UNIVERSIDAD MILITAR NUEVA GRANADA FACULTAD DE ESTUDIOS A DISTANCIA

PROGRAMA DE INGENIERÍA CIVIL

ACTIVIDAD COMPLEMETARIA 2

PRESENTADO A: SERGIO VALDIVIA

PRESENTADO POR: JUAN CARLOS ARIAS

CODIGO: 7301829

BOGOTÁ NOVIEMBRE 2014

ACTIVIDAD COMPLEMENTARIA SEGUNDO PARCIAL ADMINISTRACION FINANCIERA

El objetivo es que al desarrollar esta actividad refuerces el aprendizaje adquirido en las unidades 3 y 4 de la asignatura. 1. Relaciona con una flecha las siguientes cuentas según el estado financiero al que pertenecen:

CUENTAS ESTADO FINANCIERO

Gastos Administrativos

BALANCE GENERAL

Obligaciones Bancarias de largo plazo

Ventas brutas

Inversiones

Egresos Diferidos

Cuentas por cobrar

Reservas PÉRDIDAS Y GANANCIAS Compras

Impuestos por pagar

Edificios 2.

" Constructores Asociados S.A "

BALANCE GENERAL

AL 31 DE DICIEMBRE DE 2009 Y 2010

( $ Miles)

2009 2010

ACTIVO

ACTIVO CORRIENTE

CAJA Y BANCOS 3.456.789 1.367.890

INVERSIONES 428.750 115.678

CUENTAS POR COBRAR COMERCIALES

CLIENTES 1.567.890 2.678.901

ANTICIPOS Y DEPOSITOS 578.000 234.678

SUBTOTAL CUENTAS POR COBRAR COMERCIALES 2.145.890 2.913.579

INVENTARIOS

MATERIAS PRIMAS 1.961.937 1.878.225

PRODUCTOS EN PROCESO 235.901 496.088

PRODUCTOS TERMINADOS 2.328.999 3.536.923

SUBTOTAL INVENTARIOS 4.526.837 5.911.236

DIFERIDOS

GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO 30.456 22.678

TOTAL ACTIVO CORRIENTE 10.588.722 10.331.061

ACTIVO FIJO

PROPIEDAD PLANTA Y EQUIPO NETO 868.904 1.468.902

DEPRECIACION ACUMULADA -391.007 -661.006

TOTAL ACTIVO FIJO 477.897 807.896

OTROS ACTIVOS

CARGOS DIFERIDOS 1.345.678 1.690.455

OTROS 1.589.234 1.456.789

TOTAL OTROS ACTIVOS 2.934.912 3.147.244

VALORIZACIONES DE PROPIEDAD PLANTA

Y EQUIPO 123.456 456.789

TOTAL ACTIVO 14.124.987 14.742.990

PASIVO

PASIVO CORRIENTE

OBLIGACIONES FINANCIERAS 1.413.529 987.536

PROVEEDORES 2.120.293 1.481.304

CUENTAS POR PAGAR 1.554.882 1.086.289

OBLIGACIONES LABORALES CORTO PLAZO 141.353 98.754

IMPUESTOS, GRAVAMENES Y TASAS 1.773.979 1.239.357

OTROS PASSIVOS CORRIENTES 63.609 44.439

TOTAL PASIVO CORRIENTE 7.067.644 4.937.679

PASIVO LARGO PLAZO

OBLIGACIONES FINANCIERAS L.P. 654.213 1.276.548

OBLIGACIONES LABORALES L.P. 16.456 28.671

TOTAL PASIVO LARGO PLAZO 670.669 1.305.219

TOTAL PASIVO 7.738.313 6.242.898

PATRIMONIO

CAPITAL SUSCRITO Y PAGADO 1.000.000 1.000.000

SUPERAVIT PRIMA EN COLOCACION DE ACCIONES 1.536.870 1.536.870

RESULTADO DEL EJERCICIO 3.726.349 5.506.433

SUPERAVIT POR VALORIZACIONES 123.456 456.789

TOTAL PATRIMONIO 6.386.675 8.500.092

TOTAL PASIVO + PATRIMONIO 14.124.987 14.742.990

ESTADO DE RESULTADOS

POR LOS AÑOS TERMINADOS EN 31 DE DICIEMBRE DE: 2009 Y 2010

(MILES DE PESOS)

2009 2010

VENTAS NETAS 24.671.270 36.456.789

COSTO DE VTAS. 13.815.911 20.415.802

UTILIDAD BRUTA 10.855.359 16.040.987

GTOS. OPERACIONALES DE ADMÓN. 2.220.414 3.281.111

GTOS. OPERACIONALES DE VTAS 2.467.127 3.645.679

UTILIDAD OPERACIONAL 6.167.818 9.114.197

INGRESOS NO OPERACIONALES 246.713 364.568

GTOS. NO OPERACIONALES 592.110 874.963

UTILIDAD NETA ANTES DE IMPUESTOS 5.822.420 8.603.802

IMPUESTOS DE RENTA Y COMPLEMENTARIOS 2.096.071 3.097.369

UTILIDAD DEL EJERCICIO 3.726.349 5.506.433

a. ¿Qué participación tienen la caja y bancos dentro del activo corriente y total, en cada uno de los años?

b. ¿Cuál es la participación de los proveedores en el pasivo corriente en ambos años?

c. ¿Cuánto del patrimonio está representado en las reservas en ambos años? NO SE ENCONTRÓ INFORMACIÓN DE RESERVAS d. De las ventas netas, ¿Cuanto se está destinando a gastos operacionales de administración en

ambos años?

3. Elabore el análisis horizontal en términos relativos comente los resultados más sobresalientes.

ANÁLISIS DE VARIACIÓN RELATIVA AÑOS 2009 A 2010 En lo que podemos observar, referente a los activos corrientes, tenemos un decremento general del -2.43%, debido especialmente, a la tendencia en la baja de cuentas que juntas tienen un gran peso dentro de los activos, como caja y bancos del -60.43%, Inversiones -73.02%, anticipos y depósitos -59.40%, materias primas -4.27%; a pesar del incremento de cuentas como cuentas por cobrar comerciales clientes del 70.86%, productos en proceso 110.19%. Los activos fijos se incrementaron, debido especialmente, al incremento de cuentas como propiedad planta y equipo neto de 69.05%, cargos deferidos del 25.62%, lo que influye en que el total activos tengan un incremento del 4.38%. En los pasivos corrientes hubo un decremento general del -30.14% y en los pasivos a largo plazo, las obligaciones financieras a largo plazo se incrementaron en un 95.13%. En cuento al patrimonio, se presenta un incremento en el Superávit por valorizaciones del 270%. En cuanto al estado de pérdidas y ganancias, se tuvo un incremento general del 47.77%.

4. Calcule e intérprete para el año 2010 los indicadores de :

Liquidez

Índice de liquidez = Activos corrientes/Pasivos corrientes Índice de liquidez =10.331.061/4.937.679

Índice de liquidez = 2.09

Actividad

Rotación de Inventario = 20.415.802/5.911.236 Rotación de Inventario =3.45

Días de rotación = 360 días/3.45 Días de rotación =104.35 días

Endeudamiento

Índice de deuda = (6.242.898/14.742.990)*100%

Índice de deuda = 42.35%

Rentabilidad

Margen de utilidad bruta = (16.040.987/36.456.789)*100% Margen de utilidad bruta =44%

5. Elabore el estado de origen y aplicación de fondos del año 2010.

2009 2010 variación clasificación

activos

ACTIVO CORRIENTE

CAJA Y BANCOS 3456789 1367890 -2088899 origen

INVERSIONES 428750 115678 -313072 origen

CUENTAS POR COBRAR COMERCIALES

CLIENTES 1567890 2678901 1111011 aplicación

ANTICIPOS Y DEPOSITOS 578000 234678 -343322 origen

SUBTOTAL CUENTAS POR COBRAR

COMERCIALES

2145890 2913579 767689 aplicación

INVENTARIOS

MATERIAS PRIMAS 1961937 1878225 -83712 origen

PRODUCTOS EN PROCESO 235901 496088 260187 aplicación

PRODUCTOS TERMINADOS 2328999 3536923 1207924 aplicación

SUBTOTAL INVENTARIOS 4526837 5911236 1384399 aplicación

DIFERIDOS

GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO 30456 22678 -7778 origen

TOTAL ACTIVO CORRIENTE 10588722 10331061

ACTIVO FIJO

PROPIEDAD PLANTA Y EQUIPO NETO 868904 1468902 599998 aplicación

DEPRECIACION ACUMULADA -391007 -661006 -269999 origen

TOTAL ACTIVO FIJO 477897 807896 329999 aplicación

OTROS ACTIVOS

CARGOS DIFERIDOS 1345678 1690455 344777 aplicación

OTROS 1589234 1456789 -132445 origen

TOTAL OTROS ACTIVOS 2934912 3147244 212332 aplicación

VALORIZACIONES DE PROPIEDAD PLANTA

Y EQUIPO 123456 456789 333333 aplicación

TOTAL ACTIVO 14124987 14742990

PASIVO

PASIVO CORRIENTE

OBLIGACIONES FINANCIERAS 1413529 987536 -425993 aplicación

PROVEEDORES 2120293 1481304 -638989 aplicación

CUENTAS POR PAGAR 1554882 1086289 -468593 aplicación

OBLIGACIONES LABORALES CORTO PLAZO 141353 98754 -42599 aplicación

IMPUESTOS, GRAVAMENES Y TASAS 1773979 1239357 -534622 aplicación

OTROS PASSIVOS CORRIENTES 63609 44439 -19170 aplicación

TOTAL PASIVO CORRIENTE 7067644 4937679

PASIVO LARGO PLAZO

OBLIGACIONES FINANCIERAS L.P. 654213 1276548 622335 origen

OBLIGACIONES LABORALES L.P. 16456 28671 12215 origen

TOTAL PASIVO LARGO PLAZO 670669 1305219

Y APLICACIÓN DE FONDOS ESTADO DE ORIGEN

orígenes aplicaciones

disminución de caja y bancos 2.088.899 aumento de clientes 1.111.011

disminución en inversiones 313.072 aumento de cuentas por cobrar 767.689

disminución de anticipos y depósitos 343.322 aumento de productos en proceso 260.187

disminución de materias primas 83.712 aumento de productos terminados 1.207.924

disminución de gastos pagados por anticipado

7.778 aumento de inventarios 1.384.399

depreciación acumulada 269.999 Aumento en propiedad planta y equipo.

599.998

otros 132.445 aumento del activo fijo 329.999

AUMENTO DE OBLIGACIONES FINANCIERAS L.P.

1.207.924 cargos diferidos 344.777

AUMENTO DE OBLIGACIONES LABORALES L.P.

1.384.399 otros activos 212.332

Valorización maquinaria, planta y equipo.

333.333

total de orígenes 5.831.550 obligaciones financieras 425.993

proveedores 638.989

cuentas por pagar 468.593

obligaciones laborales corto plazo 42.599

impuestos, gravámenes y tasas 534.622

otros pasivos corrientes 19.170

total de aplicaciones 8.681.615

6. Si la empresa invierte $1.500.000.000 en un proyecto esperando obtener un 1% mensual de ganancia, cuanto podrá acumular en 3 años? Interés en 3 años = ((1.500.000.000*1%*360)/360)*3 Interés en 3 años = $45.000.000

7. La misma empresa tiene una deuda que debe pagar por $5.789.034,67 que le ocasiona un pago de intereses mensuales de 0,8%, durante 5 años, ¿De cuánto es la deuda. Interés en 5 años = ((5.789.034.67*0.8%*360)/360)*5 Interés en 5 años = $231.561.39 Deuda total = $6.020.596.06