.849,96 4.868,14 6.365,30 8.575,01

- 25% Impuesto a la renta 4.488,32 5.454,12 6.896,53 9.017,52 12.147,92

= Utilidad neta 13.464,97 16.362,35 20.689,59 27.052,55 36.443,77

+ Depreciaciones 4.644,88 4.644,88 4.644,88 4.644,88 4.644,88

- Préstamo 6.594,94 6.594,94 6.594,94 6.594,94 6.594,94

+ Venta de activo 0,00 0,00 0,00 0,00 12.404,50

= Flujo neto de efectivo 11.514,92 14.412,29 18.739,53 25.102,49 46.898,22

INVERSIÓN INICIAL -41.182,90

VAN 41.540,92

TIR 36%



5.5.2. ENFOQUE PESIMISTA

Para el enfoque pesimista se ha disminuido el 10% en los ingresos y en los costos, generando

una diminución no tan considerable de los valores y porcentajes de la VAN y de la TIR.

TABLA: Análisis de sensibilidad enfoque pesimista ESTADO DE RESULTADOS Y FLUJO DE EFECTIVO (ANÁLISIS PESIMISTA)

AÑO 2011 2012 2013 2014 2015

10% MENOS EN LA PRODUCCIÓN

Producción 125.000,04 131.250,04 144.375,04 166.031,30 199.237,56

+ Ingresos 62.500,02 67.810,33 77.075,26 91.588,15 113.565,64

- Costo totales 45.218,77 46.810,53 50.521,78 56.868,30 66.792,88

- 15% participación utilidades 2.592,19 3.149,97 3.983,02 5.207,98 7.015,91

- 25% Impuesto a la renta 3.672,27 4.462,46 5.642,62 7.377,97 9.939,21

= Utilidad neta 11.016,80 13.387,37 16.927,85 22.133,90 29.817,63

+ Depreciaciones 4.644,88 4.644,88 4.644,88 4.644,88 4.644,88

- Préstamo 6.594,94 6.594,94 6.594,94 6.594,94 6.594,94

+ Venta de activo 0,00 0,00 0,00 0,00 12.404,50

= Flujo neto de efectivo 9.066,74 11.437,32 14.977,79 20.183,84 40.272,08

INVERSIÓN INICIAL -41.182,90

VAN 26.556,58

TIR 27%




79

5.6.CONCLUSIONES DE LA EVALUACIÓN FINANCIERA – ECONÓMICA.

Luego de la elaboración del estudio financiero se presentan las siguientes conclusiones:







80

C A P Í T U L O 6

6. ANÁLISIS DE RIESGOS E IMPACTOS

6.1 OBJETIVOS DEL ANÁLISIS DE RIESGOS E IMPACTOS


Considerar los diferentes riesgos que pudieran afectar la aplicación del proyecto y gestionarlos

de maneara adecuada para evitar inconvenientes que pudieran devenir durante la ejecución del

mismo.


Entre los objetivos específicos del estudio de riesgos e impactos se mencionan los siguientes:

Determinar las perspectivas de variabilidad de las condicionantes del mercado.

Establecer las incertidumbres de acceso al mejoramiento tecnológico.

Analizar las potenciales variaciones en las opciones de financiamiento oportuno y

conveniente.

Prever los impactos ambientales que tendría el proyecto.

Identificar los impactos sociales positivos y negativos del proyecto.

6.2.ANALISIS DE RIESGOS

Se deben identificar y establecer estrategias para minimizar o nulificar los riesgos que tendría

el proyecto en los siguientes ámbitos:

Riesgos de mercado.

Riesgos técnicos.

Riesgos financieros.


81

6.2.1. RIESGOS DE MERCADO

El riesgo de mercado hace referencia a la relación económica entre la oferta y la demanda;

según el análisis efectuado en el presente proyecto.

Para el presente proyecto se determinó en el estudio de mercado que existe una demanda

insatisfecha sumamente elevada, debido a que el producto no existe en el mercado de la ciudad

de Azogues, por lo que se determinó una capacidad instalada del 25% de de la demanda

insatisfecha, a fin que cubrir de manera óptima y adecuada las necesidades del mercado, para

empezar con la venta y distribución de fundas de 30 gramos de hojas secas de Guayusa.

Entre los riesgos de mercado que se pueden presentar en el proyecto, relacionados con la

producción y venta de los empaques de 30 g de la Guayusa, se mencionan entre otras las

siguientes:

Falta de conocimiento del mercado sobre las bondades y beneficios ofrecidos por el

producto.

Falta de confianza del mercado de la ciudad de Azogues en lo referente a la medicina

natural.

Que los resultados de las encuestas no estén conforme con la realidad del mercado.

Que la demanda insatisfecha no concuerde con la demanda real del producto.

Que el producto no tenga la acogida esperada.

Que las encuestas no hayan sido representativas.

Que la información recopilada en las encuestas no sean 100% fiable.

Que la idea sea robada por una marca ya posesionada.

Economía difícil del país.

Para evitar este tipo de riesgos se plantean una serie de estrategias, las mismas que pueden ser:

Elaboración y distribución de una campaña publicitaria en radio, a fin de comunicar a

la ciudadanía las bondades y ventajas que ofrece la planta de la Guayusa para la salud.

Muestras gratis del producto, en mercados y supermercados de la ciudad, con el

objetivo de dar a conocer a la población la planta de Guayusa.

Elaboración de volantes y trípticos informativos, los mismos que serán distribuidos por

toda la ciudad.

Elaborar adecuadamente las preguntas de la encuesta que deben ser directas y rápidas.

Patentar el producto y priorizar las características del mismo.


82

6.2.2. RIESGOS TÉCNICOS

Los riesgos técnicos para este proyecto se basan sobre todo en la resistencia y capacidad de la

maquinaria y equipos utilizados para la elaboración de las fundas de 30 gramos de las hojas

secas de Guayusa y lo relacionado con su distribución.

Entre los principales riesgos técnicos que se pueden mencionar están los siguientes:

Costos de mantenimiento elevados sobre todo en lo referente al vehículo.

Capacidad de producción del horno, que no cubra con la demanda establecida para el

proyecto en estudio.

La distribución del local y su tamaño no es el adecuado para la empresa y sus procesos

de producción.

Para evitar estos riesgos se presentan las siguientes estrategias:





Guayusa.



6.2.3. RIESGOS FINANCIEROS

Los riesgos financieros sobre todo en relación al cumplimiento de los pagos bancarios

generados por el préstamo de los $ 25.000, solicitados al Banco, a una tasa de interés del 10%,

pagaderos a 5 años.

Antes de realizar el préstamo es importante analizar la capacidad que tiene o va a tener el

negocio para cubrir la deuda, en decir la capacidad de endeudamiento que tendrán el o los

socios, a fin de reducir el riesgo financiero y de evitar inconvenientes económicos que se

pudieran presentar en el futuro.


83

6.3.ANÁLISIS DE IMPACTO SOCIAL

Han de identificarse y plantearse estrategias para administrar satisfactoriamente los impactos

positivos y negativos que ocasionaría el proyecto en los siguientes ámbitos:

Impacto ambiental.

Impacto social.

6.3.1. IMPACTO AMBIENTAL

En lo referente al impacto ambiental la producción de los empaques de hojas secas de

Guayusa en presentación de 30 gramos, no genera efectos negativos para el medio ambiente,

por ser un producto natural, a pesar de que se estima no tener desechos orgánicos en lo

referente a la materia prima directa, de existir estos desechos serán destinados al reciclaje

orgánico, en fundas de color verde; y si existen desechos de materia prima indirecta será

desechado en las fundas de color azul para el reciclaje de las fundas de plástico y cartones.

Dentro de la evaluación ambiental se distinguen varias categorías dependiendo del impacto

ambiental que genere un proyecto.

Categoría I.- Proyectos que promueven o se diseñan para el mejoramiento del la

calidad del medio ambiente.

Categoría II.- Proyectos que no afectan directa ni indirectamente a la calidad

ambiental.

Categoría III.- Proyectos que afectan moderadamente y los que causan impactos

negativos cuyas soluciones se conocen y son de fácil aplicación.

Categoría IV.- Proyectos que pueden tener impactos negativos significativos en el

medio ambiente.

Según esta clasificación el proyecto de estudio se ubica en una categoría II, ya que no afecta al

medio ambiente.


84

6.3.2. IMPACTO SOCIAL

Como se menciono en el capitulo uno de este proyecto, las hojas de Guayusa ofrecen una

variedad de beneficios para la salud de la población de la ciudad, ayuda a los enfermos de

diabetes a disminuir la glucosa, mejora la digestión, es un estimulante nervioso, ayuda a

problemas renales, etc.

La implementación del proyecto de inversión también genera un impacto favorable en la

ciudad, pues promueve al empleo y además mejorar la calidad de vida de la población.


85

C A P Í T U L O 7

7. CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES

7.1.CONCLUSIONES

Como se demostró en el estudio de mercado se pudo confirmar la aceptación del producto en

el mercado. Entre las conclusiones a las que se ha llegado con el presente proyecto de

inversión tenemos las siguientes:








Consumidores.












De acuerdo a la evaluación Financiera del Proyecto considerando una producción

constante en el horizonte del proyecto (5 años), con una inflación promedio de 3,33%

para los próximos años, y un financiamiento de $ 25.000,00 se concluye que el

proyecto es rentable.


86

Se observa en el Estado de resultados de la empresa que esta tienen ingresos desde el

primera año de actividades de la empresa, lo que demuestra la rentabilidad de la

misma. Además se estima que la inversión se recupera a partir del cuarto año de

actividades de la empresa, utilizando solamente el 25% de la capacidad instalada, pues

si esta aumentara los ingresos también.






7.2.RECOMENDACIONES

Entre las recomendaciones que se pueden dar luego de la elaboración del proyecto se

enumeran las siguientes:






Elaboración de una campaña publicitaria a fin de comunicar a la ciudadanía las

bondades y ventajas que ofrece la planta de la Guayusa para la salud.

Entregar muestras gratis del producto, en mercados y supermercados de la ciudad, con

el objetivo de dar a conocer a la población la planta de Guayusa.

Elaborar volantes y trípticos informativos, los mismos que serán distribuidos por toda

la ciudad.





Guayusa.




87

A N E X O S

ANEXO 1:

ENCUESTA

PROYECTO PARA DISTRIBUCIÓN Y VENTA DE HOJAS SECAS DE GUAYUSA

Objetivo: Conocer la demanda del producto para ser introducido en el mercado de la ciudad de

Azogues.

1. ¿Consume usted algún tipo de té medicinal?

Si

No

2. ¿Conoce usted las bondades de la medicina natural?

Si

No

3. ¿Consumiría usted un té natural que tenga propiedades medicinales?

Si

No

4. ¿Ha escuchado usted acerca de la Guayusa?

Si

No

5. ¿De las siguientes opciones elija usted que enfermedad o trastorno padecen en su familia?

Diabetes

Indigestión

Problemas renales

Problemas respiratorios

6. Las hojas secas de guayusa ofrecen grandes ventajas y bondades para la salud de usted

y la de su familia como son: reduce la glucosa, favorece la digestión y estimula el organismo

¿Le gustaría adquirir este producto empaquetado para su consumo?

Si

No


88

7. ¿Dónde preferiría usted encontrar este producto?

Tiendas

Bares

Supermercados

Comisariatos

Otros

8. ¿Con qué frecuencia adquiriría usted este producto?

Diaria

Semanal

Mensual

Anual

9. ¿En cuál de las siguientes opciones le gustaría la presentación del producto?

Funda de 30 g

Funda de 40 g

Funda de 50 g

10. ¿Qué precio estaría dispuesto a pagar por esta planta medicinal que cura muchas enfermedades y ofrece varias ventajas para su salud?

0,30 centavos

0,50 centavos

0,70 centavos

1 dólar

GRACIAS POR SU COLABORACIÓN


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B I B L I O G R A F Í A

Módulo 6, Formulación y Evaluación de Proyectos de Inversión, ING. IVÁN

RODRIGO CORONEL.

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UNIVERSIDAD CATÓLICA DE CUENCA AZOGUESdspace.ucacue.edu.ec/bitstream/reducacue/6214/1/GOMEZJURADO ANDREA.pdf · disfrutar un agradable sabor y aroma. A fin de conocer más acerca