El Grupo Same Deutz-Fahr estima que su facturación en 2009 ... · CUADRO 3.- LÍNEAS DE CRÉDITOS...

Ea)

El Grupo Same Deutz-Fahr estima que su facturación en 2009 será de1 000 millones €

TRANSPARENCIAEN TIEMPOS "DIFÍCILES"

Los principales directivos del Grupo Same Deutz-Fahr han organizado, en los cuatro

principales mercados europeos (Francia, Alemania, Italia y España), reuniones con

la prensa para explicar la estrategia de la compañía en un año que califican como"difícil", con una facturación estimada que se situará en los 1 000 millones de euros.

ÁNGEL PÉREZTres Cantos (Madrid)

I a situación es difícil, perolo peor de todo es el pesi-mismo. En un momento como éste hay que ser

transparente y no esconderse':Con estas palabras, el ConsejeroDelegado del Grupo Same Deutz-Fahr, Massimo Bordi, abrió la con-ferencia de prensa organizada en

60

España para anunciar los resulta-dos de la compañía durante esteaño, desvelar sus previsiones pa-ra el segundo semestre y explicarla estrategia a seguir.

" Sabemos cómo podemosterminar el año y tenemos ideasde cómo abordar 2010, que segúnnuestras estimaciones tambiénserá un año difícil': afirmó el direc-tivo. La facturación total del Gru-po superará los 1 000 millones de

euros, de los que destacan:Trac-tores 800 millones, Cosechadoras40 millones y Recambios 145 mi-llones. El margen operativo seráde 22 millones € (2.3%), un por-centaje inferior al de años anterio-res pero que supone un dato po-sitivo si se compara con otros seg-mentos industriales.

Massimo Bordi tiene muy cla-ro que el agrícola es un "sectorafortunado" porque "es el que

AGOSTO 2009 agrOtécn ica

CUADRO 1.- FACTURACIÓN DEL GRUPO SAME DEUTZ-FAHR

CUADRO 2.- MARGEN OPERATIVO E INVERSIÓN ENINVESTIGACIÓN Y DESARROLLO

ticia son los tres "factores críticos"que condicionan la situación actual.

No obstante, la compañía ita-liana prevé que la demanda detractores en el mundo aumentaráen los próximos años, ya que lapoblación mundial seguirá crecien-do, y por tanto habrá mayor de-manda de alimentos. Además, laincesante migración a zonas urba-nas supondrá un aumento y me-jora de la productividad en el cam-po, incluyendo la producción debioenergías dada la necesidad cre-ciente de energías alternativas.

CL

Ea)

menos está sufriendo la crisis" y,además, vivirá una "salida rápida"de ella. De hecho, las previsionesdel Grupo son volver en 2010 a losresultados obtenidos estos añosanteriores. Para ello, ha llevado acabo una fuerte reestructuracióninterna con una política de conten-ción del gasto. Además, la inver-sión en I+D llegará a los 28 millo-nes C y el resto de inversiones al-canzarán los 21 millones C.

1 Impacto de la crisis

El escenario económico mun-dial observado por los dirigentesdel Grupo Same Deutz-Fahr mues-tra que "la crisis ha impactado pro-fundamente en el sector de losbienes duraderos': Uno de los másafectados es de la automoción,con caídas globales previstas pa-ra este año del 15% en automóvi-les (-10% en Europa), del 20% envehículos industriales (-40% en Eu-ropa) y del 40% en construcción(-50% en Europa). La sobrecargade la producción, las normativasde emisiones y la reducción credi-

"EL SECTOR

AGRÍCOLA ES EL QUE

MENOS ESTÁ

SUFRIENDO LA CRISIS Y

EL QUE ANTES SALDRÁ

DE ELLA" =9-

Massimo Bordi, Consejero Delegado delGrupo Same Deutz-Fahr.

I Estrategia delGrupo SDF

El producto es uno de los pi-lares básicos de dicha estrategia.El catálogo de tractores se amplia-rá con nuevos modelos con trans-misión CVT de hasta 200 CV depotencia y con el desarrollo de unalínea específica de alta potencia.Además, la compañía italiana quie-re reforzar su liderazgo en el trac-tor 'básico', gracias a su capacidadpara fabricar en países donde los

costes con inferiores.También pretende ampliar la

gama de alta potencia en cosecha-doras, un segmento en el que tra-baja para introducir la tecnologíarotativa, con una gama que lleguehasta los 450 CV de potencia. Pa-ralelamente, buscará una mayorcompetitividad en los modelos 'bá-sicos'.

La internacionalización es elsegundo eje de la estrategia."Hasta hace cuatro o cinco años,Same Deutz-Fahr era una empre-sa de marcado perfil 'mediterrá-neo Ahora ha tomado un carác-ter global': Para justificar esta fra-se, Massimo Bordi recordó las sie-te fábricas que el Grupo tienerepartidas por Europa y Asia.

El tercer vértice es la financia-ción, un capítulo que ha cobradoun protagonismo singular en losmomentos actuales, hasta el pun-to de ser "casi tan importante co-mo el producto': según dijo Mas-simo Bordi. Una de las líneas de

61agrotécnica AGOSTO 2009

140

120

-- 109 98100 100 100

103

8084

Gr

oo.

60

40

20

omayo '08 diciembre '08 mayo '09 sept. '09 (E) diciembre '09 (E)

Redes Clientes

CUADRO 3.- LÍNEAS DE CRÉDITOS CONCEDIDAS

RUSIA - CIS

•P"

LAUINGENTractores> 120 CV

Alquiler de las instalaciones (1' fase)Preparación para el ensamblaje de tractoresInicio de la producción: Septiembre 2009Gama de tractores: 165 - 210 - 265 CVFilial SDF y red de distribución DFFocalización sobre la marca Deutz-FahrGestión de recambiosFormación

CHINAFinalización de las instalaciones

Estado actual: preparación de la línea productivaInicio producción: 2010

Producción tractores 50-70 CV plataforma / túnelProducción tractores 80-100 CV plataforma / túnel

Producción puentes delanteros de los tractores <100 CV2010 2011 2012

Tractores 50-70 CV 30 140Tractores 80-100 CV 1 300 4 000 6 500Puentes delanteros 5 000 10 000 15 000

TREVIGLIOTractores70-150 CV

ÁFRICA

2UPANJACosechadoras

INDIAAmpliación del área de producción

Inversión en la capacidad productiva de motores y tractoresLocalización de la gama de tractores de 50-70 CV (sin cabina)

Transferencia de la producción de motores de 314 cilindros Tier II/Tier III en 2010Lanzamiento de la marca Deutz-Fahr y gama Agrolux

Incremento de las ventas Junio: +8% respecto a 08Evolución a final de año: +20%60

Acuerdo con productor local de generadores eléctricos CKD para la producción turca

TURQUÍA

Producción bajo licencia del distribuidor SDFEnsamblaje de tractores 50-70 CV - (SKD procedentes de India)Inicio producción: Febrero 2009Volumen anual: 500 - 2000 unidades

Aumento de las ventasCuota de mercado SDF: 15.3% (10.1% en 2008) 2009 2010 2011

Tractores 4.150 6.000 8.000Motores 5 185 19 000 30 000

actuación pasa por la renovaciónde los instrumentos financieros,tanto a clientes como a concesio-narios.

El Grupo, a través de SDF Fi-nance, tiene establecido un acuer-do con BNP Paribas Lease Groupque ha permitido disponer de líne-as de crédito para clientes —queha crecido un 9% en los últimosdoce meses— y para concesiona-rios —cuya caída en este mismoperiodo espera recuperar hasta f i-na les de año—. Para los mercadosde Europa del Este, el acuerdo lo

62

mantiene con Unicredit Group,que da acceso a una nueva líneade crédito por valor de 550 tracto-res y 50 cosechadoras.

I Otras accionesprevistas

Además de las relacionadascon la financiación, el control delinventario (interno y de la red deventas) y la focalización de la ac-tividad de posventa jugarán un pa-pel determinante en el futuro. El

Andrea Bedosti, Vicepresidente Ejecutivo deVentas, Marketing y Posventa.

Vicepresidente Ejecutivo de Ven-tas, Marketing y Posventa, AndreaBedosti, ofreció unos datos queexplican la tendencia actual a re-ducir stocks en Europa Occiden-tal. Según estos números, de las16 000 unidades nuevas pendien-tes de entrega, tan sólo 600-700pertenecen al Grupo SDE

En cuanto a la posventa, Be-dosti destacó el incremento del5% registrado en el primer se-mestre por el Departamento deRecambios. El índice de pedidosservidos por debajo del plazo deentrega pactado supera el 96%,lo que ha permitido reducir los pe-didos pendientes de entrega.

AGOSTO 2009 agrotécnica

CUADRO 4.- EVOLUCIÓN DE LAS VENTAS DE TRACTORES, PORUNIDADES, EN LOS PRINCIPALES MERCADOS EUROPEOS

_....

1

40 000

35 000

30 000

20 000

10 000

-

Italia

'...4i4-.......sse

-4%

25 000

15 000 España

2004 2005 2006 2007 2008 2009 E

CC

EI Mercados europeos

Las estimaciones efectuadaspor el Grupo para este año cifranen un 15% la caída total de las ven-tas de tractores en Europa. En lazona Occidental, donde SDF tieneuna cuota de mercado del 12.3%,el retroceso puede llegar a ser del-20% (-11.6% en los cinco prime-ros meses). Uno de los países másperjudicados puede ser España, conun -18% (-23% de enero a mayo).Francia estaría en un -15%, Alema-nia en un -13% e Italia en un -4%.

En Europa del Este, dondeSDF ha incrementado su cuota demercado hasta llegar al 12.5%(mayo '09), la caída de mercadoestará entorno al -10% (-12.5% enlos cinco primeros meses).

I

El objetivo en Españaes llegar al 13% esteaño

Las 6 231 unidades registra-das en el primer semestre de es-te año suponen ya el 12.8% decuota de mercado, es decir, seis

décimas más que en el mismo pe-riodo de 2008. Los mejores resul-tados han llegado en el segmen-to de 'especiales', especialmenteen el segmento de los 50-74 CV,gracias a las series Rekord y Tiger.En los próximos meses, el reto dela filial es "seguir el tren de la com-pañía" y reforzar su presencia enla franja de los 200 CV con el pro-ducto Deutz-Fahr.

El objetivo de este año es, se-gún indicó el Director de la filial,Javier Seisdedos, llegar al 13%.Para ello, anunció las siguientesnovedades:• Centro de formación. Situado en

la provincia de Toledo, cuenta conunas instalaciones que alberganaulas de reunión, zona de tallery parcela para demostraciones.

• Lubricantes. El acuerdo estable-cido con Shell, que arrancó a pri-meros de 2008, "es uno de loséxitos más grandes del Depar-tamento de Recambios': y pro-seguirá su desarrollo.

'ffl LA FACTURACIÓN

DEL GRUPO

RETROCEDERÁ HASTA

LOS 1 000 MILLONES DE

EUROS, PERO EL AÑO

PRÓXIMO ESPERA

RECUPERAR LOS

NIVELES ACTUALES zl>

• Agrovitis. La "niña bonita" de lacompañía. Seisdedos afirmó quelos profesionales que han teni-do la oportunidad de conocer lasprestaciones de esta vendimia-dora "se han quedado boquia-biertos con la tecnología que lle-va: suspensión delantera, elec-trónica, tolva lateral para descar-gar mientras se trabaja, guiadoautomático por ultrasonidos...':

• TTV 630. "Es un tractor que ilu-siona. Representa la aplicaciónde la tecnología actual a la ma-quinaria agrícola':

• L720/Iron3 210/ R7 210. Tractorde 220 CV dirigido a grandes ex-plotaciones.

• Especiales. Fruteros equipadoscon tecnología de tractores gran-des.

• Perfil bajo. El modelo más ven-dido ha sido renovado con mo-tor Euro 3, inversor hidráulico ymayor potencia para trabajar convibradores.

• Dorado3 / R2. Un producto en ex-pansión en España, ya que se uti-lizan espalderas más anchas, quepermiten el acceso de fruteroscon una cabina más espaciosa.

• Demostraciones. Con el objetode acercar los productos a losposibles usuarios, SDF Ibéricaorganizará jornadas en puntos

estratégicos. Habrá un 'Dem°Tour' dirigido a tractores frute-ros y viñeros, otro Demo Tourpara los modelos de alta poten-cia y un tercer recorrido especí-fico con la vendimiadora.

• Otros servicios. Se pone enmarcha el servicio de rentingde maquinaria agrícola gestio-nado directamente por la em-presa. También se ofrecerá laposibilidad de extensión de ga-rantía.

Javier Seisdedos, Director de la filial.

63AGOSTO 2009agrotécnica

CA

A pesar de las dificultades ac-tuales, Javier Seisdedos se mues-tra optimista y confía que la filialpuede superar los objetivos traza-dos para este año. De momento,en el primer semestre ha conse-guido aumentar ligeramente la fac-turación respecto a 2008, "que yafue un año bueno para nosotros':recordó. Buena parte de 'culpa' latiene el Departamento de Recam-bios, que muestra un volumen

'ffl EL OBJETIVO EN

ESPAÑA ES CERRAR

ESTE AÑO CON CUOTA

DEL 13% EN EL

MERCADO DE

TRACTORES z9

mayor gracias a la ampliación delnúmero de referencias.

El directivo lamentó los bajosprecios de productos esencialespara la agricultura española, co-mo el trigo, la cebada, el aceitede oliva o el vino tinto de mesa,subrayó que el 70% de las ope-raciones realizadas durante estosseis meses contaron con el so-

porte de SDF Finance (35% en2008).

Ea)

PROPUESTA SOBRE LA NORMATIVA DEEMISIONES

El Grupo Same Deutz-Fahr propone el retraso o la eliminación de lasfases Euro 3b y Euro 4

I Grupo Same Deutz-Fahr abo-ga por el achatarramiento de los

tractores con motores Euro O y Eu-ro I y, al mismo tiempo, el retrasode las fases Euro 3b y Euro 4. Conla aplicación de la ley tal y como es-tá planteada en la actualidad, el fa-bricante italiano calcula que del 2010al 2013 la caída del mercado serádel 10% (-15000 tractores) y a par-

tir de 2014 será de otro 10%(-30 000 tractores). Además, por ca-da tractor nuevo se achatarrará unocon motor Euro O ó Euro 1, por loque "la población contaminante nocae':• Hipótesis 1. Retraso de 3 años

en la aplicación de cada una delas fases Euro 3b y Euro 4, conayudas paralelas para el achata-

rramiento y racionalización. Elmercado mostraría un creci-miento del 15 % en los prime-

ros tres años de prórroga, los

tres siguientes se mantendría

estable en 150 000 unidades y

caería el 15% en años siguien-tes. En este caso, la tasa de sus-titución durante los 6 años deprórroga sería de 1.75 unidadesantiguas por cada tractor nuevo.

CUADRO 6.- NIVELES DE EMISIONES ADMITIDAS POR LALEGISLACIÓN ACTUAL

• Hipótesis 2, Eliminación de las fa-ses Euro 3b y Euro 4, con fuertesincentivos para achatarramiento,lo que supondría una drástica re-ducción de los modelos Euro O(ratio de sustitución de 2 a 1). Elmercado crecería el 30% duran-te 6 años del 30% sobre una ba-se de 200 000 unidades.

2011

Euro O Euro 1 Euro 2 Euro 3 Euro 3B Euro 4NOx + HC (g/h) 407 366 262 164 1 122 21

PM (g/h) 39 26 12 12 1 1 1

CUADRO 7.- PREVISIÓN DE LA EVOLUCIÓN DEL PARQUEEUROPEO DE TRACTORES CON LA LEGISLACIÓN ACTUAL

En cualquier caso, el GrupoSame Deutz-Fahr se muestra fa-vorable a mantener la normativaactual, que contempla la produc-ción de máquinas Euro 3a, des-guazando y sustituyendo modeloscon Euro O y Euro 1, lo que, a sujuicio, "generaría un volumen deventas mayor gracias al incentivopúblico del achatarramiento': Deno modificarse la Ley, "se prevéuna reducción del volumen debi-do al incremento del coste indus-trial (EGR interno, filtro de partícu-las

9

-D 8

7

62E 55 4

3

5 2

o 1

O

•E0 • E1 •E2 •E3a •E3b •E4

2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

64AGOSTO 2009 agrotécnica

REO ZE1 •E2 •E3a IIE3b •E4

2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

7, 9.041 8Ea, 7-o

6o

E 5

4

3

2

CUADRO 8.- PREVISIÓN DE LA EVOLUCIÓN DEL PARQUEEUROPEO DE TRACTORES RETRASANDO

LAS FASES EURO 3b Y EURO 4

Fase 1(1999)

15;01159E10111

10

0.9

0.8

0.7

0.6

0.5o

0.4o

0.33.

0.2

0.1

0.0o 2 3 4 5 6 7 8 9 10

NOx (+ HC) (g/kWh)

Ea)

La contaminación causadapor la maquinaria agrícola es mar-ginal': dijo Bedosti. Reconoció quela propuesta, que ha sido presen-tada de forma articulada en variospaíses europeos, es "provocado-ra" pero a la vez "inteligente" por-que la aplicación de la actual nor-mativa de emisiones "perjudicamucho a la mecanización agraria':"Los vehículos que no circulan porcarretera son responsables sólodel 4% de todas las emisiones ala atmósfera. Y los tractores sólolo son del 2%', puntualizó el direc-tivo.

CUADRO 9.- PREVISIÓN DE LA EVOLUCIÓN DEL PARQUE

'ffl "LA

CONTAMINACIÓN

CAUSADA POR LA

MAQUINARIA AGRÍCOLA

ES MARGINAL. LOS

TRACTORES SÓLO SON

RESPONSABLES DEL 2%

DE LAS EMISIONES"

EUROPEO DE TRACTORES ELIMINANDOLAS FASES EURO 3b Y EURO 4

2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

CUADRO 10.- LIMITACIÓN DESDE LA EURO 1ALA EURO 4: NOx y PM

I Participación enDeutz AG

Hace unos años, el Grupo Sa-me Deutz-Fahr decidió adquirir unpaquete accionarial del fabricantede motores Deutz AG. Pasado es-te tiempo, ¿fue una inversión ex-cesivamente ambiciosa? "Sabía-mos que comportaba unos ries-gos, pero fue considerada comoestratégica por la compañía. Aho-ra estamos en un momento de cri-sis, pero lo vamos a superar': res-pondió Massimo Bordi.

El directivo recordó que el Gru-po SDF entró en el capital deDeutz AG en 2003 "y durante cua-tro años la empresa creció y re-partió dividendos': "Actualmente,

la facturación ha caído un 50% yestá sufriendo mucho, ya que ven-de motores en sectores diversosque están en plena crisis, comolos de movimiento de tierras o elcamión. Lo que nadie podía pen-sar es en una crisis que afectara

de esta manera a sectores total-mente distintos': agregó. Bordiconsideró que la situación deDeutz AG se encuentra "en la me-dia" con relación a otras compa-ñías, que han perdido mucho desu valor en Bolsa..

65AGOSTO 2009agrotécnica