Presentació Àrea Econòmica20 juliol 2012

1

Resultat 2011/12

EBITDA(resultat d’explotació + amortitzacions)

DESPESES D’EXPLOTACIÓ -441,1

INGRESSOS D’EXPLOTACIÓ 494,9

RESULTAT D’EXPLOTACIÓ 53,7

INGRESSOS I DESPESES FINANCERS - 4,9

RESULTAT NET 48,8

125,8

RESULTAT DESPRÉS D’IMPOSTOS 48,8

461,1

Real Ppost

-430,2

31,0

- 10,9

20,1

20,1

103,6

2

Milions €

26,3 19,1

149,3 167,0

163,0 160,5

115,1 128,5

19,719,7

317,2362,4

415,4

07/08 08/09 09/10 10/11 11/12

+45,2

+53,0

+58,0494,9

473,4+0,0%

+11,6%

-1,5%

+11,8%

-27,4%

+21,5M€

+4,5%

Socis

Estadi

Mèdia

Màrqueting

Traspassos i altres

Evolució d’ingressos

3

Milions €

9,3 10,7

131,0 101,3

31,430,8

56,361,3

244,6236,9

486,9

384,8

333,8

07/08 08/09 09/10 10/11 11/12

+51,0

+102,1

-14,3

441,1472,6

-3,1%

+8,8%

-1,9%

-22,7%

+15%

-31,5M€

-6,6%

Salaris esportius

Amortitz. jugadors

Salaris no esportius

Despeses explotació, pèrdues traspassos i provisionsAltres amortitz.

Evolució de despeses

4

Milions €

5

Detall de desviacions vs. pressupost

Desviacions Positives

Variables no Lliga

UEFA (Semis/TV pool)

Més taquillatge

Vendes Nike i FCB Megastore

Barça TV

Venda Maxwell

Traspàs, drets formació i cessions

Menys efecte financer

Ajuda al descens

Altres

Desviacions NegativesMenys espònsors per no Lliga

Titularitats, renovacions i debuts

Menys ingrés abonaments

Keirrison

Hleb

Henrique

Provisió Can Rigalt

Provisió fiscal

Sancions UEFA

Altres

2007/08 2008/09 2009/10 2010/11 2011/120

100

200

300

400

500

600

0 %

150 %

208.0252.0

306.3 300.9 298.2

308.7

366.5398.5

451.6485.2

67% 69%77%

67%61%

Indicador màximde seguretat (1)

Indicador òptim (1)

Massa salarial esportiva(futbol + seccions) sobre els ingressos

Ingressos sense traspassos ni alienacions d’immobilitzat

Cost dels salaris i amortitzacions futbol + seccions

100%

70%

55%

Evolució de la massa salarial esportiva (salari + amortitzacions)

6

Milions €

2007/08 2008/09 2009/10 2010/11 2011/12

140170

200 202 202

Evolució de la massa salarial esportiva (futbol) | Increment mitjà

x 1,45CAGR 10%

Sense amortitzacions

7

Milions €

Evolució de la massa salarial seccions| Increment mitjà

2007/08 2008/09 2009/10 2010/11 2011/12

23 2435 41 35

x 1,5CAGR 11%

Sense amortitzacions

8

Milions €

Reducció deute net en 30 MM€.

Deute bancari

+ Creditors - deutors

+ Periodificacions i altres

- Tresoreria

Càlcul del deute net 30/06/12 30/06/11

150

+130

+144

- 60

335365

136

+ 112

+ 122

- 36

Deute net

9

Milions €

Evolució del deute net, Ebitda i Deute net/Ebitda

2007/08 2008/09 2009/10 2010/11 2011/12

270288

431

365335

5985

8

66

126

4.63.4

53.9

5.5 2.7

Deute NetEBITDADeute/Ebitda

10

Milions €

138174

246 267299

334385

415473 495

-164

49

-9

-80

71173337

1,5

2006/07 2008/092007/08 2010/112009/10 2011/12

Evolució de resultats després d’impostos

11

2005/062004/052003/042002/03

34 Can Rigalt 28 Activació crèdit fiscal